1、母公司财务报表

母公司资产负债表

单位：万元

■

母公司利润表

单位：万元

■

母公司现金流量表

单位：万元

■

■

（一）合并报表范围及变化

1、2011年合并范围变化

2011年纳入合并范围的子公司基本情况表

单位：万元

■

公司2011年合并报表范围包含子公司7家，较2010年新增2家子公司。2011年，发行人成立全资子公司昊华能源国际（香港）有限公司，注册资本200万美元。2011年10月，发行人收购上海惠生通讯技术有限公司持有的鄂尔多斯市国泰商贸有限责任公司95%的股权，股权受让完成后，国泰商贸成为发行人的新增控股子公司。

2、2012年合并范围变化

2012年纳入合并范围的子公司基本情况表

单位：万元

■

公司2012年合并报表范围包含子公司7家，与2011年相比合并范围未发生变化。

3、2013年合并范围变化

2013年纳入合并范围的子公司基本情况表

单位：万元

■

公司2013年合并报表范围包含子公司7家，与2012年相比合并范围未发生变化。

4、2014年1-6月合并范围变化

2014年1-6月纳入合并范围的子公司基本情况表

单位：万元

■

公司2014年1-6月合并报表范围包含子公司7家，与2013年相比合并范围未发生变化。

（一）2011-2014年1-6月公司主要会计政策、会计估计变化情况

1、根据财政部、国家发改委、国家安监总局、国家煤监局“财建[2005]168号”文件规定，发行人原煤炭安全费用为每吨煤8元。根据国家及北京市对煤矿安全生产的新要求，为改善公司安全生产环境，确保足额安全投入和正常生产经营，依据财建[2005]168号文件及公司安全投入的实际需要，发行人提高公司安全费用提取标准，从2011年1月1日起将北京地区煤矿生产安全费用由每吨煤8元调整为每吨煤15元。此项会计估计变更导致2011年度营业成本增加28,647,192.00元。

2、会计估计变更：根据公司2013年4月8日召开的第四届董事会第四次会议决议，自2013年4月起公司无形资产中采矿权摊销方法由直线法变更为产量法。具体情况如下：

■

除以上事项外，发行人主要会计政策、会计估计未发生重大变化。

一、最近三年及一期财务指标

（一）最近三年及一期主要财务指标

1、合并口径最近三年及一期的主要财务指标

■

注：根据中国证监会于2011年1月11日发布的证监会公告【2010】2号《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号－净资产收益率和每股收益的计算及披露（2010年修订）》，每股净资产、每股经营活动现金净流量和每股净现金流量视同新股在合并期初已发行在外计算，比较期间的上述指标以视同新股在比较期间期初已发行在外计算。

存货周转率和应收账款周转率因需年化计算，比较意义不大，故未进行计算。

2、母公司口径最近三年及一期的主要财务指标

■

上述财务指标计算方法

流动比率＝流动资产/流动负债

速动比率＝（流动资产－存货）/流动负债

利息保障倍数=（利润总额＋计入财务费用的利息支出）/（计入财务费用的利息支出＋资本化利息）

资产负债率＝总负债/总资产

应收账款周转率＝营业收入/应收账款平均余额

存货周转率＝营业成本/存货平均余额

每股净资产＝归属于母公司所有者权益合计/期末股本总额

每股经营活动现金净流量＝经营活动产生的现金流量净额/期末股本总额

每股净现金流量＝现金及现金等价物净增加额/期末股本总额

（二）发行人最近三年净资产收益率和每股收益

■

注1：根据中国证监会于2011年1月11日发布的证监会公告【2010】2号《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号－净资产收益率和每股收益的计算及披露(2010年修订)》，加权平均净资产收益率以被合并方的净资产从报告期期初起进行加权平均计算；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益以被合并方的净资产从合并日的次月起进行加权平均计算。比较期间的加权平均净资产收益率以被合并方的净利润、净资产均从比较期间期初起进行加权平均计算；比较期间扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率以被合并方的净资产不予加权计算。另外，基本每股收益以视同新股在合并期初已发行在外计算，比较期间的基本每股收益以视同新股在比较期间期初已发行在外计算。扣除非经常性损益后的每股收益以合并方在合并日发行的新股从合并日起次月进行加权。比较期间扣除非经常性损益后的每股收益以新股不予加权计算

