证券代码：002329 证券简称：皇氏集团 公告编号：2026–007
　　一、重要提示
　　本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到证监会指定媒体仔细阅读年度报告全文。
　　所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
　　非标准审计意见提示
　　□适用 √不适用
　　董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
　　□适用 √不适用
　　公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
　　董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案
　　□适用 √不适用
　　截至报告期末，母公司存在未弥补亏损
　　根据深圳久安会计师事务所（特殊普通合伙）出具的标准无保留意见审计报告，公司2025年度归属于上市公司股东的净利润为-448,535,055.88元，公司（母公司）2025年度实现净利润-323,614,088.73元，加上年初未分配利润-1,086,310,050.36元，母公司2025年末可供股东分配的利润为-1,409,924,139.09元。鉴于公司2025年度归属于上市公司股东的净利润、母公司报表中可供分配利润均为负值，为保障公司持续、稳定、健康发展，公司董事会提出2025年度利润分配方案为：公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以资本公积金转增股本。敬请广大投资者注意投资风险。
　　二、公司基本情况
　　1、公司简介
　　■
　　2、报告期主要业务或产品简介
　　公司的支柱产业是以水牛奶、发酵乳、巴氏鲜奶为核心的特色乳品业务，公司乳品业务涵盖从牧草种植到奶水牛育种、奶牛养殖、乳品加工、销售服务的全产业链，主要产品为以水牛奶、荷斯坦牛奶为主要原料的低温奶和常温奶，另有其他食品类产品。其中，低温奶包括巴氏杀菌乳、巴氏杀菌调制乳和发酵乳，常温奶主要包括灭菌乳和调制乳。其他食品类产品主要包括含乳饮料、植物蛋白饮料和面包类产品，占比较小。
　　公司深耕乳业二十余年，在水牛奶特色乳品赛道上先后打造出一系列水牛奶核心产品及添加公司自有国家发明专利益生菌的酸奶等升级产品。近年来，公司针对消费者对高品质、更健康、个性化产品的消费需求，在新品研发上持续发力，从提升乳蛋白含量到推出无农残高标准、“优质乳”工程标准好奶产品，打造出“100%纯水牛乳”、“水牛酪乳”、“免疫球蛋白鲜牛奶”、“娟姗水牛奶”、“A2β酪蛋白水牛奶”、“水牛0蔗糖酸奶”、“水牛烤酸奶”等差异化产品，进一步丰富了产品矩阵，提升了品牌竞争力，为消费者提供了更多元化、更优质的乳品选择。公司创新推出了旗下首个新茶饮品牌一一“在桂里”，充分发挥公司优质原料的核心优势，打造了多款独具匠心的水牛乳咖啡、水牛乳奶茶等茶饮产品，以更时尚、更年轻、更贴近日常生活的形式，将水牛乳融入消费者更多元的生活场景中，让水牛乳不仅“更好喝”，更成为一种潮流生活方式的新选择。
　　公司旗下子公司完美在线主要提供电子账单系统、短信服务和呼叫中心系统整体解决方案，积累了银联数据、金融机构、电信运营商、物流企业、互联网企业及政府机构等多个行业的重要客户。近年来公司积极推动乳业与信息业的资源整合和业务协同，充分利用大数据、新媒体、新渠道，在产品、客户等各项资源上的共享优势，实现信息的高效传递及与消费者的良好互动，为公司主业的发展相互赋能。
　　3、主要会计数据和财务指标
　　（1） 近三年主要会计数据和财务指标
　　公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
　　□是 √否
　　单位：元
　　■
　　（2） 分季度主要会计数据
　　单位：元
　　■
　　上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
　　□是 √否
　　4、股本及股东情况
　　（1） 普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
　　单位：股
　　■
　　持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况
　　□适用 √不适用
　　前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化
　　□适用 √不适用
　　（2） 公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
　　□适用 √不适用
　　公司报告期无优先股股东持股情况。
　　（3） 以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系
　　■
　　5、在年度报告批准报出日存续的债券情况
　　□适用 √不适用
　　三、重要事项
　　2025年，国内乳业处于高质量发展深度调整期及结构转型、价值升级关键窗口期，消费端结构转型升级带来新机遇的同时，行业供给侧去产能调整、市场竞争加剧等挑战持续凸显。公司深耕水牛奶核心赛道，致力于解决奶水牛产业发展的种源及奶源“卡脖子”问题，通过持续深化“奶水牛种源芯片战略”，优化业务结构，围绕“聚焦主业、夯实种业、海外布局”强化全产业链布局，强化“育种一养殖一加工”全产业链协同布局，借助行业进出口分化机遇拓展发展空间，推动乳业板块实现高质量发展，助力国产水牛奶产业提质升级。2025年，公司实现营业收入17.72亿元。报告期内，面对行业竞争加剧等市场环境变化，公司对部分低效的线下渠道实施梳理优化，在业务结构升级过程阶段性出现营业收入下降；同时，为夯实资产质量、降低长期经营风险，公司基于审慎性原则计提长期股权投资减值准备、信用减值损失，导致公司净利润为负值，但亏损幅度较上年同期收窄，乳业主业经营保持平稳，并正处于向高质量发展转型的重要阶段。
