本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　巨轮智能装备股份有限公司（以下简称“公司”）于2017年6月7日收到深圳证券交易所《关于对巨轮智能装备股份有限公司2016年年报的问询函》（中小板年报问询函[2017]第278号，以下简称“问询函”）。公司董事会高度重视，及时组织相关人员对问询函提出的有关问题进行认真的核查及落实，现将有关情况回复说明如下：

　问题1、2014年至2016年，你公司实现营业收入分别为10.67亿元、9.88亿元、8.18亿元，实现归属于上市公司股东的净利润（以下简称“净利润”）分别为1.54亿元、1.29亿元、0.32亿元。2016年度，你公司扣除非经常损益后的净利润为-0.19亿元。请补充说明以下事项：

　（1）请你公司结合行业经营环境、产品产销、价格变动情况等因素，分析你公司营业收入和净利润连续三年下降的具体原因。

　回复：

　公司2014年-2016年产品产销、价格变动、营业收入和净利润比对情况如下表：

　表1：2014-2016年公司产品产销情况

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　表2：2014-2016年公司产品价格变动情况

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　表3:2014—2016年公司营业收入与净利润对比情况

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　一、经营环境变化对营业收入及净利润的影响：

　2014年是我国全面深化改革的第一年，国内经济发展正处于增长速度换挡期、结构调整期、前期刺激政策消化期“三期叠加”相互交织的特殊阶段。 “十二五”期间，随着我国轮胎行业的快速发展，与之配套的橡胶机械及轮胎模具行业也得以迅猛发展，给橡胶机械及轮胎模具业提供了广阔的市场空间。公司营业收入迎来新的增长势头，产品出现产销两旺的局面。一方面，轮胎模具保持平稳增长，硫化机紧抓市场机会，产品实现了产量与质量的双飞跃，“巨轮液压硫化机全国第一”这一品牌得到轮胎业界公认。机器人不断开发创新机型，首条成套轮胎自动化生产线已落地杭州中策，钻攻自动化加工单元也受到了客户青睐，新兴产业正在茁壮成长；通过对印度等子公司的扩产建设，全球产业布局稳步推进，进一步增强轮胎模具和橡胶机械产品的国际竞争能力。本年度公司产品销售收入持续稳定增长，实现营业收入106,714.88万元，实现归属于母公司股东的净利润15,447.28万元。

　2015年,在经济进入“新常态”大背景下，橡胶机械模具行业的市场、资源、要素等都在发生重要变化。行业面临市场需求下降、成本上升、债务负担加重、转型升级等多重压力。轮胎行业部份企业处于观望或战略转型十字路口。机器人与智能制造迎来历史性的发展机遇与挑战。据中国橡胶工业协会橡胶机械模具分会对轮胎模具26家重点企业的统计情况看，近10年来，行业一直处于增长姿势，而2015年则出现企业库存增长，价格下滑，利润下降，这是多年来少有现象。2015年公司汽车轮胎装备行业产品产销量有所下降，智能装备制造行业产品产销量保持较快增速。本年度实现营业收入98,758.39万元，归属于母公司股东的净利润12,933.61万元。

　2016年，轮胎行业面临严峻的考验，国内经济下行压力加大，美国对华半钢子午线轮胎实施“双反”，同时对全钢子午线轮胎进行“双反”调查，复合橡胶标准改变及一直存在的天然胶进口20%高关税问题等让轮胎行业两头受苦。在生产经营十分困难的情况下，轮胎行业着力去产能、调结构、促升级，部份调整产业结构或减产停产或战略转移，对相关设备制造行业造成了明显的影响，出现订单明显减少、企业产能不足的局面。而机器人及智能装备行业则呈现蓬勃发展的良好态势，尤其是国产工业机器人等，继续延续了快速增长的表现，产业发展处于上升通道。特别是在《中国制造2025》、《机器人产业发展规划（2016-2020）》等国家产业政策的指引下，国产机器人产品结构调整升级、产业结构逐步改善，在政策和需求的共振下，对智能装备制造业带来持续性的正面拉动效应。受经济下行放缓的综合影响，2016年公司汽车轮胎装备行业产品产销量有所下降，智能装备制造行业产品产销量继续保持较快增长趋势。本年度实现营业收入81,793.98万元，归属于母公司股东的净利润3,154.66万元。

