§1 重要提示

    1.1 、本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

    本半年度报告摘要摘自半年度报告全文，报告全文同时刊载于http://www.sse.com.cn.投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读半年度报告全文。

    1.2、公司全体董事出席董事会会议。

    1.3、公司半年度财务报告未经审计。

    1.4 、公司负责人胡成培，主管会计工作负责人陈明兵，会计机构负责人杨红敏声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。

    §2 上市公司基本情况

    2.1 基本情况简介

    股票简称       三峡水利

    股票代码       600116

    上市证券交易所 上海证券交易所

    董事会秘书                          证券事务代表

    姓名           陈丽娟                              何小军

    联系地址       重庆市渝中区八一路183号谊德大厦12楼 重庆市渝中区八一路183号谊德大厦12楼

    电话           023-63801161                        023-63801161

    传真           023-63801165                        023-63801165

    电子信箱       sxsldb@vip.sina.com                 sxsldb@vip.sina.com

    2.2 主要财务数据和指标

    2.2.1主要会计数据和财务指标

    币种：人民币

    本报告期末          上年度期末          本报告期末比上年

    度期末增减（%）

    流动资产（元）                     295,835,904.57    302,201,095.70    -2.11

    流动负债（元）                     525,428,147.45    486,496,288.98    8.00

    总资产（元）                       1,117,858,802.73 1,131,324,252.74 -1.19

    股东权益（不含少数股东权益）（元） 406,963,618.51    397,069,977.19    2.49

    每股净资产（元）                   2.33                2.27                2.64

    调整后的每股净资产（元）           2.06                2.07                -0.48

    报告期（1-6月）    上年同期            本报告期比上年

    同期增减（%）

    净利润（元）                       9,534,890.08      10,166,639.64     -6.21

    扣除非经常性损益后的净利润（元）   612,700.46         10,298,744.23     -94.05

    每股收益（元）                     0.055               0.058               -5.17

    净资产收益率（%）                2.34                2.55                -8.24

    经营活动产生的现金流量净额（元）   5,444,171.65      28,984,057.13     -81.22

    2.2.2  非经常性损益项目

    √适用□不适用

    单位：元  币种：人民币

    非经常性损益项目                   金额

    以前年度已经计提各项减值准备的转回 5,917,302.21

    所得税影响数                       -159,530.62

    营业外收入                         521,856.16

    营业外支出                         -976,499.37

    预计负债转回                       3,300,000.00

    合计                               8,922,189.62

    2.2.3 国内外会计准则差异

    □适用√不适用

    §3 股本变动及股东情况

    3.1 股份变动情况表

    □适用√不适用

    3.2 前十名股东、前十名流通股股东持股表

    报告期末股东总数  32,396

    前十名股东持股情况

    股东名称（全称）                               报告期内增减    报告期末持股数量 比例（%） 股份类别    质押或冻结的股份数量          股东性质

    重庆市水利电力产业（集团）有限责任公司       0               36,982,000      21.16   未流通           0                       国有股东

    水利部经济管理局                             0               32,736,000      18.73   未流通           0                       国有股东

    长江水利水电开发总公司                       0               11,000,000      6.29    未流通           0                       法人股东

    重庆三峡水利电力（集团）股份有限公司职工持股会 0               9,961,600       5.70    未流通           0                       法人股东

    北京恒丰兆业投资有限公司                     0               7,700,000       4.41    未流通           冻结 7,700,000        法人股东

    中国灌排技术开发公司                         0               3,696,000       2.11    未流通           0                       法人股东

    长春永顺经贸有限公司                         0               3,540,900       2.03    未流通           冻结 3,540,900        法人股东

    重庆市万渝水电发展有限公司                   0               1,100,000       0.63    未流通           0                       法人股东

    四川长平机械厂                               0               1,100,000       0.63    未流通           0                       法人股东

    德阳市狮龙旅游出租汽车有限公司               0               682,000          0.39    未流通           0                       法人股东