　　报告期内，公司持续推进“水牛引种项目”，推动国内高产奶水牛在种群扩繁与产奶能力方面跨越式提升。与此同时，公司围绕“深耕大西南，挺进大湾区，破局大华东”战略主线，推动公司规模最大、华东地区智慧化程度最高的乳制品中央工厂正式投入运营，同时加快推进上思万头繁育牧场二期、巴基斯坦皇氏JW水牛牧场二期等重点项目建设，并通过产品研发革新与市场拓展，巩固了公司在水牛奶产业领先地位。报告期内，公司旗下皇氏乳业再度荣获尚普咨询的“水牛奶全国销量第一”市场地位声明。
　　皇氏集团股份有限公司
　　董事长：黄嘉棣
　　二〇二六年四月二十七日
　　
　　证券代码：002329 证券简称：皇氏集团 公告编号：2026–008
　　皇氏集团股份有限公司
　　第七届董事会第十二次会议决议公告
　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
　　一、董事会会议召开情况
　　皇氏集团股份有限公司（以下简称“公司”）第七届董事会第十二次会议于2026年4月23日以现场表决方式召开。会议通知以书面及微信等方式于2026年4月12日发出。应参加会议的董事9人，实际参加会议的董事9人。会议由董事长黄嘉棣先生主持，公司其他高级管理人员列席了会议。会议符合《公司法》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件及《公司章程》的规定。
　　二、董事会会议审议情况
　　会议审议并以记名投票的方式表决通过了如下决议：
　　（一）皇氏集团股份有限公司2025年年度报告及摘要
　　经审议，董事会认为：公司《2025年年度报告》及摘要的内容真实、准确、完整地反映了公司2025年度经营的实际情况，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，报告编制和审核的程序符合法律、行政法规和中国证监会的相关规定。
　　《2025年年度报告》及《2025年年度报告摘要》详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn），《2025年年度报告摘要》同时登载于《中国证券报》《证券时报》《上海证券报》《证券日报》。
　　公司董事会审计委员会审议通过了该议案。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（二）皇氏集团股份有限公司2025年度董事会工作报告
　　《2025年度董事会工作报告》内容详见公司《2025年年度报告》“第三节管理层讨论与分析”及“第四节公司治理、环境和社会”部分相关内容。
　　公司在任及报告期内履职的独立董事分别向董事会提交了《2025年度独立董事述职报告》，并将在公司2025年度股东会上述职。独立董事的述职报告内容详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　该议案尚需提请公司2025年度股东会审议通过，股东会召开时间另行通知。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（三）皇氏集团股份有限公司2025年度总裁工作报告
　　董事会认为：2025年度公司经营管理层有效地执行了股东会和董事会的各项决议。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（四）皇氏集团股份有限公司2025年度内部控制评价报告
　　董事会认为：公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。根据公司非财务报告内部控制重大缺陷认定情况，于内部控制评价报告基准日，公司未发现非财务报告内部控制重大缺陷。
　　《皇氏集团股份有限公司2025年度内部控制评价报告》全文详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　公司董事会审计委员会审议通过了该议案。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（五）董事会关于独立董事独立性自查情况的专项报告
　　公司在任独立董事符合《上市公司独立董事管理办法》等法律法规对独立董事的任职条件和独立性等要求，不存在影响其独立性的情形。
　　《皇氏集团股份有限公司董事会关于独立董事独立性自查情况的专项报告》全文详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（六）关于公司未弥补亏损达实收股本总额三分之一的议案
　　经深圳久安会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2025年12月31日，公司合并财务报表未分配利润为-149,994.75万元，公司未弥补亏损金额149,994.75万元，公司实收股本83,240.3985万元，公司未弥补亏损金额达到实收股本总额三分之一。
