证券代码：002420     证券简称：ST毅昌    公告编号：2021-023

　　广州毅昌科技股份有限公司

　　关于公司股票交易撤销其他风险

　　警示暨停复牌的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　特别提示：

　　1、撤销其他风险警示的起始日为： 2021年3月22日（星期一）。

　　2、广州毅昌科技股份有限公司(以下简称“公司”)股票将于2021年3月19日（星期五）开市时起停牌一天，将于2021年3月22日（星期一）开市时起复牌。

　　3、撤销其他风险警示后，公司的股票简称由“ST毅昌”变为“毅昌股份”；公司证券代码仍为“002420”；公司股票交易价格的日涨跌幅限制由5%变更为10%。

　　一、股票种类、简称、证券代码以及撤销其他风险警示的起始日

　　1、股票种类：人民币普通股A股

　　2、股票简称：由“ST毅昌”变更为“毅昌股份”

　　3、股票代码：002420

　　4、撤销其他风险警示的起始日：2021年3月22日

　　二、公司被实施其他风险警示的基本情况

　　广州毅昌科技股份有限公司（以下简称“公司”）因2017年度、2018年度连续两个会计年度经审计的归属于上市公司股东的净利润均为负值，根据《深圳证券交易所股票上市规则》的相关规定，公司股票交易被实施了“退市风险警示”的处理。详见2019年4月27日刊登于《中国证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn)上的《关于公司股票交易被实行退市风险警示暨停牌的公告》(公告编号：2019-026)。

　　根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的审计报告，公司2019年度实现归属于上市公司股东的净利润13,413.82万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-12,996.36万元，归属于上市公司股东的净资产50,187.56万元，根据《深圳证券交易所股票上市规则》13.2.11条的规定，公司股票被实施退市风险警示的情形已经消除，深圳证券交易所同意撤销对公司股票实施的退市风险警示。

　　鉴于公司主营业务盈利能力较弱、净资产总额较低，根据《深圳证券交易所股票上市规则》的规定，公司股票自2020年7月23日起实施“其他风险警示”。股票简称由*ST毅昌，变更为ST毅昌，股票代码002420不变，公司股票交易价格的日涨跌幅限制仍为5%。详见2020年7月22日刊登于《中国证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网(http://www.cninfo.com.cn)上的《关于公司股票交易撤销退市风险警示及继续实行其他风险警示的提示性公告》(公告编号：2020-033)。

　　三、公司申请撤销股票交易其他风险警示的情况

　　根据大信会计师事务所（特殊普通合伙）出具的审计报告显示，公司2020年实现归属于上市公司股东的净利润6,584.54万元；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3,585.12 万元，归属于上市公司股东的净资产56,772.10万元。公司经营状况得到有效改善，已经具备持续盈利能力。

　　经公司逐项排查，公司不存在《深圳证券交易所股票上市规则》第十三章规定被实施退市风险警示和其他风险警示的情形，符合申请撤销其他风险警示的条件。

　　2021年3月3日，公司第五届董事会第十五次会议审议通过了《关于向深圳证券交易所提交股票交易撤销其他风险警示和变更证券简称的申请的议案》，并向深圳证券交易所提交撤销股票交易其他风险警示的申请。

　　公司提交的撤销股票交易其他风险警示的申请已获得深圳证券交易所审核通过。

　　四、公司股票撤销其他风险警示的有关事项，本公司特向投资者做如下风险提示：

　　1、撤销其他风险警示的起始日：2021年3月22日开市起；

　　2、公司股票停复牌起始日：公司股票因撤销其他风险警示，自2021年3月19日(星期五)开市时起停牌一天，将于2021年3月22日（星期一）开市时起复牌。

　　3、撤销其他风险警示后公司证券代码不变，仍为“002420”；

　　4、撤销其他风险警示后的股票简称由“ST毅昌”变为“毅昌股份”；

　　5、撤销其他风险警示后公司股票日涨跌幅限制为10%。

　　公司指定信息披露媒体为《证券时报》、《中国证券报》及巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn），公司所有公开披露信息均以在上述媒体刊登的正式公告为准，敬请投资者注意投资风险。

　　特此公告。

　　广州毅昌科技股份有限公司董事会

　　2021年3月18日

　　证券代码：002420    证券简称：ST毅昌      公告编号：2021-022

　　广州毅昌科技股份有限公司

　　关于深圳证券交易所2020年

　　年报问询函回复的公告

　　本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，并对公告中的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏承担责任。

　　广州毅昌科技股份有限公司（以下简称“公司”）于 2021年3月12日收到深圳证券交易所（以下简称“深交所”）出具的《关于对广州毅昌科技股份有限公司2020年年报的问询函》（中小板年报问询函【2021】第4号）（以下简称“问询函”），现根据问询函的要求，对问询函相关问题作出回复并披露如下：