    前十名流通股股东持股情况

    股东名称（全称）                              期末持有流通股的数量     种类（A、B、H股或其它）

    上海市拥军优属基金会                          208,304                 A股

    梁玉娥                                        162,000                 A股

    刘艺                                          126,000                 A股

    曹兴昌                                        116,000                 A股

    张玲                                          112,000                 A股

    冯雪莲                                        105,500                 A股

    金贵玉                                        105,000                 A股

    向玉林                                        100,000                 A股

    黄琴玉                                        93,000                  A股

    王晓梅                                        91,100                  A股

    上述股东关联关系或一致行动关系的说明

    1 、前十名股东关联关系或一致行动的说明

    （1 ）水利部经济管理局系重庆市水利电力产业（集团）有限责任公司股东。

    （2 ）水利部经济管理局、长江水利水电开发总公司、中国灌排技术开发公司同系水利部直属企事业单位。

    （3 ）长春永顺经贸有限公司将持有的本公司股权委托恒丰兆业投资有限公司管理，为一致行动人。

    （4 ）其他股东之间未知有关联关系或一致行动人关系。

    2、本公司未知前十名流通股股东之间是否有关联关系或一致行动人的情况。

    3、本公司未知前十名流通股股东和前十名股东之间是否有关联关系。

    3.3控股股东及实际控制人变更情况

    适用    √不适用

    本报告期内，公司控股股东未发生变化，但需说明事项如下：

    公司第一大股东产业集团终止与北京泰跃公司的股权转让谈判并于2003年9月6 日与万州区资产经营公司签署了《上市公司股权转让协议书》，产业集团拟将其持有的本公司国家股3,698.2 万股以协议方式转让给资产经营公司，转让价款共计人民币11,507.7721 万元。目前协议双方正在按照有关规定办理报批手续（相关公告见2004年1 月16日《中国证券报》、《上海证券报》）。

    重庆市万州区资产经营公司情况：经济性质为国有经济，注册资本：5 亿元人民币，注册地：重庆市万州区，法定代表人：刘建远。主营业务：经营、管理政府授权经营的区级从事商品生产、产品销售、国内贸易、农业开发和其他相关产业的国有企业；对上述企业行使政府出资人职能，进行资本和产权运作；从事授权投资业务，组织国有资产经营收益（以上经营范围国家有专项规定的除外）。

    §4 董事、监事和高级管理人员情况

    4.1 董事、监事和高级管理人员持股变动

    □适用√不适用

    §5 管理层讨论与分析

    5.1 主营业务分行业、产品情况表

    单位：元  币种：人民币

    分行业             主营业务收入     主营业务成本     毛利率（%） 主营业务收入比     主营业务成本比上   毛利率比上年

    上年同期增减（%） 年同期增减（%）     同期增减（%）

    电力行业           164,105,869.83 114,618,720.53 30.16     21.03               33.36                 -0.31

    广告行业           20,553,567.00  7,030,572.57   65.79     35.11               26.21                 40.25

    其中：关联交易                       4,057,275.03             /                     /                     /

    关联交易的定价原则                  市场公平作价原则

    其中：报告期内公司没有向控股股东及其子公司销售产品和提供劳务。

    5.2 主营业务分地区情况

    单位：元  币种：人民币

    分地区       主营业务收入     主营业务收入比上年同期增减（%）

    重庆市万州区 135,854,330.15 20.55

    重庆市奉节县 38,298,539.77  22.58

    重庆主城区   20,553,567.00  35.11

    5.3 对净利润产生重大影响的其他经营业务

    □适用√不适用

    5.4 参股公司经营情况（适用投资收益占净利润10%以上的情况）

    □适用√不适用

    5.5 主营业务及其结构与上年度发生重大变化的原因说明

    □适用√不适用

    5.6 主营业务盈利能力（毛利率）与上年度相比发生重大变化的原因说明

    □适用√不适用

    5.7 利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析

    √适用□不适用

    本报告期，公司营业利润、投资收益、营业外支出较上年发生重大变化，其原因系：

    1 ）、公司营业利润较上年大幅下降，主要是由于本报告期公司发、购电成本大幅上升及管理费用中人工费用、因万州公司借款担保纠纷案而形成的诉讼费、解决鱼背山问题的法律顾问费等事项发生费用较上年同期大幅度增加所致。