　二、2014-2016年公司净利润连续下降的原因分析：

　引起2014-2016年归属于母公司所有者的净利润变动较大的主要原因有三方面：

　A、受宏观经济下行及美国对中国轮胎业进行“双反”调查的影响，报告期营业收入呈现逐年下降。2016年实现营业收入817,939,813.49元,较2015年实现营业收入987,583,895.11元下降169,644,081.62元； 2015年实现营业收入987,583,895.11元较2014年实现营业收入1,067,148,781.13元下降79,564,886.02元；

　B、受市场形势及市场竞争影响，报告期内轮胎模具及橡胶机械产品价格趋于下降，而制造费用趋于上升，导致报告期内产品销售利润率逐年下降。

　C、期间费用及资产减值损失等累计发生总额增减变动大。2016年期间费用、税金及附加、资产减值损失等累计发生总额为229,943,155.91元,较2015年的156,405,033.83元增长73,538,122.08元； 2015年期间费用、税金及附加、资产减值损失等累计发生总额156,405,033.83元较2014年的208,209,805.70元下降51,804,771.87元。

　1、产品产销、价格变动对营业收入及净利润的影响

　从上表3可以看出：

　（1）2016年实现营业收入817,939,813.49元,较2015年实现营业收入987,583,895.11元下降169,644,081.62元，下降幅度为17.18%，但营业总成本下降幅度相对于营业总收入变动幅度较小，仅为4.25%。从表1、表2中可以看出，公司目前主要产品按行业分类主要为汽车轮胎装备行业、智能装备制造行业，由于市场竞争激烈，公司轮胎模具及轮胎液压硫化机产品销售价格稳中有降。由于汽车轮胎装备行业疲软，公司订单减少，造成产能不足，资产折旧所产生的费用与产出不能形成匹配，同时报告期内员工工资有所提高，也增大了产品成本构成。另一方面，受钢铁等原料价格上涨等因素的影响，加大了产品单位生产成本，本年度汽车轮胎装备行业的产品毛利率较上年同期下降3.63个百分点；另一方面，公司智能装备产品投入市场时间较短，仍处于市场开发时期，很多产品都是定制型的，目前还未能形成规模效应，成本相对较高。公司为取得更多订单，适当降低产品价格。另外，智能装备产品多属于非标产品，成本和售价随产品规格而变化，本年度智能装备制造行业产品毛利率较上年同期下降7.39个百分点。

　（2）2015年实现营业收入987,583,895.11元较2014年实现营业收入1,067,148,781.13元下降79,564,886.02元，下降幅度为7.46%，但营业总成本下降幅度相对于营业总收入变动幅度较小，仅为4.97%。汽车轮胎装备行业产品受国内经济下行、轮胎行业产能过剩以及美国对中国轮胎“双反”调查等的影响，行业面临市场需求下降、成本上升、价格竞争加剧、转型升级等多重压力，从而导致相关制造产品利润空间下降，汽车轮胎装备行业疲软，公司订单减少，下半年造成产能不足，资产折旧所产生的费用与产出不能形成匹配，增大产品成本构成，2015年度较2014年度毛利率较上年同期下降5.96个分点。

　公司目前所生产的机器人及智能装备产品多数是按客户需求定制安排生产，批量小，个性化强，所需配置也参差不齐，在市场开拓初期对产品的价格定位也趋于谨慎。本年度智能装备制造行业产品毛利率较上年同期下降7.39个百分点。

　2、期间费用及资产减值损失等累计发生总额情况分析。

　2014年-2016年各报告期公司营业费用、管理费用、财务费用等期间费用以及税金及附加、资产减值损失等的支出总额分别为208,209,805.70元、156,405,033.83元、229,943,155.91元。

