§1  重要提示

    1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

    本半年度报告摘要摘自半年度报告全文，报告全文同时刊载于深圳证券交易所指定的国际互联网：http://www.cninfo.com.cn，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读半年度报告全文。

    1.2 没有董事对半年度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。

    1.3 公司第七届董事会二〇〇五年度第二次会议通过了本报告。董事杜力平、祁权生因工作原因未能出席会议，均授权委托董事但丁出席会议并行使表决权，董事刘邦兴因工作原因未能出席会议，授权委托董事长廖建明出席会议并行使表决权，独立董事任佩瑜、王学宗因工作原因未能出席会议，分别授权委托独立董事王治安、金正龙出席会议并行使表决权。

    1.4 本公司半年度财务报告未经审计。

    1.5 公司董事长兼总经理廖建明，副总经理兼总会计师但丁及财务部长覃晓凤声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完整。

    §2  上市公司基本情况

    2.1  基本情况简介

    股票简称       ST 湖 山                                     

    股票代码       000801                                       

    上市证券交易所 深圳证券交易所                               

    董事会秘书                证券事务代表

    姓名           陈  禹                    徐健飞

    联系地址       四川省绵阳市长虹大道中    四川省绵阳市长虹大道中

    段53号公司董事会办公室    段53号公司董事会办公室

    电话           0816—2312421             0816—2336252

    传真           0816—2336335             0816—2336335

    电子信箱       cy.rain@263.net           xjf-welcome@126.com

    2.2  主要财务数据和指标

    2.2.1  主要会计数据和财务指标

    单位：（人民币）元

    本报告期末       上年度期末     本报告期末比上年

    度期末增减（%）

    流动资产                     145,413,120.33   113,839,159.59 27.74%                           

    流动负债                     123,125,798.50   89,975,003.28  36.84%                           

    总资产                       236,444,646.84   201,375,433.39 17.41%                           

    股东权益（不含少数股东权益） 90,936,753.44    90,769,999.76  0.18%                            

    每股净资产                   0.69             0.69           0.00%                            

    调整后的每股净资产           0.67             0.66           1.52%                            

    报告期（1-6月） 上年同期       本报告期比上年同

    期增减（%）

    净利润                       166,753.68       673,734.06     -75.25%                          

    扣除非经常性损益后的净利润   -2,205,783.11    -2,025,277.17  -8.91%                           

    每股收益                     0.001            0.01           -100.00%                         

    净资产收益率                 0.18%            0.57%          -0.39%                           

    经营活动产生的现金流量净额   4,102,933.83     -8,731,633.57  增加146.99个百分点               

    2.2.2  非经常性损益项目

    √ 适用 □ 不适用

    单位：（人民币）元

    非经常性损益项目         金额         

    营业外收入               134,411.52   

    转出已计提的存货跌价准备 1,734,117.89 

    转出已计提的坏帐准备     702,399.87   

    营业外支出               198,392.49   

    合计                     2,372,536.79 

    2.2.3  国内外会计准则差异

    □ 适用 √ 不适用

    §3  股本变动及股东情况

    3.1  股份变动情况表

    □ 适用 √ 不适用

    3.2  前十名股东、前十名流通股股东持股情况表

    报告期末股东总数                                                10,271 

    前十名股东持股情况                                 

    股东名称（全称）                      报告期内增减  报告期末持股数量   比例（%） 股份类别  质押或冻结的股份数量 股东性质

    四川九洲电器集团有限责任公司                        39,477,077.00      29.90%     未流通    0.00                 国有股东

    绵阳市投资控股（集团）有限公司                      35,402,923.00      26.81%     未流通    0.00                 国有股东

    上海纳米创业投资有限公司                            11,232,000.00      8.51%      未流通    0.00                 其他

    成都君信实业有限公司                                3,991,104.00       3.02%      未流通    3,991,104.00         其他

    绵阳市银星贸易公司                                  2,620,800.00       1.98%      未流通    0.00                 国有股东

    赵春茂                                              552,379.00         0.42%      已流通                         其他

    吴立学                                320,701.00    320,701.00         0.24%      已流通                         其他