    2 ）、投资收益增加主要是由于国债市价回升，公司收回所持短期国债投资，转回以前年度计提短期投资跌价准备而较上年同期增加所致。

    3 ）、营业外支出减少是由于担保案部分胜诉转回以前年度预计负债，以及公司所属沱口电厂2 号炉由于大修后恢复价值冲回以前年度计提的固定资产减值准备所致。

    5.8 募集资金使用情况

    5.8.1 募集资金运用

    □适用√不适用

    5.8.2 变更项目情况

    □适用√不适用

    5.9 董事会下半年的经营计划修改计划

    □适用√不适用

    5.10预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明

    □适用√不适用

    5.11 公司管理层对会计师事务所本报告期“非标意见”的说明

    □适用√不适用

    5.12公司管理层对会计师事务所上年度“非标意见”涉及事项的变化及处理情况的说明

    □适用√不适用

    §6 重要事项

    6.1 收购、出售资产及资产重组

    6.1.1 收购或置入资产

    √适用□不适用

    单位：万元  币种：人民币

    交易对方及被收购资产             购买日     交易价格 自购买日起至本报告期末为上市公司贡献的净利润  是否为关联交易（如是，说明定价原则）     所涉及的资产产权是否已全部过户 所涉及的债权债务是否已全部转移

    重庆市万州区电力总公司 ，该公司部分房屋及土地使用权。 2005-04-20 966.30   ----                          否                    否           无债权债务事项

    注：2005年4 月20日，本公司2004年年度股东大会同意重庆市万州区电力总公司以其万州区鸽子沟72号778.77平方米、万州区鸽子沟74号254.41平方米的房屋及万州区鸽子沟72号、74号、万州区万九路42号、万州区太白路237-243 号、万州区白岩路353 号总计3823.41 平方米的土地使用权用于抵偿所欠本公司部分债务，上述资产评估价值为966.30万元，抵偿债务金额966.30万元（公告见2005年4 月21日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》）。

    6.1.2 出售或置出资产

    □适用√不适用

    6.1.3 自资产重组报告书或收购出售资产公告刊登后，该事项的进展情况及对报告期经营成果与财务状况的影响

    √适用□不适用

    重庆市万州区电力总公司以其资产抵偿所欠本公司部分债务，减少了公司应收款项，降低了公司资产风险，对公司管理层的稳定无影响。目前，相关手续正在办理。

    6.2 担保事项

    √适用□不适用

    单位：万元  币种：人民币

    公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）

    担保对象                                 发生日期   担保金额  担保类型            担保期限                 担保是否已  是否为关

    经履行完毕  联方担保

    产业集团                                 2000-11-13 4,681.22 连带责任担保        2000-11-13～2022-11-13   是          是

    产业集团                                 2001-04-04 2,554.16 连带责任担保        2001-04-04～2023-04-04   是          是

    产业集团                                 2001-05-31 1,153.74 连带责任担保        2001-05-31～2023-05-30   是          是

    产业集团                                 2002-05-08 8,023.92 连带责任担保        2002-05-08～2024-05-07   是          是

    产业集团                                 2001-02-12 5,404.10 连带责任担保        2001-02-12～2023-02-12   是          是

    产业集团                                 2001-05-31 546.728   连带责任担保        2001-05-31～2023-05-30   是          是

    产业集团                                 2002-05-08 4,986.48 连带责任担保        2002-05-08～2024-05-07   是          是

    产业集团                                 1999-08-19 2,502.68 连带责任担保        1999-08-19～2009-08-18   是          是

    万州公司                                 1997-12-29 1,800    连带责任担保        1997-12-29～2003-05-29   是          否