　（1）2016年与2015年期间费用及资产减值损失等累计发生总额情况分析

　2016年期间费用、税金及附加及资产减值损失等累计发生总额为229,943,155.91元，较2015年的156,405,033.83元增长73,538,122.08元，主要是：

　①2016年度销售费用金额比上年增幅50.80%，主要原因系本年度智能装备等产品加大市场开拓，展览费、销售佣金及售后服务费增加；另外销售人员工资费用也有所增加。

　②财务费用金额比上年增幅123.29%，主要是报告期内公司发行公司债券11.5亿，按规定计提相应的利息费用，另外也由于上年公司以较优付款条件获得部分供应商折扣，导致比较基数较低。

　③资产减值损失本年金额比上年增幅877.04%，主要原因包括：a、报告期内由于个别客户经营困难无法提走定制产品，计提存货跌价准备增加；b、对因合并NE公司而产生的商誉进行减值测试，根据商誉减值测试结果计提的商誉减值准备较上年有较大增幅；c、另外也由于上年度根据会计政策应计提的坏账准备金额较少，导致比较基数较低。

　（2）2015年与2014年期间费用及资产减值损失等累计发生总额情况分析

　2015年期间费用、税金及附加及资产减值损失等累计发生总额156,405,033.83元，较2014年的208,209,805.70元下降51,804,771.87元，主要是：

　①2015年销售费用金额比上年减幅29.84%，主要原因系本年度产品销售收入减少，特别是受大规格产品销售量减少及油费价格下调影响，运输费用因此有所下降。

　②财务费用本年金额比上年减幅61.62%，主要原因系本报告期内银行贷款利率下调，短期借款利息支出减少及本公司以较优付款条件获得部分供应商折扣。

　③资产减值损失本年金额比上年减幅85.97%，主要原因系应收帐款递增幅度比上年度下降，计提坏帐准备相应减少。

　综上，我们认为，2016年归属于上市公司股东的净利润下降的主要原因是营业收入的下降及费用的上升造成的，而2015年归属于上市公司股东的净利润下降的主要原因是营业收入的下降及产品成本上升造成的。

　（2）报告期内，你公司非经常性损益项目的金额为5099.07万元。其中，计入当期损益的政府补助金额为3749.74万元，同比上升241.94%。请你公司分析政府补助大幅上升的原因，并说明你公司主要政府补助的发放主体、获得批复的时间、预计收到与实际收到的时间、计入当期损益的合规性。

　回复：

　一、政府补助大幅上升的原因

　为确保财政资金安全及引导作用，近年来，省级财政资金逐步从以往的事前补助逐步转变为事后奖补，鼓励企业开展研发、投资等活动，并在完成后对其进行奖励。公司历年来持续进行技术创新、加大投资力度，积极开展新技术、新产品的研发和多项技术改造项目。为适应市场发展形势，积极响应政府号召，大力发展工业4.0，在机器人及智能装备领域发力，机器人产品销售取得较大发展，被广东省经济和信息化委员会认定为广东省首批十五家机器人骨干企业之一，享受机器人骨干企业各类政策扶持；同时，公司也是广东省第一批新型研发机构之一，享受新型研发机构各种政策待遇。2016年，公司在符合各类政策条件下获得各类财政补贴4300.13万元，其中事后奖补类财政资金3034.59万元，贷款贴息补助55.6万元，与资产相关的政府补助款1180万元，综合性项目政府补助49.94万元。按照《企业会计准则第16号》文件和财政资金管理办法的规定，事后奖补类财政资金、贷款贴息补助及综合性项目政府补助款均在收到当期计入损益，因此，在2016年度，公司计入当期损益的财政补助款较2015年有较大幅度提升。

　二、政府补助的发放主体、获得批复的时间、预计收到与实际收到的时间、计入当期损益的合规性。

　公司严格执行财政部财会[2006] 3号文件《企业会计准则第16号—政府补助》及相关规定，将政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助，具体会计处理为：

　1、与资产相关的政府补助，在收到补助款时按总额法确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期营业外收入；

