基金管理人：诺安基金管理有限公司

　基金托管人：中国银行股份有限公司

　送出日期：2016年3月30日

　§1 重要提示

　1.1 重要提示

　基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

　基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2016年3月29日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

　本报告财务资料已经审计，德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了2015年度无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。

　本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。

　本报告期自2015年1月1日起至12月31日止。

　§2 基金简介

　2.1 基金基本情况

　■

　注：本基金的下属分级基金的基金简称、交易代码均为在深圳证券交易所上市交易的简称及交易代码。

　2.2 基金产品说明

　■

　2.3 基金管理人和基金托管人

　■

　2.4 信息披露方式

　■

　§3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

　3.1 主要会计数据和财务指标

　金额单位：人民币元

　■

　注：①上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　②本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

　③期末可供分配利润是采用资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。

　3.2 基金净值表现

　3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　■

　注：本基金的业绩比较基准为:中证创业成长指数收益率×95% + 金融同业存款利率×5%。

　3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

　■

　注：本基金的建仓期为6个月，建仓期结束时各项资产配置比例符合合同约定。

　3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

　■

　注：本基金基金合同于2012年3月29日生效,2012年本基金净值增长率按本基金实际存续期计算。

　3.3 过去三年基金的利润分配情况

　本基金合同约定，在存续期内，本基金（包括诺安创业成长份额、诺安稳健份额、诺安进取份额）不进行利润分配。

　§4 管理人报告

　4.1 基金管理人及基金经理情况

　4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

　截至2015年12月，本基金管理人共管理45只开放式基金：诺安平衡证券投资基金、诺安货币市场基金、诺安先锋混合型证券投资基金、诺安优化收益债券型证券投资基金、诺安价值增长混合型证券投资基金、诺安灵活配置混合型证券投资基金、诺安成长混合型证券投资基金、诺安增利债券型证券投资基金、诺安中证100指数证券投资基金、诺安中小盘精选混合型证券投资基金、诺安主题精选混合型证券投资基金、诺安全球黄金证券投资基金、上证新兴产业交易型开放式指数证券投资基金、诺安上证新兴产业交易型开放式指数证券投资基金联接基金、诺安保本混合型证券投资基金、诺安多策略混合型证券投资基金、诺安全球收益不动产证券投资基金、诺安油气能源股票证券投资基金（LOF）、诺安新动力灵活配置混合型证券投资基金、诺安中证创业成长指数分级证券投资基金、诺安汇鑫保本混合型证券投资基金、诺安双利债券型发起式证券投资基金、中小板等权重交易型开放式指数证券投资基金、诺安研究精选股票型证券投资基金、诺安纯债定期开放债券型证券投资基金、诺安鸿鑫保本混合型证券投资基金、诺安信用债券一年定期开放债券型证券投资基金、诺安稳固收益一年定期开放债券型证券投资基金、诺安泰鑫一年定期开放债券型证券投资基金、诺安中证500交易型开放式指数证券投资基金、诺安优势行业灵活配置混合型证券投资基金、诺安天天宝货币市场基金、诺安理财宝货币市场基金、诺安永鑫收益一年定期开放债券型证券投资基金、诺安聚鑫宝货币市场基金、诺安稳健回报灵活配置混合型证券投资基金、诺安聚利债券型证券投资基金、诺安新经济股票型证券投资基金、诺安裕鑫收益两年定期开放债券型证券投资基金、诺安低碳经济股票型证券投资基金、诺安中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、诺安创新驱动灵活配置混合型证券投资基金、诺安先进制造股票型证券投资基金、诺安利鑫保本混合型证券投资基金、诺安景鑫保本混合型证券投资基金。

　4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

　■

　注：①此处基金经理的任职日期为公司作出决定并对外公告之日;

　②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。

　4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　报告期间,诺安中证创业成长指数分级证券投资基金管理人严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规,遵守了《诺安中证创业成长指数分级证券投资基金基金合同》的规定,遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。

　4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

　4.3.1 公平交易制度和控制方法

　根据中国证监会2011年修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，本公司更新并完善了《诺安基金管理有限公司公平交易制度》。制度的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时涵盖投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。