    万州公司                                 1999-03-08 5,000    连带责任担保        1999-03-08～2003-03-08   是          否

    万州公司                                 1998-01-06 1,000    连带责任担保        1998-01-06～2003-06-05   是          否

    万州公司                                 1998-12-08 1,000    连带责任担保        1998-12-08～2004-01-08   是          否

    万州公司                                 1999-09-15 1,000    连带责任担保        1999-09-15～2004-09-15   是          否

    万州公司                                 2000-06-05 2,760    连带责任担保        2000-06-05～2003-06-04   是          否

    万州公司                                 2001-11-20 375       连带责任担保        2001-11-20～2003-11-19   是          否

    奉节县煤矿                               1999-03-31 40        连带责任担保        1999-03-31～2003-03-30   是          否

    奉节县水泥厂                             1999-01-07 10        连带责任担保        1999-01-07～2001-04-07   否          否

    奉节县绿森环保设备有限责任公司           2001-01-20 50        连带责任担保        2001-01-20～2004-01-20   否          否

    万县市万川经济发展总公司                 1995-06-29 200       连带责任担保        1995-06-29～1995-09-28   否          否

    报告期内担保发生额合计                                                                         0

    报告期末担保余额合计                                                                           254.86

    公司对控股子公司的担保情况

    报告期内对控股子公司担保发生额合计                                                              0

    报告期末对控股子公司担保余额合计                                                                0

    公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）

    担保总额                                                                                        254.86

    担保总额占公司净资产的比例（%）                                                                   0.63

    公司违规担保情况

    为控股股东及公司持股50%以下的其他关联方提供担保的金额                                          0

    直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额                                    254.86

    担保总额超过净资产 50%部分的金额                                                               0

    违规担保总额                                                                                    254.86

    本报告期担保情况说明：

    1 、已解除的担保及为万州公司贷款担保赔付而减少的担保：

    1 ）、本公司和本公司控股子公司奉节三峡水利电力有限责任公司（以下简称：奉节公司）为本公司第一大股东重庆水利电力产业（集团）有限责任公司农网改造原借款29,853.032万元提供的8 笔担保已全部解除。

    2 ）、鉴于债权银行起诉重庆市万州区电力开发有限公司（以下简称：万州公司）和本公司及控股子公司江南公司的7 笔借款及担保合同纠纷案已经法院判决（其中免除本公司660 万元的担保责任），并进入执行程序。截止2005年7 月4 日，本公司及江南公司已全部代为偿还债权银行本金124,950,000.00元，利息19,406,442.59元，总计144,356,442.59元。

    3 ）、1999年3 月31日奉节公司为奉节县煤矿在建设银行奉节县支行的40万元贷款提供的担保，经奉节县人民法院判决（[2003]奉法民初字第758 号），已免除奉节公司为奉节县煤矿提供的40万元贷款的担保责任。

    2 、其他担保情况：

    本公司2005年3 月4 -5日召开的第四届董事会第十五次会议同意为本公司控股子公司以下贷款提供担保：

    1 ）、在重庆公用站台设施投资开发有限公司（以下简称：站台公司）除本公司以外的全体股东以其在该公司的股权及站台公司以其广告经营权为本公司对站台公司贷款担保提供反担保的前提下，公司决定为站台公司累计总额1500万元贷款提供担保，担保期限一年；其担保按实际投资进度分期分批办理。

    2 ）、在四川源田现代节水有限责任公司（以下简称：源田公司）以其法人资产为本公司为其贷款担保提供反担保的前提下，公司决定为该公司500 万元贷款提供担保。担保期限一年。

    目前，上述担保尚未办理。

    6.3 关联债权债务往来

    √适用□不适用

    单位：万元 币种：人民币

    关联方                                 关联关系                 本公司向关联方提供资金               关联方向本公司提供资金

    ·         发生额          余额            收取的资金占用费的金额 发生额     余额

    重庆市水利电力产业（集团）有限责任公司 控股股东 0               310,557.47     0                      0           0

