基金管理人：广发基金管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

报告送出日期：二〇一二年三月二十九日

§1重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１２年３月２１日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。　

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。　

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。

本报告期自２０１１年１月１日起至１２月３１日止

§2基金简介

2．1基金基本情况

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2.2基金产品说明

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2．3基金管理人和基金托管人

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2．4信息披露方式

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§3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

3．1主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

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注： （１）所述基金业绩指标不包括持有人认购和交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

（２）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

（３）期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。

3．2基金净值表现

３．２．１基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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注：本基金业绩比较基准：中证全债指数收益率。

３．２．２ 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

广发增强债券型证券投资基金

份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（２００８年３月２７日至２０１１年１２月３１日）

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３．２．３ 合同生效日以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

广发增强债券型证券投资基金

合同生效日以来净值增长率与业绩比较基准收益率的柱形对比图

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注：合同生效当年（２００８年）按实际存续期计算，未按整个自然年度折算。

３．３过去三年基金的利润分配情况

单位：人民币元

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§4管理人报告

4．1基金管理人及基金经理情况

４．１．１基金管理人及其管理基金的经验

本基金管理人经中国证监会证监基金字［２００３］９１号文批准，于２００３年８月５日成立，注册资本１．２亿元人民币。公司的股东为广发证券股份有限公司、烽火通信科技股份有限公司、香江投资有限公司、康美药业股份有限公司和广州科技风险投资有限公司。公司具有企业年金投资管理人、ＱＤＩＩ、特定资产管理业务资格和社保基金投资管理人资格。

本基金管理人在董事会下设合规及风险管理委员会、薪酬与资格审查委员会、战略规划委员会三个专业委员会。公司下设投资决策委员会、风险控制委员会和１７个部门：综合管理部、财务部、人力资源部、监察稽核部、基金会计部、注册登记部、信息技术部、中央交易部、金融工程部、研究发展部、投资管理部、固定收益部、机构投资部、数量投资部、机构理财部、市场拓展部、国际业务部。此外，还设立了北京办事处、北京分公司、广州分公司、上海分公司、深圳理财中心、杭州理财中心和香港子公司（广发国际资产管理有限公司）。

截至２０１１年１２月３１日，本基金管理人管理二十一只开放式基金－－－广发聚富开放式证券投资基金、广发稳健增长开放式证券投资基金、广发小盘成长股票型证券投资基金（ＬＯＦ）、广发货币市场基金、广发聚丰股票型证券投资基金、广发策略优选混合型证券投资基金、广发大盘成长混合型证券投资基金、广发增强债券型证券投资基金、广发核心精选股票型证券投资基金、广发沪深３００指数证券投资基金、广发聚瑞股票型证券投资基金、广发中证５００指数证券投资基金（ＬＯＦ）、广发内需增长灵活配置混合型证券投资基金、广发亚太（除日本）精选股票证券投资基金、广发行业领先股票型证券投资基金、广发聚祥保本混合型证券投资基金、广发中小板３００交易型开放式指数证券投资基金、广发中小板３００交易型开放式指数证券投资基金联接基金、广发标普全球农业指数证券投资基金、广发聚利债券型证券投资基金和广发制造业精选股票型证券投资基金，管理资产规模为９８３．８０亿元。同时，公司还管理着多个企业年金基金、特定客户资产管理投资组合和社保基金投资组合。

４．１．２基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介

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注：（１）基金经理的“任职日期”和“离职日期”指公司公告聘任或解聘日期。

（２）证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4．３管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其配套法规、《广发增强债券型证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为，基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。

4．3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

４．３．１公平交易制度的执行情况

公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。

在投资决策的内部控制方面，公司制度规定投资组合投资的股票必须来源于备选股票库，重点投资的股票必须来源于核心股票库。公司建立了严格的投资授权制度，投资组合经理在授权范围内可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，中央交易部按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，公平分配投资指令。公司原则上禁止不同组合间的同日反向交易（指数型基金除外）；对于不同投资组合间的同时同向交易，公司可以启用公平交易模块，确保交易的公平。

监察稽核部风险控制管理岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警，实现投资风险的事中风险控制；监察稽核部稽核岗通过对投资、研究及交易等全流程的独立监察稽核，实现投资风险的事后控制。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情况良好。

４．３．２本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较

本基金管理人未管理与本投资组合投资风格相似的其他投资组合。

４．３．３异常交易行为的专项说明

本报告期内，本基金管理人在投资管理活动中公平对待不同投资组合，未发生可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4．4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

４．４．１报告期内基金投资策略和运作分析

２０１１年资本市场波荡起伏。从大类资产配置的角度考虑，用事后诸葛亮的分析方式来看，前三季度是“现金为王”，第四季度是“高等级债最优”。前三季度，在高通胀的背景下，货币政策不断收紧，收益率曲线呈现平坦化上行的格局。伴随经济下滑，低评级企业债在信用事件冲击下，收益率暴涨，流动性冻结。在权益市场震荡向下的大背景和债基去杠杆的需求下，转债市场出现崩溃式下跌。四季度开始，通胀拐点出现，高等级债券出现全年难得的一波正收益机会。其它类型品种开始震荡企稳。

在资产管理这个行业，投资者总梦想找到必胜的“银弹”，来对付市场这个恶魔。一个趋势持续的越久，这样的梦想似乎就越变得真实。拿以城投债为主的低评级企业债来说，在经历了接近两年的牛市后，市场参与者情绪变得狂热，“银弹”似乎已经出现。标志事件之一就是１１年初，在泡沫破灭前夕，杠杆分级债基的供需两旺。这意味着参与者有两个前提假设：一是认为固定收益品种的收益确实是“确定的”，即使是低评级债券；二是价格如果有波动，也只可能是向上波动。同时，为放大微薄的利差，分级和杠杆操作变得非常流行。市场给我们的教训是：首先，这样的银弹并不存在；其次，一项买卖如果利差微薄，杠杆去做也不能使你变得更富有。

基金管理人认为，承担风险是获取收益必须的，但前提是，在合适的时候选择合适的品种承担合适的风险。基于这样的投资理念，在去年跌宕起伏的市场环境中，组合期间下跌幅度有限，并最终取得了较好的正收益，并在过去两年总体收益表现居前。

我们将长期保持这样的风格，希望为投资者获取低风险的稳健收益。

４．４．２报告期内基金的业绩表现

本基金全年收益为６．２％。

4．5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

从宏观环境看，去年三季度末四季度初应该是本论流动性紧缩和宽松的分界点。关于经济加速下滑，通胀拐点出现，市场已经初步达成一致。我们认为，高等级的春天还会继续。只是更有可能是震荡模式，慢牛前行。

对总需求出现何种下降企稳方式，将决定强周期的低等级品种是否会获得超额收益。从目前的信用利差来看，对经济下滑已经有一定反映。但仍然是偏乐观的软着陆预期。我们的观点有较大差异。我们认为，房地产大周期的下行阶段，将对投资、消费乃至信贷环境形成较大的收缩压力，风险还会继续释放。因此，整体对低等级强周期信用品种持回避态度，非常谨慎的选择其它类型品种。