　2、与收益相关的政府补助，用于补偿企业已发生费用或损失的，取得时直接计入当期营业外收入；

　3、对于取得综合性项目的政府补助，将其分解为与资产相关的部分和与收益相关的部分，分别进行会计处理；难以区分的，将政府补助整体归类为与收益相关的政府补助，视情况不同计入当期损益，或者在项目期内分期确认为当期收益。

　2016年度，我司计入营业外收入的政府补助项目共51项，其中与收益相关的当年直接计入损益的金额为2850.13万元，此部分补助款主要是事后奖补、贷款贴息及综合性项目；与资产相关的、由递延收益结转营业外收入的金额为899.61万元，主要是由财政补助款购建固定资产，在相关资产的使用期限内平均分配或按资产折旧额分期计入损益。公司主要政府补助的发放主体、获得批复的时间、预计收到与实际收到的时间、计入当期损益的合规性等详细情况请见附件。

　。

　问题2、2016年度，你公司销售现金比率（经营活动产生的现金流量净额/营业收入）为29.45%，2015年度和2014年度分别为-1.2%和-14.85%，请说明上述指标波动的原因，并通过对比分析说明你公司最近三年的收入确认和收款政策是否发生变化。

　回复：

　公司2014-2016年销售现金比率（经营活动产生的现金流量净额/营业收入）波动的原因系公司2014-2016年各年的经营活动产生的现金流量净额的变动率大于同期营业收入的变动率，公司最近三年的收入确认政策未发生变更、收款政策未有实质性变化。有关分析及说明如下：

　公司2014-2016年经营活动产生的现金流量净额及营业收入变动情况

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　（1）公司销售现金比率（经营活动产生的现金流量净额/营业收入）波动的原因分析：

　①公司2016年经营活动产生的现金流量净额较2015年增加25,276.78万元,同比增长2,129.47%，而营业收入同比下降17.18%，公司2016年销售现金比率（经营活动产生的现金流量净额/营业收入）因此较2015年上升30.65个百分点。公司2016年经营活动产生的现金流量净额同比增长2,129.47%的主要原因包括：

　A、由于下文第（2）项所提及的原因，公司的销售商品、提供劳务收到的现金同比增加7,884.94万元，同比增长10.82%；

　B、由于收到的政府补助增加以及子公司收到的客户融资租赁保证金增加等原因，公司2016年收到其他与经营活动有关的现金同比增加4,075.55万元；

　C、由于2015年公司根据资金情况及供应商货款结算现金折扣情况以现金支付供应商较多款项，公司2016年购买商品、接受劳务支付的现金同比减少10,678.60万元，同比下降22.10%；

　D、由于营业收入及应税所得等同比下降，公司2016年支付的各项税费同比减少4,354.87万元；

　E、由于销售费用等同比有所增加，公司2016年支付其他与经营活动有关的现金同比增加2,652.11万元。

　②公司2015年经营活动产生的现金流量净额较2014年减少17,038.60万元,同比下降107.49%，而营业收入同比下降7.46%，公司2015年销售现金比率（经营活动产生的现金流量净额/营业收入）因此较之2014年下降16.05个百分点。公司2015年经营活动产生的现金流量净额同比下降107.49%的主要原因包括：

　a、由于下文第（2）项所提及的原因，公司的销售商品、提供劳务收到的现金同比增加3,189.85万元，同比增长4.58%；

　b、由于收到的政府补助增加，公司2015年收到其他与经营活动有关的现金同比增加2,379.44万元；

　c、由于2015年公司根据资金情况及供应商货款结算现金折扣情况以现金支付供应商较多款项，公司2015年购买商品、接受劳务支付的现金同比增加17,945.48万元，同比增长59.10%；

　d、由于支付的增值税、税金及附加等有所增加，公司2015年支付的各项税费同比增加2,151.16万元；

　e、职工薪酬及其他管理费用等的增加导致2015年经营活动产生的现金流量净额同比减少2,511.25万元。

　（2）公司最近三年的收入确认政策未发生变更、收款政策未有实质性变化。公司2016年销售商品、提供劳务收到的现金较2015年增长10.82%，营业收入同比下降17.18%；公司2015年销售商品、提供劳务收到的现金较2014年增长4.58%，营业收入同比下降7.46%。导致公司2014-2016年各年销售商品、提供劳务收到的现金的变动与营业收入的变动存在上述偏差的主要原因为：