注2：本公司不存在具有稀释性的潜在普通股，因此，稀释每股收益等于基本每股收益

加权平均净资产收益率（ROE）的计算公式如下：

■

其中：P分别对应于归属于公司普通股股东的净利润；NP为归属于公司普通股股东的净利润；E0为归属于公司普通股股东的期初净资产；Ei为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数

基本每股收益= P÷S

S= S0 + S1 + Si×Mi÷M0 - Sj×Mj÷M0-Sk

其中：P为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S0为期初股份总数；S1为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数;Sk为报告期缩股数；M0报告期月份数；Mi为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少股份下一月份起至报告期期末的月份数

稀释每股收益=[P+(已确认为费用的稀释性潜在普通股利息-转换费用)×(1-所得税率)]/(S0 + S1 + Si×Mi÷M0 - Sj×Mj÷M0—Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数)

其中：P为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润

（三）最近三年及一期非经常性损益明细表

单位：万元

■

报告期内，公司非经常性损益中占比较大的项目为政府补助。2012年，公司获得的政府补助主要来源于公司转入1,000万元的矿产资源节约与综合利用示范项目资金和北京市经济和信息化委员会拨付的1,000万元的流动资金贷款贴息补贴。2013年政府补助主要来源于收到北京市经济和信息化委员会拨付给公司的补助资金133万元；北京市门头沟区经济和信息化委员会、北京市门头沟区财政局、北京市门头沟区统计局联合根据《门头沟区促进企业发展扶持资金管理办法》（门政发〔2012〕18号）拨付给公司的补助资金200万元；由递延收益转入的煤矿围岩动力灾害监测预警技术及工程示范补贴资金260万元及国土资源局拨付给公司的补助资金200万元。

二、本期公司债券发行后发行人资产负债结构的变化

本期债券发行完成后，将引起发行人资产负债结构的变化。假设发行人的资产负债结构在以下基础上发生变动：

1、相关财务数据模拟调整的基准日为2014年6月30日；

2、假设本期债券的募集资金净额为15亿元，即不考虑融资过程中所产生的相关费用；

3、假设本期债券募集资金净额15亿元计入2014年6月30日的资产负债表；

4、本期债券所募集资金15亿元，全部用于补充流动资金；

5、假设本期债券于2014年6月30日完成发行。

基于上述假设，本期债券发行对发行人财务结构的影响如下表：

合并资产负债表

单位：万元

■

母公司资产负债表

单位：万元

■

本期公司债券的发行是发行人通过资本市场直接融资，加强资产负债结构管理的重要举措之一，将为发行人资产规模和业务规模的均衡发展，以及利润增长打下良好的基础，为发行人未来进一步做强做大提供更有力的支持。

第五节 本次募集资金的运用

一、募集资金运用计划

根据《公司债券发行试点办法》的相关规定，结合公司财务状况及未来资金需求，经发行人第四届董事会第八次会议审议通过，并经发行人2013年年度股东大会批准，发行人拟发行总规模不超过人民币30亿元公司债券，募集资金拟主要用于偿还公司债务、补充流动资金、项目建设或未来可能的收购兼并项目等。

根据上述决议内容，本期公司债券募集资金合计15亿元，拟全部用于补充公司流动资金。

二、募集资金运用对发行人财务状况及经营成果的影响

本期债券募集资金将全部用于补充流动资金，对于保障发行人应对业务规模扩张带来的流动性需求有着重要意义。

假设发行人相关财务数据模拟调整的基准日为2014年6月30日；不考虑融资过程中产生的所有由发行人承担的相关费用，本期债券募集资金总额为15亿元全部用于补充流动资金。基于上述假设，募集资金运用对财务状况及经营成果的影响如下：

