第一节重要提示
　　1、本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到http://www.sse.com.cn网站仔细阅读年度报告全文。
　　2、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
　　3、公司全体董事出席董事会会议。
　　4、安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
　　5、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
　　公司2025年末期利润分配方案为：以公司总股本7,333,360,000股扣除回购股份60,593,400股后7,272,766,600股为基数，拟派发现金红利3,054,557,999.96元。其中中小股东每股派发现金红利0.4921元(含税)，大股东每股派发现金红利0.3906元(含税)。本年度不进行资本公积转增股本。
　　加上2025年中期已派发现金红利人民币2,036,374,648元，2025年度共计派发现金红利人民币5,090,932,647.96元，占公司当年合并报表归属于母公司股东的净利润的44.85%。
　　因公司拟向宁夏燕宝慈善基金会以现金方式捐赠，用于以教育助学为主的公益慈善事业，为了维护中小股东的利益，公司按照报告期内实际捐赠额及中小股东持股比例计算了中小股东分担的捐赠额，并由大股东以本次分配的现金红利全额予以补偿。
　　截至报告期末，母公司存在未弥补亏损的相关情况及其对公司分红等事项的影响
　　□适用√不适用
　　第二节公司基本情况
　　1、公司简介
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　　2、报告期公司主要业务简介
　　一、聚烯烃行业
　　（一）市场供需
　　2025年，聚烯烃行业迎来新产能投放高峰，国内供应能力显著增加。聚烯烃产品需求在国家提振消费、扩大内需政策的推动下进一步增长，增速相比上年明显提升。全年聚烯烃供给增速整体快于需求增速，供需环境相对宽松。
　　（1）产能方面
　　根据金联创统计，截至2025年末，国内聚烯烃年产能8809.5万吨，同比上年末增加1009.5万吨，增长12.9%。其中聚乙烯年产能3905万吨，同比上年末增加474万吨，增长13.8%；聚丙烯年产能4904.5万吨，同比上年末增加535.5万吨，增长12.3%。年内新投产产能除公司内蒙古煤制烯烃项目外，其余基本均为油制烯烃生产路线，其中产能规模较大的新项目包括埃克森美孚惠州年产173万吨聚乙烯、95.5万吨聚丙烯项目，裕龙石化年产55万吨聚乙烯、160万吨聚丙烯项目，广西石化年产70万吨聚乙烯、40万吨聚丙烯项目，大榭石化年产90万吨聚丙烯项目等。此外，燕山石化年产54万吨聚乙烯项目产能于年内关停，为近年来国内首个退出的聚烯烃装置。
　　中国聚烯烃产能情况（万吨）
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　　数据来源：金联创
　　从产能结构看，2025年油制烯烃仍为国内聚烯烃主要生产路线，产能占比同比小幅增加。截至2025年末，聚乙烯中油制产能占比63%，同比增加1.8个百分点，煤或甲醇制占比19%，轻烃制占比15%；聚丙烯中油制产能占比55%，同比增加2个百分点，丙烷制占比23%，煤或甲醇制占比22%。
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　　（以上数据来源为金联创）
　　（2）产量及进出口方面
　　2025年随着国内聚烯烃产能提升，产量规模显著增长。全年国内聚烯烃产量合计7245万吨，同比增加992万吨，增长15.9%。其中聚乙烯产量3289万吨，同比增加508万吨，增长18.3%；聚丙烯产量3956万吨，同比增加484万吨，增长13.9%。年内聚烯烃行业平均开工率87.2%，同比增长3.2个百分点。
　　随着国内聚烯烃产量增加，对进口产品替代能力增强，聚烯烃进口规模及进口依存度同比下降。2025年国内聚烯烃合计净进口量1258万吨，同比减少172万吨，净进口依存度14.8%，同比下降3.8个百分点；其中聚乙烯净进口量1232万吨，同比减少71万吨，净进口依存度27.2%，同比下降4.7个百分点；聚丙烯净进口量27万吨，同比减少99万吨，净进口依存度0.7%，同比下降2.8个百分点。
　　（3）需求方面
　　2025年在国家提振消费、扩大内需政策的推动下，聚烯烃产品需求显著增加，需求增速相比上年明显提升。年内聚烯烃表观消费量8503万吨，同比增加821万吨，增长10.7%。其中聚乙烯表观消费量4521万吨，同比增加437万吨，增长10.7%；聚丙烯表观消费量3983万吨，同比增加384万吨，增长10.7%。
　　2025年中国聚烯烃供需平衡表
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　　数据来源：金联创
　　2025年中国聚乙烯供需平衡表
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　　数据来源：金联创
　　2025年中国聚丙烯供需平衡表
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　　数据来源：金联创
　　（二）价格走势