　投资研究方面，公司设立全公司所有投资组合适用的证券备选库，在此基础上，不同投资组合根据其投资目标、投资风格和投资范围的不同，建立不同投资组合的投资对象备选库和交易对手备选库；公司拥有健全的投资授权制度，明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限划分，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序；公司建立了统一的研究管理平台，所有内外部研究报告均通过该研究管理平台发布，并保障该平台对所有研究员和投资组合经理开放。

　交易执行方面，对于场内交易，基金管理人在投资交易系统中设置了公平交易功能，交易中心按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令，如果多个投资组合在同一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令，并且市价在指令限价以内，投资交易系统自动将该证券的每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合；对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易的交易分配，在参与申购之前，各投资组合经理独立地确定申购价格和数量，并将申购指令下达给交易中心。公司在获配额度确定后，按照价格优先的原则进行分配，如果申购价格相同，则根据该价位各投资组合的申购数量进行比例分配；对于银行间市场交易、固定收益平台、交易所大宗交易，投资组合经理以该投资组合的名义向交易中心下达投资指令，交易中心向银行间市场或交易对手询价、成交确认，并根据“时间优先、价格优先”的原则保证各投资组合获得公平的交易机会。

　4.3.2 公平交易制度的执行情况

　本报告期内，公平交易制度总体执行情况良好，未发现违反公平交易制度的情况。此外，公司对连续四个季度期间内，公司管理的不同投资组合在日内、3日内、5日内的同向交易的交易价差进行了分析，未发现同向交易价差在上述时间窗口下出现异常的情况。

　4.3.3 异常交易行为的专项说明

　本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量不存在超过该证券当日成交量的5%的情况。

　4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

　4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

　回顾2015年度，中国经济处在转型之中。实体经济表现低迷，面临去杠杆和

　去产能的压力。投资、消费与出口都在减速。中国经济增长速度回落至7%以下，这是1990年代以来的第一次。面对实体经济如此艰难的格局，中国央行采取宽松的货币政策。连续多次“双降”，向市场注入大量的流动性。但实体经济没有因为货币宽松而改观。央行释放的流动性，进入了金融市场，导致资产价格繁荣，表现为“股债双牛”。

　2015年A股市场行情“大起大落”。上半年在政策利好与杠杆资金的推动下，经历了一轮波澜壮阔的大牛市。上证综指6月份冲上5100点之后，开始迅速回落。下半年惊心动魄的股灾由此开启，同时也完成了牛熊转换。从2015全年来看，A股市场呈现“冰火两重天”的结构分化行情。以创业板为代表的小盘股“一飞冲天”。创业板指数全年涨幅高达85%。以上证50为代表的大盘蓝筹股比较疲软。上证50指数全年跌幅超过6%。

　中证创业成长指数是小盘成长股的代表，2015年市场表现强劲。全年涨幅超过60%。本基金完全复制中证创业成长指数，严格控制跟踪误差。由此为基金持有人创造了比较满意的投资回报。

　4.4.2 报告期内基金的业绩表现

　截至报告期末,本基金份额净值为1.411元。本报告期基金份额净值增长率为67.62%,同期业绩比较基准收益率为59.15%。

　4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　展望2016年度，中国经济所处的环境仍然艰难，甚至超过2015年。从内部环境来看，中国经济启动供给侧改革，因此继续面临去库存、去产能和去杠杆的压力。中国经济转型之路不变，但增长速度会进一步放缓。在微观层面上，企业经营环境更加困难，经营压力更大。

　从外部环境来看，由于美国在2015年底开启了近十来的首次加息。这表明次贷危机以来全球宽松流动性出现拐点。全球市场的风险资产价格在2016年都面临下行压力。新兴经济体受到的冲击更加显著，主要体现在资本外流以及本币贬值压力。中国作为全球第一大新兴经济体，因此会首当其冲。

　为了减轻资本外流的压力，维稳人民币汇率，估计中国央行2016年进一步放松货币的力度不及过去两年。降息和降准的空间都非常有限。央行会通过公开市场操作来释放流动性，由此将市场利率水平维持在合理的区间内。

　综上所述，2016年A股市场面临的内部与外部环境都不容乐观。中国经济基本面以及货币政策取向都不支持A股市场延续牛市。2016年更要关注的是A股市场如何释放系统风险。尤其是中小创股票经历了过往三年牛市，估值泡沫化较为严重，因此释放风险的压力更加显著。

