基金管理人：东吴基金管理有限公司

　基金托管人：中国建设银行股份有限公司

　报告送出日期：二〇一五年一月二十一日

　§1 重要提示

　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年1月19日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　本报告中财务资料未经审计。

　本报告期自2014年10月1日起至12月31日止。

　§2 基金产品概况

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　§3 主要财务指标和基金净值表现

　3.1 主要财务指标

　单位：人民币元

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　注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

　2、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　3.2 基金净值表现

　3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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　注：比较基准= 75%*中证新兴产业指数收益率 +25%*中国债券综合全价指数收益率

　3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

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　注：1.比较基准= 75%*中证新兴产业指数收益率 +25%*中国债券综合全价指数收益率

　2.本基金于2011年9月28日成立。按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，建仓期结束基金投资组合比例符合基金合同的有关规定。

　§4 管理人报告

　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

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　注：1、此处的任职日期和离职日期均指公司对外公告之日。

　2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》相关规定。

　4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、中国证监会的规定和基金合同的规定及其他有关法律规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益，无损害基金持有人利益的行为。

　4.3 公平交易专项说明

　4.3.1 公平交易制度的执行情况

　本报告期内，本基金管理人按照法律法规关于公平交易的相关规定，严格执行公司公平交易管理制度，加强了对所管理的不同投资组合同向交易价差的分析,确保公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动和环节得到公平对待。

　4.3.2 异常交易行为的专项说明

　本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

　4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

　4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

　2014年四季度，国内经济继续走弱。中采PMI指数逐月下滑，至年底回落至50.1%；汇丰PMI更是再次跌破荣枯线至49.6%。1-11月工业增加值同比增长8.3%，环比回落1个百分点；1-11月固定资产投资增速同比增长15.8%，滑落至年内新低。总体来看，经济的各个指标都指向经济可能短期难以见底的现实。

　正是基于这一状况，加上年底资金面偏紧，央行于11月末动用了降息工具，意图改善流动性。受此刺激，股市在大盘蓝筹股的带动下出现明显上涨。四季度沪深300指数大幅上涨44.17%，上证综指更是在年末突破3200点整数关。期间成交量也快速放大。但与此截然相反的是，以创业板为代表的成长股则大幅回调，2:8现象明显。

　四季度新产业精选基金坚持自下而上的选股思路，坚持成长股为导向的投资风格。配置上依然以互联网、消费电子、军工、环保等为主。期间由于对蓝筹股行情参与程度有限，净值出现了一定程度的波动。

　4.4.2 报告期内基金的业绩表现

　截至本报告期末，本基金份额净值为1.562元，累计净值1.562元；本报告期份额净值增长率-0.95%，同期业绩比较基准收益率为6.29%。

　4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　总体上我们对15年一季度及全年的行情持乐观态度。

　市场整体上存在价值重估的机会。考虑到改革进入实质推动阶段，市场依然大概率会延续热点纷呈的风格特点。

　我们更关注的是能够代表未来方向的领域和个股。这类公司具有足够大的市场空间，有足够优秀的管理团队，从而能够延续快速而稳健的内生增长，这样的企业，尤其是成长股中的优质龙头，在中国经济持续转型，效率提升的大背景下，是能够真正成长起来的。

　新产业精选基金将坚持自下而上的选股策略，坚持选择能够代表未来发展方向的优质成长股。

　4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

　本基金本报告期内，未出现连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元情形。

　§5 投资组合报告

　5.1 报告期末基金资产组合情况

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　5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

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　5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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　5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

　本基金本报告期末未持有债券。

　5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

　本基金本报告期末未持有债券。

　5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

　本基金本报告期末未持有贵金属。

　5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

　本基金本报告期末未持有权证。

　5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

　5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未持有股指期货。

　5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策

　本基金本报告期末未持有股指期货。

　5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

　5.10.1 本期国债期货投资政策

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.10.3 本期国债期货投资评价

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.11 投资组合报告附注

　5.11.1

　本基金投资的前十名证券中长信科技（300088）在2014年12月16日公告,公司基建总监杨建南与业务相关人员陈彬辉涉嫌内幕交易，在内幕信息尚未公开前其股票操作存在明显异常，构成了《证券法》的内幕交易行为，并被中国证券监督管理委员会安徽监管局处以行政处罚。除此之外，本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

　5.11.2

　本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。

　5.11.3 其他资产构成

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　5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

　本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

　5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

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　5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

　由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

　§6 开放式基金份额变动

　单位：份

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　注：1、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务，则总申购份额中包含该业务份额；

　2、如果本报告期间发生转换出业务，则总赎回份额中包含该业务份额。

　§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

　7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

　基金管理人未持有本基金份额。

　7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

　本报告期间无基金管理人运用固有资金投资本基金情况。

　§8 影响投资者决策的其他重要信息

　本基金托管人2014年2月7日发布任免通知，解聘尹东中国建设银行投资托管业务部总经理助理职务。本基金托管人2014年11月03日发布公告，聘任赵观甫为中国建设银行投资托管业务部总经理。

　§9 备查文件目录

　9.1 备查文件目录

　1、中国证监会批准东吴新产业精选股票型证券投资基金设立的文件；

　2、《东吴新产业精选股票型证券投资基金基金合同》；

　3、《东吴新产业精选股票型证券投资基金托管协议》；

　4、基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程；

　5、报告期内东吴新产业精选股票型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿。

　9.2 存放地点

　基金管理人处、基金托管人处。

　9.3 查阅方式

　投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅 。

　网站：http：//www.scfund.com.cn

　投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人东吴基金管理有限公司。

　客户服务中心电话 （021）50509666 / 400-821-0588

　东吴基金管理有限公司

　2015年1月21日