基于上述判断，我们接下来策略倾向为：对利率和高等级品种久期保持相对高位，低配低评级企业债，转债维持略为乐观的配置，谨慎参与新股申购。具体而言，基金管理人将紧密跟踪市场数据，判断经济周期阶段，把握好大类资产配置，优化本基金的风险收益特征，为投资者带来较低风险的稳健收益。

4．6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况

本基金管理人从保护基金份额持有人利益出发，依照公司内部控制的整体要求，致力于内控机制的建立和完善，加强内部风险的控制与防范，以保证各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。公司监察稽核部按照规定的权限和程序，独立地开展监察稽核工作，发现问题及时提出改进建议并督促相关部门进行整改，同时定期向监管部门、董事会和公司管理层出具监察稽核报告。本报告期内，基金管理人内部监察稽核通过对本基金投资和交易进行实时监控，对投资证券的研究、决策和交易，以及会计核算和信息披露工作进行了重点检查和合规性审核，确保了本基金运作符合持有人利益最大化原则，保障了基金运作过程中的合法合规。

4．7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

公司设有估值委员会，按照相关法律法规和证监会的相关规定，负责制定旗下基金投资品种的估值原则和估值程序，并选取适当的估值方法，经公司管理层批准后方可实施。估值委员会的成员包括：公司分管投研、估值的副总经理、督察长、投资管理部负责人、研究发展部负责人、金融工程部负责人、监察稽核部负责人和基金会计部负责人。估值委员会定期对估值政策和程序进行评价，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后及时修订估值方法，以保证其持续适用。基金日常估值由基金会计部具体执行，并确保和托管行核对一致。投资研究人员积极关注市场变化、证券发行机构重大事件等可能对估值产生重大影响的因素，向估值委员会提出估值建议，确保估值的公允性。金融工程部负责提供有关涉及模型的技术支持。监察稽核部负责定期对基金估值程序和方法进行核查，确保估值委员会的各项决策得以有效执行。以上所有相关人员具备较高的专业能力和丰富的行业从业经验。为保证基金估值的客观独立，基金经理不参与估值的具体流程，但若存在对相关投资品种估值有失公允的情况，可向估值委员会提出意见和建议。各方不存在任何重大利益冲突，一切以维护基金持有人利益为准则。本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议，由其按合同约定提供银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。

4．8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

根据本基金合同中“基金收益与分配”之“（三） 基金收益分配原则”的相关规定，本基金截至２０１１年１２月３１日应分配利润为 ２７，２４２，６５８．９９ 元，本基金已于２０１１年６月１４日进行分配，实际共分配 ２２５，５３６，０８２．５２ 元，符合合同规定。

本基金于２０１１年１月１８日的分红金额，是对２０１０年的利润的分配，符合合同规定。

§5托管人报告

5．1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

２０１１年，本基金托管人在对广发增强债券型证券投资基金的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

5．2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

２０１１年，广发增强债券型证券投资基金的管理人——广发基金管理有限公司在广发增强债券型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内，广发增强债券型证券投资基金对基金份额持有人进行了两次利润分配，分配金额为２５７，９０８，３２０．９８ 元。

5．3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人依法对广发基金管理有限公司编制和披露的广发增强债券型证券投资基金２０１１年年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。

§6审计报告

德师报（审）字（１２）第Ｐ０２０８号

广发增强债券型证券投资基金全体持有人：

我们审计了后附的广发增强债券型证券投资基金（以下简称“广发增强债券”）的财务报表，包括２０１１年１２月３１日的资产负债表，２０１１年度的利润表、所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。

6．1管理层对财务报表的责任

编制和公允列报财务报表是广发增强债券的基金管理人广发基金管理有限公司管理层的责任，这种责任包括：（１） 按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（２）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报。

6.2注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

6.3审计意见

我们认为，广发增强债券的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会发布的关于基金行业实务操作的有关规定编制，公允反映了广发增强债券２０１１年１２月３１日的财务状况以及２０１１年度的经营成果和基金净值变动情况。

德勤华永会计师事务所有限公司 注册会计师 胡小骏 余志亮

上海市延安东路２２２号外滩中心３０楼

２０１２－０３－２７

§7年度财务报表

7.1资产负债表

会计主体：广发增强债券型证券投资基金

报告截止日：２０１１年１２月３１日

单位：人民币元

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注：报告截止日２０１１年１２月３１日，基金份额净值１．０８７元，基金份额总额２，４７９，８４６，４７６．５９份。

7.2利润表

会计主体：广发增强债券型证券投资基金

本报告期：２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日

单位：人民币元

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7.3所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：广发增强债券型证券投资基金

本报告期：２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日

单位：人民币元

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报表附注为财务报表的组成部分。

本报告７．１至７．４，财务报表由下列负责人签署：

基金管理公司负责人：王志伟，主管会计工作负责人：林传辉，会计机构负责人：张晓章

7.4报表附注

７．４．１基金基本情况

广发增强债券型证券投资基金（“本基金”）经中国证券监督管理委员会（“中国证监会”）证监许可［２００８］２１号文《关于同意广发增强债券型证券投资基金募集的批复》的批准，由广发基金管理有限公司作为发起人，于２００８年２月２５日起向社会公开发行募集并于２００８年３月２７日正式成立。本基金为契约型开放式基金，存续期限不定，首次设立募集规模为４，８２８，１０６，８９６．０４份基金份额。本基金的基金管理人为广发基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。

本基金募集期间为２００８年２月２５日至２００８年３月２５日，募集资金总额为人民币４，８２８，１０６，８９６．０４元，其中募集资金的银行存款利息为人民币１，２３７，３２０．３１元，上述资金业经深圳市鹏城会计师事务所有限公司验资。

根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》和《广发增强债券型证券投资基金基金合同》（“基金合同”）等有关规定，本基金的投资范围为固定收益类金融工具，具体包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、次级债券、可转换公司债券、短期融资券、债券回购、银行存款等，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类金融工具。本基金还可参与一级市场新股申购，持有因可转债转股所形成的股票及该股票派发的权证或可分离交易可转债分离交易的权证等资产，以及法律法规或中国证监会允许投资的其他非债券品种。因上述原因持有的股票和权证等资产，基金将在其可交易之日起的６０个交易日内卖出。本基金不通过二级市场买入股票或权证。如法律法规或中国证监会允许基金投资其他品种的，基金管理人在履行适当程序后，可将其纳入本基金的投资范围。本基金债券类资产的投资比例不低于基金资产的８０％。非债券类资产的投资比例合计不超过基金资产的２０％。本基金持有的现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％。

本基金的财务报表于２０１２年３月２７日已经本基金的基金管理人及基金托管人批准报出。

７．４．２会计报表的编制基础

本基金执行企业会计准则、基金合同、中国证券业协会于２００７年５月１５日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会于２０１０年２月８日颁布的证监会公告［２０１０］５号《证券投资基金信息披露ＸＢＲＬ模板３号＜年度报告和半年度报告＞》及中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定。