（一）对发行人负债结构的影响

本期债券发行完成且根据上述安排运用募集资金后，发行人的合并报表口径资产负债率水平将较2014年6月30日的39.32%增加至45.31%；非流动负债占总负债的比例也将较2014年6月30日的34.04%增加至48.41%。

资产负债率的适当提高有利于发行人合理利用财务杠杆，提高股东权益报酬率；而长期债权融资比例的适当提高，将使发行人债务结构得到优化。

（二）对于发行人短期偿债能力的影响

本期债券发行完成且根据上述安排运用募集资金后，发行人的合并报表口径流动比率将自2014年6月30日的1.09增加至1.51，速动比率也将自2014年6月30日的0.96增加至1.38，流动资产对于流动负债的覆盖能力得到提升，发行人短期偿债能力得以进一步增强。

（三）对发行人财务成本的影响

考虑到评级机构给予公司和本期债券的信用评级，参考目前二级市场上的交易以及近期发行的可比债券，预计本期债券发行时，利率水平将不高于境内同期限人民币贷款利率，利于公司调整债务结构，控制财务费用，增强公司盈利能力。

第六节 备查文件

本次发行的备查文件如下：

1、发行人2011年、2012年和2013年的财务报告及审计报告和2014年1-6月财务报告；

2、保荐机构出具的发行保荐书；

3、法律意见书；

4、资信评级报告；

5、债券受托管理协议；

6、债券持有人会议规则；

7、中国证监会核准本次发行的文件。

投资者可以在本期债券发行期限内到下列地点或互联网网址查阅募集说明书及本摘要全文及上述备查文件：

1、北京昊华能源股份有限公司

地址：北京市门头沟区新桥南大街2号

联系人：赵兵

电话：010-69839412、010-60821331

传真：010-69839412

网址：http：//www.bjhhny.com

2、、华泰联合证券有限责任公司

地址：北京市西城区丰盛胡同22号丰铭国际大厦A座6层

联系人：张烃烃、刘昊、周程、李航、孙垣原、冯博、肖瑾

电话：010-56839300

传真：010-56839500

3、、上海证券交易所

网址：http：//www.sse.com.cn

投资者若对本募集说明书摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。

北京昊华能源股份有限公司

2015年3月24日

项目	2014.06.30	2013.12.31	2012.12.31	2011.12.31
流动资产：
货币资金	138,758.53	108,049.46	118,079.19	212,659.93
应收票据	42,439.22	56,171.67	67,698.72	50,742.05
应收账款	26,497.64	31,155.04	16,736.34	26,822.59
预付款项	962.55	634.11	2,885.27	2,125.13
其他应收款	231,032.95	164,072.19	66,637.74	59,483.88
存货	34,457.31	26,854.85	28,390.43	35,970.92
其他流动资产	-	-	-	10,079.72
流动资产合计	474,148.20	386,937.31	300,427.69	397,884.22
非流动资产：
长期股权投资	546,598.95	546,609.74	546,632.71	410,915.44
固定资产	50,110.39	54,182.04	55,407.09	55,809.65
在建工程	1,414.22	864.92	2,384.73	-
无形资产	19,559.48	20,055.98	20,685.47	21,453.48
递延所得税资产	1,863.45	1,993.02	2,918.66	2,335.03
非流动资产合计	619,546.48	623,705.71	628,028.66	490,513.59
资产总计	1,093,694.68	1,010,643.02	928,456.35	888,397.81
流动负债：
短期借款	31,010.00	15,000.00	70,000.00	34,000.00
应付票据	6,024.73	1,625.05		3,191.35
应付账款	18,891.65	29,224.23	38,148.92	41,929.68
预收款项	7,197.20	1,689.21	14,079.31	12,776.08
应付职工薪酬	6,883.96	3,957.67	3,551.44	2,954.55
应交税费	4,276.15	6,098.66	7,410.01	10,206.01
应付利息	1,917.50	442.50	738.01	1,819.52
应付股利	16,559.98	-	-	-
其他应付款	51,263.80	51,087.64	53,941.88	98,819.56
一年内到期的非流动负债	1,209.00	1,141.21	1,209.00	1,209.50
其他流动负债	100,033.70	50,075.01	50,036.41	50,039.24
流动负债合计	245,267.66	160,341.18	239,114.97	256,945.50
非流动负债：
长期借款	129,000.00	130,000.00	-	-
长期应付款	-	-	1,009.44	2,026.23
其他非流动负债	14.00	-	260.00	1,260.00
非流动负债合计	129,014.00	130,000.00	1,269.44	3,286.23
负债合计	374,281.66	290,341.18	240,384.41	260,231.73
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	119,999.83	119,999.83	119,999.83	99,999.86
资本公积	323,543.41	323,543.41	323,543.41	323,543.41
专项储备	7,791.11	4,642.41	6,405.84	7,208.99
盈余公积	84,163.77	84,163.77	78,124.44	68,553.55
未分配利润	183,914.90	187,952.42	159,998.42	128,860.27
所有者权益（或股东权益）合计	719,413.02	720,301.84	688,071.94	628,166.07
负债和所有者权益（或股东权益）总计	1,093,694.68	1,010,643.02	928,456.35	888,397.81