　　2025年，聚烯烃上游原油、煤炭等原材料价格整体回落，行业生产成本同比下降；叠加新产能投放规模较大，供需环境相对宽松，年内聚烯烃价格整体呈现单边下行走势。
　　聚乙烯方面，2025年国内聚乙烯平均价格8252元/吨，同比下降623元/吨，降幅7.0%，其中LLDPE均价7484元/吨，同比下降969元/吨，降幅11.5%；HDPE均价7648元/吨，同比下降508元/吨，降幅6.2%；LDPE均价9468元/吨，同比下降575元/吨，降幅5.7%。
　　聚丙烯方面，2025年国内聚丙烯平均价格7113元/吨，同比下降571元/吨，降幅7.4%，其中PP拉丝料均价6973元/吨，同比下降556元/吨，降幅7.4%；PP低熔共聚料均价7205元/吨，同比下降594元/吨，降幅7.6%。
　　2024-2025年国内聚乙烯价格走势图（单位：元/吨）
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　　（2025年我国聚乙烯消费总量中，HDPE、LLDPE合计占比约86%）
　　2024-2025年国内聚丙烯价格走势图（单位：元/吨）
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　　（以上数据来源为金联创、卓创资讯）
　　（三）原料供应
　　2025年原油价格宽幅震荡下行，全年布伦特原油均价68美元/桶，同比下降14.6%；WTI原油均价65美元/桶，同比下降14.5%。上半年，OPEC+启动增产，原油供应增加，而在美国关税冲击下，全球贸易收缩抑制需求，原油价格持续下跌；年中受地缘冲突因素扰动，油价出现阶段性反弹；下半年随着地缘冲突结束，在供应宽松但需求相对疲软的环境下，油价重回下行通道。
　　2024-2025年原油价格走势图（单位：美元/桶）
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　　2025年全国煤炭供应保持稳定，国内产量延续增长。根据国家统计局数据，年内全国煤炭供应总量53.2亿吨，同比增长0.4%；其中，规模以上工业企业煤炭产量48.3亿吨，同比增长1.2%；进口煤炭4.9亿吨，同比下降9.7%。受新能源发电替代及地产行业低迷影响，年内全国煤炭需求承压。根据万得资讯数据，2025年国内火力发电量6.3万亿千瓦时，同比下降1.0%，全年电力行业动力煤累计消费量26.3亿吨，同比下降1.0%；建材行业动力煤消费量2.5亿吨，同比下降7.1%。
　　在供需宽松的环境下，2025年煤炭价格中枢相比上年明显下移。上半年，在市场供需因素主导下，煤炭价格显著下行，下半年受政策及天气因素影响，产地供应有所收紧，带动煤炭价格阶段性反弹。根据中国煤炭资源网数据，2025年内蒙古鄂尔多斯5000大卡动力煤坑口含税均价421元/吨，同比下降130元/吨，降幅23.5%；陕西榆林5800大卡动力煤坑口含税均价562元/吨，同比下降167元/吨，降幅22.9%。（因我国煤制烯烃使用的原料煤主要是来自于内蒙古鄂尔多斯、陕西榆林的动力煤，其中外购低位发热量煤在5000大卡左右，高位发热量煤在6000大卡左右，因此选取上述两个地区的两种发热量的煤炭）
　　2024-2025年煤制烯烃原料煤价格走势图（单位：元/吨）
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　　2025年国内进口丙烷价格震荡下行。期间受中美贸易摩擦影响，进口价格出现快速上涨，随着加征关税结束，价格逐步恢复正常。根据金联创数据，2025年华南地区进口丙烷CFR均价590美元/吨，同比下降46美元/吨，降幅7.2%。
　　2024-2025年华南丙烷CFR价格走势图（单位：美元/吨）
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　　（以上数据来源为金联创、中国煤炭资源网）
　　（四）利润水平
　　2025年受原油、煤炭等原材料价格下行利好，国内聚烯烃行业整体利润同比回暖。上半年在聚烯烃需求快速释放的影响下，各生产路线利润均明显增加，下半年受新产能释放叠加需求增速回落影响，行业整体利润有所回落。各生产路线中，煤制烯烃相比其他原料路线仍维持显著盈利优势。
　　二、煤焦行业
　　（一）焦炭供需
　　2025年国内铁水产量增加，带动焦炭需求修复。根据万得资讯数据，2025年国内247家样本钢厂日均合计铁水产量237万吨，同比增长3.1%。年内国内焦炭表观消费量4.97亿吨，同比增长3.3%，产量5.04亿吨，同比增长3.0%。
　　2024-2025年国内焦炭月度产量 2024-2025年国内样本钢厂铁水日均产量（万吨）
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　　2025年中国焦炭供需平衡表
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　　（以上数据来源为国家统计局、万得资讯）
　　（二）焦煤供应
　　2025年国内炼焦煤供应量保持稳定，其中国内产量同比小幅增加，进口量有所回落。根据万得资讯数据，2025年国内炼焦煤累计产量4.8亿吨，同比增长2.3%；炼焦煤进口量1.2亿吨，同比下降2.7%；总供应量6.0亿吨，同比增长1.3%。
　　2024-2025年国内焦煤月度总供应量
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　　2025年中国焦煤供需平衡表
