一、 重要提示

　　1.1  公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　　公司全体董事出席董事会审议季度报告。

　　1.2  公司负责人程仁策、主管会计工作负责人 吕正风 及会计机构负责人（会计主管人员） 韩艳红 保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。

　　1.3  本公司第三季度报告未经审计。

　　二、 公司主要财务数据和股东变化

　　2.1 主要财务数据

　　单位：元  币种：人民币

　　■

　　主要原材料价格同期对比情况：

　　1、氧化铝：

　　2020年3季度与2019年3季度氧化铝价格走势对比情况如下图：

　　单位：元/吨

　　■

　　（数据来源：阿拉丁）

　　2020年三季度氧化铝价格呈现出涨跌互现的局势，但涨跌空间均有缩窄趋势，三季度末价格对比二季度末呈现出小幅上涨态势，涨幅约在50元/吨。7月月初阶段中国氧化铝价格主要受到了国内山西地区氧化铝企业突发事件影响，价格上涨至2500元/吨左右。8月中旬氧化铝市场较为冷清，价格延续前期跌势。9月，氧化铝价格平稳运行态势，但随后由于市场已维持了一段时间的僵持局面，使得国产氧化铝市场价格进入小幅下行阶段，国产氧化铝价格跌至2300元/吨左右。公司的氧化铝产品主要供应给内部消化，每年只有少部分外销，因此氧化铝市场价格变化对公司的产品价格和销售影响微弱。

　　2、铝锭：

　　2020年3季度与2019年3季度铝锭价格对比情况如下图：

　　单位：元/吨

　　■

　　（数据来源：铝道网）

　　2020年初受新冠肺炎疫情影响，直接导致一季度全球金融市场系统性暴跌。进入三季度后国内经济基本恢复至疫情前水平，而欧美疫情却相继出现二轮爆发，金融市场在疫情与流动性泛滥双作用力下呈现出高位区间震荡走势。国内电解铝方面进入三季度后进口原铝与合金大幅增加，电解铝产能与产量出现增加，但国内消费保持强势，尤其建筑板块成为推动铝消费增长的主要力量。三季度电解铝月均价从13800元/吨涨至14600元/吨。经过二季度赶工带来的消费高速增长后，三季度下游消费缺乏新增亮点，加之进口货源持续冲击，铝价继续上行乏力，总体呈现高位震荡走势。

　　3、报告期内，公司及时关注新冠肺炎疫情对国内外市场的影响，持续调整产品结构，不断加大市场开拓力度，及时调整经营策略和市场布局，完善销售政策，抓住高端材料国产化的机遇，响应国家提出的内循环为主、国内国际双循环相互促进的发展战略，包装材料等基础产品产销规模稳健增长，航空、汽车等高端用铝产品的认证范围持续扩大、供货量逆势增加，公司三季度实现归属于上市公司股东的净利润较上年同期增长11.96%。

　　非经常性损益项目和金额

　　√适用 □不适用

　　单位：元  币种：人民币

　　■

　　2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

　　单位：股

　　■

　　■

　　■

　　■

　　■

　　2.3 截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东、前十名优先股无限售条件股东持股情况表

　　□适用 √不适用

　　三、 重要事项

　　3.1 公司主要会计报表项目、财务指标重大变动的情况及原因

　　√适用 □不适用

　　币种：人民币   单位：元

　　■

　　注1：公司交易性金融资产2020年9月30日较2019年12月31日减少66.33%，主要原因系公司期末结构性存款减少所致；

　　注2：公司衍生金融资产2020年9月30日较2019年12月31日增加535.81%，主要原因系公司期末持仓的铝锭、煤等期货浮动盈利增加所致；

　　注3：公司预付款项2020年9月30日较2019年12月31日增加36.12%，主要原因系公司本期预付材料款增加所致；

　　注4：公司其他流动资产2020年9月30日较2019年12月31日增加74.48%，主要原因系公司期末增值税留抵增加所致；

　　注5：公司在建工程2020年9月30日较2019年12月31日增加60.17%，主要原因系公司期末印尼宾坦南山工业园200万吨氧化铝项目投入增加所致；

　　注6：公司长期待摊费用2020年9月30日较2019年12月31日增加38.13%，主要原因系公司本期增加熔铸车间熔炼炉大修费所致；

　　注7：公司其他非流动资产2020年9月30日较2019年12月31日减少30.12%，主要原因系公司期末预付设备、工程款减少所致；

　　注8：公司衍生金融负债2020年9月30日较2019年12月31日减少78.07%，主要原因系公司期末持仓的铝锭期货浮动亏损减少所致；

　　注9：公司预收款项2020年9月30日较2019年12月31日减少195,475,701.96元，合同负债2020年9月30日较2019年12月31日增加163,498,526.10元，其他流动负债2020年9月30日较2019年12月31日增加16,684,503.79元，主要原因系公司根据“新收入准则”的规定将预收款项调整至合同负债和其他流动负债列报所致；