７．４．３遵循企业会计准则及其他有关规定的声明

本基金财务报表符合企业会计准则和中国证监会发布的关于基金行业实务操作的有关规定的要求，真实、完整地反映了本基金２０１１年１２月３１日的财务状况以及２０１１年度的经营成果和基金净值变动情况。

７．４．４本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。

７．４．５会计差错更正的说明

本基金在本报告期间无需说明的重大会计差错更正。

７．４．６税项

根据财政部、国家税务总局财税［２００２］１２８号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税［２００４］７８号文《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税［２００５］１０２号文《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税［２００５］１０３号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、财税［２００５］１０７号文《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》、财税［２００８］１号文《财政部、国家税务总局关于企业所得税若干优惠政策的通知》、２００８年９月１８日《上海、深圳证券交易所关于做好证券交易印花税征收方式调整工作的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：

１、以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不缴纳营业税。

２、对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不缴纳企业所得税。

３、对基金取得的股票股息、红利收入，由上市公司在向基金支付上述收入时代扣代缴２０％的个人所得税，上市公司在代扣代缴时，减按５０％计算应纳税所得额。

４、对基金取得的债券利息收入，由发行债券的企业在向基金支付上述收入时代扣代缴２０％的个人所得税，暂不缴纳企业所得税。

５、对于基金从事Ａ股买卖，自２００８年９月１９日起，出让方按０．１０％的税率缴纳证券（股票）交易印花税，受让方不再缴纳证券（股票）交易印花税。

６、基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金等对价，暂免予缴纳印花税、企业所得税和个人所得税。

７．４．７关联方关系

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注：１：广发证券股份有限公司于２０１０年１２月２８日将其持有广发华福证券有限责任公司的股权全部转让。广发华福证券有限责任公司在本报告期末及上年度末与本基金不属于关联方。广发华福证券有限责任公司于２０１１年７月２２日更名为“华福证券有限责任公司”。

２：广发基金管理有限公司于２０１０年１２月１０日在香港设立全资子公司广发国际资产管理有限公司（ＧＦ Ｉｎｔｅｒｎａｔｉｏｎａｌ Ｉｎｖｅｓｔｍｅｎｔ Ｍａｎａｇｅｍｅｎｔ Ｌｉｍｉｔｅｄ）。

除此之外，本报告期内及上年度可比期间不存在其他控制关系或者其他重大利害关系的关联方关系发生变化的情况。

７．４．８本报告期及上年度可比期间的关联方交易

７．４．８．１通过关联方交易单元进行的交易

７．４．８．１．１股票交易

金额单位：人民币元

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７．４．８．１．２权证交易

本基金本报告期内及上年度可比期间内无通过关联方交易单元进行的权证交易。

７．４．８．１．３债券交易

金额单位：人民币元

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７．４．８．１．４债券回购交易

金额单位：人民币元

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７．４．８．１．５应支付关联方的佣金

金额单位：人民币元

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注：１：股票交易佣金的计提标准：支付佣金＝股票成交金额×佣金比例－证管费－经手费－结算风险金（含债券交易）。

２：本基金与关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

３：本基金对该类交易的佣金的计算方式是按合同约定的佣金率计算。该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服务。

７．４．８．２关联方报酬

７．４．８．２．１基金管理费

单位：人民币元

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注：基金管理费按前一日的基金资产净值的０．６％的年费率计提。计算方法如下：

Ｈ＝Ｅ×０．６％÷当年天数

Ｈ为每日应计提的基金管理费

Ｅ为前一日的基金资产净值

基金管理费每日计提，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划付指令，基金托管人复核后于次月首二个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。

７．４．８．２．２基金托管费

单位：人民币元

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注：基金托管费按前一日的基金资产净值的０．２％的年费率计提。计算方法如下：

Ｈ＝Ｅ×０．２％÷当年天数

Ｈ为每日应计提的基金托管费

Ｅ为前一日的基金资产净值

基金托管费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划付指令，基金托管人复核后于次月首二个工作日内从基金资产中一次性支付给基金托管人。若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。

７．４．８．２．３销售服务费

单位：人民币元

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注：本基金销售服务费按前一日的基金资产净值的０．３％的年费率计提。计算方法如下：

Ｈ＝Ｅ×０．３％÷当年天数

Ｈ为每日应计提的基金销售服务费

Ｅ为前一日的基金资产净值

销售服务费每日计提，按月支付。由基金管理人向基金托管人发送基金销售服务费划付指令，基金托管人复核后于次月首二个工作日内从基金资产中一次性支付给相关各方。若遇法定节假日、休息日等，支付日期顺延。

７．４．８．３与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易

单位：人民币元

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注：本基金本报告期内无与关联交易对手进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。

７．４．８．４各关联方投资本基金的情况

７．４．８．４．１报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

本报告期内及上年度可比期间内基金管理人无运用固有资金投资本基金的情况。

７．４．８．４．２报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

本报告期末及上年度末无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。

７．４．８．５由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

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注：本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行股份有限公司保管，按银行同业利率计息。

７．４．８．６本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

金额单位：人民币元

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７．４．９期末（２０１１年１２月３１日）本基金持有的流通受限证券

７．４．９．１因认购新发／增发证券而于期末持有的流通受限证券

金额单位：人民币元

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注：截至本报告期末２０１１年１２月３１日止，本基金无因认购新发／增发证券的权证。

７．４．９．２期末持有的暂时停牌等流通受限股票

截至２０１１年１２月３１日止，本基金无暂时停牌等流通受限的股票。

７．４．９．３期末债券正回购交易中作为抵押的债券

７．４．９．３．１银行间市场债券正回购

截至本报告期末２０１１年１２月３１日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额人民币１，０５０，４７７，６２４．２８元，是以如下债券作为质押：

金额单位：人民币元

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７．４．９．３．２交易所市场债券正回购

截至本报告期末２０１１年１２月３１日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额 人民币９００，０００，０００．００元，于２０１２年１月４日及２０１２年１月５日（先后）到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和／或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。

７．４．１０有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项

本基金本报告期内无需要说明有助于理解和分析财务报表的其他事项。

§8投资组合报告

8.1期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

■

8.2期末按行业分类的股票投资组合

金额单位：人民币元

■

8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

金额单位：人民币元

■

8.4报告期内股票投资组合的重大变动

８．４．１累计买入金额超出期初基金资产净值２％或前２０名的股票明细

金额单位：人民币元

■

注：本项及下项８．４．２、８．４．３的买入包括基金二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，卖出主要指二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，此外， “买入金额”（或“买入股票成本”）、“卖出金额”（或“卖出股票收入”）均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。

