本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　公司于2015年4月9日发布了《岳阳林纸股份有限公司重大事项停牌公告》，公司股票自2015年4月9日起停牌；2015年4月16日，公司发布了《岳阳林纸股份有限公司重大事项进展公告》，公司股票继续停牌；2015年4月23日，公司发布了《岳阳林纸股份有限公司重大事项进展暨继续停牌公告》，披露公司正筹划非公开发行股票事项并披露事项的相关进展，公司股票继续停牌。

　2015年4月30日，公司发布了《岳阳林纸股份有限公司关于筹划非公开发行股票延期复牌的公告》。鉴于公司正在筹划的非公开发行股票事项存在重大不确定性，根据上海证券交易所《关于规范上市公司筹划非公开发行股份停复牌及相关事项的通知》（上证发〔2014〕78号，以下简称《通知》），经公司第五届董事会第三十三次会议审议通过，公司向上海证券交易所申请延期复牌，公司股票自2015年4月30日至5月19日继续停牌。

　一、关于延期复牌的董事会审议情况

　公司第五届董事会第三十三次会议于2015年4月29日召开，审议通过了《关于申请公司股票延期复牌的议案》、《关于第三次申请公司股票延期复牌的议案》、《关于召开2015年第一次临时股东大会的议案》。

　本次非公开发行股票事项部分涉及资产收购。由于资产收购所涉及尽职调查、审计、评估等工作量较大，非公开发行方案的商谈、论证及完善所需时间较长，方案涉及的相关问题仍需与各方持续沟通。同意公司向上海证券交易所申请公司股票延期复牌，延期复牌时间20天（即2015年4月30日-2015年5月19日）。

　同时，与会董事评估后一致认为，公司可能无法在20天内完成本次非公开发行相关的审计、评估及与投资者的商业谈判等其他相关工作，无法在5月19日披露本次非公开发行方案，根据《通知》规定，同意召开2015年第一次临时股东大会审议《关于第三次申请公司股票延期复牌的议案》。若股东大会通过相关议案，公司股票将最晚于2015年6月19日复牌。停牌期间公司将严格按照上海证券交易所的有关要求公告相关事项的进展情况。若公司在2015年5月19日以前完成本次非公开发行预案及其他相关准备工作，公司将及时披露非公开发行方案并复牌，以及取消召开股东大会审议第三次延期复牌议案。

　二、非公开发行股票进展情况

　本公司及各中介机构正全力推进公司本次非公开发行各项工作，各项工作主要进展如下：

　1、 非公开发行相关的审计、评估工作尚在进行中

　本次非公开发行股票事项部分涉及园林类资产收购，公司与确定的相关中介机构已经展开了对拟收购资产的尽职调查、审计、评估工作，目前尚未完成。资产收购相关工作存在不确定性。

　2、 与投资者的合作仍在商讨过程中

　本公司拟在本次非公开发行股票中引入战略投资者，目前与战略投资者就合作的细节仍在协商过程中。正式合作协议的签订尚需一定的时间，存在不确定性。

　鉴于上述原因，本公司目前仍无法最终确定本次非公开发行股票方案，该事项仍存在不确定性。

　三、非公开发行的初步方案

　经本公司和各中介机构的前期论证，本次非公开发行股票的发行方式初步拟定为向不超过十名特定对象以锁定价格的方式发行，其中公司直接控制人中国纸业投资有限公司、公司管理骨干同时参与本次认购，投资者此次认购的股份需锁定三年。

　本次非公开发行募集资金拟用于收购资产、补充流动资金及偿还银行贷款。

　四、尽快消除继续停牌情形的方案

　1、公司董事会已要求相关各方尽快完成相关资产审计、评估、尽职调查和分析论证工作，并确定最终方案；

　2、本公司抓紧落实与投资者的合作细节，尽快达成正式协议。

　五、继续停牌天数

　为保证公平信息披露，维护投资者利益，避免造成公司股价异常波动，经公司第五届董事会第三十三次会议审议通过并向上海证券交易所申请，公司股票自 2015年4月30日至5月19日继续停牌。

　停牌期间，本公司将根据事项进展情况，严格按照有关法律法规的规定和要求履行信息披露义务。因该事项存在不确定性，敬请广大投资者注意投资风险。

　特此公告。

　岳阳林纸股份有限公司

　董事会

　二○一五年五月八日