一 重要提示

　1.1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的半年度报告全文。

　1.2 公司简介

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　二 主要财务数据和股东情况

　2.1 公司主要财务数据

　单位：元 币种：人民币

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　2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表

　单位: 股

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　2.3 控股股东或实际控制人变更情况

　□适用 √不适用

　本报告期内公司控股股东和实际控制人未发生变化。

　三 管理层讨论与分析

　3.1董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析

　报告期内，公司实现营业收入24,609.32万元，较上年同期增加12.15%；归属于上市公司股东的净利润2,217.92万元，较上年同期增加81.14%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1,462.98万元，实现扭亏为盈。

　报告期内，公司在产品研发、市场营销、生产运营、科技项目及知识产权工作情况如下：

　3.1.1产品研发

　报告期内，对组织机构进行了调整，成立了智能计量和通用模拟两个事业部，并进一步加强电源管理业务的建设。

　智能计量事业部：目前公司在智能电表领域能够提供包括普通单相/三相计量芯片、单相/三相多功能计量芯片、单相SOC芯片、电力线载波通讯（PLC）芯片、液晶驱动（LCD）芯片、485接口芯片、DC/DC芯片、MBUS芯片、低温漂实时时钟芯片、非挥发存储芯片等多种通用和专用产品。这些产品覆盖了目前国家智能电网单相和三相典型方案中的核心芯片及主要周边集成电路器件。同时，当前产品的推广正逐步扩展到新的应用领域，包括出口用载波表方案、基于载波通讯的路灯控制方案、智能电器计量方案等。智能计量产品业务存在一定的经营风险，如：智能电表短期内存在客户更换产品方案的风险，中期存在国内需求可能下降的风险。

　通用模拟事业部：2015年上半年进一步优化产品结构，突出重点，在LED照明、MCU、烟感、ADC等方面持续投入，在市场推广方面取得了一定进展。

　目前LED照明已经研发成功销售多个产品，月销售额达到上百万元，同比增长幅度较大。此外利用已积累的设计经验和技术模块，产品开发已由单一的LED照明拓展至技术相近的AC/DC电源领域。

　报告期内，MCU产品成功进入移动电源领域大客户，并以此为契机积极开拓其他相关客户；新产品电动车MCU也在二季度顺利出样，目前正在积极推广。非挥发存储产品、烟感产品获得多家新增大客户的订单，比上年同期增加销售额50%。高速ADC产品在北斗通讯领域推广顺利，在上半年已经形成小批量销售，下一代高速ADC产品也已启动研发。1.25G/2.5G光接收跨阻放大器产品正在进行客户推广工作。

　电源管理业务：低压开关电源进入全面量产阶段，部分产品已经过大客户验证并实现大规模量产；中高压产品初次流片实现了基本功能，年内有望出样。传统LDO项目在满足现有需求增长的情况下，开始向更高电压、更高性能方向进行进一步研发。针对部分大客户，定制类产品也有所突破，两款产品已通过客户验证，开始量产。

　3.1.2市场营销

　报告期内，在通用模拟领域，围绕公司销售目标，在传统TV、液晶显示屏、机顶盒、玩具、烟雾报警器等优势领域继续耕耘，相关产品销售稳中有升。主要销售品种Bipolar LDO份额上升，市场价格出现下降，总体销售持平。移动电源、LED照明领域投入销售力量开拓市场：在移动电源领域，公司的MCU、MOSFET、LDO等产品被国内最大的移动电源厂商选用，预期相关领域业务将会继续增长；LED照明产品2015年初步形成产品系列，但由于LED照明市场竞争激烈，产品总体的推广速度低于预期，后续公司将在该领域将进一步实施产品差异化的市场策略，提升产品的市场竞争力。

　在电表领域，由于单相计量芯片更新滞后，在2015年国网首轮招标中份额有所下降。通过新老客户推广，电表领域的其它产品如液晶驱动、RS485接口电路、继电器驱动及周边电源产品销售同比均出现增长。经过一年的推广，继电器驱动电路已被国内外数十家电表客户方案采用，公司新推出的8COM液晶驱动产品在三相电表市场增长较快。PLC产品在智能路灯应用领域已在十多家客户做方案应用，随着终端领域市场培育，有望成为新的销售增长点。

　3.1.3生产营运

　报告期内，根据转型发展的需求，公司在运营管理效率提升、服务客户理念强化、产品质量稳定保证等诸方面强化落实“保增长，调结构，降成本，求实效”的运营管理新目标。

　3.1.4科技项目及荣誉

　报告期内，成功申报上海市科委2015年度“科技创新行动计划”高新技术领域项目《高速高精度数据转换器研发与应用》项目，批复资助金额为180万元。

　3.1.5知识产权

　报告期内，公司共申请专利6项，其中发明专利3项；授权专利16项，其中发明专利5项；获得授权集成电路布图设计登记16项。

　3.2主营业务分析

　3.2.1财务报表相关科目变动分析表

　单位:元 币种:人民币

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　营业收入变动原因说明：产品收入和房屋租赁收入增长所致。

　营业成本变动原因说明：销售收入增加所致。

　销售费用变动原因说明：处置子公司后本期费用口径减少，且本期持续加强费用管控所致。

　管理费用变动原因说明：处置子公司后本期费用口径减少，且本期持续加强费用管控所致。

　财务费用变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资后资金总额增加。

　经营活动产生的现金流量净额变动原因说明：房屋租赁收入、利息收入增加所致。

　投资活动产生的现金流量净额变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资所致。

　筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明：子公司海华本期无新增借款，且子公司岭芯向其少数股东分派股利所致。