　4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

　报告期内,本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证券监督管理委员会颁布的《关于证券投资基金执行〈企业会计准则〉估值业务及份额净值计价有关事项的通知》与《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》等相关规定和基金合同的约定,日常估值由本基金管理人与本基金托管人一同进行,基金份额净值由本基金管理人完成估值后,经本基金托管人复核无误后由本基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账务的核对同时进行。

　报告期内,公司制定了证券投资基金的估值政策和程序,并由研究部、财务综合部、合规与风险控制部、固定收益部及基金经理等组成了估值小组,负责研究、指导基金估值业务。估值小组成员均为公司各部门人员,均具有基金从业资格、专业胜任能力和相关工作经历,且之间不存在任何重大利益冲突。基金经理作为公司估值小组的成员,不介入基金日常估值业务,但应参加估值小组会议,可以提议测算某一投资品种的估值调整影响,并有权表决有关议案但仅享有一票表决权,从而将其影响程度进行适当限制,保证基金估值的公平、合理,保持估值政策和程序的一贯性。

　报告期内,本基金未签约与估值相关的定价服务。

　4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

　根据本基金基金合同的约定，在存续期内，本基金（包括诺安创业成长份额、诺安稳健份额、诺安进取份额）不进行收益分配。

　4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明

　本报告期内，本基金存在连续六十个工作日基金资产净值低于五千万元的情形。基金管理人将积极与基金托管人协商解决方案，包括但不限于持续营销、转换运作方式、与其他基金合并等，并适时根据法律法规及基金合同约定的程序进行。

　§5 托管人报告

　5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

　本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在诺安中证创业成长指数分级证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。

　5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

　本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。

　5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

　本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。

　§6 审计报告

　德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙)及其经办注册会计师王明静、吴迪于2016年3月29日出具了德师报(审)字(16)第P0691号“无保留意见的审计报告”。投资者可以通过年度报告正文查看审计报告全文。

　§7 年度财务报表

　7.1 资产负债表

　会计主体：诺安中证创业成长指数分级证券投资基金

　报告截止日： 2015年12月31日

　单位：人民币元

　■

　注：报告截止日2015年12月31日，诺安创业成长份额净值1.411元，诺安稳健份额净值1.018元，诺安进取份额净值1.673元；基金份额总额25,577,805.15份，其中诺安创业成长份额16,262,680.15份，诺安稳健份额3,726,050.00份，诺安进取份额5,589,075.00份。

　7.2 利润表

　会计主体：诺安中证创业成长指数分级证券投资基金

　本报告期：2015年1月1日至2015年12月31日

　单位：人民币元

　■

　7.3 所有者权益（基金净值）变动表

　会计主体：诺安中证创业成长指数分级证券投资基金

　本报告期：2015年1月1日至2015年12月31日

　单位：人民币元

　■

　报表附注为财务报表的组成部分。

　本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署：

　______奥成文______ ______薛有为______ ____薛有为____

　基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

　7.4 报表附注

　7.4.1 基金基本情况

　诺安中证创业成长指数分级证券投资基金(简称“本基金”),经中国证券监督管理委员会(简称“中国证监会”)证监许可[2011]1705号文《关于核准诺安中证创业成长指数分级证券投资基金募集的批复》批准,于2012年2月27日至2012年3月23日向社会进行公开募集,经利安达会计师事务所验资,募集的扣除认购费用后的净认购金额为人民币1,208,257,982.10元,其中场内认购方式募集资金净额为人民币90,978,000.00元,场外认购方式募集资金净额为人民币1,117,279,982.10元,共折合1,208,257,982.10份基金份额。有效认购金额产生的利息为人民币918,652.82元,折合918,652.82份基金份额于基金合同生效后归入本基金。基金合同生效日为2012年3月29日,合同生效日基金份额为1,209,176,634.92份基金单位。

　本基金的基金份额包括诺安中证创业成长指数分级证券投资基金之基础份额（简称“诺安创业成长份额”）、诺安中证创业成长指数分级证券投资基金之稳健收益类份额（简称“诺安稳健份额”）与诺安中证创业成长指数分级证券投资基金之积极收益类份额（简称“诺安进取份额”）。其中，诺安稳健份额、诺安进取份额的基金份额配比始终保持4：6的比例不变。

