一、重要提示

　本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

　所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。

　公司负责人钱振宇、主管会计工作负责人孙民华及会计机构负责人（会计主管人员） 唐兰声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。

　二、公司基本情况

　（一）主要会计数据及财务指标

　以前报告期财务报表是否发生了追溯调整

　□ 是 √ 否 □ 不适用

　■

　扣除非经常性损益项目和金额

　√ 适用 □ 不适用

　■

　公司对“其他符合非经常性损益定义的损益项目”以及根据自身正常经营业务的性质和特点将非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的说明

　■

　（二）报告期末股东总数及前十名股东持股情况表

　■

　（三）限售股份变动情况

　■

　■

　三、管理层讨论与分析

　（一）公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

　√ 适用 □ 不适用

　一、资产负债表项目：

　１、货币资金期末余额２３，０９２．２０万元，较期初１０，４９４．１４万元增长１２０．０５％，增长原因主要是收发行股票募集资金。

　２、在建工程期末余额１，０１３．９１万元，较期初６４７．６８元增长５６．５５％，增长原因主要是募投项目开始建设。

　３、短期借款期末余额为０，较期初１５，３００万元减少１００％。减少原因主要是募集资金补充流动资金后暂归还了银行借款。

　４、预收款项期末余额３６１．４５万元，较期初１４９．５１万元增长１４１．７６％，增长原因是工程类产品尚未交付订单增多，收到预付款尚未结转收入。

　５、应付职工薪酬期末余额４２５．１８万元，较期初６２４．０２万元减少３１．８６％，减少原因是本期支付了期初余额所含上年未付的年终奖

　６、其他应付款期末余额７６２．５９万元，较期初２２．３０万元增长３３１９．７１％，增长原因是期末余额含尚未支付的上市费用。

　二、利润表项目：

　１、报告期内营业外收入４７３．６４万元，较去年同期２０８．１１万元增长１２７．５９％，增长原因主要是本期收到政府发放的上市补贴

　２、报告期内财务费用５３１．５１万元，较去年同期７６８．１０万元减少３０．８％，减少原因主要是以闲置募集资金补充流动资金后归还了银行借款，利息支出相应下降。

　三、现金流量项目：

　１、报告期内经营活动现金流量净额为１４９０．８３万元，较去年同期－１６０．０９万元增加１６５０．９２万元，净额增加原因是因原材料价格下降，报告期购买商品提供劳务支付的现金同比下降２５．９％。

　２、报告期内投资活动产生的现金流量净额为－１７０５．１４万元，较去年同期－９２１．３５万元增长８５．１９％。增长原因是增加了募投项目的投入。

　３、报告期内筹资活动产生的现金流量净额为１２７８０．４６万元，较去年同期５９７．３５万元增长２０３９．５２％。增长原因是收入发行股票募集资金。

　（二）业务回顾和展望

　一、总体经营情况

　２０１２年第三季度，公司主营业务平稳发展，实现营业收入１４８６９．２５万元，比去年同期降低２．０４％，归属于上市公司股东的净利润９３９．３３万元，比去年同期增长０．１９％。公司２０１２年前三季度实现营业收入４０８２９．８８万元，比去年同期降低１２．２９％，归属于上市公司股东的净利润４０４３．８６万元，比去年同期增长１０．５％。 业绩变动的主要原因是：受国际国内大环境的影响，公司航运业务略有下降；轨道交通工程、建筑工程等项目开工比去年稍晚，导致产品交货顺延，同时主要原材料价格较去年有所下降，产品毛利率有所上升。公司正积极调整产品和市场结构，加大新产品研发、推广力度；并努力奋战四季度，力争将不利因素的影响降到最低。

　２０１２年第三季度，公司轨道交通业务（盾构隧道止水橡胶密封件、轨道减振橡胶部件）新签合同总额为３４６３万元，中标未签合同总额为６２９４万元。

　报告期内，募集资金使用上，公司严格依照募投项目资金使用计划进行实施，并不断完善公司治理结构；公司的核心竞争能力、核心技术团队和关键技术人员等不存在重大变化。

　二、未来经营的重要风险及面临的主要问题

　（１） 经济形势对行业发展不确定性风险：

　随着欧债危机的继续蔓延，以及国内经济下行压力不断加大，国内外经济形势仍然十分严峻。公司产品所配套的轨道交通、建筑、汽车、航运行业均受到不同程度的影响，公司面临着下游行业需求不振导致市场销售压力上升和市场竞争逐渐激烈的风险；应收帐款逐渐增加的风险。