    奉节县康乐电力有限公司                 其他     10,764,565.20 25,419,473.24 0                      0           0

    合计                                   /        10,764,565.20 25,730,030.71 /                      0           0

    其中：报告期内公司没有向控股股东及其子公司提供资金。

    6.4  报告期内发生及延续到本报告期的重大诉讼仲裁事项

    √适用□不适用

    1、重大诉讼

    1 ）、关于2000年6 月5 日本公司为万州公司在五桥信用社（该社于2002年4 月合并至重庆市万州区农村信用合作社联合社，以下简称：信用联社）2,760万元贷款提供了连带责任担保，其借款已于2003年6 月4 日到期，万州公司尚未履行其还款义务，信用联社起诉万州公司和本公司借款合同纠纷案（公告见2003年12月25《中国证券报》、《上海证券报》），重庆市第二中级人民法院于2004年6 月10日对本案判决如下：1 、由万州公司归还信用联社借款本金27,600,000.00元并清偿还清之日止的合同约定利息（截止2003年12月20日止的尚欠利息为1,552,756.00元）。2 、本公司对万州公司的上述27,600,000.00元借款本息承担连带清偿责任。3 、驳回信用联社的其他诉讼请求。案件受理费150,010.00元，其他诉讼费48,080.00元，合计198,010.00元，由万州公司负担（公告见2004年6 月29日《中国证券报》、《上海证券报》）。

    因本公司对上述判决有异议，向重庆市高级人民法院提起上诉，请求撤销一审判决，依法驳回被上诉人信用联社对本公司的诉讼请求。重庆市高级人民法院于2005年2 月25日对本案判决如下：1 、维持重庆市第二中级人民法院（2004）渝二中法民初字第2 号民事判决主文第一项、第三项及一审案件受理费及其他诉讼费负担部分。2 、变更重庆市第二中级人民法院（2004）渝二中法民初字第2号民事判决主文第二项为：由重庆三峡水利电力（集团）股份有限公司在重庆市万州电力开发有限公司应偿还重庆市万州区农村信用合作社联合社的款项内承担2,100 万元借款本金及利息的连带清偿责任。本案第二审受理费150,010.00元，其他诉讼费22,502.00元，合计172,512.00元，由重庆市万州区农村信用合作社联合社承担41,253.00元，本公司承担131,259.00元。本判决为终审判决（公告见2005年3 月16日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》）。

    2 ）、关于本公司全资子公司重庆市万州区恒联实业公司（以下简称：恒联公司）起诉四川富农微型机械有限责任公司（以下简称：富农公司）欠款纠纷案，该案基于恒联公司于1996年委托富农公司在成都市郫县合作镇为其办理100 亩土地征用事宜，并支付富农公司800 万元土地征用费，但富农公司并未履行为恒联公司办理土地使用权的义务，并拒绝归还恒联公司土地征用费，恒联公司于2003年12月22日向四川省成都市中级人民法院提交《民事诉状》，要求富农公司归还土地征用费800 万元及截止起诉之日的利息33.13 万元，并承担本案全部诉讼费用。四川省成都市中级人民法院于2004年8 月25日以四川省成都市中级人民法院（2004）成民初字第285 号对该案作出判决：1 、由富农公司返还恒联公司800万元；2 、驳回恒联公司其他诉讼请求。富农公司对上述判决有异议，于2004年9 月21日向四川省高级人民法院提起上诉。四川省高级人民法院于2005年2 月28日对本案判决如下：撤销四川省成都市中级人民法院（2004）成民初字第285 号民事判决；驳回重庆市万州区恒联实业公司的诉讼请求。一审案件受理费66,547元，其他诉讼费19,964.1元，共计86,511.1元；二审案件受理费86,511.1元，均由重庆市万州区恒联实业公司负担（公告见2005年3 月26日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》）。

