§１ 重要提示

１．１ 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

１．２ 公司全体董事出席董事会会议。

１．３ 公司第一季度财务报告未经审计。

１．４

公司负责人姓名	郭文仓
主管会计工作负责人姓名	张 晋
会计机构负责人（会计主管人员）姓名	杨世红

公司负责人郭文仓、主管会计工作负责人张晋及会计机构负责人（会计主管人员）杨世红声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。

§２ 公司基本情况

２．１ 主要会计数据及财务指标

币种：人民币

	本报告期末	上年度期末	本报告期末比上年度期末增减（％）
总资产（元）	８，５５４，８１８，８４２．６８	８，４０３，１１２，３４７．６４	１．８１
所有者权益（或股东权益）（元）	１，２５８，７３１，０５２．９１	１，２４８，７６０，６６８．１３	０．８０
归属于上市公司股东的每股净资产（元／股）	２．２３	２．２１	０．９０
	年初至报告期期末		比上年同期增减（％）
经营活动产生的现金流量净额（元）	７１，８６６，３６５．３５		－６１．７３
每股经营活动产生的现金流量净额（元／股）	０．１３		－６０．６１
	报告期	年初至报告期期末	本报告期比上年同期增减（％）
归属于上市公司股东的净利润（元）	８，１４０，６６５．４６	８，１４０，６６５．４６	－９０．６０
基本每股收益（元／股）	０．０１４	０．０１４	－９０．６７
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	０．０２４	０．０２４	－８５．００
稀释每股收益（元／股）	０．０１４	０．０１４	－９０．６７
加权平均净资产收益率（％）	０．６５	０．６５	减少６．０１个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（％）	１．０７	１．０７	减少５．９０个百分点

扣除非经常性损益项目和金额：

单位：元 币种：人民币

项目	金额
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	１，０９５，３３３．３４
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	－２，５９５，８１１．２１
停车损失	－３，８３９，７８９．９１
合计	－５，３４０，２６７．７８

２．２ 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表

单位：股

报告期末股东总数（户）		１１３，５９０
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称（全称）	期末持有无限售条件流通股的数量		种类
山西西山煤电股份有限公司	８８，０４５，４９１		人民币普通股
李汉宇	２，７８９，７７０		人民币普通股
李汉鸣	２，１７１，８００		人民币普通股
刘涛	１，５４６，６００		人民币普通股
尹熙君	１，４２３，２０４		人民币普通股
胡静仪	１，３８１，０００		人民币普通股
吴清敏	１，３６８，８３３		人民币普通股
北京金港城海鲜大酒楼	１，２７９，９００		人民币普通股
张亚琴	１，１１０，８０４		人民币普通股
中融国际信托有限公司－融新７９号资金信托合同	１，０９８，０９０		人民币普通股

