一、 重要提示

１．１ 本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。

１．２ 公司简介

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二、 主要财务数据和股东变化

２．１ 主要财务数据

单位：元 币种：人民币

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２．２ 前１０名股东持股情况表

单位：股

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２．３ 以方框图描述公司与实际控制人之间的产权及控制关系

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三、 管理层讨论与分析

３．１ 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析

２０１２年，是实施公司“十二五”规划的重要一年，也是公司巩固和提升茅台酒“世界蒸馏酒第一品牌”的关键之年，更是公司战胜各种挑战，在困难中奋发，在逆境中前行，实现持续跨越发展的一年。一年来，面对经济下行压力加大的国内外环境，面对持续低温的自然灾害，面对加速发展的繁重任务，面对急剧变化的行业环境，面对各种突发不利事件，面对员工及社会各界的热切期盼，公司董事会紧紧围绕战略目标，严格按照《公司法》、《证券法》等法律规定及《公司章程》赋予的职权，严格执行股东大会各项决议，带领全体员工，着力保增长、增活力、惠民生、促和谐，全体员工干事创业激情更加高涨，各项工作取得了新的成绩，谱写了连续跨越发展的新篇章，踏上了富裕小康的新征程，开创了科学发展的新局面。

２０１２年，公司主要经济指标实现了较快增长，共生产茅台酒及系列产品基酒４２，８２４．３８吨，同比增长８．３３％；实现营业收入２，６４５，５３３．５２万元，同比增长４３．７６％；营业利润１，８８３，０７３．９８万元，同比增长５２．６５％；实现净利润１，３３０，８０７．９６万元，同比增长５１．８６％。白酒成为贵州省的＂五张名片＂之首，成为贵州经济发展的重要支撑。

３．２ 利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位：元 币种：人民币

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３．３主营业务分行业、分产品情况

单位：元 币种：人民币

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３．４公司发展战略

公司坚持“酿造高品位的生活”使命及“打造世界蒸馏酒第一品牌”的目标，致力于为消费者提供高品位的产品、服务和文化，为员工创造高品位人生，为股东提供丰厚的回报，努力成为各利益相关方最信赖的合作伙伴，奉行“大品牌有大担当”理念，塑造值得尊敬的企业公民形象。

未来五年，公司将坚持推进“发展壮企、改革促企、管理固企、质量立企、环境护企、科技兴企、人才强企、文化扬企、安全稳企、和谐旺企”战略方针，牢牢把握发展酱香酒这一主导产业地位不动摇，继续稳步提升高端，快速发展中端，保持高端白酒优势地位，进一步坚定茅台酒高品质、高品位的路线，进一步提高中高档酱香系列产品的市场占有率，最终形成品牌占优、价格领先、销量抗衡的市场格局，确保公司在中国白酒市场的领先地位，特别是酱香酒市场绝对领先。

３．５ 公司经营计划

根据公司的发展战略以及今年的行业形势，预计２０１３年度公司实现营业收入较上年同期增长２０％左右。

为达到上述经营目标拟采取的策略和行动：

１）坚持“崇本守道，坚守工艺，贮足陈酿，不卖新酒”的质量观，确保茅台酒卓越品质，确保食品卫生安全；

２）深入践行“八个营销”，坚定不移加强市场营销工作；

３）做好重点项目的建设工作；

４）加快系列产品的市场开拓和市场导入工作；

５）进一步加强技术研发、产品创新、科技成果利用和转化；

６）推进生态文明建设。

四、 涉及财务报告的相关事项

４．１ 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

本期合并报表增加新成立控股子公司贵州茅台集团财务有限公司。

贵州茅台酒股份有限公司

董事长：袁仁国

２０１３年３月２７日

证券简称：贵州茅台 证券代码：６００５１９ 编号：临２０１３－００３

贵州茅台酒股份有限公司

第二届董事会２０１３年度第一次会议

决 议 公 告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

２０１３年３月１１日，贵州茅台酒股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）以派专人送达或传真的方式，向全体董事发出召开第二届董事会２０１３年度第一次会议的通知。２０１３年３月２７日上午，本次会议在公司办公楼十楼会议室召开，应出席会议的董事１１人，均出席了会议，其中，亲自出席的１０人，授权委托其他董事出席的１人（独立董事林涛先生因工作原因未能亲自出席会议，授权委托独立董事梁蓓女士代为出席并行使表决权），公司全体监事、部分高级管理人员和董事会秘书列席了会议。会议的召开符合《公司法》等法律、法规和相关规章以及本公司《章程》的规定。会议由董事长袁仁国先生主持，经过认真审议，会议一致通过了以下议案：