    3 ）、关于富农公司起诉恒联公司和万州公司出资纠纷案。该案基于1997年9 月22日富农公司、万州公司、恒联公司签订了《关于合资经营开发五桥月亮湾温泉旅游文化村的协议》，该协议约定：以富农公司原独资兴建的重庆市万州区五桥月亮湾温泉旅游文化村项目的实际总投入为股份基准（实际总投入包括三方共同认定的前期费用），转让40% 股份给万州公司、20% 的股份给恒联公司，股本金的确定以富农公司实际已发生的投资金额约2200万元为依据，由恒联公司、万州公司共同派人进行审计，经三方认可后，再按资金投入的具体时间计息（年息率计15% ）。富农公司认为协议签订后，万州公司、恒联公司未依约全面履行出资义务，为此起诉至重庆市第二中级人民法院，请求：1 、判令被告万州公司继续履行出资合同，并支付出资款24,016,121.00元，并按15% 年息率支付1997年12月2 日至2005年3月28日的同期利息；2 、判令被告恒联公司继续履行出资合同，并支付出资款12,658,060.00元，并按15% 年息率支付1997年12月2 日至2005年3 月28日的同期利息；3、判令二被告承担违约责任并赔偿相应损失；4 、诉讼费用由二被告承担（公告见2005年5 月10日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》）。目前，该案尚在审理。

    4 ）、关于本公司起诉重庆市谊德实业有限公司（以下简称：谊德实业）、中国农业银行渝中区支行（以下简称：农行渝中支行）商品房买卖合同纠纷案，该案基于2000年10月30日本公司与谊德实业签订了《重庆市商品房预售（预购）合同》，与谊德实业、农行渝中支行三方签订了《重庆市预购商品房抵押贷款合同》和《企业按揭（抵押）借款合同》。合同约定：本公司以向农行渝中支行按揭借款的形式购买谊德实业修建的谊德大厦第26楼，面积为1362平方米，每平方米4,800.00元，总计价款6,537,600.00元。本公司首付1,961,280.00元，其余款项通过向农行渝中支行以按揭贷款的方式支付。因谊德实业不能按期交房且该房至今无法使用，经双方协商，本公司于2001年3 月2 日与谊德实业达成《谊德大厦商品房合同补充协议》，协议约定：1 、将本公司原购买的26楼变更为12楼，价格下调120元每平方米；2 、该协议是《重庆市商品房预售（预购）合同》的补充，与主合同具有同等的法律效力。随后，本公司按《谊德大厦商品房合同补充协议》的约定履行了《重庆市商品房预售（预购）合同》、《企业按揭（抵押）借款合同》的义务。但谊德实业在与本公司签订《谊德大厦商品房合同补充协议》时，已将谊德大厦12楼抵押给了农行渝中支行，且办理了抵押登记，在第一次抵押期满后又办理了抵押变更登记；农行渝中支行在对谊德大厦抵押情况非常清楚的情况下，既全额收取本公司交付的购房款又一再同意谊德实业将12楼抵押给自己，从而严重损害了本公司的合法权益，为此，本公司向重庆市第一中级法院提起诉讼，请求：1 、确认本公司与谊德实业签订的《谊德大厦商品房合同补充协议》合法有效，确认谊德实业与农行渝中支行对谊德大厦12楼抵押的约定无效，此房屋的产权属本公司所有，判令谊德实业给本公司办理产权证书；2 、判令谊德实业承担违约责任（公告见2005年6 月1 日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》）。目前，该案尚在审理。