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　　（以上数据来源为万得资讯）
　　（三）价格走势
　　受焦煤供应宽松影响，2025年焦煤、焦炭价格震荡下行。根据中国煤炭资源网数据，2025年山西吕梁准一级焦含税均价1242元/吨，同比下降500元/吨，降幅28.7%；山西临汾主焦煤含税均价1406元/吨，同比下降501元/吨，降幅26.2%。由于年内焦炭需求小幅回暖，焦炭加工利润同比上年有所修复。
　　2024-2025年山西准一级焦价格（单位：元/吨） 2024-2025年山西主焦煤价格（单位：元/吨）
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　　（以上数据来源为中国煤炭资源网）
　　报告期内公司主要业务未发生变化。公司秉持“资源节约、环境友好”的绿色可持续发展理念，打造了一个集“煤炭采选、焦化、甲醇、烯烃、精细化工、新能源”于一体的高端煤基新材料循环经济产业集群，以煤替代石油生产高端化工产品，适应了国家“富煤、贫油、少气”的资源禀赋，推动了煤炭资源高效转化与清洁高效利用，树立了行业绿色低碳发展标杆，为保障国家能源安全作出了积极贡献。公司主要业务包括：1、煤制烯烃，即以煤、焦炉气为原料生产甲醇，再以甲醇为原料生产聚乙烯、聚丙烯、EVA；2、焦化，即将原煤洗选为精煤，再用精煤进行炼焦生产焦炭；3、精细化工，以煤制烯烃、焦化副产品生产甲基叔丁基醚、焦化苯、工业萘、改质沥青、蒽油等精细化工产品。其中，煤制烯烃为公司的核心业务。
　　公司以“坚持现代煤化工产业示范及升级、新兴高端产业链融合与发展、可持续循环经济与绿色创新、智能赋能推进新型工业转型”为产业发展的战略实施要点，通过产业升级和协同发展，保持煤化工领军企业地位，实现绿色可持续发展，做对社会有贡献的实业。报告期内，内蒙古基地全球单厂规模最大的300万吨/年煤制烯烃项目全面达产，公司烯烃产能达到520万吨/年，产能规模跃居我国煤制烯烃行业第一位。
　　3、公司主要会计数据和财务指标
　　3.1近3年的主要会计数据和财务指标
　　单位：元币种：人民币
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　　3.2报告期分季度的主要会计数据
　　单位：元币种：人民币
　　■
　　4、股东情况
　　4.1报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和持有特别表决权股份的股东总数及前10名股东情况
　　单位: 股
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　　4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
　　√适用□不适用
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　　4.3公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
　　√适用□不适用
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　　4.4报告期末公司优先股股东总数及前10名股东情况
　　□适用√不适用
　　5、公司债券情况
　　□适用√不适用
　　第三节重要事项
　　1、公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。
　　报告期内，公司实现营业收入人民币4,803,759.31万元，较上年增长45.64 %；利润总额人民币1,298,789.89万元，较上年增长78.25 %；归属于上市公司股东的净利润人民币1,135,029.55万元，较上年增长79.09%。截至2025年12月31日，公司资产总额人民币9,015,248.93万元，较年初增长0.65%；归属于上市公司股东的所有者权益人民币4,838,991.98万元，较年初增长12.52%。
　　2、公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终止上市情形的原因。
　　□适用√不适用
　　证券代码：600989 证券简称：宝丰能源 公告编号：2026-010
　　宁夏宝丰能源集团股份有限公司
　　第四届董事会第二十二次会议
　　决议公告
　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
　　一、会议召开情况
　　宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“公司”）第四届董事会第二十二次会议通知及相关材料于2026年2月24日以电子邮件、移动办公平台等方式向公司全体董事发出。会议于2026年3月12日以现场结合通讯表决方式召开。本次会议应出席董事9名，实际出席董事9名，其中以通讯表决方式出席董事2名，会议由公司董事长党彦宝先生召集，公司董事、总裁刘元管先生主持。本次会议的召集、召开及表决程序符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件及《公司章程》的规定。
　　二、会议审议表决情况
　　（一）审议通过了《2025年度总裁工作报告》