　在诺安稳健份额、诺安创业成长份额存续期内的每个会计年度（除基金合同生效日所在会计年度外）第一个工作日，本基金将按照基金合同的规则进行基金的定期份额折算。诺安稳健份额和诺安进取份额按照基金合同进行参考净值计算，对诺安稳健份额的应得收益进行定期份额折算，每10 份诺安创业成长份额将按4 份诺安稳健份额获得约定应得收益的新增折算份额。对于诺安稳健份额期末的约定应得收益，即诺安稳健份额每个会计年度 12 月31 日份额参考净值超出1.000 元部分，将折算为场内诺安创业成长份额分配给诺安稳健份额持有人。诺安创业成长份额持有人持有的每10 份诺安创业成长份额将按4 份诺安稳健份额获得新增诺安创业成长份额的分配。持有场外诺安创业成长份额的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场外诺安创业成长份额的分配；持有场内诺安创业成长份额的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场内诺安创业成长份额的分配。经过上述份额折算，诺安稳健份额和诺安创业成长份额的基金份额净值将相应调整。每个会计年度第一个工作日为基金份额折算基准日，本基金将对诺安稳健份额和诺安创业成长份额进行应得收益的定期份额折算。

　除以上定期份额折算外，本基金还将在以下两种情况进行份额折算，即：当诺安创业成长份额的基金份额净值达到2.000 元；当诺安进取份额的基金份额参考净值达到0.250 元。当诺安创业成长份额的基金份额净值达到 2.000 元后，本基金将分别对诺安稳健份额、诺安进取份额和诺安创业成长份额进行份额折算，份额折算后本基金将确保诺安稳健份额和诺安进取份额的比例为4：6，份额折算后诺安稳健份额、诺安进取份额和诺安创业成长份额的基金份额净值均调整为1 元。当诺安进取份额的基金份额参考净值达到 0.250 元后，本基金将分别对诺安稳健份额、诺安进取份额和诺安创业成长份额进行份额折算，份额折算后本基金将确保诺安稳健份额和诺安进取份额的比例为4：6，份额折算后诺安创业成长份额净值、诺安稳健份额参考净值、诺安进取份额参考净值均调整为1 元。

　基金合同生效后，诺安创业成长份额设置单独的基金代码，只可以进行场内与场外的申购和赎回，但不上市交易。诺安稳健份额与诺安进取份额交易代码不同，只可在深圳证券交易所上市交易，不可单独进行申购或赎回。

　本基金为契约型开放式,存续期限不定。本基金的基金管理人为诺安基金管理有限公司,基金托管人为中国银行股份有限公司。《诺安中证创业成长指数分级证券投资基金基金合同》、《诺安中证创业成长指数分级证券投资基金招募说明书》等文件已按规定报送中国证监会备案。

　本基金的财务报表于2016年3月29日已经本基金的基金管理人及基金托管人批准报出。

　7.4.2 会计报表的编制基础

　本基金的财务报表按照财政部颁布的企业会计准则及相关规定(以下统称“企业会计准则”)和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制。同时在具体会计核算和信息披露方面也参考了中国证券投资基金业协会发布的若干基金行业实务操作。

　7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

　本基金财务报表的编制符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金2015年12月31日的财务状况以及2015年度的经营成果和基金净值变动情况。

　7.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

　本报告期所采用的会计政策与最近一期年度报告相一致，会计估计变更详见7.4.4.2的说明。

　7.4.4.1 会计政策变更的说明

　本基金在本报告期间无需说明的重大会计政策变更。

　7.4.4.2 会计估计变更的说明

　为确保证券投资基金估值的合理性和公允性，根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1季度固定受益品种的估值处理标准》，本基金自2015年3月26日起，对所持有的上海证券交易所、深圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种的估值方法进行调整，采用第三方估值机构提供的价格数据进行估值，估值处理标准另有规定的除外。于2015年3月26日，相关调整对前一估值日基金资产净值的影响不超过0.50%。

