基金管理人：汇丰晋信基金管理有限公司

　基金托管人：交通银行股份有限公司

　报告送出日期： 二〇一四年十月二十四日

　§1 重要提示

　基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2014年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

　基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

　本报告中财务资料未经审计。

　本报告期自2014年7月1日起至9月30日止。

　§2 基金产品概况

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　§3 主要财务指标和基金净值表现

　3.1 主要财务指标

　单位：人民币元

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　注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

　3.2 基金净值表现

　3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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　3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

　汇丰晋信大盘股票型证券投资基金

　份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

　（2009年6月24日至2014年9月30日）

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　注：1. 按照基金合同的约定，本基金的股票投资比例范围为基金资产的85%-95%，其中，本基金将不低于80%的股票资产投资于国内A 股市场上具有盈利持续稳定增长、价值低估、且在各行业中具有领先地位的大盘蓝筹股票。本基金固定收益类证券和现金投资比例范围为基金资产的5%-15%，其中现金或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。按照基金合同的约定，本基金自基金合同生效日起不超过6个月内完成建仓，截止2009年12月24日，本基金的各项投资比例已达到基金合同约定的比例。

　2. 报告期内本基金的业绩比较基准 = 沪深300 指数*90% + 同业存款利率*10%。

　3. 上述基金净值增长率的计算已包含本基金所投资股票在报告期产生的股票红利收益。同期业绩比较基准收益率的计算未包含沪深300指数成份股在报告期产生的股票红利收益。

　§4 管理人报告

　4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

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　注：1.王品女士任职日期为本基金基金合同生效日，丘栋荣先生任职日期为本基金管理人公告其担任本基金基金经理的日期；

　2.证券从业年限为证券投资相关的工作经历年限。

　4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法规、中国证监会的规定和基金合同的约定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。报告期内未有损害基金份额持有人利益的行为。

　4.3 公平交易专项说明

　4.3.1 公平交易制度的执行情况

　为了保护公司所管理的不同投资组合得到公平对待，充分保护基金份额持有人的合法权益，汇丰晋信基金管理有限公司根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理办法》、《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等法律法规，制定了《汇丰晋信基金管理有限公司公平交易制度》。

　《汇丰晋信基金管理有限公司公平交易制度》规定：在投资管理活动中应公平对待不同投资组合，严禁直接或者通过与第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。《公平交易制度》适用于投资的全过程，用以规范基金投资相关工作，包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、以及投资管理过程中涉及的行为监控和业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。

　报告期内，公司各相关部门均按照公平交易制度的规定进行投资管理活动、研究分析活动以及交易活动。同时，我公司切实履行了各项公平交易行为监控、分析评估及报告义务，并建立了相关记录。

　报告期内，未发现本基金管理人存在不公平对待不同投资组合，或直接或者通过与第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送的行为。

　4.3.2 异常交易行为的专项说明

　公司制定了《汇丰晋信基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》，加强防范不同投资组合之间可能发生的利益输送，密切监控可能会损害基金份额持有人利益的异常交易行为。

　报告期内，公司按照《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》、《汇丰晋信基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》的规定，对同一投资组合以及不同投资组合中的交易行为进行了监控分析，未发现异常交易行为。

　报告期内未发生各投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形。

　4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

　4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析

　2014 年三季度，国内经济增长速度放缓，为提振经济，国务院常务会议连续推出一系列稳增长措施，房地产限购放松、房地产贷款利率持续放开、减退税政策；同时，央行继续对货币政策进行结构性的调整，多次定向降准，上半年相对宽松的货币政策仍在持续，上述政策稳定了基建投资，同时在一定程度上遏制了房地产投资下滑的预期，推动了国内经济逐步启稳。

　2014年三季度股市的走势受货币政策持续宽松、利率水平持续走低利好，出现了大幅的上涨，沪深300 指数3季度连续3月上涨，季度累计涨幅达13.20%，指数持续创出年内新高。