　　该议案尚需提请公司2025年度股东会审议通过，股东会召开时间另行通知。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（七）关于2025年度利润分配方案的议案
　　经深圳久安会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2025年12月31日，公司2025年度归属于上市公司股东的净利润、母公司报表中可供分配利润均为负值，公司董事会拟决定2025年度不派发现金红利、不送红股、不以资本公积金转增股本。
　　本次利润分配议案符合相关法律、法规的要求，符合公司的利润分配政策。
　　具体内容详见同日登载于《中国证券报》《证券时报》《上海证券报》《证券日报》及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）上的《皇氏集团股份有限公司关于2025年度利润分配方案的公告》（公告编号：2026-009）。
　　该议案尚需提请公司2025年度股东会审议通过，股东会召开时间另行通知。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（八）关于2025年度会计师事务所履职情况评估报告的议案
　　公司董事会审计委员会审议通过了该议案。
　　《皇氏集团股份有限公司2025年度会计师事务所履职情况评估报告》全文详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（九）关于公司董事会审计委员会对会计师事务所2025年度履行监督职责情况的报告的议案
　　公司董事会审计委员会审议通过了该议案。
　　《皇氏集团股份有限公司董事会审计委员会对会计师事务所2025年度履行监督职责情况的报告》全文详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　（十）关于公司未来三年（2026年-2028年）股东回报规划的议案
　　《皇氏集团股份有限公司未来三年（2026年-2028年）股东回报规划》全文详见巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）。
　　该议案尚需提请公司2025年度股东会审议通过，股东会召开时间另行通知。
　　表决结果：同意9票，反对0票，弃权0票。
　　三、备查文件
　　（一）经与会董事签字并加盖董事会印章的董事会决议；
　　（二）公司第七届董事会审计委员会第七次会议决议。
　　特此公告。
　　皇氏集团股份有限公司
　　董事会
　　二〇二六年四月二十七日
　　
　　证券代码：002329 证券简称：皇氏集团 公告编号：2026–010
　　皇氏集团股份有限公司
　　关于2025年度计提资产减值准备的
　　公 告
　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
　　皇氏集团股份有限公司（以下简称“公司”）根据《深圳证券交易所股票上市规则》《企业会计准则》及公司相关会计制度的规定，对存在减值迹象的相关资产进行了减值测试，现将公司2025年度计提资产减值准备的具体情况公告如下：
　　一、本次计提资产减值准备的情况
　　（一）本次计提资产减值准备的原因
　　为更加真实、准确地反映公司截至2025年12月31日的财务状况和2025年度的经营成果，根据《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，基于谨慎性原则，公司及子公司对存在减值迹象的各类资产进行了减值测试，并计提相应减值准备。
　　（二）本次计提资产减值准备的资产范围、金额和计入的报告时间
　　公司进行资产减值测试后，2025年度计提各类资产减值准备具体明细如下：
　　单位：元
　　■
　　本次计提资产减值准备计入的报告期间为2025年1月1日至2025年12月31日。
　　二、计提资产减值准备的情况说明
　　1．应收账款和合同资产的确认标准与计提方法
　　单位：元
　　■
　　2．其他应收款的确认标准与计提方法
　　单位：元
　　■
　　3．存货的确认标准与计提方法
　　单位：元
　　■
　　4．在建工程的确认标准与计提方法
　　单位：元
　　■
　　5．长期股权投资的确认标准与计提方法
　　单位：元
　　■
　　三、本次计提资产减值准备的合理性说明及对公司的影响
　　（一）合理性说明
　　公司董事会认为：公司根据《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，计提资产减值准备依据充分，公允地反映了报告期末公司的资产状况，使公司会计信息更具有合理性。
　　（二）对公司的影响
　　本次拟计提资产减值准备将减少公司2025年度归属于上市公司股东的净利润30,049.44万元，减少2025年度归属于上市公司股东的所有者权益30,049.44万元。
　　特此公告。
　　皇氏集团股份有限公司
　　董事会
　　二〇二六年四月二十七日
　　
　　证券代码：002329 证券简称：皇氏集团 公告编号：2026–009
　　皇氏集团股份有限公司
　　关于2025年度利润分配方案的公告
　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
　　一、审议程序
　　皇氏集团股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年4月23日召开的第七届董事会第十二次会议审议通过了《关于2025年度利润分配方案的议案》。根据《公司法》《公司章程》相关规定，该议案尚需提交公司2025年度股东会审议。
