声明及提示
一、发行人董事会声明
发行人董事会已批准本期债券募集说明书及其摘要，全体董事承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
二、发行人相关负责人声明
发行人负责人和主管会计工作的负责人、会计部门负责人保证本期债券募集说明书及其摘要中财务报告真实、完整。
三、主承销商声明
主承销商本着勤勉尽责的原则，对本期债券募集说明书及其摘要进行了核查，确认其不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏，并对其真实性、准确性承担相应的法律责任。
四、投资提示
凡欲认购本期债券的投资者，请认真阅读募集说明书及其有关的信息披露文件，并进行独立投资判断。主管部门对本期债券发行所做出的任何决定，均不表明其对债券风险作出实质性判断。
凡认购、受让并持有本期债券的投资者，均视同自愿接受募集说明书对本期债券各项权利义务的约定。
债券依法发行后，发行人经营变化引致的投资风险由投资者自行负责。
五、其他重大事项或风险提示
除发行人和主承销商外，发行人没有委托或者授权任何其他人或实体提供未在债券募集说明书中列明的信息和对募集说明书作任何说明。
投资者若对本期债券募集说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的证券经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。
六、本期债券基本要素
１、债券名称：２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券（简称“１１昆花桥债”）。
２、发行总额：人民币１５亿元整。
３、债券期限和利率：本期债券为七年期固定利率债券，票面年利率为７．９８％。（该债券利率根据基准利率加上基本利差２．７５％确定，基准利率为发行首日前五个工作日全国银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网（ｗｗｗ．ｓｈｉｂｏｒ．ｏｒｇ）上公布的一年期上海银行间同业拆放利率（Ｓｈａｎｇｈａｉ Ｉｎｔｅｒｂａｎｋ Ｏｆｆｅｒｅｄ Ｒａｔｅ，简称Ｓｈｉｂｏｒ）的算术平均数５．２３％，基准利率保留两位小数，第三位小数四舍五入），在债券存续期内固定不变。本期债券采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息。
４、还本付息方式：每年付息一次，同时设置本金提前偿付条款，在本期债券存续期的第３、第４、第５、第６、第７个计息年度末分别偿付本金的２０％、２０％、２０％、２０％、２０％，最后五年每年的应付利息随当年兑付的本金部分一起支付。年度付息款项自付息首日起不另计利息，本金自兑付首日起不另计利息。
５、发行方式：本期债券采取通过上证所向机构投资者协议发行和承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者公开发行相结合的方式。在上证所市场预设发行总额０亿元，在承销团成员设置的发行网点预设发行总额１５亿元。上证所市场预设发行部分和承销团成员设置的发行网点预设发行部分之间采取双向回拨。发行人和主承销商将根据发行情况决定是否启用回拨机制。
６、发行对象：（１）上海证券交易所协议发行：持有中国证券登记公司上海分公司基金证券账户或Ａ股证券账户的法人、证券投资基金、符合法律规定的其他机构投资者（国家法律、法规另有规定者除外）。
（２）承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者公开发行：境内机构投资者（国家法律、法规另有规定除外）。
７、信用级别：经上海新世纪资信评估投资服务有限公司综合评定，发行人主体长期信用等级为ＡＡ级，本期债券信用等级为ＡＡ＋级。
８、债券担保：本期债券由昆山市创业控股有限公司提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。
释 义
在本募集说明书摘要中，除非上下文另有规定，下列词汇具有以下含义：
发行人／公司／本公司：指昆山花桥国际商务城资产经营有限公司。
本期债券：指发行人发行的总额为１５亿元的“２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券”。
本次发行：指本期债券的发行。
主承销商：指东吴证券股份有限公司。
募集说明书：指发行人根据有关法律、法规为发行本期债券而制作的《２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券募集说明书》。
募集说明书摘要：指发行人根据有关法律、法规为发行本期债券而制作的《２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券募集说明书摘要》。
承销团：指主承销商为本次发行组织的，由主承销商、副主承销商和分销商组成的承销团。
承销协议：指发行人与代表承销团的主承销商东吴证券股份有限公司为本期债券的发行签订的《昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券承销协议》。
承销团协议：指主承销商与副主承销商、分销商为承销本期债券签订的《昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券承销团协议》。
余额包销：指承销团成员按承销团协议所规定的各自承销本期债券的份额承担债券发行的风险，即在发行期结束后，将各自未售出的债券全部自行买入。
国家发改委：指中华人民共和国国家发展和改革委员会。
上证所：指上海证券交易所。
中央国债登记公司：指中央国债登记结算有限责任公司。
中国证券登记公司：指中国证券登记结算有限责任公司。
法定节假日或休息日：指中华人民共和国的法定节假日或休息日（不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾省的法定节日或休息日）。
工作日：指国家法定的工作日。
元：指人民币元。
第一条 债券发行依据
本期债券业经国家发展和改革委员会发改财金［２０１１］３０５０号文件批准公开发行。
第二条 本期债券发行的有关机构
一、发行人：昆山花桥国际商务城资产经营有限公司
法定代表人：唐雪明
住所：花桥镇兆丰路８号
联 系 人：潘彩娥
联系电话：０５１２－５７６０８５０７
传 真：０５１２－５７６０８５０７
邮 编：２１５３３２
二、承销团
（一）主承销商：东吴证券股份有限公司
法定代表人：吴永敏
住所：苏州工业园区翠园路１８１号
联 系 人：叶犇、江春豪、俞子耀、王俊如、陈磊
联系电话：０５１２－６２９３８０９０、６２９３８０９３、６２９３８０９２
传 真：０５１２－６２９３８６６５
邮 编：２１５００８
（二）副主承销商：
１、广州证券有限责任公司
法定代表人： 刘东
住所：广州市越秀区先烈中路６９号东山广场主楼５楼、１７楼
联 系 人：尹彦方、宋倩倩
联系电话：０２０－８７３２２６６８－２０４
传 真：０２０－８７３２１７５５
邮 编：５１００９５
２、德邦证券有限责任公司
法定代表人：姚文平
住所：上海市普陀区曹杨路５１０号南半幢９楼