　公司积极采取措施以应对经济环境的变化。一方面，公司根据市场环境变化积极调整产品结构，从各个细分领域充分挖掘市场机会；另一方面，公司积极加强内部管理，进一步开展开源节流、降本增效的措施。

　（２）原材料价格波动风险

　公司产品的主要原材料为橡胶，主要是合成橡胶以及少量天然橡胶。由于合成橡胶属于原油制品，其价格受原油价格波动影响较大。而原油和天然橡胶的价格受供求关系、市场投机以及气候等诸多因素的影响，波动幅度较大。近几年，橡胶价格经历了较大幅度的波动，未来公司仍将面临橡胶原材料价格波动的影响。

　为应对原材料价格波动的风险，公司从多个方面采取了积极措施。一是与主要供应商建立了长期合作关系，以规模化采购的优势换取更优惠的价格；二是加强公司品牌管理，以良好的口碑赢得市场，从而有效转嫁原材料价格波动的风险；三是公司制定了严格的采购管理程序，对于供应商的选择与采购成本控制建立起了一套完整的机制；四是加强技术研发投入，以技术创新来降低生产成本。

　（３）管理风险

　公司成功发行上市以后，随着募投项目的逐步实施，未来公司产能及业务规模将进一步加大。随着公司净资产和总资产规模的增加，如果公司现有管理体制不能适应公司规模的扩张，将对公司的生产经营造成不利影响。为此，公司将进一步完善公司法人治理结构、健全公司内部控制制度、强化风险防范机制，使公司治理更加规范化和制度化。

　（４）税收优惠政策变化的风险：

　公司于２００９年获得了江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税务局联合颁发的《高新技术企业证书》（证书编号：ＧＲ２００９３２０００３０２），发证日期为２００９ 年５月２７日，认定有效期３ 年。根据国家对高新技术企业的所得税优惠政策，本公司自获得高新技术企业认定后三年内，可以按１５％的税率享受所得税优惠政策，该高新技术企业证书于２０１２年５月２７日已到期，虽然公司已根据相关政策制度的规定，提交了高新技术企业复审申请报告，并经过江苏省科学技术厅等的初评和公示，但目前仍处于政府主管部门的后续复审备案流程中，复审能否通过尚存在一定的不确定性，若公司未通过复审，自２０１２年１月起将不能继续享受高新企业的税收优惠政策，并由此对公司的净利润产生一定影响。

　四、重要事项

　（一）公司或持股５％以上股东及作为股东的董事、监事、高级管理人员在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

　√ 适用 □ 不适用

　■

　■

　（二）募集资金使用情况对照表

　√ 适用 □ 不适用

　单位：万元

　■

　■

　（三）非标意见情况

　□ 适用 √ 不适用

　（四）其他重大事项进展情况

　□ 适用 √ 不适用

　（五）公司现金分红政策的制定及执行情况

　一、现金分红政策的制定：

　根据《公司法》、《证券法》等相关法律法规的规定，结合公司实际情况，公司在《公司章程》中进一步明确了利润分配政策。关于修订公司章程的议案已经２０１２ 年８ 月１６ 日召开的２０１２ 年第二次临时股东大会会议审议通过。公司利润分配政策为：

　第一百五十三条：公司利润分配政策的变更：

　如遇到战争、自然灾害等不可抗力或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大影响，或公司自身经营发生重大变化时，公司可对利润分配政策进行调整。

　公司调整利润分配政策应由董事会做出专题论述，详细论证调整理由，形成书面论证报告，并经独立董事审议同意后提交股东大会特别决议通过。审议利润分配政策变更事项时，公司为股东提供网络投票方式。

