江苏凤凰置业投资股份有限公司第五届董事会第三十八次会议通知于２０１２年１１月１３日以电子邮件等方式发出，会议于２０１２年１１月１６日以现场方式召开。应到会董事７人，实际到会６人，董事长陈海燕先生因工作原因未能出席会议，委托副董事长曹光福先生代为出席并表决。部分监事会成员和高级管理人员列席了会议。会议由副董事长曹光福先生召集、主持。会议的召集和召开符合有关法律和《公司章程》的规定。出席会议的董事以逐项表决方式审议并通过以下议案：

　一、《关于江苏凤凰置业有限公司与镇江市土地储备中心签订“绿竹巷片区棚户改造项目”合作框架协议，并授权公司经营层未来参与该项目土地竞拍的议案》

　表决结果：７票同意，０票反对，０票弃权。

　为了满足公司经营发展需要，经前期市场调研论证，公司将参与镇江市“绿竹巷片区棚户改造项目”的后期开发与建设。该项目建设用地面积４４３００平方米，规划用途为商办住用地。

　同意为加快推进该项目，授权公司经营层与镇江市土地储备中心商谈并签署《“绿竹巷片区棚户改造项目”合作框架协议》，由公司全资子公司江苏凤凰置业有限公司与镇江市土地储备中心签订该协议，江苏凤凰置业有限公司配合镇江市土地储备中心进行该地块的一级开发。完成一级开发的期限预计为２０１３年６月３０日。

　同意在该地块符合公开挂牌条件后，授权公司经营层根据市场情况参与该项目土地竞拍。

　二、《关于授权公司经营层参与泰兴如泰运河两岸项目土地竞拍的议案》

　表决结果：７票同意，０票反对，０票弃权。

　泰兴如泰运河两岸项目总用地面积９５３０９平方米，规划用途为商住综合用地。

　为了满足公司经营发展需要，经前期市场调研论证，授权公司经营层根据市场情况参与该项目土地竞拍。

　江苏凤凰置业投资股份有限公司

　董事会

　２０１２年１１月１６日