联 系 人：董朝晖
联系电话：０２１－６８７６８１５９
传 真：０２１－６８７６１６１６－８５５
邮 编：２００１２２
（三）分销商
１、南京证券有限责任公司
法定代表人：张华东
住所：南京市玄武区大钟亭８号
联 系 人：刘玲基
联系电话：０２５－８３３６７８８８－３０８９
传 真：０２５－８３２１３２２３
邮 编：２１０００８
２、华林证券有限责任公司
法定代表人：段文清
住所：深圳市福田区民田路１７８号华融大厦５、６楼
联 系 人：侯宇鹏
联系电话：０１０－８８０９１７５０
传 真：０１０－８８０９１７９６
邮 编：１０００３３
３、西部证券股份有限公司
法定代表人：刘建武
住所：西安市东新街２３２号信托大厦
联 系 人：袁裕彬、王鹏、曾志发、盛华梅、刘晗
联系电话：０１０－８７７５０９６０、０１０－８７７５０９７９
传 真：０１０－８７７５０９５０
邮 编：１０００２２
４、新时代证券有限责任公司
法定代表人：马金声
住所：北京市西城区金融大街１号Ａ座８层
联 系 人：黄磊
联系电话：０２１－６８８６６９８１
传 真：０２１－６１０１９７３９
邮 编：２００１２０
三、担保人：昆山市创业控股有限公司
法定代表人：薛仁民
住所：昆山市前进中路２８３号
联 系 人：沈青
联系电话：０５１２－５７３１０９１８
传 真：０５１２－５７３０５４５８
邮 编：２１５３０１
四、托管人：
（一）中央国债登记结算有限责任公司
法定代表人：刘成相
住所：北京市西城区金融大街３３号通泰大厦Ｂ座５层
联 系 人：田鹏
联系电话：０１０－８８１７０７３８
传 真：０１０－８８１７０７５２
邮 编：１００１４０
（二）中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
法定代表人：王迪彬
住所：上海市陆家嘴东路 １６６号中国保险大厦３ 楼
联系电话：０２１－３８８７４８００
传 真：０２１－５８７５４１８５
邮 编：２００１２０
五、审计机构：江苏公证天业会计师事务所有限公司
法定代表人： 张彩斌
住所：无锡市新区开发区旺庄路生活区
联 系 人：李钢
联系电话：０５１２－６５２６０８８０－３０３
传 真：０５１２－６５１８６０３０
邮 编：２１２００７
六、信用评级机构：上海新世纪资信评估投资服务有限公司
法定代表人：朱荣恩
住所：上海市杨浦区控江路１５５５号Ａ座１０３室Ｋ－２２
联 系 人：曹明
联系电话：０２１－６３５０４３７５－８６４ ６３２２９６６７
传 真：０２１－６３６１０５３９
邮 编：２００００１
七、发行人律师：江苏六典律师事务所
负 责 人：刘培朝
住所：昆山市花桥镇国际商务城兆丰路１８号１５１２室
联 系 人：丁玉贵
联系电话：０５１２－５７３３２５８８
传 真：０５１２－５７３３２５８９
邮 编：２１５３００
第三条 发行概要
一、发行人：昆山花桥国际商务城资产经营有限公司。
二、债券名称：２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券（简称“１１昆花桥债”）。
三、发行总额：人民币１５亿元整。
四、债券期限和利率：本期债券为七年期固定利率债券，票面年利率为７．９８％。（该债券利率根据基准利率加上基本利差２．７５％确定，基准利率为发行首日前五个工作日全国银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网（ｗｗｗ．ｓｈｉｂｏｒ．ｏｒｇ）上公布的一年期上海银行间同业拆放利率（Ｓｈａｎｇｈａｉ Ｉｎｔｅｒｂａｎｋ Ｏｆｆｅｒｅｄ Ｒａｔｅ，简称Ｓｈｉｂｏｒ）的算术平均数５．２３％，基准利率保留两位小数，第三位小数四舍五入），在债券存续期内固定不变。本期债券采用单利按年计息，不计复利，逾期不另计利息。
本期债券设置本金提前偿付条款，在本期债券存续期的第３、第４、第５、第６、第７个计息年度末分别偿付本金的２０％、２０％、２０％、２０％、２０％，最后五年每年的应付利息随当年兑付的本金部分一起支付。
五、发行价格：本期债券面值１００元，平价发行，以１，０００元为一个认购单位，认购金额必须是１，０００元的整数倍且不少于１，０００元。
六、债券形式及托管方式：实名制记账式债券，机构投资者通过协议发行方式认购的在上证所发行的债券由中国证券登记公司上海分公司登记托管；在承销团成员设置的发行网点认购的债券由中央国债登记公司登记托管。
七、发行方式：本期债券采取通过上证所向机构投资者协议发行和承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者公开发行相结合的方式。在上证所市场预设发行总额０亿元，在承销团成员设置的发行网点预设发行总额１５亿元。上证所市场预设发行部分和承销团成员设置的发行网点预设发行部分之间采取双向回拨。发行人和主承销商将根据发行情况决定是否启用回拨机制。
八、发行范围与对象：１、上证所协议发行：持有中国证券登记公司上海分公司基金证券账户或Ａ股证券账户的法人、证券投资基金、符合法律规定的其他机构投资者（国家法律、法规另有规定者除外）；２、承销团公开发行：境内机构投资者（国家法律、法规另有规定者除外）。
九、发行期限：发行期限为５个工作日，自发行首日２０１１年１２月３０日至２０１２年１月６日。
十、发行首日：本期债券发行期限的第一日，即２０１１年１２月３０日。
十一、起息日：自发行首日开始计息，本期债券存续期内每年的１２月３０日为该计息年度的起息日。
十二、计息期限：自２０１１年１２月３０日起至２０１８年１２月３０日止。
十三、还本付息方式：每年付息一次，同时设置本金提前偿付条款，在本期债券存续期的第３、第４、第５、第６、第７个计息年度末分别偿付本金的２０％、２０％、２０％、２０％、２０％，最后五年每年的应付利息随当年兑付的本金部分一起支付。年度付息款项自付息首日起不另计利息，本金自兑付首日起不另计利息。
十四、付息日：本期债券的付息日为２０１２年至２０１８年每年１２月３０日（上述付息日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第１个工作日）。
十五、兑付日：本期债券的兑付日为自２０１４年起至２０１８年每年的１２月３０日（上述兑付日如遇法定节假日或休息日，则兑付工作顺延至其后的第一个工作日）。
十六、本息兑付方式：通过本期债券相关登记托管机构办理。
十七、承销方式：承销团余额包销。
十八、承销团成员：主承销商为东吴证券股份有限公司，副主承销商为广州证券有限责任公司和德邦证券有限责任公司，分销商为南京证券有限责任公司、华林证券有限责任公司、西部证券股份有限公司和新时代证券有限责任公司。
十九、债券担保：本期债券由昆山市创业控股有限公司提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。
二十、信用等级：经上海新世纪资信评估投资服务有限公司（以下简称“上海新世纪”）综合评定，发行人主体长期信用等级为ＡＡ级，本期债券的信用等级为ＡＡ＋级。
二十一、流动性安排：本期债券发行结束后一个月内，公司将积极向有关证券交易场所或其他主管部门提出上市或交易流通申请。
二十二、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债券所应缴纳的税款由投资者承担。