    5 ）、关于本公司全资子公司重庆市万州区万河水电配送实业公司（以下简称：万河公司）起诉北京融泰创业投资有限公司（以下简称：融泰公司）证券投资咨询顾问纠纷和财产保全申请一案，该案基于2002年1 月至2002年7 月，万河公司（以下协议签署方重庆三峡水利电力集团电力工业设备安装公司于2004年1月10日更名为该公司）与融泰公司签订了相关协议，约定融泰公司为万河公司4000万元证券投资提供投资咨询，咨询顾问期限自2002年1 月25日至2004年1 月24日。双方同时约定，该项投资年收益率不足6%或造成的亏损，融泰公司应用其提供的双方共管帐户资金等弥补万河公司亏损，并负责补偿至年收益率达到6%. 之后，万河公司开立了资金帐户并投资4000万元进行证券投资。截止2004年1 月24日，上述资金帐户共亏损14,669,661.69元，融泰公司未按约赔偿，也未向万河公司支付两年收益。万河公司多次向该公司催收上述款项，但均被其拒付。故万河公司诉至北京市第一中级人民法院，要求判令融泰公司补偿其证券投资资金亏损14,669,661.69元、约定收益4,800,000.00元，两项共计19,469,661.69元，并承担本案受理费、保全费等全部诉讼费用。之前，万河公司向法院提交《保全申请》，请求依法查封、冻结融泰公司财产500 万元。

    2004年11月18日北京市第一中级人民法院对本案裁定如下：冻结被告融泰公司的银行存款或查封其相应价值财产，限额为人民币500 万元。2004年11月26日该院对融泰公司在北京渤海证券西外大街营业部8098资金帐户下的现金及股票进行了查封、冻结（公告见2004年12月9 日《中国证券报》、《上海证券报》）。目前，该案尚在审理。

    2、重大诉讼仲裁事项的说明

    1 ）、关于本公司起诉重庆海康实业有限责任公司（以下简称：海康公司）拖欠电费纠纷案（公告见2004年2 月14日《中国证券报》、《上海证券报》），在经法院调解后，本公司 2005 年1 月10日接重庆市万州区人民法院《民事裁定书》（万民破字第4 号）和《破产还债通知书》（万民破字第4 号通3 号），获知：海康公司因不能清偿其他债权人到期债务，经该债权人申请，法院于2004年12月30日宣告海康公司破产还债，并通知本公司向该院申报债权。因海康公司破产，法院调解协议终止执行。截止2004年12月31日，海康公司尚欠本公司电费共计861.39万元，已计提坏账准备592.83万元，其破产将影响本公司2004年利润为260 余万元（公告见2005年1 月12日《中国证券报》、《上海证券报》）。

    2 ）、关于债权银行起诉重庆市万州区电力开发有限公司（以下简称：万州公司）和本公司共计6 笔借款及担保合同纠纷案（公告分别见2004年10月23日、10月29日、11月3 日、12月3 日《中国证券报》、《上海证券报》，2005 年3 月16日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》），上述诉讼经法院判决，已进入执行程序（相关公告见2005年1 月16日《中国证券报》、《上海证券报》，2005年4 月12日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》；2005年6 月9 日、7 月6 日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》）。截止2005年7 月4 日，本公司共计代万州公司偿还债权银行款项140,297,634.77元，其中本金共计121,200,000.00元已全部代偿完毕，代偿利息19,097,634.77元。其中，2005 年6 月28日本公司代万州公司支付万州区信用联社营业部（以下简称：信用联社）4,698,773.56元借款利息。因本公司与信用联社对逾期利率执行标准有争议，本公司本次支付的逾期利息暂按每日万分之三的标准执行。至此，除上述与信用联社就逾期利息有争议外，本公司因为万州公司贷款提供担保而承担连带担保责任应代偿的款项已支付完毕（公告见2005年7 月6 日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》）。

    3 ）、关于中国信达资产管理公司重庆办事处（原四川省建设信托投资公司万县市办事处及中国建设银行万县市分行房地产信贷部，以下简称：信达公司）诉上海川东贸易公司（以下简称：川东公司）及本公司借款强制执行纠纷案，本公司在招商银行重庆分行营业部、民生银行重庆分行营业部开设的一般户、建行万州分行营业部开设的基本户先后被冻结（公告见2004年8 月13日《中国证券报》、《上海证券报》），鉴于该案已审结并执行（公告见2004年12月31日《中国证券报》、《上海证券报》），目前重庆市第二中级人民法院已解除对上述账户的冻结（公告见2005年1 月12日《中国证券报》、《上海证券报》）。