８．４．２累计卖出金额超出期初基金资产净值２％或前２０名的股票明细

金额单位：人民币元

■

８．４．３买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

单位：人民币元

■

8.5期末按债券品种分类的债券投资组合

金额单位：人民币元

■

8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

■

8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细

注：报告期末本基金未持有资产支持证券投资。

8.8期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细

注：报告期末本基金未持有权证投资。

8.9投资组合报告附注

８．９．１根据公开市场信息，本基金投资的前十名证券的发行主体本期未出现被监管部门立案调查，也未出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

８．９．２ 本基金投资的前十名股票未出现超出基金合同规定的备选股票库的情形。

８．９．３ 期末其他各项资产构成

单位：人民币元

■

８．９．４期末持有的处于转股期的可转换债券明细

金额单位：人民币元

■

８．９．５期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

金额单位：人民币元

■

§9基金份额持有人信息

9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

■

9.2期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况

■

§10 开放式基金份额变动

单位：份

■

§11 重大事件揭示

11．1基金份额持有人大会决议

本报告期内未召开基金份额持有人大会。

11．2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

本报告期内，基金管理人人事变动如下：

（一）董事长、法定代表人变更

因我司第三届董事会任期届满，原董事长马庆泉因年龄原因不再任职。２０１１年３月１６日，经我司第四届董事会第一次会议审议通过，选举王志伟为广发基金管理有限公司董事长。在中国证监会核准王志伟的基金管理公司高级管理人员任职资格和任职事项后，该任职事项方正式生效。董事会授权公司副董事长、总经理林传辉在中国证监会核准拟任董事长的基金管理公司高级管理人员任职资格和任职事项前，代为履行董事长职责。代为履行职责的时间不得超过９０日，法律、行政法规另有规定的除外。

２０１１年６月１５日，公司在指定信息披露媒体刊登了《基金行业高级管理人员变更公告》，披露因我司拟任董事长王志伟先生的高级管理人员任职资格尚处于报批阶段，在其高管任职资格获准前，继续由公司副董事长、总经理林传辉先生代为履行董事长职责。 ２０１１年７月１９日，公司收到中国证监会《关于核准广发基金管理有限公司王志伟基金行业高级管理人员任职资格的批复》（证监许可［２０１１］１１１９号）。中国证监会核准了王志伟的基金行业高级管理人员任职资格，并对王志伟任我司董事长无异议。自２０１１年７月１９日起，王志伟正式履行董事长职务。

２０１１年８月５日，我司完成公司法定代表人变更的工商登记工作，公司法定代表人正式变更为现任董事长王志伟。

（二）聘任副总经理

２０１１年３月１６日，经我司第四届董事会第一次会议审议通过，董事会新聘任易阳方担任我司副总经理。在中国证监会核准易阳方的基金管理公司高级管理人员任职资格和任职事项后，该任职事项方正式生效。

２０１１年８月１１日，公司收到中国证监会《关于核准广发基金管理有限公司易阳方基金行业高级管理人员任职资格的批复》（证监许可［２０１１］１２６７号），中国证监会核准了易阳方的基金行业高级管理人员任职资格，并对易阳方任公司副总经理无异议。

自２０１１年８月１１日起，易阳方副总经理任职正式生效。

本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门未发生重大人事变动。

11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内未发生涉及本基金管理人、基金财产及基金托管业务的诉讼事项。

11.4基金投资策略的改变

本报告期内本基金投资策略未发生改变。

11.5为基金进行审计的会计师事务所情况

本报告期，本基金应支付德勤华永会计师事务所有限公司审计费８０，０００．００ 元。截至本报告期末，该事务所已为本基金提供审计服务２年。

11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

本报告期内未发生基金管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚的情况。

11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况

１１．７．１基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

■

注：（１）交易席位选择标准：

ａ 财务状况良好，在最近一年内无重大违规行为；

ｂ 经营行为规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；

ｃ 具备基金运作所需的高效、安全、合规的席位资源，满足基金进行证券交易的需要；

ｄ 具有较强的研究和行业分析能力，能及时、全面、准确地向公司提供关于宏观、行业、市场及个股的高质量报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的研究报告；

ｅ 能积极为公司投资业务的开展，提供良好的信息交流和客户服务；

ｆ 能提供其他基金运作和管理所需的服务。

（２）交易席位选择流程

ａ 对交易单元候选券商的研究服务进行评估。本基金管理人组织相关人员依据交易单元选择标准对交易单元候选券商的服务质量和研究实力进行评估，确定选用交易单元的券商。

ｂ 协议签署及通知托管人。本基金管理人与被选择的券商签订交易单元租用协议，并通知基金托管人。

１１．７．２基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

■

广发基金管理有限公司

二〇一二年三月二十九日

基金简称	广发增强债券
基金主代码	２７０００９
交易代码	２７０００９
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	２００８年３月２７日
基金管理人	广发基金管理有限公司
基金托管人	中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额	２，４７９，８４６，４７６．５９份
基金合同存续期	不定期

投资目标	在保持投资组合低风险和较高流动性的前提下，追求基金资产长期稳健的增值。
投资策略	本基金主要投资于固定收益类金融工具，具体包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、次级债券、可转换公司债券、短期融资券、资产支持证券、债券回购、银行存款等，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他固定收益类金融工具。本基金还可参与一级市场新股申购，持有因可转债转股所形成的股票及该股票派发的权证或可分离交易可转债分离交易的权证等资产，以及法律法规或中国证监会允许投资的其他非债券品种。因上述原因持有的股票和权证等资产，基金将在其可交易之日起的６０个交易日内卖出。本基金不通过二级市场买入股票或权证。本基金债券类资产的投资比例不低于基金资产的８０％，非债券类资产的投资比例合计不超过基金资产的２０％，本基金持有的现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的５％。 本基金通过利率预测、收益曲线预测、债券类属配置、信用策略和套利机会挖掘构建固定收益类资产投资组合；本基金主要从上市公司基本面、估值水平、市场环境三方面选择新股申购参与标的、参与规模和退出时机。
业绩比较基准	中证全债指数收益率
风险收益特征	本基金为债券型基金，具有低风险，低预期收益的特征，其风险和预期收益低于股票型基金和混合型基金，高于货币市场基金。

项目		基金管理人	基金托管人
名称		广发基金管理有限公司	中国工商银行股份有限公司
信息披露负责人	姓名	段西军	赵会军
	联系电话	０２０－８３９３６６６６	０１０－６６１０５７９９
	电子邮箱	ｄｘｊ＠ｇｆｆｕｎｄｓ．ｃｏｍ．ｃｎ	ｃｕｓｔｏｄｙ＠ｉｃｂｃ．ｃｏｍ．ｃｎ
客户服务电话		９５１０５８２８，０２０－８３９３６９９９	９５５８８
传真		０２０－８９８９９１５８	０１０－６６１０５７９８