第四条 承销方式
本期债券由主承销商东吴证券股份有限公司，副主承销商广州证券有限责任公司和德邦证券有限责任公司，分销商南京证券有限责任公司、华林证券有限责任公司、西部证券股份有限公司和新时代证券有限责任公司组成的承销团采取余额包销的方式进行承销。
第五条 认购与托管
一、本期债券采用实名制记账式发行，投资者认购的本期债券在证券登记机构托管记载。
二、通过上海证券交易所市场发行的债券由中国证券登记公司上海分公司托管。认购办法如下：
欲参与上海证券交易所市场协议认购的机构投资者在发行期间与本期债券承销团成员联系，机构投资者凭加盖其公章的营业执照（副本）或其他法人资格证明复印件、经办人身份证及授权委托书、在中国证券登记公司上海分公司开立的合格基金证券账户卡或Ａ股证券账户卡复印件认购本期债券。
三、通过承销团成员设置的网点发行的债券采用中央国债登记公司一级托管体制，具体手续按中央国债登记公司的《实名制记账式企业债券登记和托管业务规则》的要求办理。该规则可在中国债券信息网（ｗｗｗ．ｃｈｉｎａｂｏｎｄ．ｃｏｍ．ｃｎ）查阅或在本期债券承销商发行网点索取。认购办法如下：
境内法人凭加盖其公章的营业执照（副本）或其他法人资格证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券；境内非法人机构凭加盖其公章的有效证明复印件、经办人身份证及授权委托书认购本期债券。如法律法规对本条所述另有规定，按照相关规定执行。
四、投资者办理认购手续时，不需缴纳任何附加费用；在办理登记和托管手续时，须遵循债券托管机构的有关规定。
五、本期债券发行结束后，投资者可按照国家有关法律、法规进行债券的转让和质押。
第六条 债券发行网点
本期债券上证所协议发行部分的具体发行网点见附表一（带“▲”的发行网点）。
本期债券通过承销团成员设置的发行网点向境内机构投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）公开发行部分，均与本期债券承销团成员设置的发行网点联系，具体发行网点见附表一。
第七条 认购人承诺
认购本期债券的投资者（包括本期债券的初始购买人和二级市场的购买人，下同）被视为作出以下承诺：
一、投资者接受本募集说明书对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束。
二、本期债券的发行人依有关法律法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受这种变更。
三、本期债券的担保人依据有关法律法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受这种变更。
四、本期债券发行结束后，发行人将申请本期债券在经批准的证券交易场所上市或交易流通，并由主承销商代为办理相关手续，投资者同意并接受这种安排。
五、在本期债券存续期限内，若发行人依有关法律法规将其在本期债券项下的债务转让给新债务人承继时，则在下列各项条件全部满足的前提下，投资者在此不可撤销地事先同意并接受这种债务转让：
（一）本期债券发行与上市交易（如已上市交易）的批准部门对本期债券项下的债务变更无异议；
（二）就新债务人承继本期债券项下的债务，有资格的评级机构对本期债券出具不次于原债券信用级别的评级报告；
（三）原债务人与新债务人取得必要的内部授权后正式签署债务转让承继协议，新债务人承诺将按照本期债券原定条款和条件履行债务；
（四）担保人同意债务转让，并承诺将按照担保函原定条款和条件履行担保义务；或者新债务人取得经主管部门认可的由新担保人出具的与原担保函条件相当的担保函；
（五）原债务人与新债务人按照有关主管部门的要求就债务转让承继进行充分的信息披露。
第八条 债券本息兑付办法
一、利息支付
（一）本期债券在存续期限内每年付息一次，最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券付息日为２０１２年至２０１８年每年１２月３０日（上述付息日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第１个工作日）。
（二）未上市债券利息的支付通过债券托管人办理；已上市或交易流通债券利息的支付通过相关登记机构和有关机构办理。利息支付的具体事项将按照国家有关规定，由发行人在国家有关主管部门指定媒体上发布的付息公告中加以说明。
（三）根据国家税收法律法规，投资者投资本期债券应缴纳的有关税款由投资者自行承担。
二、本金兑付
（一）本期债券设置本金提前偿付条款。即在本期债券存续期的第３、第４、第５、第６、第７个计息年度末逐年分别按照债券发行总额的２０％、２０％、２０％、２０％、２０％的比例偿还债券本金。每年还本时按债权登记日日终在托管机构名册上登记的各债券持有人所持债券面值占当年债券存续余额的比例进行分配（每名债券持有人所受偿的本金金额计算取位到人民币分位，小于分的金额忽略不计）。本期债券本金的兑付日为２０１４年至２０１８年每年的１２月３０日（上述兑付日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第１个工作日）。应兑付债券本金自兑付日起不另计利息。
（二）未上市债券本金的兑付由债券托管人办理；已上市或交易流通债券本金的兑付通过相关登记机构和有关机构办理。本金兑付的具体事项将按照国家有关规定，由发行人在国家有关主管部门指定媒体上发布的兑付公告中加以说明。
第九条 发行人基本情况
一、发行人概况
公司名称：昆山花桥国际商务城资产经营有限公司
住所：花桥镇兆丰路８号
法定代表人：唐雪明
注册资本：２４０，０２９．５３５６万元
成立日期：２００６年９月２９日
公司类型：有限责任公司（国有独资）
经营范围：许可经营项目：无。一般经营项目：投资与资产管理；经市国资办授权委托，从事江苏昆山花桥国际商务城的开发建设，负责管理和经营授权范围内的国有资产，对园区内基础设施建设和功能项目建设进行投资与管理，以控股、参股、购并等方式进行资本经营；园区物业管理、咨询服务；展览展示服务；仓储服务。
截至２０１０年末，发行人总资产１，２０１，８９０．５０万元，总负债６８６，４３６．３８万元，归属于母公司所有者权益５１５，４５４．１２万元。２０１０年实现主营业务收入１２４，０９６．９４万元，利润总额２０，１０６．５０万元，归属于母公司的净利润２０，２６９．８５万元。
二、发行人历史沿革
昆山花桥国际商务城资产经营有限公司是根据苏州市人民政府国有资产监督管理委员会《关于委托出资的意见》（苏国资改［２００６］３８号）和昆山市人民政府《关于同意组建‘昆山花桥国际商务城资产经营有限公司’并授予国有资产投资主体的批复》（昆政复［２００６］１４号）批准成立的国有独资公司。公司注册资本人民币５０００万元，全部由原昆山市国有资产监督管理委员会办公室出资，昆山公信会计师事务所有限公司对其出资进行了审验，并于２００６年９月出具了《验资报告》（昆公信验字［２００６］第５６７号）。公司于２００６年９月２９日取得了苏州市昆山工商行政管理局核发的３２０５８３１１０４４７８号营业执照。公司于２００８年３月１０日被赋予新的注册号：３２０５８３００００１１９１７。