一、《董事会２０１２年度工作报告》

二、《总经理２０１２年度工作报告》

三、《公司２０１２年年度报告（全文及摘要）》（详见上海证券交易所网站ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ）

四、《公司２０１２年度财务决算报告》

五、《公司２０１３年度财务预算方案》

六、《公司２０１２年度利润分配预案》

经立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计确认，２０１２年度公司实现净利润１３，３０８，０７９，６１２．８８ 元。根据《公司章程》的有关规定，提取法定盈余公积金３９５，５１８，０８７．１１元，以及根据公司２０１１ 年度股东大会决议实施利润分配方案派发现金股利４，１４９，６０５，４６０．２３元，加上年初未分配利润１９，９３７，１１９，１８１．９６ 元， 本次实际可供股东分配的利润为２８，７００，０７５，２４７．５０ 元。

根据公司实际状况和未来可持续协调发展的需求，拟订了以下利润分配预案：以２０１２年年末总股本１０３，８１８ 万股为基数，向全体股东每１０ 股派发现金红利６４．１９元（含税），共计派发股利 ６，６６４，０７７，４２０．００ 元，剩余２２，０３５，９９７，８２７．５０ 元留待以后年度分配。

七、《公司２０１２年度董事长激励基金计发方案》

根据公司第二届董事会２０１２年度第二次会议审议通过的《总经理、副总经理、总工程师、财务总监２０１２年度年薪方案》的规定，决定计提２０１２年度董事长激励基金４，７２２，５３８．４６元，并按上述方案向公司总经理、副总经理、总工程师和财务总监计发。

公司独立董事均在事前对本议案予以认可并发表了同意意见。

审议本项议案时，与本项议案有关联关系的３名董事回避表决，由８名非关联董事进行了表决并获一致同意。

八、《关于聘请公司２０１３年度财务审计机构的议案》

根据公司董事会审计委员会的建议，董事会决定向股东大会提请继续聘请立信会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司２０１３年度财务审计机构，审计费用为人民币８０万元。

公司独立董事均在事前对本议案予以认可并发表了同意意见。

九、《２０１２年度内部控制自我评价报告》（详见上海证券交易所网站ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ）

十、《２０１２年度财务报告内部控制审计报告》（详见上海证券交易所网站ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ）

十一、《独立董事２０１２年度述职报告》（详见上海证券交易所网站ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｓｓｅ．ｃｏｍ．ｃｎ）

十二、《关于投资勾调中心建设项目的议案》

根据公司发展需要，公司决定自筹资金约２０，１３９万元实施勾调中心建设项目，项目建成后，可以达到年勾调４万吨茅台系列酒的能力。本项目已经由仁怀市发展和改革局出具《仁发改备案［２０１２］３６号文件》备案确认。

十三、《关于投资茅台环境整治５号地块１、２、３、４、５、６号酒库建设工程项目的议案》

根据公司发展需要，公司决定自筹资金约１５，４３８万元实施茅台环境整治５号地块１、２、３、４、５、６号酒库建设工程项目，项目建成后，可以新增约１０，５６２吨茅台酒基酒贮存能力。本项目已经由仁怀市发展和改革局出具《仁发改备案［２０１２］１８号文件》和《仁发改备案［２０１２］３２号文件》备案确认。

十四、《关于投资观光酒库建设项目的议案》

根据公司发展需要，公司决定自筹资金约３，１９２万元建设一座集旅游观光、展示、生产等多种功能的观光酒库。本项目已经由仁怀市发展和改革局出具《仁发改备案［２０１２］３８号文件》备案确认。

十五、《关于投资茅台环境整治老厂区茅园路、河滨中路、国酒文化城连接道工程建设项目的议案》

根据公司发展需要，公司决定自筹资金约７，１６７．６１万元实施茅台环境整治老厂区茅园路、河滨中路、国酒文化城连接道工程建设项目。本项目已经由仁怀市经济贸易局出具《仁经贸技改备案［２０１３］５号文件》备案确认。

上述议案中，第一、三、四、五、六、八、十一项议案需提交公司股东大会审议，股东大会召开时间另行通知。

特此公告

贵州茅台酒股份有限公司董事会

２０１３年３月２７日

证券简称：贵州茅台 证券代码：６００５１９ 编号：临２０１３－００４

贵州茅台酒股份有限公司

第二届监事会２０１３年度第一次会议

决 议 公 告

本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

贵州茅台酒股份有限公司（以下简称“公司”）第二届监事会２０１３年度第一次会议于２０１３年３月２７日在公司１０楼会议室召开，应出席会议的监事３人，均亲自出席了会议。会议的召开符合《公司法》和公司《章程》的规定，经审议，会议一致通过了以下议案：