　7.4.4.3 差错更正的说明

　本基金在本报告期间无需说明的重大会计差错更正。

　7.4.5 关联方关系

　■

　注：下述关联方交易均在正常业务范围内，按一般商业条款订立。

　7.4.6 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

　7.4.6.1 通过关联方交易单元进行的交易

　7.4.6.1.1 股票交易

　本基金本报告期内及其上年度可比期间内未通过关联方交易单元进行股票交易。

　7.4.6.1.2 权证交易

　本基金本报告期内及上年度可比期间内未通过关联方交易单元进行权证交易。

　7.4.6.1.3 应支付关联方的佣金

　本基金本报告期末及上年度末无应支付关联方的佣金。

　7.4.6.2 关联方报酬

　7.4.6.2.1 基金管理费

　单位：人民币元

　■

　注：基金管理费按前一日基金财产净值的1.0%的年费率计提，计算方法如下:

　H=E×1.0%÷当年天数

　H为每日应支付的基金管理费

　E为前一日的基金资产净值

　基金管理费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于次月首日起5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。如遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。

　7.4.6.2.2 基金托管费

　单位：人民币元

　■

　注：基金托管费按前一日基金资产净值的0.2%的年费率计提。计算方法如下:

　H=E×0.2%÷当年天数

　H为每日应计提的基金托管费

　E为前一日的基金资产净值

　基金托管费每日计提,按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于次月首日起5个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人。如遇法定节假日、公休日等，支付日期顺延。

　7.4.6.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

　本基金本报告期内及上年度可比期间内无与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。

　7.4.6.4 各关联方投资本基金的情况

　7.4.6.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

　本基金本报告期内及上年度可比期间内无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。

　7.4.6.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

　本基金本报告期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。

　7.4.6.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

　单位：人民币元

　■

　注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行股份有限公司保管，按适用利率或约定利率计息。

　7.4.6.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

　本基金本报告期内及上年度可比期间内无在承销期内参与关联方承销证券的情况。

　7.4.6.7 其他关联交易事项的说明

　本基金本报告期内及上年度可比期间内无其他关联交易事项。

　7.4.7 期末（2015年12月31日）本基金持有的流通受限证券

　7.4.7.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

　截至本报告期末2015年12月31日止，本基金无因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。

　7.4.7.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

　金额单位：人民币元

　■

　1.1.1.1 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

　1.1.1.1.1 银行间市场债券正回购

　截至本报告期末2015年12月31日止,本基金无从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款,无抵押债券。

　1.1.1.1.2 交易所市场债券正回购

　截至本报告期末2015年12月31日止,本基金无从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款，无抵押债券。

　1.1.2 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

　1.公允价值

　(1)不以公允价值计量的金融工具

　不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债，其账面价值接近于公允价值。

　(2)以公允价值计量的金融工具

　①金融工具公允价值计量的方法

　本基金对以公允价值进行后续计量的金融资产与金融负债根据对计量整体具有重大意义的最低层级的输入值确定公允价值计量层级。

　②各层级金融工具公允价值

　于2015年12月31日，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为29,052,816.89元，属于第二层级的余额为4,899,234.15元，无属于第三层级的余额(2014年12月31日：第一层级18,608,427.46元，第二层级1,049,235.14元，无属于第三层级的余额)。

　③公允价值所属层级间的重大变动

　对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌、交易不活跃、或属于非公开发行等情况，本基金分别于停牌日至交易恢复活跃日期间、交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第二层级或第三层级，上述事项解除时将相关股票和债券的公允价值列入第一层级。如附注7.4.5.2所述，本基金自2015年3月26日起，对所持有的在上海证券交易所、深圳证券交易所上市交易或挂牌转让的固定收益品种的估值方法进行调整，采用第三方估值机构提供的价格数据进行估值，相关固定收益品种的公允价值层次归入第二层级。