　　问题1：报告期内，你公司营业收入为30.63亿元，较上年下降12.85%；归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）为0.66亿元，较上年下降50.91%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（以下简称“扣非后净利润”）为0.36亿元。2016年至2019年你公司扣非后净利润连续四年为负。

　　（1）请你公司结合行业状况、各主要产品销售收入成本及毛利率变动、重要子公司经营情况等因素具体说明公司是否已具备持续盈利能力。

　　（2）请年审会计师针对上述问题进行核查并发表明确意见。

　　回复：

　　毅昌股份2020年净利润为0.66亿元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为0.36亿元，从行业状况、各主要产品销售收入成本及毛利率变动、重要子公司经营情况等方面对公司具备持续盈利能力分析如下：

　　（一）行业状况

　　公司主营产品为整机、家电结构件及汽车结构件，属于家电及汽车制造业。2020年受新冠疫情影响，家电、汽车行业呈现出前期低迷、后期逆势而上的发展态势，行业总体稳定。2021年两会提出：“稳定增加汽车、家电等大宗消费”；在政策加持下，家电、汽车行业将迎来更大发展机遇。

　　2020年公司紧抓机遇，加大研发投入，积极推动主营业务转型升级，家电整机向高端化、大尺寸化、商务主机发展，汽车行业向新能源、内饰轻量化发展。在稳定主业基础上开拓相关的优质行业，如：智慧养殖、轻质高强箱包、医疗健康等行业。

　　综上，目前公司主营业务稳定，且未来发展存在空间，相关产业开拓稳定。

　　（二）主要产品销售收入成本及毛利率情况

　　单位：万元

　　■

　　由上表可以看出，本年度公司主营业务综合毛利率11.48%，较上年增加了1.03%，我们认为主要是受以下因素的影响：

　　1、公司调整经营方针，立足主业，重点发展优势产业，稳定公司毛利所致。2020年度公司主要产品电视机一体机、汽车结构件、其他（模具开发）三个主业均有所增长：

　　（1）电视机一体机2020年毛利较上年增加了0.04%，主要原因为公司本年度准确把握市场脉搏，瞄准高端化、大尺寸化产品，成功为最大客户海尔集团提供65、75寸卡萨帝高端产品系列，面向市场推出85寸液晶电视新品，推动整机毛利率提高。

　　单位：万元，%

　　■

　　（2）汽车结构件2020年毛利较上年增加了1.42%，主要原因为公司在稳定大客户奇瑞的基础上，开发新客户，利用剩余产能，降低固定成本，实现本年度毛利提升，如下表所示：

　　单位：万元

　　■

　　（3）其他2020毛利较上年增加了9.34%，主要原因为疫情初期，公司依托模具生产经验，成功承接口罩机业务，促使毛利率提高，如下表所示：

　　单位：万元，%

　　■

　　2、出售非优质资产，加强毛利管控，降低固定成本：

　　（1）公司执行收缩战略，出售非优质资产，2019年度出售土地及厂房，补充流动资金，降低固定成本，精简人员，导致2020年度期间费用工资、折旧费用显著降低。

　　（2）加强毛利管控，坚持淘汰需垫资、账期较长的客户，2020年公司退出创维公司白电结构件业务。

　　（3）加大供应商款项支付，稳定供应商信心，采购成本稳定降低；改变资本结构，降低资金成本，融资方式由成本较高的票据贴现转换为短期借款。

　　3、强化内部管控，控制经营风险。加大对应收账款的管控，增加信用管理系统，防范信用风险，杜绝类似乐视、北汽银翔事件的发生；完善应收账款考核制度，超期应收账款占用利息直接扣减业务员的激励，加速回款。强化存货管控，降低存货库存量，加速资金周转，2020年末相比2019年初存货余额降低了1.68亿元，资产减值损失降低0.53亿元。

　　在上述因素的共同作用下，2019至2020年公司主营业务毛利率稳步提升，可持续盈利能力得到不断提升。

　　（三）公司主要子公司经营情况：

　　单位：万元

　　■

　　如上表所示，上述5家子公司是公司主要经营实体，其资产总额占合并报表总资产的82%，业务范围专注于家电结构件、汽车结构件、整机等核心主业：

　　2019年主要子公司基本全部实现盈利。2020年各公司继续努力，净利润稳健提升。

　　青岛恒佳，2020年基本清退了低毛利的白电结构件业务，重点开发有附加值的白电结构件，如冰箱药装盒等产品。并新开发了重卡汽车结构件业务，提升了产品的盈利能力。加大了成本控制、减员增效的力度，内外并举，净利润增加了829万元。并且为后续持续盈利打下了基础。