一、《监事会２０１２年度工作报告》

本议案需提交公司股东大会审议。

二、《公司２０１２年年度报告（全文及摘要）》

监事会对《公司２０１２年年度报告（全文及摘要）》进行了审核，认为：《公司２０１２年年度报告（全文及摘要）》的编制和审议程序符合法律、法规的规定，其所包含的信息真实、准确、完整地反映出公司２０１２年度的主要经营情况和财务状况，未发现所载资料存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

本议案需提交公司股东大会审议。

三、《关于计发董事长２０１２年度奖励年薪的议案》

按照公司２０１１年度股东大会审议通过的《董事长２０１２年度年薪方案》的规定，同意计发给公司董事长２０１２年度奖励年薪５７５，９１９．３２元。

四、《２０１２年度内部控制自我评价报告》

五、监事会对公司２０１２年度有关事项的独立意见

１、监事会对公司依法运作情况的独立意见

２０１２年度，公司监事会对公司股东大会、董事会会议的召开程序、决议事项、董事会对股东大会决议的执行情况、公司高级管理人员执行职务的情况及公司管理制度等进行了监督，并列席了年度内召开的各次董事会会议和股东大会。

公司监事会认为：公司董事会２０１２年度的工作能严格按照《公司法》、《证券法》、《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》及其他有关法规制度的规定规范运作，决策程序合法，并在决策中注重听取独立董事和监事会的建议和意见，经营决策科学合理，并认真履行股东大会的有关决议，不断完善公司内部管理和内部控制制度。２０１２年度，公司董事及高级管理人员履行公司职务时未发现有违反法律、法规、《公司章程》或损害公司利益的行为。

２、监事会对检查公司财务情况的独立意见

２０１２年度， 监事会本着对全体股东负责的精神，定期对公司的财务制度和财务状况进行了监督和检查，及时了解公司的财务信息。

监事会认为：公司财务制度健全、管理规范、财务运作正常。２０１２年度公司的财务报告客观、真实、准确地反映了公司的财务状况和经营成果，立信会计师事务所（特殊普通合伙）审计公司财务报告后出具的标准无保留意见审计报告以及对有关事项作出的评价是客观、公正的。

３、监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见

截止２０１２年度末，公司募集资金的实际投入项目与公司《招股说明书》承诺的投入项目及董事会、股东大会决议变更或调整的项目一致，变更或调整程序合法、合规，没有发现损害股东及公司利益的情形，为公司实现可持续发展奠定了坚实基础。

４、监事会对公司收购、出售资产情况的独立意见

２０１２年度，公司不存在收购、出售资产情况。

５、监事会对公司关联交易情况的独立意见

２０１２年度，公司因生产经营需要而发生的各项关联交易遵循了公开、合理的原则，关联交易履行了必要的审议程序，关联交易程序合法、合规，公司与关联方之间不存在内幕交易和损害公司和公司其他股东利益的情况。

特此公告

贵州茅台酒股份有限公司监事会

２０１３年３月２７日

股票简称	贵州茅台	股票代码	６００５１９
股票上市交易所	上海证券交易所

联系人和联系方式	董事会秘书	证券事务代表
姓名	樊宁屏	汪智明
电话	０８５２－２３８６００２	０８５２－２３８６００２
传真	０８５２－２３８６００５	０８５２－２３８６００５
电子信箱	ｆｎｐ＠ｍｏｕｔａｉｃｈｉｎａ．ｃｏｍ	ｆｎｐ＠ｍｏｕｔａｉｃｈｉｎａ．ｃｏｍ