３．１．１ 期间数据和指标	２０１１年	２０１０年	２００９年
本期已实现收益	６３，７１８，５７１．５３	８４，４７６，３７１．５４	２７４，５２３，９７０．１７
本期利润	１０１，８６２，０５４．４０	９４，０６１，９３８．２２	２０，３８１，６３７．５９
加权平均基金份额本期利润	０．０６８５	０．０６８７	０．００６７
本期加权平均净值利润率	６．３８％	６．１８％	０．６１％
本期基金份额净值增长率	６．２０％	６．３７％	１．７８％
３．１．２ 期末数据和指标	２０１１年末	２０１０年末	２００９年末
期末可供分配利润	１３６，２１３，２９４．９５	１４９，６０３，２９３．３７	１４４，８００，１５７．５３
期末可供分配基金份额利润	０．０５４９	０．１３５８	０．０９２１
期末基金资产净值	２，６９４，８３９，２４４．８７	１，２７０，６１６，４８０．３０	１，７３４，２１２，０２９．１９
期末基金份额净值	１．０８７	１．１５３	１．１０４
３．１．３ 累计期末指标	２０１１年末	２０１０年末	２００９年末
基金份额累计净值增长率	２８．２０％	２０．７１％	１３．４８％

登载基金年度报告正文的管理人互联网网址	ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｇｆｆｕｎｄｓ．ｃｏｍ．ｃｎ
基金年度报告备置地点	广州市海珠区琶洲大道东１号保利国际广场南塔３１－３３楼

阶段	份额净值增长率①	份额净值增长率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准收益率标准差④	①－③	②－④
过去三个月	６．６７％	０．２５％	４．４６％	０．１４％	２．２１％	０．１１％
过去六个月	５．５３％	０．２２％	４．４９％	０．１４％	１．０４％	０．０８％
过去一年	６．２０％	０．１８％	５．８８％	０．１４％	０．３２％	０．０４％
过去三年	１４．９７％	０．２３％	７．６４％	０．１２％	７．３３％	０．１１％
自基金合同生效起至今	２８．２０％	０．２２％	２１．２０％	０．１５％	７．００％	０．０７％

年度	每１０份基金份额分红数	现金形式发放总额	再投资形式发放总额	年度利润分配合计	备注
２０１１	１．３００	１８９，１７９，７１２．５６	６８，７２８，６０８．４２	２５７，９０８，３２０．９８	－
２０１０	０．２００	１８，６８０，６１０．７３	１２，０６８，５４８．７３	３０，７４９，１５９．４６	－
２００９	０．３００	７９，４９１，２０２．３４	４２，８２９，４０５．４７	１２２，３２０，６０７．８１	－
合计	１．８００	２８７，３５１，５２５．６３	１２３，６２６，５６２．６２	４１０，９７８，０８８．２５	－

姓名	职务	任本基金的基金经理（助理）期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
谢军	本基金的基金经理；广发聚祥保本混合基金的基金经理；固定收益部总经理	２００８－０３－２７	－	８	男，中国籍，金融学硕士，持有证券业执业资格证书和特许金融分析师状（ＣＦＡ），２００３年７月至２００６年９月先后任广发基金管理有限公司研究发展部产品设计人员、企业年金和债券研究员，２００６年９月１２日至２０１０年４月２８日任广发货币基金的基金经理，２００８年３月２７日起任广发增强债券基金基金经理，２００８年４月１７日至２００９年２月９日任广发基金管理有限公司固定收益部总经理助理，２００９年２月１０日至２０１０年８月８日任广发基金管理有限公司固定收益部副总经理，２０１０年８月９日起任广发基金管理有限公司固定收益部总经理，２０１１年３月１５日起任广发聚祥保本混合基金的基金经理。

资 产	本期末 ２０１１年１２月３１日	上年度末 ２０１０年１２月３１日
资 产：
银行存款	２００，２２９，８５６．８３	１４１，０８４，０９６．６５
结算备付金	６１，４１７，９４４．９８	６，４８３，２１２．９８
存出保证金	２６３，０５９．３２	２５０，０００．００
交易性金融资产	４，３８５，９４１，９４０．１９	１，３５２，５６０，５７０．５８
其中：股票投资	４７，８６３，１４７．４６	１４７，０７４，６０４．２７
基金投资	－	－
债券投资	４，３３８，０７８，７９２．７３	１，２０５，４８５，９６６．３１
资产支持证券投资	－	－
衍生金融资产	－	－
买入返售金融资产	－	－
应收证券清算款	－	３，２９７，０００．００
应收利息	４７，０８５，２０４．０４	９，６６２，０９６．８５
应收股利	－	－
应收申购款	－	１，４８４，２７９．０９
递延所得税资产	－	－
其他资产	－	－
资产总计	４，６９４，９３８，００５．３６	１，５１４，８２１，２５６．１５
负债和所有者权益	本期末 ２０１１年１２月３１日	上年度末 ２０１０年１２月３１日
负 债：
短期借款	－	－
交易性金融负债	－	－
衍生金融负债	－	－
卖出回购金融资产款	１，９５０，４７７，６２４．２８	１０４，０００，０００．００
应付证券清算款	３８，８４６，５１０．５６	１３６，０９７，４３６．７８
应付赎回款	６，８２８，２３９．９８	２，４３５，８１３．５４
应付管理人报酬	１，２４６，２１７．７６	６５２，００４．８９
应付托管费	４１５，４０５．９１	２１７，３３４．９５
应付销售服务费	６２３，１０８．８８	３２６，００２．４６
应付交易费用	６７，００７．７７	１３７，７９６．９８
应交税费	－	－
应付利息	１，０５６，６７４．４０	－
应付利润	－	－
递延所得税负债	－	－
其他负债	５３７，９７０．９５	３３８，３８６．２５
负债合计	２，０００，０９８，７６０．４９	２４４，２０４，７７５．８５
所有者权益：
实收基金	２，４７９，８４６，４７６．５９	１，１０１，５３８，４５７．５３
未分配利润	２１４，９９２，７６８．２８	１６９，０７８，０２２．７７
所有者权益合计	２，６９４，８３９，２４４．８７	１，２７０，６１６，４８０．３０
负债和所有者权益总计	４，６９４，９３８，００５．３６	１，５１４，８２１，２５６．１５

获得销售服务费的各关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日
当期发生的基金应支付的销售服务费
广发基金管理有限公司	２，２５５，４１３．５２
中国工商银行股份有限公司	８４４，２６７．０１
广发证券股份有限公司	１１４，２４５．５４
合计	３，２１３，９２６．０７
获得销售服务费的各关联方名称	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
当期发生的基金应支付的销售服务费
广发基金管理有限公司	１，４８４，１０５．８１
中国工商银行股份有限公司	１，０４０，１３１．１０
广发证券股份有限公司	１５３，３５９．５１
华福证券有限责任公司	３３７，５３８．２７
合计	３，０１５，１３４．６９

