本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　一、交易概述

　因四川和益电力股份有限公司（以下简称“和益电力”）改制需要，提出回购泸州老窖股份有限公司（以下简称“我公司”）持有的其１５０万股股权，经评估，和益电力每股净资产为０．３６元，现和益电力将以每股１元的价格回购该部分股权。本次交易完成后，我公司将不再持有和益电力的股权。本次交易不构成关联交易，不属于《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。本次交易已经公司第六届董事会二十二次会议审议通过（详见同日刊登的《第六届董事会二十二次会议决议公告》），并无需公司股东大会批准。

　二、交易对方的基本情况

　公司名称：四川和益电力股份有限公司

　企业性质：有限责任公司

　注册地：泸县福集福天路城南变电站

　主要办公地点：四川省泸州市泸县福集福天路

　法定代表人： 罗太华

　注册资本：８，２２０万元

　营业执照注册号：５１０５２１１８００７０３

　经营范围： 发供应电、电力线路安装、电站安装调试，发供电设备及家电维修，汽车运输修理。

　三、交易标的基本情况

　１、本次交易标的为我公司持有的和益电力１．８２％的股权。交易标的不存在抵押、质押或者其他第三人权利，也不存在重大争议、诉讼或仲裁事项，未被司法机关采取查封、冻结等强制措施。

　２、和益电力的资产总额为５３，６２３．９８万元，负债总额为５０，７００．６４万元，净资产为２，９２３．３４万元。营业收入３４，９６８．７９万元，营业利润４．７４万元，净利润 ５８４．４２万元。

　四、交易协议的主要内容

　经四川长江资产评估有限公司评估，评估基准日为２０１１年８月３１日，有效期自基准日起至２０１２年８月３０日，每股净资产评估值为０．３６元。和益电力拟以每股１元的价格回购我公司所持其１５０万股股权，目前协议尚未签署。

　五、出售股权的目的和对公司的影响

　鉴于四川和益电力股份有限公司非我公司主业，且其资产状况有继续恶化的潜在危险，由和益电力公司回购我公司持有的其股权，有利于保证我公司对外投资资产的安全性和资产的保值增值，提高资产运作效率。

　六、备查文件

　１、第六届董事会二十二次会议决议

　２、评估报告

　特此公告。

　泸州老窖股份有限公司董事会

　二〇一二年二月二十八日