该公司自成立以来，昆山市政府国有资产监督管理办公室以土地资产评估价值、土地出让金专项拨款、财政专项拨款等形式多次对公司进行了增资。截至２０１０年末，该公司注册资本为人民币２４０，０２９．５３５６万元。
三、发行人股东情况
发行人系国有独资公司，昆山市政府国有资产监督管理办公室持有发行人１００％的股权。
四、公司治理及组织结构
（一）公司治理
公司已经形成了较为完善的法人治理结构。按照《公司法》要求，公司设董事会、监事会，实行董事会领导下的总经理负责制，董事长为公司法定代表人，总经理对董事会负责，行使公司经营管理职责。
１、董事会
根据《昆山花桥国际商务城资产经营有限公司章程》的规定，公司设有董事会，由５名董事组成，其中４人由国有资产监督管理机构委派，１人为职工代表，由公司职工代表大会选举产生，每届任期不得超过三年，可以连任。设董事长１ 人，为公司法定代表人。董事会对出资者负责，按国家法律法规、国有资产及国有企业监管的有关规定和程序行使下列职权：（１）对国有资产实施监督管理，保证国有资产的保值增值；（２）决定公司的经营方针和投资方案；（３）制订和批准公司的年度财务预算方案、决算方案；（４）制订和批准公司利润分配方案和弥补亏损方案；（５）制订公司增加或减少注册资本以及发行公司债券的方案；（６）制订公司合并、分立、解散或者变更公司形式的方案；（７）决定公司内部管理机构的设置；（８）决定聘任或解聘公司总经理及其报酬事项，并根据总经理的提名决定聘任或解聘公司副总经理、财务负责人及其报酬事项；（９）制定公司的基本管理制度；（１０）决定公司其他重要事项。
２、监事会
根据《昆山花桥国际商务城资产经营有限公司章程》的规定，公司设监事会，由５名监事组成，其中３名监事由国有资产监督管理机构委派，２ 名监事由公司职工代表大会选举产生。监事任期三年，可以连任，监事会行使下列职权：（１）检查公司财务；（２）对公司董事、高级管理人员执行公司职务的行为进行监督，对违反法律、行政法规、公司章程或者国有资产监督管理机构有关规定的董事、高级管理人员提出罢免的建议；（３）当董事、高级管理人员的行为损害公司的利益时，要求董事、高级管理人员予以纠正。
３、总经理
根据《昆山花桥国际商务城资产经营有限公司章程》的规定，公司设总经理。总经理对董事会负责，行使下列职权：（１）主持公司的生产经营工作，组织实施董事会决议；（２）组织实施公司年度经营计划和投资方案； （３）拟订公司内部管理机构设置方案；（４）拟订公司的基本管理制度；（５）制定公司的具体规章；（６）提请聘任或者解聘公司副总经理、财务负责人；（７）决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘以外的负责管理人员；（８）董事会授予的其他职权。
（二）公司组织结构
公司本部在组织机构设置方面，坚持高效、精简的原则，根据公司定位、业务特点及业务需要设置了综合办公室、财务部、投资经营部、项目管理部、法务部等职能部门，各职能部门之间在业务开展中，既保持相互独立性又保持有效的协作。
截至２０１０年１２月３１日，发行人拥有全资子公司５家。公司组织结构图如下：
■
五、发行人与下属企业的投资关系
截至２０１０年１２月３１日，发行人共有５家全资子公司，具体情况如下表所示：
■
六、主要控股公司的基本情况
１、昆山花桥国际商务城置业有限公司
昆山花桥国际商务城置业有限公司（简称“置业公司”）成立于２００７年５月，注册资本２４，５００万元，由发行人出资设立，为发行人的全资子公司。主要经营范围包括：房地产开发、销售；城乡一体化项目的投资、建设、管理；土地整理开发；基础设施和功能项目建设。自置业公司成立以来，已累计交付周泾五期、光明小区等，总交房面积达１９．５１万平方米，１，３２０套，为昆山花桥经济开发区的城市化进程提供了强有力的保证。
截至２０１０年１２月３１日，置业公司资产总计１５８，７１６．３８万元，净资产２４，４９７．２６万元；２０１０年实现主营业务收入５１，５００．８７万元，净利润１５５．５１万元。
２、昆山花桥国际商务城服务外包股权投资有限公司
昆山花桥国际商务城服务外包股权投资有限公司（简称“股权投资公司”）成立于２００９年４月，注册资本１０，０００万元，由发行人出资设立，为发行人的全资子公司。经营范围为直接投资服务外包相关企业，设立及参与设立境内外各种组织形式的有关服务外包的股权投资基金（公司）。
截至２０１０年末，股权投资公司资产总计９，５７２．４４万元，净资产９，５７２．４４万元；２０１０年无主营业务收入，净利润－１０４．２２万元。
３、昆山花桥国际商务城储运服务有限公司
昆山花桥国际商务城储运服务有限公司（简称“储运公司”）成立于２００９年８月，注册资本３００万元，由发行人出资设立，２０１１年１月，储运公司增加注册资本至１亿元，为发行人的全资子公司。经营范围：仓储服务、普通搬运装饰、货运代办；货物及技术的进出口业务。
截至２０１０年末，储运公司资产总计２９９．９０万元，净资产２９９．６１万元；２０１０年无主营业务收入，净利润－０．１１万元。
４、昆山花桥国际商务城企业家俱乐部有限公司
昆山花桥国际商务城企业家俱乐部有限公司（简称“俱乐部公司”）成立于２００９年９月，注册资本２００万元，由发行人出资设立，为发行人的全资子公司。经营范围：俱乐部及相应设施管理；会务服务。
截至２０１０年末，俱乐部公司资产总计３４８．６８万元，净资产－３０．５０万元；２０１０年实现主营业务收入５７３．１０万元，净利润－９９．７６万元。
５、昆山花桥国际商务城优租房管理服务中心有限公司
昆山花桥国际商务城优租房管理服务中心有限公司（简称“优租房公司”）成立于２００８年１１月，注册资本５０万元，由发行人出资设立，为发行人的全资子公司。主要经营范围包括：国有资产租赁、经营、管理；设备设施租赁服务；房产中介服务；商业管理服务。
截至２０１０年末，优租房公司资产总计２３２．０８万元，净资产－４０３．７２万元；２０１０年实现主营业务收入３７４．８９万元，净利润－２５９．１３万元。
七、董事、监事和高级管理人员情况
唐雪明，公司董事长、总经理，１９６６年９月生，研究生学历，历任昆山市花桥镇人民政府副镇长；江苏国际商务中心（昆山）管委会副主任；江苏大上海国际商务中心开发有限公司董事长、总经理；中国共产党昆山市花桥镇委员会副书记。
任进龙，公司副董事长，１９５２年７月生，本科学历，历任昆山市委办公室副主任；市委接待处主任；物价局局长。
施晓平，公司董事、副总经理，１９６３年５月生，本科学历，历任招商银行苏州支行国际业务部副经理；昆山市创业控股有限公司总裁助理。
吴金翔，公司董事、副总经理，１９７７年１２月生，硕士学历，工程师，历任昆山市交通工程管理处技术科副科长；昆山花桥国际商务城资产经营有限公司项目管理科副科长。
章金兴，公司监事，１９６３年１０月生，本科学历，会计师，历任昆山市财政局科员、副科长；昆山市国资局副局长；昆山市国资局副主任。
汤土云，公司监事，１９６３年１月生，本科学历，历任苏州大学商学院教师；昆山市审计局副局长；昆山市政协副主席。
钱建，公司监事，１９７５年５月生，研究生学历，历任昆山周市镇人民政府团委书记；昆山市纪委、监察局执法监察室副主任、主任。
潘彩娥，现任公司副总经理，１９７２年９月生，本科学历。曾任昆山陆家镇财政所副所长。
第十条 发行人业务情况
一、发行人所在行业现状和前景