项 目	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
一、收入	１３９，０７０，８５２．９２	１２１，４４３，４２５．３４
１．利息收入	７３，５０５，７０４．４９	４２，８６７，２３８．５０
其中：存款利息收入	１，３４５，０４８．３５	２，０５７，１６９．４１
债券利息收入	６８，２４３，７８０．０６	４０，８１０，０６９．０９
资产支持证券利息收入	－	－
买入返售金融资产收入	３，９１６，８７６．０８	－
其他利息收入	－	－
２．投资收益（损失以“－”填列）	２７，１０４，３３２．７０	６８，８８７，５６７．４０
其中：股票投资收益	１０，１６８，９５８．３８	６６，１７４，２０４．８１
基金投资收益	－	－
债券投资收益	１６，９３５，３７４．３２	２，６００，８０７．３６
资产支持证券投资收益	－	－
衍生工具收益	－	－
股利收益	－	１１２，５５５．２３
３．公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	３８，１４３，４８２．８７	９，５８５，５６６．６８
４．汇兑收益（损失以“－”号填列）	－	－
５．其他收入（损失以“－”号填列）	３１７，３３２．８６	１０３，０５２．７６
减：二、费用	３７，２０８，７９８．５２	２７，３８１，４８７．１２
１．管理人报酬	９，４５３，９９１．７５	９，１５７，０６８．８３
２．托管费	３，１５１，３３０．６４	３，０５２，３５６．３８
３．销售服务费	４，７２６，９９５．９０	４，５７８，５３４．５２
４．交易费用	５９０，０３２．３７	８２８，５０６．８１
５．利息支出	１８，８５３，２９４．４１	９，３２９，３９１．５５
其中：卖出回购金融资产支出	１８，８５３，２９４．４１	９，３２９，３９１．５５
６．其他费用	４３３，１５３．４５	４３５，６２９．０３
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）	１０１，８６２，０５４．４０	９４，０６１，９３８．２２
减：所得税费用	－	－
四、净利润（净亏损以“－”号填列	１０１，８６２，０５４．４０	９４，０６１，９３８．２２

上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
银行间市场交易的各关联方名称	债券交易金额		基金逆回购		基金正回购
	基金买入	基金卖出	交易金额	利息收入	交易金额	利息支出
中国工商银行股份有限公司	１５０，４３９，２３４．９３	１０１，０６１，３６７．１２	－	－	１４８，５００，０００．００	７６，０９８．０９

项目	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	１，１０１，５３８，４５７．５３	１６９，０７８，０２２．７７	１，２７０，６１６，４８０．３０
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	１０１，８６２，０５４．４０	１０１，８６２，０５４．４０
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	１，３７８，３０８，０１９．０６	２０１，９６１，０１２．０９	１，５８０，２６９，０３１．１５
其中：１．基金申购款	３，２６８，０９８，１０７．６６	２９４，６８７，３５２．５７	３，５６２，７８５，４６０．２３
２．基金赎回款	－１，８８９，７９０，０８８．６０	－９２，７２６，３４０．４８	－１，９８２，５１６，４２９．０８
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－２５７，９０８，３２０．９８	－２５７，９０８，３２０．９８
五、期末所有者权益（基金净值）	２，４７９，８４６，４７６．５９	２１４，９９２，７６８．２８	２，６９４，８３９，２４４．８７
项目	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	１，５７１，４９８，７６７．１１	１６２，７１３，２６２．０８	１，７３４，２１２，０２９．１９
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	９４，０６１，９３８．２２	９４，０６１，９３８．２２
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	－４６９，９６０，３０９．５８	－５６，９４８，０１８．０７	－５２６，９０８，３２７．６５
其中：１．基金申购款	８０１，６６２，０６４．４５	９１，１３３，２４４．４７	８９２，７９５，３０８．９２
２．基金赎回款	－１，２７１，６２２，３７４．０３	－１４８，０８１，２６２．５４	－１，４１９，７０３，６３６．５７
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－３０，７４９，１５９．４６	－３０，７４９，１５９．４６
五、期末所有者权益（基金净值）	１，１０１，５３８，４５７．５３	１６９，０７８，０２２．７７	１，２７０，６１６，４８０．３０

７．４．９．１．１ 受限证券类别：股票
证券 代码	证券名称	成功 认购日	可流 通日	流通受限类型	认购 价格	期末估值单价	数量 （单位：股 ）	期末 成本总额	期末 估值总额	备注
６０１３３６	新华保险	２０１１－１２－０９	２０１２－０３－１６	网下认购新股流通受限	２３．２５	２７．８７	３１４，７８９	７，３１８，８４４．２５	８，７７３，１６９．４３	－
６０１５５５	东吴证券	２０１１－１２－０６	２０１２－０３－１２	网下认购新股流通受限	６．５０	６．５７	３，４１８，７７９	２２，２２２，０６３．５０	２２，４６１，３７８．０３	－
００２５９２	八菱科技	２０１１－１１－０２	２０１２－０２－１３	网下认购新股流通受限	１７．１１	１７．６９	９４０，０００	１６，０８３，４００．００	１６，６２８，６００．００	－
７．４．９．１．２ 受限证券类别：债券
证券 代码	证券名称	成功 认购日	可流 通日	流通受限类型	认购 价格	期末估值单价	数量 （单位：张 ）	期末 成本总额	期末 估值总额	备注
１２２７８７	１１赣铁债	２０１１－１０－１１	２０１２－０１－０９	认购新发流通受限	１００．００	１００．００	５０，０００	５，０００，０００．００	５，０００，０００．００	－

债券代码	债券名称	回购到期日	期末估值单价	数量（张）	期末估值总额
１１０２２６	１１国开２６	２０１２－０１－０６	１０３．７５	２００，０００	２０，７５０，０００．００
１１０２５８	１１国开５８	２０１２－０１－０６	１０２．５２	５００，０００	５１，２６０，０００．００
１１０３０６	１１进出０６	２０１２－０１－０６	１０１．７６	１，０００，０００	１０１，７６０，０００．００
１１０３１４	１１进出１４	２０１２－０１－０６	１０４．２８	１，０００，０００	１０４，２８０，０００．００
１１０４０７	１１农发０７	２０１２－０１－１２	１０１．８４	１００，０００	１０，１８４，０００．００
１１０４１０	１１农发１０	２０１２－０１－１２	１０２．４６	２，０００，０００	２０４，９２０，０００．００
１１０４１１	１１农发１１	２０１２－０１－１２	１０４．９８	５００，０００	５２，４９０，０００．００
１１０４１２	１１农发１２	２０１２－０１－０６	１０３．２４	５００，０００	５１，６２０，０００．００
１１０４１５	１１农发１５	２０１２－０１－０６	１０４．３３	５００，０００	５２，１６５，０００．００
１１０４１７	１１农发１７	２０１２－０１－０６	１０３．０２	１，８００，０００	１８５，４３６，０００．００
１１０４１７	１１农发１７	２０１２－０１－１２	１０３．０２	６００，０００	６１，８１２，０００．００
１１８００５２	１１国投债１	２０１２－０１－０４	１０３．５１	５００，０００	５１，７５５，０００．００
１１８０１４５	１１同煤债０１	２０１２－０１－０４	１０２．６３	１３０，０００	１３，３４１，９００．００
１１８０１４５	１１同煤债０１	２０１２－０１－１２	１０２．６３	２５０，０００	２５，６５７，５００．００
１１８０１４６	１１同煤债０２	２０１２－０１－１２	１０３．２２	５００，０００	５１，６１０，０００．００
１１８０１７７	１１国网债０１	２０１２－０１－１２	１０１．１５	５００，０００	５０，５７５，０００．００
合计		－	－	１０，５８０，０００	１，０８９，６１６，４００．００