　　安徽毅昌，2020年继续推动业务转型，9月份主动退出了南京创维白电业务，集中资源发展智慧电视结构件，新能源行业结构件等业务，在收入下降的情况下，净利润基本持平。

　　青岛设计谷，大力度的产品结构，结合垫资风险等因素考虑，主动放弃了小尺寸，低毛利的产品，专注卡萨帝系列高端产品的研发生产，在收入大幅下降的情况下，利润率反而略有增长。

　　各子公司业绩稳步提升，表明公司收缩经营，业务转型升级，强化内控管理的策略是正确的。只要持续的去推动，盈利能力应可持续提升。

　　综上所述，2020年度毅昌股份资产质量显著改善，经营上专注优势主业，发挥公司优势，主营业务的毛利率持续提高；管理上强化信用风险管控、成本管理，降本增效，提升公司盈利能力。基本走出因乐视、北汽银翔等主要客户坏账导致的经营困局。公司赢利能力已经大幅提升。

　　公司持续加大研发投入，积极推动业务转型升级，已经取得阶段性成果，未来的盈利能力会进一步提升。

　　会计师回复：

　　针对上述问题，会计师主要执行了以下核查程序：

　　1、了解公司所处行业发展情况、所处行业地位、主要竞争对手、在手客户的主要情况、市场占有率及新客户新项目拓展情况、了解公司收入预测是否具有可实现性。

　　2、分析公司本年度毛利率情况，对比公司与同行业毛利率的情况。

　　3、重点分析公司扣非净利润为正数的原因，核查公司是否走出因乐视、北汽银翔等主要客户坏账导致的经营困局。

　　4、了解管理层对改善持续经营做出的努力，评估公司是否具有持续经营能力。重点检查公司最近年度的发展战略及经营方针，分析公司的经营业务转型是否取得成效。通过核查发现，公司在2019年度通过关停并转亏损公司、亏损业务的操作，实现轻装上阵，集中资源做精做强优质业务，为本年度盈利及后续发展奠定了基础。

　　因此，我们认为毅昌股份关于公司已具备持续盈利能力的说明是合理的，公司已具备持续盈利能力。

　　问题2：报告期内你公司经营活动产生的现金流量净额为-1.22亿元，较上年度下降227.48%。你公司期末应收账款金额为6.33亿元，占总资产比例为30.36%。

　　（1）请结合报告期内主要客户期后退换货情况、信用政策变化、对应应收账款余额、历年回款情况、坏账准备计提、逾期情况等因素说明你公司是否存在为实现业绩而持续放宽信用政策的情形，以及通过主要客户进行销售压货确认销售收入等情形。

　　（2）请年审会计师对上述问题进行核查并发表意见。

　　回复：

　　（一）公司本年度营业收入较2019年度降低了12.85%，销售商品、提供劳务收到的现金较2019年度降低了2%，表明公司并不存在为实现业绩而持续放宽信用政策的情形。

　　（二）主要客户收入、回款及信用政策、退换货情况

　　单位：万元

　　■

　　单位：万元

　　■

　　单位：万元

　　■

　　通过上表可以看出，公司主要客户销售收入比较稳定,回款金额占销售收入比例正常且稳定，近三年信用政策未发生变化，无退换货的情况。说明公司不存在为实现业绩而持续放宽信用政策的情形，以及通过主要客户进行销售压货确认销售收入等情形。

　　（三）主要客户应收账款余额及坏账准备计提情况

　　■

　　通过以上数据可以看出，我公司主要客户应收账款余额合理，账期均在6个月以内，计提1%的信用减值损失。

　　同时，对比（一）、（二）数据，公司主要客户的应收款余额与信用政策、信用期限是相配比，表明公司不存在为实现业绩而持续放宽信用政策的情形。

　　（四）公司经营活动产生的现金流量净额为-1.22亿元，较上一年度下降0.58亿元的原因：

　　2019年开始经营状况改善，2019年处置资产变现，资金状况改善，为了稳定供应商，采购降本，2020年度加大供应商货款支付偿还，导致购买商品、接受劳务支付的现金较2019年增加了1.78亿元。

　　综上，结合现金流及主要客户的销售情况来看，毅昌股份2020年度销售业务正常，不存在为实现业绩而持续放宽信用政策的情形，亦不存在通过主要客户进行销售压货确认销售收入等情形。

　　会计师回复：

　　针对上述问题，会计师主要执行了以下核查程序：

　　1、了解、评估并测试公司信用管理、应收款项回收及坏账准备计提相关内部控制的设计和运行有效性。

　　2、采用抽样方式，对应收款项进行函证，确认双方是否就应收款项的余额存在争议。对未回函的客户执行替代性审计程序，包括检查销售合同、出库单、运输单、销售发票、回款记录等；