    4 ）、关于本公司与重庆市万州区电力总公司（以下简称：电力总公司）欠款纠纷案（相关公告见2004年9 月7 日、10月27日、12月31日《中国证券报》、《上海证券报》），经万州区国有企业发展领导小组和万州区财政局同意及本公司2004年年度股东大会审议，同意电力总公司以其万州区鸽子沟72号、74号共计1033.18 平方米的房屋及万州区鸽子沟72号、74号、万州区万九路42号、万州区太白路237-243 号、万州区白岩路353 号总计3823.41 平方米的土地使用权抵偿其所欠本公司债务966.30万元（公告见2005年3 月2 日、4 月21日《中国证券报》、《上海证券报》）。目前，相关手续正在办理中。

    5 ）、关于重庆市万州区农村信用合作社联合社（以下简称：信用联社）起诉万州公司和本公司控股子公司重庆市万州区江南水电有限责任公司（以下简称：江南公司）借款及担保合同纠纷案已经法院判决（公告见2004年10月23日《中国证券报》、《上海证券报》），并进入执行程序。上述判决生效后至2005年1 月28日，江南公司因为万州公司贷款提供担保而承担连带担保责任而代其偿还信用联社款项共计4,058,807.82元，其中本金3,750,000.00元，利息308,807.82元。至此，江南公司上述相关代偿的款项已支付完毕（公告见2005年7 月14日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》）。

    6.5 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

    适用√不适用

    § 7 财务报告

    7.1 审计意见

    财务报告 未经审计

    7.2 财务报表

    利润及利润分配表

    编制单位：                    2005年                单位：元  币种：人民币

    项目                                              合并                              母公司

    本期数           上期数           本期数           上期数

    一、主营业务收入                      202,555,853.54 165,935,753.44 126,327,063.08 108,562,146.45

    减：主营业务成本                      135,883,095.46 102,930,943.49 124,583,078.93 90,275,895.90

    主营业务税金及附加                    3,233,418.37   3,437,579.34   976,366.29      1,604,015.26

    二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 63,439,339.71  59,567,230.61  767,617.86      16,682,235.29

    加：其他业务利润（亏损以“-”号填列） 912,420.47      1,158,211.41   112,438.26      36,277.84

    减： 营业费用                          3,419,086.62   2,533,856.47   36,065.65       34,976.50

    管理费用                              47,597,066.83  34,572,689.40  30,207,571.62  19,548,152.81

    财务费用                              10,534,451.21  9,031,199.59   7,743,374.74   7,511,562.98

    三、营业利润（亏损以“-”号填列）     2,801,155.52   14,587,696.56  -37,106,955.89 -10,376,179.16

    加：投资收益（损失以“-”号填列）     2,308,005.99   -1,296,700.03  40,162,305.83  22,717,653.16

    补贴收入                              32,800.00       95,500.00

    营业外收入                            593,084.71      274,346.43      133,163.58      107,075.60

    减：营业外支出                        -5,201,376.92  424,037.09      -6,343,074.09  127,203.00

    四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 10,936,423.14  13,236,805.87  9,531,587.61   12,321,346.60

    减：所得税                            517,671.86      2,515,762.48   -3,302.47       2,154,706.96

    减：少数股东损益                      883,861.20      700,160.13

    加：未确认投资损失（合并报表填列）                       145,756.38

    五、净利润（亏损以“-”号填列）       9,534,890.08   10,166,639.64  9,534,890.08   10,166,639.64

    公司法定代表人： 胡成培        主管会计工作负责人： 陈明兵        会计机构负责人： 杨红敏

    7.3 报表附注

    7.3.1 本报告期无会计政策、会计估计变更和会计差错更正

    7.3.2与最近一期年度报告相比，合并范围没有发生变化。

    董事长：胡成培

    重庆三峡水利电力（集团）股份有限公司

    2005年7月25日