　公司部分货款通过承兑汇票方式结算，公司收到的客户以承兑票据结算的款项中，部分承兑票据因被公司用于支付供应商货款等而未产生现金流，公司2014-2016年各年收到的客户以承兑票据结算的款项与当年“销售商品、提供劳务收到的现金”中所包含的承兑汇票产生的现金流（包括当年贴现或到期托收承兑汇票产生的现金流，下同）之间存在的差额占当年营业收入的比率波动较大，因此导致公司2014-2016年各年销售商品、提供劳务收到的现金的变动与营业收入的变动存在较大的偏差。有关数据变动情况请见下表：

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　公司2016年、2015年、2014年的销售收现比率依次为98.77%、73.82%及65.33%，除了各年货款回笼及预收款项情况等有所不同之外，主要原因在于同期客户以承兑票据结算的款项与“销售商品、提供劳务收到的现金”中所含的承兑汇票产生的现金流之间的差额占营业收入比率不同（2016年、2015年、2014年依次为16.32%、24.30%及38.97%）。

　问题3：根据年报，你公司主要产品“液压式硫化机”和“机器人及智能装备”毛利率分别为24.67%和15.03%，分别同比下降5.19个百分点和7.76个百分点。请结合上述产品的收入、成本变动情况，分析其毛利率下降的原因。

　回复：

　2016年公司主要产品“液压式硫化机”和“机器人及智能装备”收入及成本情况如下：

　表1：

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　一、产品的收入对毛利率的影响：

　1、液压式硫化机方面：报告期受全球经济不景气及美国对中国轮胎进行“双反”的双重影响，轮胎行业整体遇冷后，轮胎企业扩

　充产能的速度降低，公司液压式硫化机订单大幅减少。国内轮胎厂商根据市场动向，调整需求计划，部份客户转向东南亚投资设厂，部份客户延缓项目交货速度，造成该项目产能无法得到释放，对公司经营业绩产生一定影响，公司液压式硫化机营业收入较上年同期减少221,709,630.77元,下降幅度为54.40%。报告期，营业成本较上年同期下降51.03%，成本变动幅度较营业收入变动幅度小，对毛利率产生一定影响。

　2、机器人及智能装备方面：2016年，国内智能制造战略有序推进，制造业企业通过自动化设备投资进行产业和工艺升级，工业机器人产销量保持较快增长，产业规模日益扩大。公司本年度机器人及智能装备产品承接订单有所增加，营业收入从2015年的57,572,254.11元增加到2016年的136,102,425.30元，增加了78,530,171.19元，增幅为136.40%。报告期，营业成本较上年同期增长160.17%，成本变动幅度较营业收入变动幅度大，对毛利率产生一定影响。

　二、成本变动对毛利率的影响：

　1、液压式硫化机方面：2016年在供给侧改革和环保督查政策影响下，优化产业升级，逐步淘汰落后产能，进而影响市场供求预期，市场需求回暖，在资本市场进一步推动下，钢材价格快速上涨，受订单不饱和的影响，原有的资产折旧与产能不能形成完全匹配，加上人工成本也有所上升，直接推高了产品的成本构成。从上表1可以看出：2016年硫化机单位销售单价1,230,536.83元较上年同期1,281,511.61元下降50,974.78元，降幅为3.98%，而2016年产品单位成本926,995.45元较上年同期增加28,172.86元，增幅为3.13%.销售价格的下降及成本的上升，是产品毛利率下降直接原因。