发行人主要从事城市基础设施建设，包括市政工程及配套设施建设和农民安居房建设业务。城市基础设施建设是国民经济发展和城市化进程的基础，与宏观经济发展密切相关。随着“十二五”规划的逐步开展，经济发展和城市化进程不断加快，对于城市基础设施建设的要求更高，这在客观上为发行人的发展提供了一个难得的机遇。
伴随着城市化进程的推进和经济的快速增长，我国城市基础设施建设的规模不断扩大，发展速度也不断加快。同时，国家已相继出台有关政策，加快城市基础设施建设行业投融资体制改革的进程，主要体现在如下措施上：开辟城市建设多元投融资渠道，鼓励社会资本、私人资本和外国资本投资城市基础设施并参与经营；转变城市基础设施建设的既有观念，创新多种商业经营模式；积极推进市政公用企业改革，鼓励对外开放和对外发展，允许跨地区经营。
昆山地处中国经济最发达的长江三角洲，是上海经济圈中一个重要的新兴工商城市，历史悠久，物产丰饶，素有“江南鱼米之乡”美称。昆山市域面积９２７．６８平方公里，常住人口１３０．８万，下辖２个国家级开发区、２个省级开发区和９个镇。近年来，昆山的国民经济保持高速增长，２０１０年全市地区生产总值达到２１００．２８亿元，按可比价计算比上年增长１４．２％，成为国内首个ＧＤＰ总量超过２０００亿元的县级市，连续多年被评为全国百强县之首。目前，昆山的城市化进程相对滞后于工业化进程，包括电力、交通、水利等在内的基础设施相对滞后于地区经济的发展步伐，在某种程度上制约了地区投资环境的改善。另外，长江三角洲地区经济高速发展，地区之间的竞争日趋激烈，经济全球化大背景下的国际产业和资本转移以及国内经济结构调整和产业升级，给昆山的发展带来了前所未有的发展机遇和严峻挑战。因此，稳步加大基础设施建设力度是昆山市经济和社会发展的客观要求。
按照“融入上海、面向世界、服务江苏”的总定位，昆山花桥经济开发区借鉴国际先进的规划理念，先后聘请美国麦肯锡公司、上海城市规划设计院、新加坡邦城公司等国内外一流规划设计机构进行功能策划、总体规划和城市设计。今后，开发区将持续以高水准完成基础设施、功能配套和生态环境建设，形成以中央公园为核心、周边布局商务园的城市框架，呈现“城在景中、人在林中”的生态景观，成为商务集中、商贸配套、商住齐全、环境优美的生态型商务功能区，构筑最适宜现代服务业发展和商务人士工作生活的环境。因此，从行业特点和发展趋势看，发行人具有广阔的发展前景。
二、发行人在行业中的地位和竞争优势
发行人自设立以来，经营规模和实力不断壮大，在昆山花桥国际商务城城市建设投资领域，具有较强的区域垄断性，发展前景广阔。与同行业公司相比，发行人具有以下竞争优势：
（一）良好的区位优势
昆山花桥经济开发区，地处苏沪交界处，地域面积５０平方公里，距离上海市中心不到２５公里，西邻昆山国家级开发区，东依上海国际汽车城。花桥国际商务城对外交通便捷，距上海虹桥机场２５公里，浦东机场８０公里，沪宁高速、上海交环线（Ａ３０）、３１２国道均汇于此，沪宁铁路和沪宁城际铁路、京沪高速铁路均在此设站并经过。上海轨道１１号线墨玉路站近在咫尺，并延伸至商务城，成为全国首个县级市拥有轨道交通的城市。
花桥经济开发区是江苏省级开发区、江苏省服务外包示范区，根据“融入上海，面向世界，服务江苏”的定位，依托邻近上海的独特优势，力争通过８至１０年的发展，努力建设成为上海国际大都市的卫星商务城，主动接受上海的辐射，联动上海发展。
（二）强大的产业集群
昆山是重要的加工制造业基地，目前，来自世界５５个国家和地区的投资者，兴办了５，０００多个外资项目。世界５００强企业中有２８家在昆山投资了５３个项目，昆山民营企业总数达到１８，０００多家。２０１０年昆山工业生产持续较快增长，全市实现工业总产值７，００１．２９亿元，比上年增长２０．６％，规模以上工业企业实现主营业务收入６，５３０．８６亿元，比上年增长２１．３％。目前，昆山已经形成了１个千亿级产业集群和９个百亿级产业集群，其中千亿级集群ＩＴ产业（通信设备、计算机及其他电子设备）实现产值４，０６１．３８亿元，比上年增长２３．５％，占规模以上工业的比重为６１．８％。
昆山雄厚的产业基础和综合经济实力，为昆山花桥国际商务城发展创造了广阔的空间。同时，长三角地区制造业的强势发展，对现代服务业的需求也不断增强，必将促进生产性服务业超常规发展，也为商务城提供了前所未有的发展机遇。
（三）区域垄断优势
发行人作为昆山花桥经济开发区最主要的城市基础设施投资和建设主体，其经营领域和投资范围涵盖了区内城市基础设施建设和城市公用事业建设行业的多个方面，处于区域内行业垄断地位。花桥国际商务城经济正处于高速发展的起飞阶段，城市基础设施升级和改造的需求十分迫切，未来几年将是商务城城市基础设施建设项目集中实施的阶段，发行人的业务量和效益将同步增加。昆山市政府和昆山花桥经济开发区管委会已明确未来仍将以发行人作为开发区规划控制区域内主要的基础设施建设投融资载体，稳步推进区域内基础设施和配套设施建设，使得发行人具有突出的竞争优势。
（四）地方政府的大力支持
发行人承担了昆山花桥国际商务城城市基础设施投资和建设的重要任务。鉴于城市基础设施建设业的行业特点及其在地方发展中的重要作用，在经营过程中发行人获得了昆山市政府和昆山花桥经济开发区管委会的全面支持。自发行人成立以来，市政府先后多次通过货币增资等方式扩充发行人资本金，增强公司发展后劲，并根据发行人经营状况给予一定政策及资源支持。
近年来，昆山市国民经济保持高速发展，２０１０年ＧＤＰ达到２１００．２８亿元，按可比价计算比上年增长１４．２％，成为国内首个ＧＤＰ总量超过２０００亿元的县级市。区域经济的发展带来了地方经济实力的不断增强。２０１０年昆山市实现全口径财政收入４８０．４２亿元，比上年增长４６．３％，其中地方一般预算收入１６３．１３亿元，增长２２．５％。财政收入总量和人均水平继续位居全国各县（市）之首。根据昆山市财政局提供的《地方政府债务余额及综合财力统计表》，截止２０１１年６月末，昆山市地方政府债务余额２３．０９７９亿元，债务率仅为１４．１６％。地方收入的持续增长为发行人债券还本付息提供了重要保障。
（五）资源渠道优势
发行人是开发区综合实力较强的国有企业，担任了开发区经济建设的主力军，具有明显的区域性主导优势。在承担了众多城市建设任务的同时，也以优质服务和过硬质量积淀了良好的品牌优势。发行人不断加强与金融机构的合作，多渠道、全方位筹集城建资金。发行人与工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、中信银行、浦发银行等金融机构建立了长期紧密的合作关系，通畅的融资渠道为发行人未来的发展提供了有力的资金支持。
三、发行人主营业务模式及状况
发行人的主营业务集中在城市基础设施建设方面，主要从事花桥国际商务城市政工程及配套设施建设、安居工程开发建设。经过几年的规范运营，发行人已发展成为集融资、投资、开发、建设于一体的大型企业，发行人主要负责市政工程及配套设施建设，下属全资子公司昆山花桥国际商务城置业有限公司主要负责安居房建设。发行人通过代建城市基础设施项目，待项目建成后收回投资并获取利润，收入来源稳定，业务情况良好。
２０１０ 年度，发行人实现主营业务收入１２４，０９６．９４万元，利润总额２０，１０６．５０万元，净利润２０，２６９．８５万元。２０１０年度，工程项目建设收入为１２１，９３９．９２万元，占公司主营业务收入的９８．２６％；房产租赁收入为１，５８３．９２万元，占公司主营业务收入的１．２８％；餐饮业收入为５７３．１０万元，占公司主营业务收入的０．４６％。