　研发支出变动原因说明：研发投入略微减少所致。

　货币资金变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资所致。

　应收票据变动原因说明：自开票据减少所致。

　预付款项变动原因说明：预付款项业务增加所致。

　存货变动原因说明：阶段性备货增加所致。

　可供出售金融资产变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资所致。

　在建工程变动原因说明：设备预付款增加所致。

　递延所得税资产变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资所致。

　应交税费变动原因说明：本期计提所得税减少所致。

　应付股利变动原因说明：子公司岭芯发放股利所致。

　其他综合收益变动原因说明：子公司海华处置华虹半导体股权投资所致。

　3.2.2其他

　3.2.2.1公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明

　2013年10月公司办公大楼开始对外出租，2015年初基本达到满租状态。报告期内，大楼租赁业务毛利为1242万元，较去年同期增加1090万元，增幅为717%。

　3.2.2.2经营计划进展说明

　2015年公司经营计划为合并销售收入达到5.2亿元，合并利润总额达到4000万元。本报告期内，公司合并销售收入实现2.46亿元，完成全年经营计划的47.33%；合并利润总额实现2416万元，完成全年经营计划的60.40%。

　3.3行业、产品或地区经营情况分析

　3.3.1主营业务分行业、分产品情况

　单位:元 币种:人民币

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　主营业务分行业和分产品情况的说明

　（1）通用模拟产品营业收入同比增加的主要原因是LED、烟感等产品收入增加；

　（2）代理加工同比营业收入减少的主要原因是代加工订单减少。

　3.3.2 主营业务分地区情况

　单位：元 币种：人民币

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　3.3.3营业收入情况 单位：元 币种：人民币

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　3.4核心竞争力分析

　公司主营业务是集成电路设计，定位为国内一流的模拟和数模混合集成电路供应商。作为国内最早的集成电路上市企业，经过二十多年研发的持续投入，拥有超过100项发明专利授权和200项集成电路布图设计登记；公司产品覆盖电源管理、智能计量和通用模拟电路，涉及消费电子、通信、工业应用等领域；公司形成了完善的供应链和质量保证体系，是客户值得信赖的合作伙伴。

　（1）产品和技术覆盖广：公司以上千种集成电路产品服务于153个行业约2000家最终用户，是国内模拟IC产品主要供应商之一；产品研发采用模拟和数模混合主流工艺技术，包括0.5微米-0.13微米CMOS，高压BCD和双极电路等工艺。

　（2）系统级芯片开发：公司在智能电表领域耕耘十多年，从单一的计量芯片逐步发展到SOC、PLC等系统级芯片，初步具备了为客户提供电表整体解决方案的能力，已成为国内智能电表领域品种最全的集成电路供应商。

　（3）新领域产品开发：公司密切跟踪国家战略性新兴产业的发展趋势，利用政策支持和实施产学研合作等方式，在无线宽带通信、三网融合光纤通信（FTTH）等领域进行了技术研发，目前已经在高速高精度数据转换器芯片、光电转换和收发芯片方向推出了工程样片，处于前期市场推广阶段。

　3.5投资状况分析

　3.5.1对外股权投资总体分析

　报告期内，公司未进行对外股权投资。

　3.5.2证券投资情况

　□适用 √不适用

　3.5.3持有其他上市公司股权情况

　□适用 √不适用

　3.5.4持有金融企业股权情况

　√适用 □不适用

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　续上表

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　华鑫证券有限责任公司（简称：华鑫证券）成立于2001年3月6日，上海贝岭作为发起人，出资2,000万元，占该公司股权比例2%；华鑫证券于2008年10月30日增资，上海贝岭增资1,200万元，仍占该公司股权比例2%

　3.5.5非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况

　3.5.5.1委托理财情况

　单位：元币种：人民币

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　3.5.5.2委托贷款情况

　本报告期公司无委托贷款事项。

　3.5.5.3募集资金使用情况

　报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。

　3.5主要子公司、参股公司分析

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　说明：（1）上海贝岭微电子制造有限公司处于停产状态，本报告期内其代工业务终止，收入为零，利润来源主要为结转产业结构调整专项资金。

　（2）香港海华有限公司与去年同期比较净利润增长的主要原因是本报告期内华虹半导体股权转让资金收回后的资金收益增加。

　（3）上海岭芯微电子有限公司主营集成电路产品的设计与开发，核心产品为电源管理产品，公司主要财务信息详见2015年半年度报告全文“九/1、（3）重要非全资子公司的主要财务信息”。

　四 涉及财务报告的相关事项

　4.1 与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计发生变化的，公司应当说明情况、原因及其影响。

　与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计未发生变化

　4.2 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的，公司应当说明情况、更正金额、原因及其影响。

　报告期内未发生重大会计差错

　4.3 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

　本年度的合并财务报表范围为其下属三家子公司，分别是上海岭芯微电子有限公司、上海贝岭微电子制造有限公司和香港海华有限公司；较上期合并范围减少两家子公司分别是上海阿法迪电子标签系统技术有限公司和上海贝岭矽创微电子有限公司，详见2015年半年度财务报告全文“附注八、合并范围的变更”和“附注九、在其他主体中的权益披露”索引。

　4.4 半年度财务报告已经审计，并被出具非标准审计报告的，董事会、监事会应当对涉及事项作出说明。

　半年度财务报告未经审计。

　上海贝岭股份有限公司

　董事长：赵贵武

　2015年8月7日