§３ 重要事项

３．１ 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因

√适用 □不适用

１、截至报告期末，公司资产负债表项目大幅变动原因分析： 单位：元

项目 报告期 报告期期初 增减额 增减比率（％）

货币资金 １，３５６，５９８，９９３．５５ １，０１７，７９７，９３７．２８ ３３８，８０１，０５６．２７ ３３．２９

预付款项 １５０，６５３，４８０．７９ ２０１，２２３，９０６．５２ －５０，５７０，４２５．７３ －２５．１３

在建工程 ５０７，９２９，７５０．１６ ４２０，３５８，４３３．１６ ８７，５７１，３１７．００ ２０．８３

工程物资 ５５，５２０，０７８．５８ ３２，４２０，７３５．１８ ２３，０９９，３４３．４０ ７１．２５

固定资产清理 ２１，１８８，７３４．８６ １６，０２７，９９０．８０ ５，１６０，７４４．０６ ３２．２０

应付票据 ３，４５４，３６９，６２７．０４ ２，６５８，０３１，１４５．９７ ７９６，３３８，４８１．０７ ２９．９６

应付账款 １，０６１，８４６，０７２．５９ １，７１７，３５５，０７３．１４ －６５５，５０９，０００．５５ －３８．１７

应付职工薪酬 ４１，５３８，４１９．３８ １７，４９８，４９４．７４ ２４，０３９，９２４．６４ １３７．３８

专项储备 １，９９７，５２７．４７ １６７，８０８．１５ １，８２９，７１９．３２ １０９０．３６

（１）报告期末，货币资金及应付票据变动主要是公司签发的银行承兑汇票及银行承兑汇票保证金增加所致。

（２）报告期末，预付款项比期初减少５，０５７．０４万元，减少２５．１３％，主要系公司预付原料款办理结算增加所致。

（３）报告期末，在建工程比期初增加８，７５７．１３万元，增加２０．８３％，主要系公司６０万吨／年烯烃项目、２０万吨／年甲醇改扩建项目、２００万吨／年临汾洗煤厂改造项目和５＃、６＃干熄焦项目的投入增加所致。

（４）报告期末，工程物资比期初增加２，３０９．９４万元，增加７１．２５％，主要系公司在建工程项目购进材料增加所致。

（５）报告期末，应付账款比期初减少６５，５５０．９０万元，减少３８．１７％，主要系公司应付原料款已经支付所致。

（６）报告期末，应付职工薪酬比期初增加２，４０３．９９万元，增加１３７．３８％，主要系公司跨月尚未支付的职工社会保险和住房公积金。

（７）报告期末，专项储备比期初增加１８２．９７万元，增加１０９０．３６％，主要系公司计提的安全费用增加所致。

２、报告期，利润表项目大幅变动原因分析：

２０１２年１－３月，公司累计实现营业收入１５８，２６５．６０万元，比上年同期的１７９，５９５．０３万元减少２１，３２９．４３万元，减少１１．８７％；归属于母公司的净利润８１４．０７万元，比上年同期的８，６６２．９２万元减少７，８４８．８５万元。

营业收入、净利润减少的原因：

报告期，公司受下游钢铁市场影响，公司产品销量减少，价格回落，收入降低，利润空间减少。

报告期，面对严峻的市场形势，公司董事会和管理层积极应对挑战，扩大原料采购渠道，加大产品销售力度，拓展融资渠道，进一步细化责任目标考核和绩效考核等工作，确保了公司生产经营工作的安全、稳定、长周期经济运行。

３、报告期，公司现金流量表项目大幅变动原因分析：单位：元

项目 本期金额 上年同期金额 增减额

经营活动产生的现金流量净额 ７１，８６６，３６５．３５ １８７，７９４，５１７．５６ －１１５，９２８，１５２．２１

投资活动产生的现金流量净额 －６，８３５，４４７．１５ －４６，１６１，１０６．０２ ３９，３２５，６５８．８７

筹资活动产生的现金流量净额 －６０，７０６，７５０．０１ －５６，３５０，１１６．７４ －４，３５６，６３３．２７

（１）报告期，公司受下游钢铁市场的影响，公司产品销售货款结算周期相对延长，经营活动产生的现金流量相对减少。

（２）报告期，公司基建投入减少，投资活动支付的现金减少。

３．２ 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

□适用 √不适用

３．３ 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

√适用 □不适用

２００６年，公司实施了股权分置改革方案，公司非流通股股东山西焦化集团有限公司作出承诺，将遵守中国证监会《上市公司股权分置改革管理办法》等相关法律法规和规章的规定履行法定承诺义务。

非流通股股东山西焦化集团有限公司还作出如下特别承诺：（１）自股权分置改革实施日起，在７２个月内不通过证券交易所挂牌交易出售股份；（２）７２个月承诺期满后，在２４个月内通过交易所挂牌交易出售原非流通股股份的价格不低于１２元（若自股权分置改革方案实施之日起至出售股份期间有派息、送股、资本公积金转增股份等除权事项，应对该价格作除权处理）。

自实施股权分置改革起至本报告期，山西焦化集团有限公司按照相关规定履行了以上承诺。

３．４ 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

√适用 □不适用

目前国内焦炭市场低迷，公司主要产品焦炭销量减少，价格回落，利润空间相对减少，预计年初至下一报告期期末的的累计净利润与上年同期相比发生大幅下降。

３．５ 报告期内现金分红政策的执行情况

报告期内，公司未进行现金分红。

山西焦化股份有限公司

法定代表人：郭文仓

２０１２年４月１９日