　在整体货币环境宽松，无风险利率持续下行的背景下，市场交易活跃，2014 年三季度，我们主要结合行业基本面、股价和估值水平，增持了与市场活跃的信用交易密切相关，充分受益于融资融券等创新业务的非银行金融板块、以及行业景气度持续向好、业绩有望继续增长的电力设备新能源板块，还有基本面相对稳定、估值明显偏低的家电板块。同时，考虑到电子、计算机、军工等行业三季度涨幅较大，估值已开始泡沫化，行业主题投资风险及个股风险在持续累积，我们在上涨过程中兑现收益，进行减持。

　4.4.2 报告期内基金的业绩表现

　本基金报告期内基金业绩表现为8.21%，同期业绩比较基准表现为11.90%。

　4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

　我们相信在持续宽松的货币政策环境下，以及房地产限购、限贷政策的进一步放开，房地产销售有望企稳回升，房地产投资也有望见底。同时多项产业发展鼓励政策的推出表达了政府保持经济稳定增长的意图，政策预期向好。

　虽然总体经济层面依然很难有强劲的反弹，但短期内市场已基本消化经济数据预期；政策方面，改革成为关键词，预计四季度围绕国企、土地、电力体制等改革政策将不断推出。预计在沪港通、四中全会的乐观预期影响下，市场依然保持较高的活跃度。但部分公司三季度业绩将在10月份披露，需要提防业绩不达预期的风险。同时，前期涨幅较大的主题存在调整的风险。

　当前经济环境企稳，预计在沪港通等政策的刺激下，市场风格将可能有所改变，权重股短期相对有一定的超额收益，中期来看，若经济复苏的数据不能跟上，市场可能仍会出现波动。我们认为，未来一个季度市场走势将保持震荡向上格局，我们将更关注基本面因素，提防主题投资回落的风险，围绕业绩与估值的匹配程度调整配置，将更多增加业绩稳健、估值合理的蓝筹公司的配置，逐步降低存在业绩低于预期风险的高成长板块的配置。我们将进一步择机配置前期涨幅较小，同时基本面不错的非银行金融尤其是保险行业。另外，我们将密切关注银行业风险充分释放之后带来的估值修复的投资机会、以及部分需求稳定、受益于成本下降的行业的业绩超预期带来的投资机会。

　§5 投资组合报告

　5.1 报告期末基金资产组合情况

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　5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

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　5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

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　5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

　本基金本报告期末未持有债券。

　5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

　本基金本报告期末未持有债券。

　5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

　本基金本报告期末未持有资产支持证券。

　5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

　本基金本报告期末未持有贵金属。

　5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

　本基金本报告期末未持有权证。

　5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

　5. 9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未持有股指期货。

　5. 9.2 本基金投资股指期货的投资政策

　本基金本报告期末未持有股指期货。

　5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

　5.10.1 本基金投资国债期货的投资政策

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.10.3 本基金投资国债期货的投资评价

　本基金本报告期末未持有国债期货。

　5.11 投资组合报告附注

　5.11.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

　5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

　5.11.3 其他资产构成

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　5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

　本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

　5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

　本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

　5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

　由于四舍五入原因，投资组合报告中，市值占净值比例的分项之和与合计可能存在尾差。

　§6 开放式基金份额变动

　单位：份

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　§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

　7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况

　本报告期内，本基金管理人未持有本基金。

　7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

　本报告期内，基金管理人未运用固有资金投资本基金。

　§8 备查文件目录

　8.1备查文件目录

　1) 中国证监会批准汇丰晋信大盘股票型证券投资基金设立的文件

　2) 汇丰晋信大盘股票型证券投资基金基金合同

　3) 汇丰晋信大盘股票型证券投资基金招募说明书

　4) 汇丰晋信大盘股票型证券投资基金托管协议

　5) 汇丰晋信基金管理有限公司开放式基金业务规则

　6) 基金管理人业务资格批件和营业执照

　7) 基金托管人业务资格批件和营业执照

　8) 报告期内汇丰晋信大盘股票型证券投资基金在指定媒体上披露的各项公告

　9) 中国证监会要求的其他文件

　8.2存放地点

　上海市浦东新区世纪大道8号上海国金中心汇丰银行大楼17楼本基金管理人办公地址。

　8.3查阅方式

　投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。

　投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人。

　客户服务中心电话：021-20376888

　公司网址：http://www.hsbcjt.cn

　汇丰晋信基金管理有限公司

　二〇一四年十月二十四日