项目	2014年1-6月	2013年度	2012年度	2011年度
一、营业总收入	138,127.55	379,428.45	445,519.54	467,193.30
二、营业总成本	131,092.84	316,972.02	327,446.58	298,373.83
其中：营业成本	95,873.69	226,921.45	230,473.52	192,837.64
营业税金及附加	9,902.10	23,542.37	30,275.25	32,918.31
销售费用	2,727.01	8,361.41	14,506.22	18,417.16
管理费用	20,578.13	50,572.92	54,013.28	50,353.19
财务费用	2,123.02	6,650.06	-1,721.45	3,629.88
资产减值损失	-111.11	923.81	-100.24	217.65
投资收益（损失以“－”号填列）	5,139.19	9,472.13	5,915.58	460.15
其中：对联营企业和合营企业的投资收益	-10.79	-22.97	-88.73	-57.74
三、营业利润（亏损以“－”号填列）	12,173.90	71,928.57	123,988.53	169,279.63
加：营业外收入	57.95	966.67	2,264.48	477.03
减：营业外支出	120.05	1,250.75	1,211.29	735.39
其中：非流动资产处置损失	10.20	548.48	781.54	616.74
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）	12,111.81	71,644.49	125,041.72	169,021.27
减：所得税费用	-410.65	11,251.21	29,332.75	42,138.28
五、净利润（净亏损以“－”号填列）	12,522.46	60,393.29	95,708.97	126,882.99
六、综合收益总额	12,522.46	60,393.29	95,708.97	126,882.99

项目	2014年1-6月	2013年度	2012年度	2011年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金	169,374.18	388,829.62	502,928.16	524,499.20
收到的税费返还	1,646.20	-	-	-
收到其他与经营活动有关的现金	7,194.19	24,495.99	110,294.27	66,730.51
经营活动现金流入小计	178,214.56	413,325.61	613,222.42	591,229.71
购买商品、接受劳务支付的现金	38,270.90	55,919.00	85,751.20	91,197.76
支付给职工以及为职工支付的现金	77,276.14	176,737.88	170,740.00	146,689.88
支付的各项税费	30,029.24	88,447.79	128,975.21	133,772.03
支付其他与经营活动有关的现金	17,323.31	62,325.66	131,501.53	120,651.34
经营活动现金流出小计	162,899.59	383,430.34	516,967.94	492,311.01
经营活动产生的现金流量净额	15,314.98	29,895.28	96,254.48	98,918.70
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金	-	-	10,000.00	2,000.00
取得投资收益收到的现金	1,149.98	0.16	73.81	517.89
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	326.17	309.33	360.13	629.01