    任才玉                                55,200.00     230,920.00         0.17%      已流通                         其他

    唐久富                                              227,292.00         0.17%      已流通                         其他

    刘培                                                226,349.00         0.17%      已流通                         其他

    前十名流通股股东持股情况

    股东名称（全称）                期末持有流通股的数量   种类（A、B、H股或其它）

    赵春茂                          552,379.00             A股

    吴立学                          320,701.00             A股

    任才玉                          230,920.00             A股

    唐久富                          227,292.00             A股

    刘培                            226,349.00             A股

    谢元锡                          222,250.00             A股

    张央芳                          219,800.00             A股

    赖丽泽                          219,220.00             A股

    江文                            217,950.00             A股

    张丽艳                          211,430.00             A股

    上述股东关联关系或一致行动关系的说明

    前十名股东中社会法人股股东间无关联关系，也不属于《上市公司持股变动

    信息披露管理办法》中规定的一致行动人；未知其他流通股股东间是否存在关联

    关系，及是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。

    战略投资者或一般法人参与配售新股约定持股期限的说明

    股东名称      约定持股期限

    无             无

    3.3  控股股东及实际控制人变更情况

    □ 适用 √ 不适用

    §4  董事、监事和高级管理人员情况

    4.1  董事、监事和高级管理人员持股变动

    √ 适用 □ 不适用

    姓名 职务 期初持股数 期末持股数 变动原因                                 

    王涛 董事 2,000.00   2,000.00   系担任本公司董事之前买入，并已申请冻结。 

    §5  管理层讨论与分析

    5.1  主营业务分行业、产品情况表

    单位：（人民币）万元

    主营业务分行业情况 

    主营业务收入      主营业务成本 毛利率（%） 主营业务收入比上  主营业务成本比上 毛利率比上年

    年同期增减（%）  年同期增减（%） 同期增减（%）

    日用电子器具制造业 15,412.27         13,772.81    10.64        129.54             155.69           增加3.36个百分点

    其中：关联交易     1,679.82          1,267.10     24.57        376.37             301.62           增加14.04个百分点

    主营业务分产品情况

    音响业务           1,517.77          1,079.16     28.90        -39.28             -42.36           增加3.79个百分点

    高频头             5,699.80          4,991.91     12.42        576.57             731.55           增加4.5个百分点

    加工业务           7,860.10          7,431.07     5.46         231.63             244.75           增加1.55个百分点

    其中：关联交易     1,679.82          1,267.10     24.57        376.37             301.62           增加14.04个百分点