２００８－２０１０年，发行人负责了合计９５余项的各类建设项目的投资工作，投资规模合计约５０．５９亿元，建设项目包括道路工程、桥梁工程、农民安居房建设、水利工程、河道疏浚、污水处理管网建设、特色园区建设、园区绿化等。上述基础设施和市政工程建设项目明显改善了商务城的城市面貌、交通环境和人民的生活水平，给商务城带来了巨大的经济效益，使开发区城市化水平显著提高，社会氛围更加和谐。随着商务城建设工作的进一步推进，发行人基础设施建设业务量将进一步增加，经济效益将稳步提高，发展前景将更加美好。
四、发行人未来发展规划
发行人将在区域经济迅速发展的基础上，以昆山花桥经济开发区为发展依托和核心发展区域，充分利用开发区的自然资源和社会资源，把发行人打造成为开发区的融资主体、开发主体和经营主体，提升发行人经营和运作水平，做大经济总量，增强赢利能力，实现实业经营和资本运营双轮驱动发展模式，具体业务规划如下：
１、立足基础设施建设业务。发行人将根据昆山市和昆山花桥经济开发区管委会的规划，加强自身城市开发职能，创新融资方式，通过发行公司债券、引入投资基金，为开发区的开发建设和经济发展提供资金、技术、资源等多元化、全方位的支持，继续完善区域内基础设施建设，提升开发区招商引资环境。
２、打造区域物流配送中心。昆山花桥经济开发区筹划以发行人为平台，建设花桥综合保税功能区。该保税功能区将依托周边陆海空港、虹桥交通枢纽和重要交通道口节点，加大对世界５００强物流企业招商力度，发展以供应链管理为主的现代物流业，重点发展国内外分销、产品研发、保税展销、分拨配送、离岸金融、区外保税、免税零售、保税非保税一体化仓储等综合保税业务。
３、参与服务外包产业股权投资。为更好地服务开发区的招商引资，加速现代服务业在花桥地区的集聚，发行人将参与昆山服务外包产业投资基金的筹建、建立和运营等。未来，将继续通过服务外包产业基金的探索及发展工作，充分发挥基金的杠杆作用，从而为花桥引入新的大量的国内外资本。
４、协调有序发展其他业务。发行人将立足于优化开发区人居环境，继续投身开发区环保工作，发展绿色建筑，推进能效提升，打造低碳城市示范区；发行人将致力于推动开发区和谐发展，做好安居房和保障性住房的建设工作；发行人将积极培育新兴业务，拓展公司盈利增长点，谋求公司业务的协调有序发展。
第十一条 发行人财务情况
一、发行人主要财务数据及指标
江苏公证天业会计师事务所有限公司（以下简称“江苏公证”）已对２００８年末、２００９年末和２０１０年末的合并资产负债表，２００８年、２００９年和２０１０年的合并利润表及利润分配表，２００８年、２００９年和２０１０年的合并现金流量表进行了审计，并出具了标准无保留意见的审计报告（苏公Ｓ［２０１１］Ｅ８００４号）。未经说明，本募集说明书中的财务数据均引自上述审计报告。
发行人２００８年－２０１０年主要财务数据
单位：万元
■
发行人２００８年－２０１０年主要财务指标
■
注释：
１、流动比率＝流动资产／流动负债
２、速动比率＝（流动资产－存货）／流动负债
３、资产负债率（％）＝总负债／总资产×１００％
４、应收账款周转率（％）＝主营业务收入／（应收账款＋其他应收款）的平均余额×１００％
５、存货周转率（％）＝主营业务成本／存货平均余额×１００％
６、总资产周转率（％）＝主营业务收入／总资产平均余额×１００％
７、净资产收益率（％）＝ 净利润（不含少数股东损益）／净资产平均余额（不含少数股东权益）×１００％
８、２００８年度总资产周转率、应收帐款周转率、存货周转率和净资产收益率以２００８年末数据为依据，２００９、２０１０年度总资产周转率、应收帐款周转率、存货周转率和净资产收益率以当年（期初＋期末）／２的数值为依据。
二、发行人财务状况分析
（一）财务构成分析
从资产构成来看，发行人２０１０年末资产总计１，２０１，８９０．５０万元，其中，流动资产合计为８７８，８３５．９８万元，占资产总额比例为７３．１２％，固定资产合计为１４５，３４５．０１万元，占资产总额比例为１２．０９％，资产的流动性较好。
从负债构成来看，发行人２０１０年末负债合计６８６，４３６．３８万元，其中，流动负债合计为２２１，２９５．９８万元，占负债总额比例为 ３２．２４％，长期负债合计为４６５，１４０．４０万元，占负债总额比例为６７．７６％，发行人负债以长期负债为主，短期偿债压力不大。
总体来看，发行人资本实力雄厚，资产质量良好，财务构成基本符合城市基础设施类企业的特征。发行人资产负债率为５７．１１％，处于行业正常水平。
（二）成长性分析
报告期内发行人保持良好的发展态势，２００８年末、２００９年末、２０１０年末总资产分别为６４７，２９０．６７万元、９６９，１２５．７２万元、１，２０１，８９０．５０万元；净资产（不含少数股东权益）分别为３６８，７６６．９５万元、４５４，１１９．２６万元、５１５，４５４．１２万元。２００９年、２０１０年总资产增长率分别为４９．７２％、２４．０２％；净资产增长率分别为２３．１５％、１３．５１％。
发行人资产规模的持续增长来源于以下两方面：（１）融资能力的提高使得债务融资规模不断扩大，资产增加；（２）股东资产的注入。股东的支持提高了发行人资产规模和竞争实力，也为发行人的持续发展奠定坚实的基础。
（三）营运能力分析
单位：万元
■
注释：１、流动资产周转率（％）＝主营业务收入／流动资产平均余额×１００％ ，２００８年度流动资产周转率以２００８年末数据为依据，２００９、２０１０年度流动资产周转率以当年（期初＋期末）／２的数值为依据。
（四）偿债能力分析
单位：万元
■
（五）盈利能力分析
单位：万元
■
注释：１、总资产报酬率＝（利润总额＋利息支出）／资产总额平均余额，２００８年度总资产报酬率指标计算中资产余额平均余额即采用２００８年末资产总额数。
（六）现金流量分析
单位：万元
■
第十二条 已发行尚未兑付的债券
截至本期债券发行前，发行人及其控股子公司没有已发行尚未兑付的企业（公司）债券、中期票据及短期融资券。
第十三条 募集资金的用途
一、募集资金投向
本期债券募集资金１５亿元，其中１０亿元用于昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程项目、昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程项目和昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程项目，３亿元用于补充公司营运资金，２亿元用于偿还银行流动资金贷款。以上项目均已获得相关主管机关的批复，总投资１９４，４４４．２万元，具体情况见下表：
本期债券募集资金投向简况
单位：万元
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（一）投资项目情况
１、昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程
（１）项目建设主体
本项目实施主体为发行人全资子公司——昆山花桥国际商务城置业有限公司。
（２）项目建设内容及进展情况
该项目位于花集路以北、木瓜河以南、集善路以东，总用地面积２６６．８亩。项目建设内容主要包括多层住宅楼、高层住宅楼、物业管理商业配套用房、地下停车库等。项目建设具体明细为：
昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程建设内容
■
该项目总投资９９，２４７．１万元，建设期３年，已于２００９年７月正式开工建设，截止至２０１１年７月３１日，项目累计完成工程总量的４０．４５％。
（３）项目审批情况
本项目已经昆山市发展和改革委员会《市发展改革委关于核准昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程的通知》（昆发改投［２００８］８５０号）批准。
（４）项目土地审批情况
本项目已获得昆山市国土资源局《关于昆山花桥国际商务城置业有限公司昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程项目用地的预审的意见》（昆国土资函［２００８］７９号）。
（５）项目环境审批情况
本项目《建设项目环境影响报告书》已经昆山市环境保护局《关于对昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程项目环境影响报告书的审批意见》（昆环建［２００８］３９２４号）批准。
（６）项目资金来源
本项目总投资约９９，２４７．１万元。资金来源由银行贷款和单位自筹解决。
（７）项目经济效益分析
该项目各项财务评价指标较好，预计项目净现值２，７４０万元，总投资收益率为４．２％，具有较好的盈利能力和投资回收能力。
２、昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程
（１）项目建设主体
本项目实施主体为发行人全资子公司——昆山花桥国际商务城置业有限公司。
（２）项目建设内容及进展情况
该项目位于昆山花桥国际商务城３１２国道（曹安公路）以南、东环路以北、鸡鸣塘河以西，总用地面积１６０．７亩。项目建设内容主要包括多层住宅楼、高层住宅楼、物业管理商业配套用房、地下停车库等。项目建设具体明细为：
昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程建设内容
■
该项目总投资３８，５８３．４万元，建设期３年，已于２０１０年３月正式开工建设，截止至２０１１年７月３１日，项目累计完成工程总量的７１．８８％。
（３）项目审批情况
本项目已经昆山市发展和改革委员会《市发展改革委关于核准昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程的通知》（昆发改投［２００９］４６２号）批准。
（４）项目土地审批情况
本项目已获得昆山市国土资源局《关于昆山花桥国际商务城置业有限公司昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程项目用地的预审的意见》（昆国土资函［２００９］７１号）。
（５）项目环境审批情况
本项目《建设项目环境影响报告表》已经昆山市环境保护局《关于对昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程项目环境影响报告表的审批意见》（昆环建［２００９］２４２０号）批准。
（６）项目资金来源
本项目总投资约３８，５８３．４万元。资金来源由银行贷款和单位自筹解决。
（７）项目经济效益分析
该项目各项财务评价指标较好，预计项目净现值约６００万元，总投资收益率为４．２％，具有较好的盈利能力和投资回收能力。
３、昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程
（１）项目建设主体
本项目实施主体为发行人全资子公司——昆山花桥国际商务城置业有限公司。
（２）项目建设内容及进展情况
该项目位于昆山花桥国际商务城中部，具体位于３１２国道（曹安公路）以南、东环路以东、鸡鸣塘河以东，总用地面积１１５．０亩。项目建设内容主要包括高层住宅楼、物业管理商业配套用房、地下停车库等。项目建设具体明细为：
昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程建设内容
■
该项目总投资５６，６１３．７万元，建设期３年，已于２０１１年２月正式开工建设，截止至２０１１年７月３１日，项目累计完成工程总量的９．７６％。
（３）项目审批情况
本项目已经昆山市发展和改革委员会《市发展改革委关于核准昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程的通知》（昆发改投［２０１０］４６０号）批准。
（４）项目土地审批情况
本项目已获得昆山市国土资源局《关于昆山花桥国际商务城置业有限公司昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程项目用地的预审的意见》（昆国土资函［２０１０］７０号）。
（５）项目环境审批情况
本项目《建设项目环境影响报告书》已经昆山市环境保护局《关于对昆山花桥国际商务城置业有限公司建设昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程项目环境影响报告书的审批意见》（昆环建［２０１０］２６５７号）批准。
（６）项目资金来源
本项目总投资约５６，６１３．７万元。资金来源由银行贷款和单位自筹解决。
（７）项目经济效益分析
该项目各项财务评价指标较好，预计项目净现值８２７万元，总投资收益率为４．２％，具有较好的盈利能力和投资回收能力。
（二）补充营运资金
近年来，随着花桥国际商务城建设速度的不断加快，相关基础设施建设投入量也逐年增加，公司对于营运资金的需求也不断加大。公司拟将本期债券募集资金中３亿元用于补充公司营运资金，满足公司营运资金需求，降低融资成本。公司补充营运资金后，将有效缓解公司流动资金压力，保证经营活动的平稳进行，为公司后续发展提供有力保障，综合效益显著。
（三）偿还银行流动资金贷款
本期债券募集资金中２亿元用于偿还银行流动资金贷款。所偿还款项为深圳发展银行股份有限公司上海分行和中国民生银行股份有限公司苏州分行的流动资金贷款，具体情况如下：
■
偿还银行流动资金贷款有利于公司提高直接融资比例、优化融资结构、降低融资成本，并增强公司负债的稳定性。上述偿还银行流动资金贷款安排已经获得深圳发展银行股份有限公司上海分行和中国民生银行股份有限公司苏州分行出具的《关于同意昆山花桥国际商务城资产经营有限公司以债还贷的函》。
二、募集资金使用计划及管理制度
（一）募集资金使用计划
发行人将根据工程项目进度情况和资金调配情况，将本期募集资金按照预定的资金用途使用，具体分配情况如下：
■
（二）募集资金管理制度
发行人已制定明确的资金管理制度，将严格按照募集说明书中承诺投向和使用计划，对本期债券募集资金实行集中管理和统一调配，确保专款专用。
第十四条 偿债保证措施
一、偿债计划