　　二、公司2025年度利润分配方案基本情况
　　根据深圳久安会计师事务所（特殊普通合伙）出具的标准无保留意见审计报告，公司2025年度归属于上市公司股东的净利润为-448,535,055.88元，公司（母公司）2025年度实现净利润-323,614,088.73元，加上年初未分配利润-1,086,310,050.36元，母公司2025年末可供股东分配的利润为-1,409,924,139.09元。鉴于公司2025年度归属于上市公司股东的净利润、母公司可供分配利润均为负值，为保障公司持续、稳定、健康发展，公司董事会提出2025年度利润分配方案为：公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以资本公积金转增股本。
　　本次利润分配方案尚需提交公司2025年度股东会审议。
　　三、现金分红方案的具体情况
　　（一）公司不触及其他风险警示情形
　　1．现金分红方案指标
　　■
　　2．公司不触及其他风险警示情形的具体原因
　　公司2025年度归属于上市公司股东的净利润、合并报表年度末未分配利润、母公司报表年度末未分配利润均为负值，不满足分红条件。因此公司不触及《深圳证券交易所股票上市规则》第9.8.1条第（九）项规定的股票交易可能被实施其他风险警示的情形。
　　（二）现金分红方案合理性说明
　　1．2025年度不进行利润分配的原因
　　根据《公司法》及《公司章程》规定，公司现金分红需满足“公司该年度实现的可分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值”的条件。2025年度公司归属于上市公司股东的净利润及母公司可供分配利润均为负值，不具备实施现金分红等利润分配的法定条件。2026年公司将重点推进华东市场拓展、种源商业化落地等关键工作，留存资金将优先用于核心业务扩张、产能升级及日常运营周转，致力于提升公司长期盈利能力，最终保障全体股东的长远利益，公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以资本公积金转增股本。本次利润分配方案符合《上市公司监管指引第3号一一上市公司现金分红》以及《公司章程》、股东回报规划中的相关规定，符合公司利润分配政策。
　　2．公司拟采取的措施
　　公司将进一步优化经营、改善公司业绩，从有利于公司长期健康可持续发展和加大投资者回报的角度出发，与投资者共享公司发展的成果，加强投资者回报。
　　四、其他说明
　　截至本公告披露之日，公司严格控制内幕信息知情人的范围，切实履行保密义务，并对相关内幕信息知情人进行严禁内幕交易的告知义务。本次利润分配方案尚需提请公司2025年度股东会审议通过，请广大投资者注意投资风险。
　　五、备查文件
　　公司第七届董事会第十二次会议决议。
　　特此公告。
　　皇氏集团股份有限公司
　　董事会
　　二〇二六年四月二十七日
　　
　　证券代码：002329 证券简称：皇氏集团 公告编号：2026–011
　　皇氏集团股份有限公司
　　会计政策变更的公告
　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
　　特别提示：
　　皇氏集团股份有限公司（以下简称“公司”）根据中华人民共和国财政部（以下简称“财政部”）发布的《企业会计准则解释第19号》（财会〔2025〕32号），（以下简称《准则解释第19号》）的要求，对相关会计政策进行变更。根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定，本次会计政策变更无需提交公司董事会和股东会审议。本次会计政策变更不会对公司财务状况、经营成果和现金流量产生重大影响，不存在损害公司及股东利益的情况。
　　一、会计政策变更概述
　　（一）会计政策变更原因
　　2025年12月5日，财政部发布了《准则解释第19号》，对“关于非同一控制下企业合并中补偿性资产的会计处理”“关于处置原通过同一控制下企业合并取得子公司时相关资本公积的会计处理”“关于采用电子支付系统结算的金融负债的终止确认”“关于金融资产合同现金流量特征的评估及相关披露”和“关于指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具的披露”等内容进行了明确，自2026年1月1日起施行。
　　（二）会计政策变更日期
　　根据上述文件的要求，公司对会计政策予以相应的变更，自规定生效之日起开始执行。
　　（三）变更前采用的会计政策
　　本次会计政策变更前，公司执行财政部发布的《企业会计准则一一基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释公告以及其他相关规定。
　　（四）变更后采用的会计政策
　　本次会计政策变更后，公司将按照财政部颁布的《准则解释第19号》要求执行。除上述政策变更外，其他未变更部分，仍按照财政部前期颁布的《企业会计准则一一基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释公告以及其他相关规定执行。
　　二、会计政策变更对公司的影响
　　本次会计政策变更是根据财政部相关规定和要求进行的合理变更，执行变更后的会计政策能更客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果。本次会计政策变更不会对公司财务状况、经营成果和现金流量产生重大影响，不存在损害公司及股东利益的情况。
　　特此公告。
　　皇氏集团股份有限公司
　　董事会
　　二〇二六年四月二十七日