收到其他与投资活动有关的现金	3,484.45	89,857.28	97,159.44	-
投资活动现金流入小计	4,960.60	90,166.77	107,593.38	3,146.90
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金	977.65	9,234.90	7,273.13	12,433.42
投资支付的现金	-	-	141,113.00	102,687.84
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额	-	3,000.00	40,000.00	1,200.00
支付其他与投资活动有关的现金	49,771.18	161,745.01	104,869.35	36.16
投资活动现金流出小计	50,748.83	173,979.91	293,255.48	116,357.42
投资活动产生的现金流量净额	-45,788.23	-83,813.15	-185,662.10	-113,210.52
三、筹资活动产生的现金流量：
取得借款收到的现金	76,010.00	205,000.00	150,000.00	204,000.00
筹资活动现金流入小计	76,010.00	205,000.00	150,000.00	204,000.00
偿还债务支付的现金	11,000.00	130,000.00	114,000.00	170,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金	2,947.81	31,222.37	41,327.38	36,989.07
支付其他与筹资活动有关的现金	698.93	1,952.65	285.99	310.41
筹资活动现金流出小计	14,646.74	163,175.02	155,613.37	207,299.48
筹资活动产生的现金流量净额	61,363.26	41,824.98	-5,613.37	-3,299.48
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响	-180.94	2,063.16	440.26	1,878.55
五、现金及现金等价物净增加额	30,709.07	-10,029.73	-94,580.73	-15,712.76
加：期初现金及现金等价物余额	108,049.46	118,079.19	212,659.93	228,372.68
六、期末现金及现金等价物余额	138,758.53	108,049.46	118,079.19	212,659.93

序号	公司名称	注册资本	投资额	持股比例
1	昊华能源国际（香港）有限公司	200万美元	1,297	100.00%
2	北京昊华诚和国际贸易有限公司	10,000	9,221	100.00%
3	济南京煤商贸有限责任公司	1,000	915	100.00%
4	鄂尔多斯市国泰商贸有限责任公司	1,000	1,200	95.00%
5	鄂尔多斯市昊华精煤有限责任公司	50,000	160,000	80.00%
6	杭锦旗西部能源开发有限公司	20,000	118,720	60.00%
7	鄂尔多斯市东铜铁路物流有限公司	31,220	18,420	59.00%

序号	公司名称	注册资本	投资额	持股比例
1	昊华能源国际（香港）有限公司	2800万美元	17,689	100.00%
2	北京昊华诚和国际贸易有限公司	20,000	19,221	100.00%
3	济南京煤商贸有限责任公司	1,000	915	100.00%
4	鄂尔多斯市国泰商贸有限责任公司	80,000	76,250	95.00%
5	鄂尔多斯市昊华精煤有限责任公司	50,000	160,000	80.00%
6	杭锦旗西部能源开发有限公司	70,000	148,720	60.00%
7	鄂尔多斯市东铜铁路物流有限公司	31,220	18,420	59.00%

序号	公司名称	注册资本	投资额	持股比例
1	昊华能源国际（香港）有限公司	2800万美元	17,689	100.00%
2	北京昊华诚和国际贸易有限公司	20,000	19,221	100.00%
3	济南京煤商贸有限责任公司	1,000	915	100.00%
4	鄂尔多斯市国泰商贸有限责任公司	80,000	76,250	95.00%
5	鄂尔多斯市昊华精煤有限责任公司	50,000	160,000	80.00%
6	杭锦旗西部能源开发有限公司	70,000	148,720	60.00%
7	鄂尔多斯市东铜铁路物流有限公司	31,220	18,420	59.00%

序号	公司名称	注册资本	投资额	持股比例
1	昊华能源国际（香港）有限公司	2800万美元	17,689	100.00%
2	北京昊华诚和国际贸易有限公司	20,000	19,221	100.00%
3	济南京煤商贸有限责任公司	1,000	915	100.00%
4	鄂尔多斯市国泰商贸有限责任公司	80,000	76,250	95.00%
5	鄂尔多斯市昊华精煤有限责任公司	50,000	160,000	80.00%
6	杭锦旗西部能源开发有限公司	70,000	148,720	60.00%
7	鄂尔多斯市东铜铁路物流有限公司	31,220	18,420	59.00%