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（二）审议通过了《2025年度董事会工作报告》
　　审议通过了公司《2025年度董事会工作报告》，同时公司第四届董事会独立董事张鸣林先生、李耀忠先生、孙积禄先生向公司董事会递交了《2025年度独立董事述职报告》，并将在公司2025年年度股东会上进行述职。述职报告详见公司同日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司2025年度独立董事述职报告》。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　该议案尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　（三）审议通过了《第四届董事会审计委员会2025年度履职情况报告》
　　履职情况报告详见公司同日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司第四届董事会审计委员会2025年度履职情况报告》。
　　该议案已经公司董事会审计委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（四）审议通过了《关于2025年度日常关联交易执行情况及2026年度日常关联交易预计的议案》
　　根据《上海证券交易所股票上市规则（2025年修订）》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第5号一一交易与关联交易》的相关规定，公司对2026年度日常关联交易进行了预计。公司关联交易的进行有利于公司及下属公司的正常生产经营活动，对公司及下属公司、非关联方股东的利益不会产生不利影响，也不会损害中小股东的利益。具体内容详见同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《关于2025年度日常关联交易执行情况及2026年度日常关联交易预计的公告》（公告编号：2026-011）。
　　该议案已经公司独立董事专门会议及审计委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　关联董事党彦宝、卢军、刘元管、高建军回避表决。
　　表决结果：5票同意、0票反对、0票弃权。
　　（五）审议通过了《2025年度内部控制评价报告》
　　具体内容详见公司同日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《2025年度内部控制评价报告》。
　　该议案已经公司董事会审计委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（六）审议通过了《2025年度审计报告》
　　同意安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）编制的《公司2025年度审计报告》。
　　该议案已经公司董事会审计委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（七）审议通过了《关于公司2025年末期利润分配方案的议案》
　　公司2025年末期利润分配方案为：以公司总股本7,333,360,000股扣除回购股份60,593,400股后7,272,766,600股为基数，派发现金红利人民币3,054,557,999.96元，其中，中小股东拟每股派发现金红利人民币0.4921元（含税），大股东拟每股派发现金红利人民币0.3906元（含税）。
　　具体内容详见同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司2025年末期利润分配方案公告》（公告编号：2026-012）。
　　该议案尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（八）审议通过了《关于公司2025年年度报告及其摘要的议案》
　　经审议，董事会认为：《公司2025年年度报告》及其摘要的编制程序、年报内容、格式符合相关文件的规定；报告内容真实、准确、完整地反映了公司的实际情况，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
　　报告全文详见公司同日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司2025年年度报告》。摘要全文详见同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司2025年年度报告摘要》。
　　该议案已经公司董事会审计委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（九）审议通过了《2025年可持续发展报告》
　　具体内容详见公司同日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司2025年可持续发展报告》。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十）审议通过了《关于向宁夏燕宝慈善基金会捐赠的关联交易议案》
　　同意公司2026年向宁夏燕宝慈善基金会以现金方式捐赠不超过60,000万元，用于以教育助学为主的公益慈善事业及其他公益活动。