    关联交易的定价原则 2004 年度关联方之间的采购货物、提供劳务均采用市场价格进行结算。

    其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品和提供劳务的关联交易总金额为1,679.82万元。

    5.2  主营业务分地区情况

    单位：（人民币）万元

    地区 主营业务收入 主营业务收入比上年同期增减（%） 

    国内 4,207.31                                      

    国外 11,204.96                                     

    5.3  对净利润产生重大影响的其他经营业务

    □ 适用 √ 不适用

    5.4  参股公司经营情况

    √ 适用 □ 不适用

    单位：（人民币）万元

    参股公司名称                深圳市福瑞祥电子有限公司                                                                             

    本期贡献的投资收益          66.84                       占上市公司净利润的比重 400.83%

    参股公司           经营范围 主要从事于开发、生产、销售光发射机、光接收

    机、光工作站、车载收放机、CD机及其它电子产

    品、电子元器件等

    净利润   70.35                                                                                                

    参股公司名称                深圳翔成电子科技有限公司                                                                             

    本期贡献的投资收益          169.89                      占上市公司净利润的比重 1,018.81%

    参股公司           经营范围 主要从事研发、生产经营高频头、影像传输设备                                                           

    净利润   333.11                                                                                               

    5.5  主营业务及其结构与上年度发生重大变化的原因说明

    □ 适用 √ 不适用

    5.6 主营业务盈利能力（毛利率）与上年度相比发生重大变化的原因说明

    □ 适用 √ 不适用

    5.7  利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析

    √ 适用 □ 不适用

    本报告期共实现主营业务收入154,122,681.81元，较去年同期增加 129.54%，占公司2004年销售收入的111.93 %。 销售收入增加部分为公司控股股东四川九洲电器集团有限责任公司入主我公司以来，新增加的制造加工业务和卫星高频头产品业务所实现。公司现有的音响产品、制造加工业务、卫星高频头产品三项主业中，后两项主业继续保持了良好的发展势头，但是公司原有的音响业务方面，尽管公司采取了诸多有力措施，在新产品研发、产品制造和销售网络建设等方面都取得了进步，以求此项传统主业能摆脱近年来的颓势，迅速得以发展，然而由于整个音响行业继续处于低迷状态，以致本报告期音响业务实现销售收入 15,177,695.46元，较去年同期减少39.28%。

    5.8 募集资金使用情况

    5.8.1  募集资金运用

    □ 适用 √ 不适用

    5.8.2  变更项目情况

    □ 适用 √ 不适用

    5.9  董事会下半年的经营计划修改计划

    □ 适用 √ 不适用

    5.10预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明

    □ 适用 √ 不适用

    5.11  公司管理层对会计师事务所本报告期“非标意见”的说明

    □ 适用 √ 不适用

    5.12公司管理层对会计师事务所上年度“非标意见”涉及事项的变化及处理情况的说明

    □ 适用 √ 不适用

    §6  重要事项

    6.1  收购、出售资产及资产重组

    6.1.1  收购或置入资产

    □ 适用 √ 不适用

    6.1.2出售或置出资产

    □ 适用 √ 不适用

    6.1.3 自资产重组报告书或收购出售资产公告刊登后，该事项的进展情况及对报告期经营成果与财务状况的影响

    □ 适用 √ 不适用

    6.2  担保事项

    √ 适用 □ 不适用

    单位：（人民币）万元

    公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）                 

    担保对象名称                                                 发生日期（协议签署日） 担保金额 担保类型 担保期 是否履行完毕 是否为关联方担保（是或否）

    报告期内担保发生额合计                                                              0.00

    报告期内担保余额合计                                                                0.00

    公司对控股子公司的担保情况

    报告期内对控股子公司担保发生额合计                                                  0.00

    报告期末对控股子公司担保余额合计                                                    1,000.00

    公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）

    担保总额                                                                            1,000.00

    担保总额占公司净资产的比例                                                          11.00%

    公司违规担保情况

    为控股股东及公司持股50%以下的其他关联方提供担保的金额                               0.00

    直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额                        0.00

    担保总额超过净资产 50%部分的金额                                                   0.00

    违规担保总额                                                                        0.00

    6.3  关联债权债务往来

    √ 适用 □ 不适用

    单位：（人民币）万元

    关联方名称                   与上市公司的关系 上市公司向关联方提供资金      关联方向上市公司提供资金

    发生额      余额           发生额   余额

    四川迪佳通电子有限公司       控股股东控制的法人 85.66       1.66           0.00     0.00

    深圳市九州信息科技有限公司   控股股东控制的法人 0.00        1.88           0.00     0.00

    四川九洲电器集团有限责任公司 控股股东           0.00        0.00           -6.46    43.45

    四川科瑞软件公司             控股股东控制的法人 0.00        0.00           4.00     1.17

    合计                                            85.66       3.54           -2.46    44.62

    其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额85.66 万元，余额3.54万元。

    6.4  重大诉讼仲裁事项

    √ 适用 □ 不适用

    1 、本公司在上一报告期披露的与绵阳无线电厂关于“湖山”商标诉讼在本报告期内尚无任何结果，商标的最终归属权可能将对本公司部分主营业务造成影响，希广大投资者注意投资风险。

    2 、本公司在以前年度定期报告中已经对本公司与广东番禺天乐电器制造有限公司、广州市海珠区利达电子设备厂、第三人广东迪维电器制造有限公司VCD视盘机定牌加工合同纠纷案的诉讼、裁定和判决情况作了披露。截止2005年6 月30日，本公司已收到处理房屋款22万元，以及汽车两辆，作价87万元（尚未过户）。根据2005年5 月29日四川省绵阳市中级人民法院（2004）绵法执字第2-3 号民事裁定书的裁定：（1 ）位于广东省番禺市大石镇植村南大公路南侧，房屋所有权证号为粤房字第4335685 号的房地产（面积1570.3平方米，建基面积315.4 平方米）以128 万元抵偿给四川湖山电子股份有限公司所有。（2 ）该案执行终结。