　2、机器人及智能装备方面：机器人及智能装备产品投入市场时间较短，仍处于市场开发时期，产品很多都是根据客户要求定制，个性化较强，目前还未能形成规模采购体系，在零配件材料价格优势上还不明显。同时公司为争取迅速打开市场，在产品价格定位上也较为谨慎。另外，智能装备产品属于非标产品，成本和售价随产品规格而变化。从上表1可以看出：2016年机器人及智能装备单位销售单价258,258.87元较上年同期296,764.20元下降38,505.33元,降幅为12.98%，而2016年产品单位成本219,441.09元较上年同期下降9,682.71元，降幅为4.23%。成本下降的变动速度慢于产品降价速度，对公司产品的毛利率产生直接影响。

　问题4：报告期末，你公司在建工程期末余额1.34亿元，同比增长1952%，部份工程完工率已超过90%，请你公司补充说明是否存在已达到预定可使用状态但尚未转入固定资产的在建工程的情况，并预计主要在建工程转入固定资产的时间。

　回复：

　公司报告期末在建工程增长幅度较大的原因系本报告期内公司非公开发行股票募投项目工程建设投入和购置设备转入调试增加所致。

　公司不存在已达预定可使用状态但尚未转入固定资产的在建工程的情况。

　报告期末我司在建工程中工程完工率超90%的工程如下,其中待调试设备5,841.46万元,房屋建筑物7,473.89万元，列表如下:

　单位:元

　■

　（1）待调试设备主要为专门用于募股项目配套的大型高精专进口设备,如五轴联动立式镗铣加工中心、五轴联动数控立式加工中心、低压铸造生产线等,因设备精度要求高,收到设备后需要经过生产厂家上门安装,并经我司设备部门初步验收。初步验收合格后经生产部门上机试产，由技术部门进行技术参数验收，由品保部对试加工产品进行质量终验收，经以上各方联合验收确认合格后设备移交给生产部门，完成设备验收手续并结转固定资产。报告期末该批待调试设备正在生产部门进行试产过程,因技术部门及品保部尚未对试加工产品技术参数及产品质量进行验收,无法确认该批设备是否能够正常生产出合格产品, 因此尚未达到预定可使用状态。该批待调试设备预计将于2017年度陆续验收完毕结转固定资产。

　（2）房屋建筑物在建工程主要为用于募股项目配套使用的新厂区生产车间。 报告期末工程进度主要为主体工程的完工进度,部分车间相关设备基础基建配套尚没有完成,供电线路及供水供气管道等配套工程未做最终综合调试, 尚未达到预定可使用状态无法投入生产使用；装备二号车间及S2车间因生产结构调整需要根据生产部门的生产用途作进一步变动,后续需要继续进行工程投入,车间成本未能可靠计量。报告期末各生产车间未达到预定可使用状态,未能向生产部门移交投入使用,因此不转入固定资产。该批房屋建筑物预计在2017年下半年度将全面竣工。

　问题5：报告期末，你公司存货余额为5.32亿，占当期末流动资产总额的18.23%，本期计提存货跌价准备金额为331.86万元，计提比例为0.62%。请你公司结合当期在产品和库存商品结构和产品价格走势等因素，说明报告期内存货跌价准备计提是否充分。

　回复：

　我司报告期内存货结构如下表:

　单位:元

　■

　从上表可以看出,报告期末我司存货主要是原材料及在产品,占存货账面价值的83.58%。其中原材料及低耗品22,936.10万元,占比43.12%。本公司原材料主要包括生产所需钢板、铸件、锻件等通用钢材14,366.04万元,适用性强,可以广泛适用于公司主要产品。公司材料均为向合作多年的优质供应商采购,质优价廉且保管良好,不存在损毁、变质、贬值等情况。 截至2016年12月31日，原材料及低耗品以预计生产后的产成品估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。经测试，未发现报告期末原材料及低耗品的可变现净值明显低于账面成本的情况,因此报告期内公司未就原材料及低耗品计提存货跌价准备。