	２０１２年（末）	２０１１年（末）	本年（末）比上年（末）增减（％）	２０１０年（末）
总资产	４４，９９８，２０８，９５３．４６	３４，９００，８６８，９７５．４１	２８．９３	２５，５８７，５７９，９４０．６９
归属于上市公司股东的净资产	３４，１４９，６５４，１２３．６８	２４，９９１，１７９，９７１．０３	３６．６５	１８，３９８，７７４，０６０．８０
经营活动产生的现金流量净额	１１，９２１，３１０，６０９．２５	１０，１４８，５６４，６８９．５３	１７．４７	６，２０１，４７６，５１９．５７
营业收入	２６，４５５，３３５，１５２．９９	１８，４０２，３５５，２０７．３０	４３．７６	１１，６３３，２８３，７４０．１８
归属于上市公司股东的净利润	１３，３０８，０７９，６１２．８８	８，７６３，１４５，９１０．２３	５１．８６	５，０５１，１９４，２１８．２６
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	１３，４０１，３７１，４４１．０７	８，７６４，６９３，４７３．０２	５２．９０	５，０５０，２２６，２４３．９８
加权平均净资产收益率（％）	４５．００	４０．３９	增加４．６１个百分点	３０．９１
基本每股收益（元／股）	１２．８２	８．４４	５１．８６	４．８７
稀释每股收益（元／股）	１２．８２	８．４４	５１．８６	４．８７

		４９，８７０			年度报告披露日前第５个交易日末股东总数			６９，３３１
前１０名股东持股情况
股东名称	股东性质			持股比例（％）		持股总数	持有有限售条件股份数量		质押或冻结的股份数量
中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司	国有法人			６１．８１		６４１，６９０，５１２			无
贵州茅台酒厂集团技术开发公司	其他			２．８５		２９，５８４，３７２			无
中国工商银行－广发聚丰股票型证券投资基金	其他			０．８５		８，７７４，９９５			未知
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－００５Ｌ－ＦＨ００２沪	其他			０．６２		６，４８４，４５９			未知
中粮集团有限公司	其他			０．５３		５，４９９，４１６			未知
生命人寿保险股份有限公司－万能Ｈ	其他			０．５１		５，３２４，５３６			未知
ＴＥＭＡＳＥＫ ＦＵＬＬＥＲＴＯＮ ＡＬＰＨＡ ＰＴＥ ＬＴＤ	其他			０．４６		４，７７４，２５１			未知
ＭＯＲＧＡＮ ＳＴＡＮＬＥＹ ＆ ＣＯ． ＩＮＴＥＲＮＡＴＩＯＮＡＬ ＰＬＣ．	其他			０．４３		４，４１６，６５８			未知
交通银行－易方达 ５０ 指数证券投资基金	其他			０．４１		４，２０７，６０５			未知
ＵＢＳ ＡＧ	其他			０．４０		４，２０２，５２８			未知
上述股东关联关系或一致行动的说明			在上述股东中，中国贵州茅台酒厂（集团）有限责任公司与贵州茅台酒厂集团技术开发公司之间存在关联关系，除此之外，本公司未知其它股东之间的关联关系、是否为一致行动人。

科目	本期数	上年同期数	变动比例（％）
营业收入	２６，４５５，３３５，１５２．９９	１８，４０２，３５５，２０７．３０	４３．７６
营业成本	２，０４４，３０６，４６８．７６	１，５５１，２３３，９７６．０６	３１．７９
销售费用	１，２２４，５５３，４４４．０２	７２０，３２７，７２７．８９	７０．００
管理费用	２，２０４，１９０，５８１．１３	１，６７３，８７２，４２７．７５	３１．６８
财务费用	－４２０，９７５，９２２．４９	－３５０，７５１，４９６．９２	不适用
经营活动产生的现金流量净额	１１，９２１，３１０，６０９．２５	１０，１４８，５６４，６８９．５３	１７．４７
投资活动产生的现金流量净额	－４，１９９，４７６，２９８．２７	－２，１２０，４１８，０４９．９１	不适用
筹资活动产生的现金流量净额	－３，９１４，５２４，６２２．８５	－２，６６１，８５０，３６６．８７	不适用
研发支出	６３２，３０７，６５４．００	５００，５１２，７４７．００	２６．３３

主营业务分行业情况
分行业	营业收入	营业成本	毛利率（％）	营业收入比上年同期增减（％）	营业成本比上年同期增减（％）	毛利率比上年同期增减（％）
酒类	２６，４５５，２５１，４４５．８６	２，０４４，２４０，８６６．６８	９２．２７	４３．７６	３１．７９	增加０．７０个百分点
主营业务分产品情况
分产品	营业收入	营业成本	毛利率（％）	营业收入比上年同期增减（％）	营业成本比上年同期增减（％）	毛利率比上年同期增减（％）
茅台酒	２４，０３２，６３５，１５１．１８	１，４００，４０４，８４２．８６	９４．１７	４１．７８	２７．８９	增加０．６３个百分点
系列酒	２，４２２，６１６，２９４．６８	６４３，８３６，０２３．８２	７３．４２	６６．９８	４１．１５	增加４．８６个百分点