本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　一、说明会召开情况

　中国长江电力股份有限公司（以下简称“公司”）重大资产重组投资者说明会于2015年9月8日（周二）上午9:00—10:00通过上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.com）召开，公司总经理张定明先生、副总经理陈国庆先生、财务总监谢峰先生，及董事会秘书楼坚先生参加了本次说明会。

　二、本次说明会投资者提出的主要问题及公司的回复情况

　(一) 请问本次重大资产重组的标的是什么？

　本次交易标的是川云公司不低于70%的股权。川云公司成立于2013年1月29日，注册资本340亿元人民币；股权结构为中国长江三峡集团公司70%、四川省能源投资集团有限责任公司15%、云南省能源投资集团有限公司15%；川云公司的主要资产是溪洛渡、向家坝电站。溪洛渡电站的装机容量为1,386万千瓦，年设计发电量571亿千瓦时；向家坝电站的装机容量为640万千瓦，年设计发电量307亿千瓦时。

　(二) 请问停牌近3月以来，公司做了哪些工作？

　自停牌以来，公司一直积极研究本次重大资产重组的相关事宜, 全力推进本次重组所涉及的各项工作，不断完善重组方案，加快对标的资产的尽职调查、审计和资产评估，并就所涉及的审批事项加强与有关部门的沟通。

　(三) 本次重大资产重组的具体方案是什么

　本次重大资产重组的主要交易对方为公司控股股东中国长江三峡集团公司，也可能包括独立第三方，但尚未最终确定。交易标的是三峡金沙江川云水电开发有限公司不低于70%的股权。公司以发行股份、支付现金、承接债务或上述方式的组合进行收购。

　(四) 收购完成后公司的盈利水平增厚情况如何？

　重组后公司每股收益、净利润等关键财务指标增厚情况尚无法准确估算。但由于本次标的资产质量优良，重组后公司规模有大幅提高，核心竞争力大幅提升。

　(五) 收购的价格是多少？

　因标的公司的审计、评估工作尚未完成，收购价格尚未最终确定。

　(六) 公司资产负债率大约为40%，在收购方案中是否考虑使用多债少股的方式？

　收购方案正在制订中，公司会认真研究这类建议。

　(七) 公司是否考虑以发行优先股作为支付方式？

　本次交易方式可能包括发行股份、支付现金、承接债务或上述方式的组合，但尚未最终确定。

　(八) 老股东的利益在本次重大资产重组中如何得到保护？

　公司历来重视老股东权益的保护，鼓励投资者长期持有公司股票。公司将采取有效措施使新老投资者分享公司成长所带来的收益。

　(九) 本次资产评估增值是否很高？资产评估值是多少？

　评估工作正在进行中，最终的评估结果需经国家有关部门核准。

　(十) 本次重大资产重组拟收购的溪洛渡、向家坝电站效益如何？

　溪洛渡、向家坝电站属于国家“西电东送”骨干工程，是优质资产。两电站注入公司以后，将进一步提升公司核心竞争力。

　(十一) 如果本次重大资产重组以发行股份作为支付对价，对大股东的增发价格和对外配套融资的价格是否一致？

　重组方案还在研究中，尚未最终确定。

　(十二) 本次配套融资金额是多少，募集资金的投向是什么？

　配套融资额将不超过本次重大资产重组交易额的60%，具体金额将视公司未来项目的情况来确定，主要用于在建工程、补充流动资金。

　(十三) 本次配套融资是否采用向市场公开发行的方式进行？

　本次配套融资拟向不超过10家特定投资者非公开发行，不向市场公开募集资金。

　(十四) 本次重组是否会考虑收购川云公司100%的股权？

　本次交易是收购川云公司不低于70%的股权。

　(十五) 请问公司股票何时复牌？目前资产重组的进展情况如何？

　公司正在全力推进本次重大资产重组工作，争取早日复牌。

　(十六) 重组需要取得哪些国家部门的批准，现在的进展情况如何？

　在披露重组预案前，需取得国务院国资委等有关部门的原则同意。

　(十七) 公司可以安排投资者去溪洛渡、向家坝调研吗？

　公司欢迎投资者在适当时机进行现场调研。

　特此公告。

　中国长江电力股份有限公司董事会

　二〇一五年九月十日