　第一百五十四条：公司的利润分配政策：

　（一）利润分配政策的基本原则：

　１、公司充分考虑对投资者的回报，每年按当年实现的母公司可供分配利润规定比例向股东分配股利；

　２、公司的利润分配政策保持连续性和稳定性，同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续发展；

　３、公司优先采用现金分红的利润分配方式。

　（二）利润分配具体政策：

　１、利润分配的形式：公司采用现金、股票或者现金与股票相结合的方式分配股利；在有条件的情况下，公司可以进行中期利润分配。

　２、公司现金分红的具体条件：

　（１）公司当年盈利且累计未分配利润为正值；

　（２）审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；

　（３）公司未来十二个月内无重大对外投资计划或重大现金支出（募集资金项目除外）。重大投资计划或重大现金支出是指：公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备的累计支出达到或者超过公司最近一期经审计净资产的３０％且超过５，０００万元人民币。

　３、现金分红的比例：采取现金方式分配股利，以现金方式分配的利润不少于母公司可供分配利润的２０％。

　４、公司发放股票股利的具体条件：公司在经营情况良好，并且董事会认为公司股票价格与公司股本规模不匹配、发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，可以在满足上述现金分红的条件下，提出股票股利分配预案。

　（三）利润分配的审议程序：

　１、公司的利润分配方案由董事会办公室拟定后提交公司董事会、监事会审议。

　董事会审议利润分配方案时，需经半数以上董事同意且经三分之二以上独立董事同意方可通过，独立董事应当对利润分配方案发表独立意见。

　公司监事会应当对董事会制定的利润分配方案进行审议，需经半数以上监事同意且经半数以上外部监事（不在公司担任职务的监事，如有）同意方可通过。董事会就利润分配方案的合理性进行充分讨论，形成专项决议后提交股东大会审议。审议利润分配方案时，公司为股东提供网络投票方式。

　２、公司因本条第（二）款规定的特殊情况而不进行现金分红时，董事会就不进行现金分红的具体原因、公司留存收益的确切用途及预计投资收益等事项进行专项说明，经独立董事发表意见后提交股东大会审议，并在公司指定媒体上予以披露。

　（四）股东违规占有公司资金的，公司应当扣减该股东所分配的现金红利，以偿还其占用的资金。

　（五）利润分配的实施期限：公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后２个月内完成股利（或股份）的派发事项。

　二、关于落实现金分红有关要求征求投资者意见

　为了做好公司现金分红事项的相关工作，２０１２年７月２４日，公司发布了“关于进一步落实现金分红有关要求征求投资者意见的公告”，中小股东通过电子邮箱、传真和投资者关系互动平台就公司现金分红相关事项与公司进行交流。

　三、现金分红政策的执行：

　２０１２年８月１６日，公司召开２０１２年第二次临时股东大会，审议通过了２０１２年半年度权益分派方案：以公司现有总股本６６，６７０，０００ 股为基数，向全体股东每１０股派２．００００００元人民币现金（含税，扣税后，个人股东、证券投资基金、ＱＦＩＩ、ＲＱＦＩＩ 实际每１０股派１．８０００００元；对于ＱＦＩＩ、ＲＱＦＩＩ外的其他非居民企业，本公司未代扣代缴所得税，由纳税人在所得发生地缴纳）。以２０１２年９月１９日为本次权益分派股权登记日，２０１２年９月２０日为除权除息日，截止报告期末，全部现金股利发放完毕。

　（六）预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

　□ 适用 √ 不适用

　（七）向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况

　□ 适用 √ 不适用

　（八）证券投资情况

　□ 适用 √ 不适用

　（九）衍生品投资情况

　□ 适用 √ 不适用

　１、报告期末衍生品投资的持仓情况

　□ 适用 √ 不适用

　（十）按深交所相关备忘录规定应披露的报告期日常经营重大合同的情况

　□ 适用 √ 不适用

　（十一）发行公司债券情况

　是否发行公司债券

　□ 是 √ 否

　江阴海达橡塑股份有限公司

　法定代表人：钱振宇

　２０１２年１０月２４日

　证券代码：３００３２０ 证券简称：海达股份 公告编号：２０１２－０２６

　江阴海达橡塑股份有限公司