　　注10：公司应交税费2020年9月30日较2019年12月31日增加40.49%，主要原因系公司期末应交企业所得税增加所致；

　　注11：公司其他应付款2020年9月30日较2019年12月31日减少32.14%，主要原因系公司本期少数股东款项转入股本所致；

　　注12：公司一年内到期的非流动负债2020年9月30日较2019年12月31日减少97.88%，主要原因系公司一年内到期的债券已偿还所致；

　　注13：公司长期借款2020年9月30日较2019年12月31日增加111.76%，主要原因系公司本期末经营借款增加所致；

　　注14：公司应付债券2020年9月30日较2019年12月31日减少95.21%，主要原因系公司本期债券到期已偿还所致；

　　注15：公司递延所得税负债2020年9月30日较2019年12月31日增加103.14%，主要原因系公司期末衍生金融资产形成的应纳税暂时性差异增加所致；

　　注16：公司其他综合收益2020年9月30日较2019年12月31日减少111.35%，主要原因系公司本期外汇汇率变动导致外币报表折算差额减少所致；

　　注17：公司少数股东权益2020年9月30日较2019年12月31日增加62.29%，主要原因系公司本期收到少数股东投资所致；

　　注18：公司销售费用本期较上年同期减少67.25%，主要原因系公司本期根据“新收入准则”规定，产品运输费用计入营业成本所致；

　　注19：公司研发费用本期较上年同期增加429.81%，主要原因系公司本期为新产品研发投入增加所致；

　　注20：公司本期财务费用较上年同期减少30.33%，主要原因系公司本期存款利息收入增加所致；

　　注21：公司本期投资收益较上年同期减少45.02%，主要原因系公司本期募集资金减少相应理财收益减少所致；

　　注22：公司本期公允价值变动收益较上年同期减少2,947,784.83元，主要原因系公司本期交易性金融资产（结构性存款）已到期公允价值减少所致；

　　注23：公司信用减值损失本期较上年同期计提减少27,769,149.42元，主要原因系公司本期应收款项计提坏账准备减少所致；

　　注24：公司本期资产处置收益较上年同期增加3,162,532.88元，主要原因系公司本期固定资产处置收益增加所致；

　　注25：公司本期营业外收入较上年同期增加175.07%，主要原因系公司本期收到保险公司赔偿款增加所致；

　　注26：公司本期营业外支出较上年同期增加37.78%，主要原因系公司本期支付赔偿金增加所致。

　　3.2 重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

　　□适用 √不适用

　　3.3 报告期内超期未履行完毕的承诺事项

　　□适用 √不适用

　　3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生重大变动的警示及原因说明

　　□适用 √不适用

　　公司名称山东南山铝业股份有限公司

　　法定代表人程仁策

　　日期2020年10月26日

　　股票代码：600219       股票简称：南山铝业        编号：临2020-055

　　债券代码：143271       债券简称：17南铝债

　　山东南山铝业股份有限公司

　　关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的公告

　　本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。

　　山东南山铝业股份有限公司（以下简称“公司”或者“本公司”），为提高闲置募集资金的现金管理收益，根据《上市公司监管指引第2号-上市公司募集资金管理和使用的监管要求》的相关规定，使用闲置募集资金投资理财产品，该事项已经公司第十届董事会第四次会议审议通过。现将公司投资理财产品事项公告如下：

　　一、本次募集资金的基本情况

　　1、公司募集资金基本情况

　　经中国证券监督管理委员会《关于核准山东南山铝业股份有限公司配股的批复》（证监许可【2018】号1316文）核准，公司以9,251,102,895股为基数，按每10股配3股的比例向全体股东配售人民币普通股（A股），配股价格为1.70元/股，募集资金总额为人民币4,588,943,662.50元，扣除与本次配股发行费用总额为人民币44,457,953.60元，募集资金净额为人民币4,544,485,708.90元，上述募集资金到位情况已经山东和信会计师事务所（特殊普通合伙）验资，并由其出具《验资报告》（和信验字（2018）第000072号）。