变更前：直线法	变更后：产量法
变更前摊销方法为：对使用寿命有限的采矿以其取得成本在预计（法定）的使用年限中平均分摊。即：采矿权年摊销额=采矿权取得成本÷预计（法定）使用年限	变更后摊销方法为：对使用寿命有限采矿权根据每年实际开采量占年初预计采储量的比例对上年末无形资产采矿权摊余成本进行分摊。即：采矿权年摊销额=上年末采矿权摊余成本×本年实际开采量÷年初预计可采储量

主要财务指标	2014.06.30 /2014年1-6月	2013.12.31 /2013年度	2012.12.31 /2012年度	2011.12.31 /2011年度
流动比率（倍）	1.09	1.45	1.37	1.32
速动比率（倍）	0.96	1.27	1.23	1.16
利息保障倍数（倍）	1.13	3.13	23.5	33.14
资产负债率	39.32%	34.36%	26.09%	28.16%
应收账款周转率	14.51	25.12	27.97	27.76
存货周转率	9.95	13.17	10.35	10.93
每股净资产（元）	6.93	6.97	7.14	6.44
每股经营活动现金净流量（元）	0.24	0.29	0.68	0.84
每股净现金流量（元）	0.35	-0.14	-0.62	-0.29

主要财务指标	2014.06.30 /2014年1-6月	2013.12.31 /2013年度	2012.12.31 /2012年度	2011.12.31 /2011年度
流动比率（倍）	1.93	2.41	1.26	1.55
速动比率（倍）	1.79	2.25	1.14	1.41
利息保障倍数（倍）	6.03	14.53	23.69	31.65
资产负债率	34.22%	28.73%	25.89%	29.29%
应收账款周转率	9.58	15.85	20.46	18.79
存货周转率	6.25	8.22	7.16	6.39
每股净资产（元）	6.00	6.00	5.73	5.23
每股经营活动现金净流量（元）	0.13	0.25	0.80	0.82
每股净现金流量（元）	0.26	-0.08	-0.79	-0.13

项目	2013年度	2012年度	2011年度
基本每股收益（元/股）	0.44	0.75	1.08
稀释每股收益（元/股）	0.44	0.75	1.08
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）	0.44	0.75	1.09
加权平均净资产收益率（%）	7.7	13.45	21.94
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	7.75	13.32	21.95

非经常性损益项目	2014年1-6月	2013年度	2012年度	2011年度
非流动资产处置损益	-50.04	-449.60	-641.94	-152.43
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	30.00	808.52	2,100.90	78.80
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益	-	-	-	0.81
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-107.23	-744.78	-360.53	-15.92
小 计	-127.27	-385.87	1,098.43	-88.74
少数股东权益影响额	11.86	32.15	-7.68	-26.39
所得税影响额	18.40	-54.85	-270.44	-0.03
合 计	-97.01	-408.57	820.31	-115.17

项目	债券发行前	债券发行后	模拟变动额
流动资产合计	388,001.52	538,001.52	150,000.00
非流动资产合计	982,230.68	982,230.68	-
资产总计	1,370,232.20	1,520,232.20	150,000.00
流动负债合计	355,368.50	355,368.50	-
非流动负债合计	183,405.88	333,405.88	150,000.00
负债合计	538,774.38	688,774.38	150,000.00
所有者权益（或股东权益）合计	831,457.82	831,457.82	-
负债和所有者权益（或股东权益）总计	1,370,232.20	1,520,232.20	150,000.00
资产负债率	39.32%	45.31%	-

项目	债券发行前	债券发行后	模拟变动额
流动资产合计	474,148.20	624,148.20	150,000.00
非流动资产合计	619,546.48	619,546.48	-
资产总计	1,093,694.68	1,243,694.68	150,000.00
流动负债合计	245,267.66	245,267.66	-
非流动负债合计	129,014.00	279,014.00	150,000.00
负债合计	374,281.66	524,281.66	150,000.00
所有者权益（或股东权益）合计	719,413.02	719,413.02	-
负债和所有者权益（或股东权益）总计	1,093,694.68	1,243,694.68	150,000.00
资产负债率	34.22%	42.16%	-