　　公司召开了独立董事专门会议对该议案进行了审议，董事会审议该议案时关联董事党彦宝、卢军回避表决，非关联董事就此项议案发表了同意的表决意见，本次关联交易履行了相应必要的法定程序，符合国家有关法律、法规、政策及《公司章程》的规定，关联交易真实、合法，不存在损害公司及公司股东利益的情况。
　　具体内容详见公司同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于向宁夏燕宝慈善基金会捐赠的关联交易公告》（公告编号：2026-013）。
　　该议案已经公司独立董事专门会议及审计委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：7票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十一）审议通过了《关于请求公司股东会授权董事会决定2026年度中期利润分配方案的议案》
　　同意请求公司股东会授权董事会在满足公司累计未分配利润为正且当期盈利和公司现金流可以满足正常经营和持续发展的需求的情况下，综合考虑自身发展阶段、盈利水平、债务偿还、重大资金支出安排以及投资者回报等因素，制定公司2026年中期利润分配方案，并全权办理公司2026年中期现金分红相关事宜。
　　该议案尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十二）审议通过了《关于公司续聘会计师事务所的议案》
　　经公司审计委员会审议通过，公司拟续聘安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度审计机构，聘期一年，并授权经营管理层根据2026年度审计的具体工作量及市场价格水平确定其年度审计费用。
　　具体内容详见公司同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于续聘会计师事务所的公告》（公告编号：2026-014）。
　　该议案已经公司董事会审计委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十三）审议通过了《关于申请公司2026年度授信额度的议案》
　　根据经营活动需要，同意公司2026年度向金融机构申请不超过200亿元的新增及续贷授信额度，并授权公司董事长在2026年度新增及续贷授信额度内对公司在办理金融机构借款及因办理借款涉及的资产抵押等事项进行决策。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十四）审议通过了《关于公司董事会换届选举暨提名第五届董事会董事候选人的议案》
　　同意提名第五届董事会董事候选人为党彦宝先生、刘元管先生、卢军先生、高建军先生、梁国平先生。表决结果如下：
　　1.关于提名党彦宝先生为公司第五届董事会董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　2.关于提名刘元管先生为公司第五届董事会董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　3.关于提名卢军先生为公司第五届董事会董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　4.关于提名高建军先生为公司第五届董事会董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　5.关于提名梁国平先生为公司第五届董事会董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　具体内容详见同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于董事会换届选举的公告》（公告编号：2026-015）。
　　该议案已经公司提名委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　（十五）审议通过了《关于公司董事会换届选举暨提名第五届董事会独立董事候选人的议案》；
　　同意提名第五届董事会独立董事候选人为张鸣林先生、孙积禄先生、李耀忠先生。表决结果如下：
　　1.关于提名张鸣林先生为公司第五届董事会独立董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　2.关于提名孙积禄先生为公司第五届董事会独立董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　3.关于提名李耀忠先生为公司第五届董事会独立董事候选人；
　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
　　独立董事候选人经董事会审议通过后，尚需提交上海证券交易所进行任职资格审查。
　　具体内容详见同日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于董事会换届选举的公告》（公告编号：2025-015）。
　　公司第五届董事会独立董事提名人声明、候选人声明于同日登载在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。
　　该议案已经公司提名委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　（十六）审议通过了《关于公司第五届董事会董事薪酬及独立董事津贴的议案》