    6.5  其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

    □ 适用 √ 不适用

    §7  财务报告

    7.1  审计意见

    财务报告 √未经审计                □审计

    7.2  财务报表

    7.2.2  利润及利润分配表

    单位：（人民币）元

    境内报表

    项目                                          本期                          上年同期

    合并           母公司         合并           母公司         

    一、主营业务收入                      154,122,681.81 19,777,159.67  67,144,259.77  33,049,198.60  

    减：主营业务成本                      137,728,116.93 15,195,395.48  53,865,765.39  24,918,172.51  

    主营业务税金及附加                    269,047.43     217,146.83     147,344.60     115,352.67     

    二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 16,125,517.45  4,364,617.36   13,131,149.78  8,015,673.42   

    加：其他业务利润（亏损以“-”号填列） 53,656.92      106,499.69     197,434.12     157,479.16     

    减：营业费用                          3,546,206.42   2,843,105.23   4,464,474.79   4,005,054.86   

    管理费用                              9,411,508.35   2,653,689.41   6,605,763.82   4,460,082.32   

    财务费用                              1,065,125.37   685,084.24     829,886.01     726,765.84     

    三、营业利润（亏损以“-”号填列）     2,156,334.23   -1,710,761.83  1,428,459.28   -1,018,750.44  

    加：投资收益（亏损以“-”号填列）                    1,725,883.18   -74,096.63     2,078,185.95   

    补贴收入                                                                                          

    营业外收入                            134,411.52     14,261.10      21,793.20      20,266.28      

    减：营业外支出                        198,392.49     186,269.73     125,577.87     124,042.87     

    四、利润总额（亏损以“-”号填列）     2,092,353.26   -156,887.28    1,250,577.98   955,658.92     

    减：所得税                            264,655.03                    73,500.64                     

    少数股东损益                          1,660,944.55                  503,343.28                    

    加：未确认的投资损失本期发生额                                                                    

    五、净利润（亏损以“-”号填列）       166,753.68     -156,887.28    673,734.06     955,658.92     

    加：年初未分配利润                    -77,854,606.36 -78,337,758.84 -51,150,355.65 -51,821,910.20 

    其他转入                                                                                          

    六、可供分配的利润                    -77,687,852.68 -78,494,646.12 -50,476,621.59 -50,866,251.28 

    减：提取法定盈余公积                                                                              

    提取法定公益金                                                                                    

    提取职工奖励及福利基金                                                                            

    提取储备基金                                                                                      

    提取企业发展基金                                                                                  

    利润归还投资                                                                                      

    七、可供投资者分配的利润              -77,687,852.68 -78,494,646.12 -50,476,621.59 -50,866,251.28 

    减：应付优先股股利                                                                                

    提取任意盈余公积                                                                                  

    应付普通股股利                                                                                    

    转作资本（或股本）的普通股股利                                                                    

    八、未分配利润                        -77,687,852.68 -78,494,646.12 -50,476,621.59 -50,866,251.28 

    利润表（补充资料）                                                                                

    1.出售、处置部门或被投资单位所得收益                                                             

    2.自然灾害发生的损失                                                                             

    3.会计政策变更增加（或减少）利润总额                                                             

    4.会计估计变更增加（或减少）利润总额                                                             

    5.债务重组损失                                                                                   

    6.其他                                                                                           

    7.3  报表附注

    7.3.1 如果出现会计政策、会计估计变更或会计差错更正的，说明有关内容、原因及影响数。

    □ 适用 √ 不适用

    7.3.2 如果财务报表合并范围发生重大变化的，说明原因及影响数。

    □ 适用 √ 不适用

    7.3.3 如果被出具非标准无保留意见，列示涉及事项的有关附注。

    四川湖山电子股份有限公司

    董事长：廖建明

    二〇〇五年七月二十三日