　　2、募集资金投资项目基本情况

　　经核查，经公司2017年第三次临时股东大会批准、公司第九届董事会第四次会议审议通过的《山东南山铝业股份有限公司2017 年度配股公开发行证券预案》等议案，以及《山东南山铝业股份有限公司配股说明书》的相关内容，本次配股募集资金总额扣除发行费用后的净额后，拟全部用于投资“印尼宾坦南山工业园100 万吨氧化铝项目”，具体使用计划如下：

　　单位：万元

　　■

　　由于募集资金投资项目建设需要一定周期，根据募集资金投资项目建设进度，现阶段募集资金在短期内出现暂时闲置的情况。

　　截至2020年9月30日，项目已累计投入募集资金400,459.27万元，暂时闲置募集资金73,894.09万元（与募集资金净额差额部分为利息收入以及外币汇兑损益）。

　　二、募集资金实际使用情况

　　2018年11月22日，公司第九届董事会第十四次会议审议通过了《关于使用暂时闲置募集资金投资理财产品的议案》，同意公司使用不超过人民币420,000万元的闲置募集资金购买理财产品，使用期限为自公司董事会审议通过之日起不超过12个月。

　　2019年2月14日，公司第九届董事会第十八次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的议案》，同意以本次募集资金置换已预先投入募集资金投资项目的自筹资金359,053,059.69元。

　　2019年2月14日，公司第九届董事会第十八次会议审议通过了《关于公司使用募集资金向下属子公司增资用于募投项目的议案》，同意公司使用本次募集资金的全部资金合计人民币4,544,485,708.90元向全资子公司南山铝业新加坡有限公司（以下简称“新加坡公司”）增资，由新加坡公司向其控股子公司Global Aluminium International PTE LTD（即“环球铝业国际有限公司”，以下简称“GAI公司”）增资，由GAI公司向其控股子公司BAI公司增资，用于募投项目“印尼宾坦南山工业园100万吨氧化铝项目”的建设。

　　2019年3月15日，公司第九届董事会第十九次会议审议通过了《关于子公司南山铝业新加坡有限公司使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司下属子公司新加坡公司使用最高不超过人民币5亿元（含本数）的闲置募集资金进行现金管理，使用期限为自公司董事会审议通过之日起不超过12个月。

　　2019年4月16日，公司第九届董事会第二十次会议、第九届监事会第十二次会议分别审议通过了《关于山东南山铝业股份有限公司以募集资金置换2019年1月1日至2019年3月6日期间预先已投入募投项目的自筹资金的议案》，同意公司使用募集资金53,539,635.79元置换2019年1月1日至2019年3月6日已预先投入募投项目的自筹资金53,539,635.79元。

　　2019年10月28日，公司第九届董事会第二十六次会议审议通过了《关于使用暂时闲置募集资金投资理财产品的议案》，同意公司使用不超过人民币350,000万元的闲置募集资金购买理财产品，使用期限为自公司董事会审议通过之日起不超过12个月。

　　三、本次使用闲置募集资金投资理财产品的基本情况

　　1、投资目的

　　为提高募集资金的使用效率和收益，合理利用闲置募集资金，在保证不影响募集资金投资项目建设和募集资金正常使用的情况下，为公司和股东获取较好的投资回报。

　　2、投资产品品种

　　为控制风险，公司运用闲置募集资金投资的品种为安全性高、流动性好的保本型银行理财产品或结构性存款，不得用于证券投资，不得购买以股票及其衍生品以及无担保债券为投资标的高风险理财产品，且投资产品不得进行质押。