　2. 除公允价值外，截至资产负债表日本基金无需说明的其他重要事项。

　§8 投资组合报告

　8.1 期末基金资产组合情况

　金额单位：人民币元

　■

　8.2 期末按行业分类的股票投资组合

　8.2.1 期末指数投资按行业分类的境内股票投资组合

　金额单位：人民币元

　■

　8.2.2 期末积极投资按行业分类的境内股票投资组合

　金额单位：人民币元

　■

　8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

　8.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

　金额单位：人民币元

　■

　注：投资者欲了解本报告期末基金指数投资的所有股票明细，应阅读登载于www.lionfund.com.cn网站的半年度报告正文。

　8.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细

　金额单位：人民币元

　■

　8.4 报告期内股票投资组合的重大变动

　8.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细

　金额单位：人民币元

　■

　注：本期累计买入金额按买卖成交金额,不考虑相关交易费用。

　1.1.1 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细

　金额单位：人民币元

　■

　■

　注：本期累计卖出金额按买卖成交金额,不考虑相关交易费用。

　1.1.2 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

　单位：人民币元

　■

　注：买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额填列，不考虑相关交易费用。

　1.2 期末按债券品种分类的债券投资组合

　本基金本报告期末未持有债券。

　1.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

　本基金本报告期末未持有债券。

　1.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　1.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

　本基金本报告期末未持有贵金属。

　1.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

　本基金本报告期末未持有权证。

　1.7 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

　1.7.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未投资股指期货。

　1.7.2 本基金投资股指期货的投资政策

　本基金本报告期未投资股指期货。

　1.8 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

　1.8.1 本期国债期货投资政策

　本基金本报告期未投资国债期货。

　1.8.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未投资国债期货。

　1.8.3 本期国债期货投资评价

　本基金本报告期未投资国债期货。

　1.9 投资组合报告附注

　1.9.1 本基金本报告期投资的前十名证券的发行主体,本报告期没有出现被监管部门立案调查的情形,也没有出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

　1.9.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

　1.9.3 期末其他各项资产构成

　单位：人民币元

　■

　1.9.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

　本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

　1.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

　1.9.5.1 期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明

　金额单位：人民币元

　■

　1.9.5.2 期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明

　金额单位：人民币元

　■

　1.9.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

　由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。

　§9 基金份额持有人信息

　9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

　份额单位：份

　■

　注：① 分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中,对下属分级基金,比例的分母采用各自级别的份额,对合计数,比例的分母采用下属分级基金份额的合计数(即期末基金份额总额)。

　② 户均持有的基金份额合计=期末基金份额总额/期末持有人户数合计。

　9.2 期末上市基金前十名持有人

　诺安稳健

　■

　诺安进取

　■

　注：以上信息中，持有人名称及持有份额由中国证券登记结算有限公司提供。

　9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

　■

　注：分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中,对下属分级基金,比例的分母采用各自级别的份额;对合计数,比例的分母采用下属分级基金份额的合计数(即期末基金份额总额)。

　9.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况

　■

　§10 开放式基金份额变动

　单位：份

　■

　注：拆分变动份额为本基金三级份额之间的配对转换份额、定期折算调整份额、上拆折算调整份额以及下拆折算。

　§11 重大事件揭示

　11.1 基金份额持有人大会决议

　■

　11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

　■

　11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

　■

　11.4 基金投资策略的改变

　■

　11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

　■

　11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

　■

　11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况

　11.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

　金额单位：人民币元

　■

　注：1、本报告期租用证券公司交易单元的变更情况：无。

　2、专用交易单元的选择标准和程序

　基金管理人选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准为:

　(1) 实力雄厚,信誉良好,注册资本不少于3 亿元人民币。

　(2) 财务状况良好,各项财务指标显示公司经营状况稳定。

　(3) 经营行为规范,最近两年未发生重大违规行为而受到中国证监会处罚。

　(4) 内部管理规范、严格,具备健全的内控制度,并能满足基金运作高度保密的要求。

　(5) 具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件,交易设施符合代理本基金进行证券交易的需要,并能为本基金提供全面的信息服务。

　(6) 研究实力较强,有固定的研究机构和专门的研究人员,能及时为本基金提供高质量的咨询服务。

　基金管理人根据以上标准进行评估后确定证券经营机构的选择,与被选择的券商签订《专用证券交易单元租用协议》。

　11.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

　本基金租用证券公司交易单元无其他证券投资的情况。

　投资者对本报告书如有疑问，可致电本基金管理人全国统一客户服务电话：400-888-8998，亦可至基金管理人网站 www.lionfund.com.cn查阅详情。

　诺安基金管理有限公司

　2016年3月30日