关联方名称	与本基金的关系
广发基金管理有限公司	基金发起人、基金管理人、注册登记与过户机构、直销机构
中国工商银行股份有限公司	基金托管人、代销机构
广发证券股份有限公司	基金管理人股东、代销机构
华福证券有限责任公司（原名：广发华福证券有限责任公司）	基金管理人股东的原子公司（２０１０年１２月２８日之前）、代销机构（注１）
广州科技风险投资有限公司	基金管理人股东
香江投资有限公司	基金管理人股东
烽火通信科技股份有限公司	基金管理人股东
康美药业股份有限公司	基金管理人股东
广发国际资产管理有限公司（ＧＦ Ｉｎｔｅｒｎａｔｉｏｎａｌ Ｉｎｖｅｓｔｍｅｎｔ Ｍａｎａｇｅｍｅｎｔ Ｌｉｍｉｔｅｄ）	基金管理人全资子公司（注２）

关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日		上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	成交金额	占当期股票成交总额的比例	成交金额	占当期股票成交总额的比例
广发证券股份有限公司	２３９，６１５，５６０．８３	１００．００％	３６６，８４９，００４．１２	１００．００％

关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日		上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	成交金额	占当期债券成交总额的比例	成交金额	占当期债券成交总额的比例
广发证券股份有限公司	４，３２２，２４０，２６６．３９	１００．００％	３，８０８，８８３，６３３．０４	１００．００％

关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日		上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	成交金额	占当期债券回购成交总额的比例	成交金额	占当期债券回购成交总额的比例
广发证券股份有限公司	８９，９１５，４００，０００．００	１００．００％	２５，０２３，３００，０００．００	１００．００％

关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
广发证券股份有限公司	２００，０９５．６９	１００．００％	３５，３５５．５１	１００．００％
关联方名称	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	当期 佣金	占当期佣金总量的比例	期末应付佣金余额	占期末应付佣金总额的比例
广发证券股份有限公司	３０３，２１３．８５	１００．００％	１２９，４８２．４２	１００．００％

项目	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
当期发生的基金应支付的管理费	９，４５３，９９１．７５	９，１５７，０６８．８３
其中：支付销售机构的客户维护费	１，３１３，２０８．４６	１，６３９，２１６．９１

项目	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日	上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
当期发生的基金应支付的托管费	３，１５１，３３０．６４	３，０５２，３５６．３８

关联方名称	本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日		上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
	期末余额	当期利息收入	期末余额	当期利息收入
中国工商银行股份有限公司	２００，２２９，８５６．８３	７４５，４７９．９８	１４１，０８４，０９６．６５	１，９１３，０６０．５１

本期 ２０１１年１月１日至２０１１年１２月３１日
关联方名称	证券代码	证券名称	发行方式	基金在承销期内买入
				数量（单位：手／１０张）	总金额
广发证券股份有限公司	１２２８１９	１１常城建	一级市场副主承销	１６，４００	１６，４００，０００．００
广发证券股份有限公司	１１８００５６	１１长交债	一级市场承销团成员	１０，０００	１０，０００，０００．００
上年度可比期间 ２０１０年１月１日至２０１０年１２月３１日
关联方名称	证券代码	证券名称	发行方式	基金在承销期内买入
				数量（单位：手／１０张）	总金额
广发证券股份有限公司	１０８００６６	１０长沙城投债	一级市场副主承销	５，０００	５，０００，０００．００
广发证券股份有限公司	１０８００８７	１０渝交通债	一级市场分销	６，０００	６，０００，０００．００

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（％）
１	权益投资	４７，８６３，１４７．４６	１．０２
	其中：股票	４７，８６３，１４７．４６	１．０２
２	固定收益投资	４，３３８，０７８，７９２．７３	９２．４０
	其中：债券	４，３３８，０７８，７９２．７３	９２．４０
	资产支持证券	－	－
３	金融衍生品投资	－	－
４	买入返售金融资产	－	－
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	－	－
５	银行存款和结算备付金合计	２６１，６４７，８０１．８１	５．５７
６	其他各项资产	４７，３４８，２６３．３６	１．０１
７	合计	４，６９４，９３８，００５．３６	１００．００

代码	行业类别	公允价值	占基金资产净值比例（％）
Ａ	农、林、牧、渔业	－	－
Ｂ	采掘业	－	－
Ｃ	制造业	１６，６２８，６００．００	０．６２
Ｃ０	食品、饮料	－	－
Ｃ１	纺织、服装、皮毛	－	－
Ｃ２	木材、家具	－	－
Ｃ３	造纸、印刷	－	－
Ｃ４	石油、化学、塑胶、塑料	－	－
Ｃ５	电子	－	－
Ｃ６	金属、非金属	－	－
Ｃ７	机械、设备、仪表	１６，６２８，６００．００	０．６２
Ｃ８	医药、生物制品	－	－
Ｃ９９	其他制造业	－	－
Ｄ	电力、煤气及水的生产和供应业	－	－
Ｅ	建筑业	－	－
Ｆ	交通运输、仓储业	－	－
Ｇ	信息技术业	－	－
Ｈ	批发和零售贸易	－	－
Ｉ	金融、保险业	３１，２３４，５４７．４６	１．１６
Ｊ	房地产业	－	－
Ｋ	社会服务业	－	－
Ｌ	传播与文化产业	－	－
Ｍ	综合类	－	－
	合计	４７，８６３，１４７．４６	１．７８

序号	股票代码	股票名称	本期累计买入金额	占期初基金资产净值比例（％）
１	６０１５５５	东吴证券	２２，２２２，０６３．５０	１．７５
２	３００１９７	铁汉生态	２０，９４９，８００．００	１．６５
３	６００５２２	中天科技	１９，０４０，０００．００	１．５０
４	３００２５５	常山药业	１６，８００，０００．００	１．３２
５	００２５９２	八菱科技	１６，０８３，４００．００	１．２７
６	６００８８６	国投电力	１１，５２７，６８０．５０	０．９１
７	６０１９０８	京运通	１０，１７３，５７６．００	０．８０
８	００２２５３	川大智胜	９，３１０，７８６．９９	０．７３
９	６０１５５８	华锐风电	９，３１０，３２０．００	０．７３
１０	６０１３３６	新华保险	７，３１８，８４４．２５	０．５８
１１	００２２４９	大洋电机	７，２９７，８５１．９６	０．５７
１２	６０１６３６	旗滨集团	４，１９１，５２５．００	０．３３
１３	６０１７００	风范股份	２，８８５，４００．００	０．２３
１４	６０１５６６	九牧王	２２０，０００．００	０．０２
１５	３００２５７	开山股份	９４，５００．００	０．０１
１６	００２５７２	索菲亚	８６，０００．００	０．０１
１７	６０１９０１	方正证券	７０，２００．００	０．０１
１８	００２５７０	贝因美	６３，０００．００	０．００
１９	００２５８３	海能达	５９，７００．００	０．００
２０	００２５５７	洽洽食品	４０，０００．００	０．００