　　3、执行截止性测试，检查销售收入是否存在跨期情形；

　　4、查询主要客户工商信息，以查验销售客户是否存在关联关系；

　　5、对主要客户期后回款情况进行检查，查看公司期后应收账款回款金额；

　　6、检查公司销售退回解除协议，退款时间及支付记录，退货入库记录等；

　　7、查验公司对应收账款预期信用损失计算过程，新金融工具准则执行情况；

　　除新增客户外，报告期内公司信用政策保持一贯性，主要客户信用政策未发生变化，从期后回款情况看，公司应收账款期后回款良好，不存在大额长期未收回款项，故公司不存在通过放宽信用政策促进销售的情形、同时亦不存在通过主要客户进行销售压货提前确认销售收入的情形。

　　问题3：根据年报，你公司报告期内其他业务收入为6.59亿元，较上年下降35.28%，该业务营业成本为5.56亿元，较上年下降41.73%。请你公司补充披露上述业务的具体构成、主要客户、销售政策以及收入下降的原因。

　　回复：

　　本年度营业收入其他收入较上年下降35.28%，主要原因为“TV模组产品”下降所致。

　　详见下表：

　　单位：万元，%

　　■

　　1、TV模组产品销售收入下降原因：2020年开始公司主动清退了部分模组加工业务，将部分模组业务与客户沟通切换成整机业务（提升产品利润空间），此部分收入本年度分类到了电视机一体销售中。

　　主要客户收入情况见下表：

　　单位：万元，%

　　■

　　2、外购模具销售收入减少25.58%，主要是2019年因关停沈阳毅昌转让模具1620万元，关停重庆公司转让模具837万元。剔除以上两因素，2020年模具销售与去年基本持平。

　　详见下表：

　　单位：万元

　　■

　　3、自产模具产品销售本年度销售较上年增加，主要原因即主要客户情况如下：

　　自产模具销售增长，主要是2020年度新开发了口罩机相关业务，增加销售收入4584万元。另外大客户ARCELIK、海达瑞的销售收入同比大幅增长了6235万元。主要收入增长客户见下表：

　　单位：万元

　　■

　　4、液晶玻璃销售本年度销售较上年增加了1279万元。

　　主要是本期液晶玻璃价格上涨，利用资源优势，在风险可控的前提下，增加了液晶玻璃的贸易业务。主要客户收入增加情况如下表：

　　单位：万元

　　■

　　问题4：报告期内，你公司前五大客户销售金额为16.88亿元，占年度销售金额比例为55.11%，其中第一大客户销售金额为12.07亿元，占年度销售金额比例为39.41%。请你公司补充披露前五大客户名称、过去三年销售收入、对应回款情况等，并说明是否对其存在销售依赖。

　　回复：

　　1、毅昌股份是一家以工业设计为核心，为客户提供从设计-模具-产品-服务整体解决方案的B2B企业，主要客户为国内知名家电和汽车行业。公司的商业模式，决定了公司采取大客户战略，会造成公司大客户销售收入高、占比大。国内的家电及汽车行业集中度较高，公司与实力强大的客户形成长期稳定的战略合作，是有利于公司的可持续发展。

　　2、毅昌股份在行业内具有较强的竞争力，通过长期的业务往来，公司与国内知名家电及汽车客户建立了稳定的战略合作关系，粘性较强，双方均存在一定的依赖度。

　　3、受家电行业整体下行的影响，公司近两年在积极寻求转型，开拓新业务，发挥工业设计、注塑技术工艺方面的优势，大力开拓其他关联行业的优质塑胶结构件业务，目前已经在智慧养殖，新能源汽车等行业取得一定进展。虽然公司受行业因素影响下游客户集中度较高，但不存在对个别单一客户有重大依赖的情形。

　　2020年前五大客户近三年销售收入、回款情况：

　　单位：万元

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　　单位：万元

　　■

　　单位：万元

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　　如上表，2020年前五大客户中，海尔集团、奇瑞汽车均为公司核心战略客户，且均为各行业知名企业，企业实力雄厚，发展稳健，长期稳定合作可以确保公司的可持续发展。

　　上述前五大客户均可以做到按照合同约定进行回款，年度无超期账款的情况。应收账款余额均为合同约定账期内的应收账款，无坏账风险。

　　综上：公司所处行业和商业模式决定了下游客户集中度较高，但不存在对个别单一客户有重大依赖的情形。

　　特此公告。

　　广州毅昌科技股份有限公司

　　董事会

　　2021年3月18日