　报告期末我司在产品21,515.16万元, 占存货账面价值的40.45%。公司的主营业务为订单驱动的经营模式，公司期末在产品主要为执行销售合同而持有的存货，所以其可变现净值以合同价格为基础计量。截至2016年12月31日，在产品根据合同单价减去预计继续生产成本和预计销售税费作为可变现净值的计算依据。经测试，期末不存在在产品单位成本大于可变现净值的情况，因此报告期内公司未计提在产品跌价准备。

　报告期末我司库存商品及发出商品8,734.29万元, 占比16.42%。期末，公司对由于客户破产无法发货形成的库存商品其中预计成本不可收回的部分，提取存货跌价准备3,331,207.01元。公司其余库存商品及发出商品均有销售合同对应，其可变现净值以合同价格为基础计量。截至2016年12月31日，库存商品根据合同单价减去预计销售税费作为可变现净值的计算依据。经测试，期末不存在其他库存商品单位成本大于可变现净值的情况，因此报告期内公司未就其余库存商品计提存货跌价准备。

　综上所述,我司产品生产销售为以销定产的经营模式,报告期末存货均是为销售合同而储备或生产,除了报告期内计提跌价准备对应的库存商品之外，经测试,其余存货的可变现净值高于账面成本，因此报告期内公司存货跌价准备计提充分。

　问题6：报告期内，你公司销售费用占营业收入的比例为2.94%，较上年同期增长幅度为82.07%，请你公司分析在营业收入持续下降的情况下，销售费用占营业收入比例出现增长的原因。

　回复：

　2016年，轮胎行业面临严峻的考验，美国对华半钢子午线轮胎实施“双反”、对全钢子午线轮胎进行“双反”调查，加上国内经济下行压力加大，在生产经营十分困难的情况下，轮胎行业着力去产能、调结构、促升级，部分调整产业结构或减产停产或战略转移，对相关设备制造行业造成了明显的影响，出现订单明显减少、企业产能不足的局面。这种状况直接影响到轮胎模具及硫化机的销售，2016年度轮胎模具及硫化机市场销售相对萧条，我司两大主要产品均受到较大影响，营业收入都有不同程度的下降。

　在制造业整体市场不景气的情况下，为寻求公司新的经济增长点，我司正大力发展智能装备产品，在《中国制造2025》、《机器人产业发展规划（2016-2020）》等国家产业政策的指引下，国产机器人产品结构调整升级、产业结构逐步改善，在政策和需求的共振下，对智能装备制造业带来持续性的正面拉动效应。公司为抓住这个有利契机，加大力度开拓国内外市场，努力进行新产品的研制与营销。通过参加多个展览会，宣传公司产品。2016年度公司智能装备新产品投入较多的人力、财力进行研发和营销，多方寻求合作，力争创造出更好业绩来。

　受市场环境等客观因素的影响，虽然公司2016年度的营业总收入同比下降，但智能制造行业产品得到市场认可，发展较快，为未来公司业绩增长垫定了坚实基础。本年度销售费用大幅增长的主要原因是工资、福利及社保费、展览费、佣金费用、售后服务等的增加：

　1、积极参加国内各个展览会，以展示公司产品，特别是智能装备产品，提升公司知名度，报告期内展览费用大幅上升。本年度展览费用占营业收入比例为0.49%，去年占比为0.19%，较上年同期增长0.30个百分点，是本期销售费用大幅度增加的重要原因；

　2、2016年度，增加销售人员，提高员工工资水平，另外社保基数的增加，使公司的销售人工成本大幅增长，本年销售费用中工资、福利及社保占营业收入比例为0.37%，去年占比为0.14%，较上年同期增长0.23个百分点；

　3、报告期内，公司为拓宽销售渠道，利用国内外代理商销售公司产品，销售佣金增加较多。

　4、重视、提高公司的售后服务水平及质量，本年度售后服务费用占营业收入比例为0.16%，去年占比为0.03%，较上年同比增长0.13个百分点。

　综上原因，我司2016年度销售费用占营业收入比例同比大幅增加。

　特此公告。

　巨轮智能装备股份有限公司董事会

　二○一七年六月十四日

　附件：

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