本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　２００７年１２月２４日召开的公司２００７年第一次临时股东大会通过了公司公开发行股票的议案，决议的有效期为自股东大会通过之日起一年。２００８年７月１６日，中国证券监督管理委员会以证监许可【２００８】９３１号《关于核准桂林旅游股份有限公司增发股票的批复》，核准公司公开增发股票不超过７，０００万股，自批复下发之日起６个月内有效。

　公司原拟争取在本年底前完成公开增发的发行工作，募集资金用于收购桂林市“两江四湖”环城水系项目和桂林漓江大瀑布饭店。根据目前股票市场情况及公司股价现状，本次增发可募集资金与拟收购项目所需资金存在较大的资金缺口。公司希望能够在较好的市场环境下以有利的价格完成本次增发，尽可能缩小募集资金与拟收购项目所需资金的缺口，以减轻收购完成后的财务负担，保证公司的盈利、维护股东的利益。但由于股市持续低迷，公司股价一直维持低价位走势，不利于发行后公司财务状况的改善。截至２００８年１２月２４日，本次公开发行股票决议的有效期届满，公司未能在有效期内完成公开增发，公司本次公开增发终止。

　特此公告。

　桂林旅游股份有限公司

　董 事 会

　２００８年１２月２４日