　　同意公司内部董事依据其在公司担任的具体管理职务和工作内容，按照公司薪酬管理制度领取薪酬。外部董事不在公司领取薪酬。独立董事津贴为税前人民币20万元/年，独立董事因履职产生的费用由公司据实报销。
　　该议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票赞成、0票反对、0票弃权。
　　（十七）审议通过了《关于修订公司董事会战略与ESG委员会工作细则的议案》
　　根据修订后的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司章程》《宁夏宝丰能源集团股份有限公司董事会议事规则》，公司董事会战略与ESG委员会的职责范围发生变化，同意《关于修订公司董事会战略与ESG委员会工作细则的议案》。
　　该议案已经公司董事会战略与ESG委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十八）审议通过了《关于制定公司环境、社会、公司治理（ESG）管理制度的议案》
　　为完整、准确、全面贯彻新发展理念，建立健全公司ESG管理体系，规范ESG管理工作，实现公司和经济、社会、环境的可持续发展，根据《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号一一规范运作》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第14号一可持续发展报告（试行）》《上海证券交易所上市公司自律监管指南第4号一一可持续发展报告编制》等相关规则要求和公司实际情况，同意《关于制定公司环境、社会、公司治理（ESG）管理制度的议案》。
　　该议案已经公司战略与ESG委员会审议通过并同意提交董事会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（十九）审议通过了《关于制定公司董事、高级管理人员薪酬管理制度的议案》
　　为进一步完善公司董事与高级管理人员的薪酬管理，建立科学有效的激励与约束机制，有效调动公司董事及高级管理人员的工作积极性，促进公司持续、稳定、健康发展，依据《中华人民共和国公司法》《上市公司治理准则》等法律、法规及《公司章程》要求，同意《关于制定公司董事、高级管理人员薪酬管理制度的议案》。
　　该议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　（二十）审议通过了《关于对高级管理人员高建军、韩华山给予专项奖励的议案》
　　公司子公司内蒙古宝丰煤基新材料有限公司（以下简称“内蒙新材料”）300万吨/年烯烃项目于2023年3月开工建设，首条生产线于2024年11月投入运行，2025年3月三条生产线全面顺利投产，装置运行稳定，主要经济技术指标均达预期。2025年，内蒙新材料聚烯烃产量258万吨，实现净利润55.9亿元，占公司净利润的49%。该项目刷新了产能规模、建设工期、国产装备替代、能耗成本等多项行业纪录，为公司业绩提前释放和大幅增长做出了重要贡献。
　　时任内蒙新材料董事长高建军、总经理韩华山作为项目核心负责人，负责项目建设工作，高效统筹、有力保障项目按计划顺利投产，贡献卓越，同意给予专项奖励各550万元（税后），分两年发放。
　　该议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过并同意提交董事会审议，尚需提交公司2025年年度股东会审议。
　　董事高建军回避表决。
　　表决结果：8票同意、0票反对、0票弃权。
　　（二十一）审议通过了《关于召开公司2025年年度股东会的议案》
　　同意于2026年4月3日召开公司2025年年度股东会。
　　具体内容详见公司同日刊登在《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》《证券日报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于召开2025年年度股东会的通知》（公告编号：2026-016）。
　　表决结果：9票同意、0票反对、0票弃权。
　　特此公告。
　　宁夏宝丰能源集团股份有限公司董事会
　　2026年3月13日
　　证券代码：600989 证券简称：宝丰能源 公告编号：2026-011
　　宁夏宝丰能源集团股份有限公司
　　关于2025年度日常关联交易执行情况及2026年度日常关联交易预计的公告
　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
　　重要内容提示：
　　●公司2025年度实际发生及2026年度预计与关联方日常关联交易额未达到股东会审议标准，故不需提交股东会审议。
　　●该项日常关联交易为公司正常生产经营行为，以市场公允价格为定价标准，未对关联方形成较大依赖，不会对公司的持续经营能力产生不良影响。
　　一、日常关联交易基本情况
　　（一）日常关联交易履行的审议程序
　　1、宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“公司”)于2026年3月12日以现场结合通讯表决的方式召开公司第四届董事会第二十二次会议，审议通过了《关于2025年度日常关联交易执行情况及2026年度日常关联交易预计的议案》，关联董事党彦宝先生、刘元管先生、卢军先生、高建军先生回避表决。