序号	股票代码	股票名称	数量（股）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	６０１５５５	东吴证券	３，４１８，７７９	２２，４６１，３７８．０３	０．８３
２	００２５９２	八菱科技	９４０，０００	１６，６２８，６００．００	０．６２
３	６０１３３６	新华保险	３１４，７８９	８，７７３，１６９．４３	０．３３

序号	股票代码	股票名称	本期累计卖出金额	占期初基金资产净值比例（％）
１	６００８５９	王府井	７６，９１７，３３５．４９	６．０５
２	００２５０７	涪陵榨菜	２３，３８３，１４０．８５	１．８４
３	３００１９７	铁汉生态	２１，０３２，１３９．８０	１．６６
４	６０１１１８	海南橡胶	１８，５４０，６４１．４０	１．４６
５	６００５２２	中天科技	１７，５７３，２３２．８１	１．３８
６	３００２５５	常山药业	１３，５６２，４３４．９３	１．０７
７	６００８８６	国投电力	１０，０７２，４０４．７８	０．７９
８	００２２５３	川大智胜	８，４８０，０１７．４８	０．６７
９	６０１５５８	华锐风电	７，６６４，０９０．１０	０．６０
１０	００２４８９	浙江永强	７，０９８，５５９．３６	０．５６
１１	００２２４９	大洋电机	６，８７０，６７０．３５	０．５４
１２	６０１９０８	京运通	６，１５３，２０６．１１	０．４８
１３	６０１６３６	旗滨集团	４，２１２，７３７．５０	０．３３
１４	００２４８８	金固股份	３，０５３，８７７．４０	０．２４
１５	６０１７００	风范股份	２，２４８，１８８．４８	０．１８
１６	３００１３２	青松股份	２，１８３，６４０．６０	０．１７
１７	３００１３１	英唐智控	２，１２８，５６５．８０	０．１７
１８	３００１２８	锦富新材	２，１０３，４５８．１２	０．１７
１９	３００１２６	锐奇股份	１，８４０，６５９．８０	０．１４
２０	００２４８２	广田股份	１，３９８，０２６．００	０．１１

序号	债券品种	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	国家债券	１，１３８，５７４，３３６．００	４２．２５
２	央行票据	－	－
３	金融债券	１，３４９，７７３，０００．００	５０．０９
	其中：政策性金融债	１，３４９，７７３，０００．００	５０．０９
４	企业债券	４２４，２６３，４３６．０２	１５．７４
５	企业短期融资券	－	－
６	中期票据	９６４，００３，０００．００	３５．７７
７	可转债	４６１，４６５，０２０．７１	１７．１２
８	其他	－	－
９	合计	４，３３８，０７８，７９２．７３	１６０．９８

买入股票的成本（成交）总额	１５８，１５４，７５３．２０
卖出股票的收入（成交）总额	２３９，６１５，５６０．８３

序号	债券代码	债券名称	数量（张）	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	０１０２１３	０２国债⒀	５，７６９，２１０	５５６，６７１，０７２．９０	２０．６６
２	０１０１０７	２１国债⑺	２，４３０，６４０	２６１，２４５，１８７．２０	９．６９
３	１１０３１８	１１进出１８	２，５００，０００	２５５，７７５，０００．００	９．４９
４	１１０４１７	１１农发１７	２，４００，０００	２４７，２４８，０００．００	９．１７
５	１１０４１０	１１农发１０	２，０００，０００	２０４，９２０，０００．００	７．６０

序号	名称	金额
１	存出保证金	２６３，０５９．３２
２	应收证券清算款	－
３	应收股利	－
４	应收利息	４７，０８５，２０４．０４
５	应收申购款	－
６	其他应收款	－
７	待摊费用	－
８	其他	－
９	合计	４７，３４８，２６３．３６

序号	债券代码	债券名称	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	１１０００７	博汇转债	２３，０５９，２００．００	０．８６
２	１１００１１	歌华转债	３９，１３１，３３４．００	１．４５
３	１１００１３	国投转债	５４，８２３，６０８．００	２．０３
４	１１００１５	石化转债	３１，３０６，８５４．８０	１．１６
５	１１００１６	川投转债	５１，２１０，５４７．２０	１．９０
６	１１３００１	中行转债	１２６，２２５，５２２．２０	４．６８
７	１２５８８７	中鼎转债	２４，１９２，８２９．２３	０．９０
８	１２６７２９	燕京转债	５５，６４０，７４７．２５	２．０６

序号	股票代码	股票名称	流通受限部分的公允价值	占基金资产净值比例（％）	流通受限情况说明
１	６０１３３６	新华保险	８，７７３，１６９．４３	０．３３	网下认购新股流通受限
２	６０１５５５	东吴证券	２２，４６１，３７８．０３	０．８３	网下认购新股流通受限
３	００２５９２	八菱科技	１６，６２８，６００．００	０．６２	网下认购新股流通受限

持有人户数（户）	户均持有的基金份额	持有人结构
		机构投资者		个人投资者
		持有份额	占总份额比例	持有份额	占总份额比例
３３，１５３	７４，８００．０６	１，４７７，６８１，７０７．９３	５９．５９％	１，００２，１６４，７６８．６６	４０．４１％

项目	持有份额总数（份）	占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本开放式基金	２３９，２４４．９０	０．００９６％

基金合同生效日（２００８年３月２７日）基金份额总额	４，８２８，１０６，８９６．０４
本报告期期初基金份额总额	１，１０１，５３８，４５７．５３
本报告期基金总申购份额	３，２６８，０９８，１０７．６６
减：本报告期基金总赎回份额	１，８８９，７９０，０８８．６０
本报告期基金拆分变动份额	－
本报告期期末基金份额总额	２，４７９，８４６，４７６．５９

券商名称	交易单元数量	股票交易		应支付该券商的佣金		备注
		成交金额	占当期股票成交总额的比例	佣金	占当期佣金总量的比例
广发证券	２	２３９，６１５，５６０．８３	１００．００％	２００，０９５．６９	１００．００％	－

券商名称	债券交易		回购交易		权证交易
	成交金额	占当期债券成交总额的比例	成交金额	占当期回购成交总额的比例	成交金额	占当期权证成交总额的比例
广发证券	４，３２２，２４０，２６６．３９	１００．００％	８９，９１５，４００，０００．００	１００．００％	－	－