　　3、投资额度及期限

　　公司拟使用不超过7.3亿元的暂时闲置募集资金购买安全性高的保本型银行理财产品或结构性存款，使用期限不超过12个月，在上述额度有效期内，资金可以循环滚动使用。

　　为保证募集资金投资项目的建设，公司将选择12个月以内的保本型银行理财产品或结构性存款。

　　4、投资决议有效期

　　自公司第十届董事会第四次会议审议通过之日起12个月内有效。

　　5、实施方式

　　在额度范围内公司董事会授权公司管理层负责行使该项投资决策权并签署相关合同文件，具体事项由公司财务部负责组织实施。

　　6、关联关系说明

　　公司本次使用部分闲置募集资金进行现金管理，不得购买关联方发行的理财产品。

　　7、信息披露

　　公司将根据上海证券交易所等监管机构的有关规定，充分做好相关信息披露的工作。

　　四、最近十二个月内使用闲置募集资金购买理财产品的情况

　　详见公司每季度披露使用闲置募集资金购买理财产品实施的公告。

　　五、投资风险分析及风险控制措施

　　（一）投资风险

　　1、保本型银行理财产品属于低风险投资品种，但金融市场受宏观经济的影响较大，不排除该项投资将受到市场波动的影响；

　　2、公司将根据经济形势以及金融市场的变化适时适量的介入，因此投资的实际收益不可预期；

　　3、相关工作人员的操作风险。

　　（二）风险控制措施

　　1、公司将严格筛选投资对象，选择信誉好、规模大、有能力保障资金安全，经营效益好、资金运作能力强的银行所发行的产品；

　　2、公司财务部门建立投资台账，及时分析和跟踪产品的净值变动情况，如评估发现存在可能影响公司资金安全的风险因素，将及时采取相应措施，控制投资风险；

　　3、公司独立董事、审计委员会、监事会有权对公司以闲置募集资金进行现金管理的事项进行监督与检查，必要时可以聘请专业机构进行审计。

　　六、公司董事会决议情况

　　公司使用部分闲置的募集资金进行现金管理的事项已经公司于2020年10月26日召开的第十届董事会第四次会议以及第十届监事会第四次会议审议通过，公司独立董事发表了明确的同意意见。

　　七、对公司的影响

　　公司坚持规范运作，在保证募集资金投资项目建设和公司正常经营的情况下，使用暂时闲置募集资金进行现金管理，不会影响公司募集资金项目建设和主营业务的正常开展，同时可以提高资金使用效率，获得一定的收益，为公司及股东获得更多的投资回报。

　　八、公司独立董事、监事会、保荐机构出具的意见如下：

　　1、公司独立董事发表独立意见如下：

　　根据《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》的有关规定，公司使用闲置募集资金购买商业银行发行的流动性好的投资产品没有与募投项目的实施计划抵触，不会影响募投项目的正常进行，也不存在变相改变募集资金投向的情形，不存在损害公司及股东特别是中小股东利益之情形；同时有利于提高闲置募集资金的现金管理收益，为投资者谋取投资回报，符合公司和全体股东特别是中小投资者的利益。因此，同意公司使用不超过人民币73,000万元的闲置募集资金购买理财产品。

　　2、公司监事会发表审核意见如下：

　　公司在确保不影响募投项目建设和募集资金使用的情况下，使用部分闲置募集资金购买理财产品（包括国债、银行理财产品等，该等产品需有保本约定），符合《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》的相关规定，履行了《公司章程》所规定的程序，审议程序合法、合规。公司使用闲置募集资金理财购买产品，有利于提高募集资金的使用效率和收益，且专用账户不得存放非募集资金或用作其他用途，公司能够保证在理财产品到期且无下一步购买计划时及时注销，风险控制措施合法有效。因此，同意公司使用不超过人民币73,000万元的闲置募集资金购买理财产品。

　　3、保荐机构的核查意见如下：

　　经核查，保荐机构认为：南山铝业本次使用部分闲置募集资金进行现金管理已经公司第十届董事会第十次会议以及第十届监事会第四次会议审议通过，且公司全体独立董事对上述事项发表了明确的同意意见，履行了必要的审批程序。公司上述事项符合《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等相关法规和《公司章程》的规定，不存在变相改变募集资金使用用途的情况，也不存在影响募集资金投资项目正常进行和损害股东利益的情况。本保荐机构同意南山铝业本次使用部分闲置募集资金进行现金管理的事项。

　　六、备查文件：

　　1、山东南山铝业股份有限公司第十届董事会第四次会议决议；

　　2、山东南山铝业股份有限公司第十届监事会第四次会议决议

　　3、山东南山铝业股份有限公司独立董事出具的独立意见；

　　4、国信证券股份有限公司关于山东南山铝业股份有限公司使用部分闲置募集资金进行现金管理的核查意见。

　　特此公告。

　　山东南山铝业股份有限公司

　　2020年10月27日

　　股票代码:600219       股票简称:南山铝业        公告编号:临2020-053

　　债券代码:143271       债券简称:17南铝债

　　山东南山铝业股份有限公司

　　第十届董事会第四次会议决议公告

　　本公司及董事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。

　　山东南山铝业股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）第十届董事会第四次会议于2020年10月26日上午8:00在公司以现场和通讯相结合的方式召开，公司于2020年10月16日以书面、邮件和传真方式通知了各位参会人员。会议应到董事9名，实到董事9名，其中，独立董事3名，公司监事和高级管理人员列席了会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，会议决议合法有效。会议由董事长程仁策先生主持，经认真审议，会议表决通过了以下议案：