　　2、公司第四届董事会独立董事第七次专门会议对该议案进行了审议，认为公司2026年度日常关联交易预计遵循了公开、公平、公正的原则，交易价格公允，公司与关联方的采购、销售和租赁交易均属公司日常生产经营中的持续性业务，交易的进行有利于公司降低生产成本，保障生产稳定。公司董事会在审议此议案时，关联董事依照有关规定回避表决，审议和表决程序符合有关法律、法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定，不存在损害公司和中小股东权益的情形，一致同意上述日常关联交易的预计。
　　（二）公司2025年度日常关联交易的预计和执行情况
　　1、向关联方采购（出售）商品/提供（接受）劳务及租赁
　　单位：元
　　■
　　（三）本次日常关联交易预计金额和类别
　　■
　　由于公司关联方数量较多，公司将预计与单一关联人发生交易金额在300万元以上的进行单独列示，300万元（含）及以下的零星采购、销售、接受劳务、提供劳务的其他关联方进行合并列示。
　　二、关联方介绍和关联关系
　　（一）关联方基本情况
　　1、宁夏宝丰能源集团宁东加油站有限公司
　　企业性质：有限责任公司（自然人投资或控股）
　　法定代表：党彦全
　　注册资本：1500万元人民币
　　注册地址：宁夏宁东能源化工基地临河工业园B区
　　经营范围：许可项目：成品油零售（限危险化学品）；燃气汽车加气经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）一般经营范围：机动车充电销售（除许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）
　　截至2025年12月31日，该公司总资产：3533.00万元、净资产3077.00万元；2025年1-12月营业收入5479.00万元、净利润60.00万元（未经审计）。
　　2、宁夏峰腾塑业有限公司
　　企业性质：有限责任公司（自然人投资或控股）
　　法定代表：张金田
　　注册资本：1330.83万元人民币
　　注册地址：宁夏盐池县工业园区高沙窝功能区
　　经营范围：废旧塑料的回收和再利用；塑料纺织袋、农膜、工业用袋的生产、加工、销售；五金建材销售；机械设备维修；道路普通货物运输；煤炭、焦炭的销售运输；聚乙烯、聚丙烯、聚苯乙烯、蒽油、酚油、1-3丁二烯、丙烯腈、乙烯、戊烷、氨、氨水、粗苯、改质沥青、氢氧化钠、氯化二乙基铝、苯乙烯、洗油、甲醇、二甲苯、纯苯、液氧、液氮、丁烷、石脑油、1-丁烯、三乙基铝、硫磺、液化石油气、液化天然气、丙烷、煤焦油、甲基叔丁基醚、甲基丁烷、二甲苯异构体混合物销售（以上种类禁止储存）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
　　截至2025年12月31日，该公司总资产：35703.38万元、净资产10085.67万元；2025年1-12月营业收入31481.13万元、净利润926.37万元（未经审计）。
　　3、宁夏汇丰祥分布式光伏发电有限公司
　　企业性质：有限责任公司(非自然人投资或控股的法人独资)
　　法定代表：张本林
　　注册资本：1500万元人民币
　　注册地址：宁夏银川市兴庆区中国银川国际商贸城6号办公楼一楼
　　经营范围：法律法规明确或国务院决定须经审批的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动；无须审批的，企业自主选择经营项目开展经营活动。
　　截至2025年12月31日，该公司总资产：44130.02万元、净资产22037.17万元；2025年1-12月营业收入5182.27万元、净利润2209.62万元（未经审计）。
　　4、宁夏宝丰昱能科技有限公司
　　企业性质：其他有限责任公司
　　法定代表：于利伟
　　注册资本：120000万元人民币
　　注册地址：宁夏银川市兴庆区苏银产业园瀚海街26号
　　经营范围：电池制造；电池销售；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；电子元器件与机电组件设备销售；光伏设备及元器件销售；建筑材料销售；陆上风力发电机组销售；风力发电机组及零部件销售；发电机及发电机组销售；电子专用材料销售；电子专用设备销售；建筑用钢筋产品销售；建筑用金属配件销售；配电开关控制设备销售；智能输配电及控制设备销售；风电场相关装备销售（除许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）
　　5、宁夏宝丰储能材料有限公司
　　企业性质：其他有限责任公司
　　法定代表：黄余东
　　注册资本：600000万元人民币
　　注册地址：宁夏银川市宁东能源化工基地企业总部大楼A座A1501-02室
　　经营范围：一般项目：电池制造；电池销售；电子专用材料制造；电子专用材料销售；电子元器件与机电组件设备销售；光伏设备及元器件销售；建筑材料销售；陆上风力发电机组销售；风力发电机组及零部件销售；发电机及发电机组销售；电子专用设备销售；建筑用钢筋产品销售；建筑用金属配件销售；配电开关控制设备销售；智能输配电及控制设备销售；风电场相关装备销售（除许可业务外，可自主依法经营法律法规非禁止或限制的项目）
　　6、宁夏畅亿清洁能源有限责任公司

　　公司代码：600989 公司简称：宝丰能源
　　宁夏宝丰能源集团股份有限公司
　　（下转B018版）