　　一、审议通过了《山东南山铝业股份有限公司2020年第三季度报告全文及正文》

　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。

　　二、审议通过了审议通过了《关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的议案》

　　由于募集资金投资项目建设需要一定周期，根据募集资金投资项目建设进度，现阶段募集资金在短期内出现暂时闲置的情况。为提高募集资金的使用效率和收益，合理利用闲置募集资金，在保证不影响募集资金投资项目建设和募集资金正常使用的情况下，公司拟使用不超过人民币73,000万元暂时闲置募集资金投资理财产品，为公司和股东获取较好的投资回报。根据《上市公司监管指引第2号-上市公司募集资金管理和使用的监管要求》的相关规定，公司拟使用闲置募集资金投资安全性高，流动性好的投资产品（包括国债、银行理财产品等，该等产品需有保本约定），具体内容详见公司《关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的公告》。本议案有效期为自董事会审议通过之日起一年之内有效。具体内容详见公司2020年10月27日刊登在中国证券报、上海证券报、证券时报及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山东南山铝业股份有限公司关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的公告》（公告编号：临2020-055）。

　　针对上述情况，公司独立董事发表独立意见如下：

　　根据《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》的有关规定，公司使用闲置募集资金购买商业银行发行的流动性好的投资产品没有与募投项目的实施计划抵触，不会影响募投项目的正常进行，也不存在变相改变募集资金投向的情形，不存在损害公司及股东特别是中小股东利益之情形；同时有利于提高闲置募集资金的现金管理收益，为投资者谋取投资回报，符合公司和全体股东特别是中小投资者的利益。因此，同意公司使用不超过人民币73,000万元的闲置募集资金购买理财产品。

　　表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。

　　特此公告。

　　山东南山铝业股份有限公司董事会

　　2020年10月27日

　　股票代码：600219       股票简称：南山铝业          公告编号：临2020-054

　　债券代码：143271       债券简称：17南铝债

　　山东南山铝业股份有限公司

　　第十届监事会第四次会议决议公告

　　本公司及监事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。

　　山东南山铝业股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）第十届监事会第四次会议于2020年10月26日上午10：00在公司以现场和通讯相结合的方式召开，公司于2020年10月16日以书面、邮件和传真方式通知了各位参会人员。会议应到监事5名，实到监事5名。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，会议决议合法有效。会议由监事会主席刘强先生主持，经认真审议，会议表决通过了以下议案：

　　一、审议通过了《山东南山铝业股份有限公司2020年第三季度报告全文及正文》

　　针对《山东南山铝业股份有限公司2020年第三季度报告全文及正文》，监事会审核意见如下：

　　1、第三季度报告的编制和审议程序符合法律、法规、公司章程和公司内部管理制度的各项规定。

　　2、第三季度报告的内容和格式符合中国证监会和上海证券交易所的各项规定，所包含的信息能够从各个方面真实地反映出公司2020年第三季度的经营管理和财务状况等事项。

　　3、在提出本意见前，监事会未发现参与季度报告编制和审议的人员有违反保密规定的行为。

　　表决结果：5票同意，0票反对，0票弃权。

　　二、审议通过了《关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的公告》

　　本议案具体内容详见公司《关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的公告》。

　　针对《关于使用部分闲置募集资金投资理财产品的议案》，监事会审核意见如下：

　　公司在确保不影响募投项目建设和募集资金使用的情况下，使用闲置募集资金购买理财产品（包括国债、银行理财产品等，该等产品需有保本约定），符合《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》的相关规定，履行了《公司章程》所规定的程序，审议程序合法、合规。公司使用闲置募集资金理财购买产品，有利于提高募集资金的使用效率和收益，且专用账户不得存放非募集资金或用作其他用途，公司能够保证在理财产品到期且无下一步购买计划时及时注销，风险控制措施合法有效。因此，同意公司使用不超过人民币73,000万元的闲置募集资金购买理财产品。

　　表决结果：5票同意，0票反对，0票弃权。

　　特此公告。

　　山东南山铝业股份有限公司监事会

　　2020年10月27日