发行人将设立专项偿债账户，通过对该账户的专项管理，提前准备本期债券的到期应付本息，按约定偿付本期债券本息。按照发行人、中国工商银行股份有限公司昆山支行（监管银行）及东吴证券股份有限公司（主承销商）签署的《债券募集资金及偿债基金监管协议》，发行人将在中国工商银行股份有限公司昆山支行开立偿债账户。《债券募集资金及偿债基金监管协议》明确约定偿债账户是专项用于本期债券本息偿付的账户，除本期债券的本金兑付和支付债券利息以及银行结算费用外，偿债账户资金不得用于其他用途。同时，发行人将从公司日常生产经营所产生的收入中提取部分资金作为本息偿债基金，专门用于本期债券本息的兑付工作，以确保本期债券本息按期兑付，保障投资者利益。发行人承诺将在每个付息／兑付日前１５个工作日提取并固化本息偿债基金。
二、第三方担保情况
昆山市创业控股有限公司为本期债券提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。
昆山市创业控股有限公司（简称“创业控股”）成立于 ２００１ 年 １０ 月，是一家跨行业、综合性的国有独资公司。公司业经苏州市人民政府苏府复【２００１】４８号批准并经省政府核准，同意授予国有资产投资主体职能。公司主要从事国有资产投资、经营、管理，行使国有资产出资者职能，享有出资者的重大经营决策权、资产收益权和选择经营者权，承担国有资产保值增值责任。至２０１０年末，创业控股直接或间接拥有２３家全资子公司、１２家控股子公司和２１家参股子公司，主要业务包括城市燃气供应、城市自来水供应、能源建设等，以及相关的金融、投资、物流及物业经营等行业。
截至２０１０年末，创业控股经审计的合并口径资产总额为１７５．１１亿元，所有者权益为６６．２３亿元（不含少数股东权益），资产负债率为５９．５４％。同期，创业控股实现营业收入１７．２０亿元，净利润１．１６亿元，实现经营性现金净流入８．３２亿元。
三、发行人保障措施
首先，发行人作为本期债券的法定偿债人，其业务的未来现金流和净利润构成本期债券偿债资金主要来源；其次，昆山市创业控股有限公司为本期债券提供全额无条件不可撤销连带责任保证担保。
（一）发行人良好的经营状况是本期债券按期偿付的基础
发行人经营状况良好，主营业务收入稳定。公司收入主要来源于城市基础设施建设、人才公寓房租收入等。２００８ 年、２００９ 年和 ２０１０ 年，公司分别实现主营业务收入 ６２，７６１．８７万元、５１，８１４．５８万元和１２４，０９６．９４万元；实现利润总额 １４，２８２．９０万元、１５，５４０．２５万元和２０，１０６．５０万元。公司的业务收入稳定且逐年增长，能够有力支撑本期债券本息的按时偿还。
（二）本期债券募集资金投资项目产生的经营性收益
本期债券募集资金投资项目主要采取政府委托代建，并在建成后由政府向发行人回购的模式。本期债券募集资金投资建设的昆山花桥国际商务城周泾六期农民安居工程项目、昆山花桥国际商务城绿鸭桥农民安居工程项目和昆山花桥国际商务城天福苑农民安居工程项目将在未来几年为公司带来稳定的经营性收入，成为公司重要的利润来源之一，同时为本期债券本息的足额偿付提供重要的资金来源。
（三）担保人对本期债券提供了全额无条件不可撤销连带责任保证担保
昆山市创业控股有限公司为本期债券提供了全额无条件不可撤销连带责任保证担保。如果出现由于发行人自身因素而导致本期债券不能按期偿付，昆山市创业控股有限公司将按照本期债券担保函的相关约定将本期债券本金及利息、违约金、损害赔偿金、实现债权的费用和其他应支付的费用，划入本期债券登记结算机构指定的账户，用于保障债券投资者相关合法权益。
（四）偿债资金专户将规范本期债券偿付的资金归集
公司将在银行建立“偿债资金专户”，在债券存续期过半后各年度，提前安排必要的还本资金，这将规范本期债券偿付的资金归集，以保证发行人按时还本付息。
（五）其他偿债措施安排
为了充分、有效地维护债券持有人的利益，发行人为本期债券的按时、足额偿付制定了一系列工作计划，包括确定专门部门与人员、设计工作流程、安排偿债资金、制定管理措施、做好组织协调等，努力形成一套确保债券安全兑付的内部机制。
发行人为本期债券成立偿付工作小组，所有成员将保持相对稳定。自偿付工作小组成立起至付息期限或兑付期限结束，全面负责利息支付、本金兑付及相关事务，并在需要的情况下继续处理付息或兑付期限结束后的有关事宜。
同时公司还将根据市场形势的变化，不断改进管理方式，努力降低融资成本，优化债务结构，完善公司治理，增强财务风险控制能力，为本期债券偿还提供强大的制度保障。
第十五条 风险与对策
投资者在评价本期债券时，除本募集说明书提供的其他资料外，应特别认真地考虑下列各项风险因素：
一、与本期债券相关的风险与对策
（一）利率风险
受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、金融政策以及国际环境变化的影响，市场利率存在波动的可能性。本期债券为固定利率品种且存续期限较长，可能跨越多个利率波动周期，在本期债券的存续期限内，利率的波动可能使投资者面临债券价值变动的不确定性。
对策：本期债券的利率水平已充分考虑了对债券存续期限内可能存在的利率风险的补偿。本期债券拟在发行结束后，发行人申请在依法设立的证券交易场所上市流通，提高债券的流动性。本期债券流动性的增强将在一定程度上给投资者提供规避风险的便利。
（二）流动性风险
发行人计划本期债券发行结束后申请在国家批准的证券交易场所上市或交易流通。但由于具体上市审批事宜需要在本期债券发行结束后方能进行，发行人目前无法保证本期债券一定能够按照预期的时间在相关的证券交易场所上市交易，亦无法保证本期债券会在债券二级市场有活跃的交易流通。
对策：本期债券发行结束一个月内，主承销商将协助发行人向经批准的证券交易场所或其主管部门提出债券上市申请，力争本期债券早日获准上市流通。此外，随着债券市场的发展，债券流通和交易的环境将持续改善，未来的流动性风险将会有所降低。
（三）偿付风险
在本期债券存续期间，发行人的经营状况可能受到市场环境和政策环境的影响。如果发行人经营状况下滑或资金周转出现困难，将可能导致本期债券不能如期足额兑付，对投资者到期收回本息构成影响。
对策：目前，公司运行稳健，经营情况和财务状况良好，现金流量充裕。公司将进一步提高管理与经营效率，严格控制成本支出，不断提升公司的持续发展能力。
公司将加强对本期债券募集资金使用的监控，严格控制资本支出，积极预测并应对投资项目所面临的各种风险，确保募集资金投资项目的正常建设和运营，提高建设项目的现金流和收益水平。
二、与行业相关的风险与对策
（一）经济周期风险
发行人作为开发区重要的建设和运作主体，主要从事城市基础设施建设、市政工程建设等。上述业务都受到经济周期影响。如果出现经济增长放缓或衰退，将可能使发行人的经营效益下降，现金流减少，从而影响本期债券的兑付。
对策：发行人将依托其较强的综合实力，不断提高管理水平和运营效率，从而在一定程度上抵御经济环境变化对公司业绩产生的不利影响。另外发行人在坚守主业提高企业的核心竞争力的基础上，将努力尝试多元化经营，盈利水平的波动性或将降低，从而使得发行人抵御经济周期的能力进一步增强，最大限度地降低经济周期对发行人盈利能力造成的不利影响，并实现企业可持续发展。
（二）产业政策风险
发行人从事城市基础设施建设行业，国家宏观调控政策、土地政策及地方政府财政、税收政策的变动均会对其收入和利润产生重要的影响。
对策：为了防范政策变动风险，发行人将加强政策信息的收集与研究，及时了解和判断政策的变化，以积极的态度适应新的环境。同时，发行人将根据国家政策变化制定应对策略，对可能产生的政策风险予以充分考虑，尽量降低政策变动风险对发行人经营带来的不确定性影响。
三、与发行人相关的风险与对策
（一）项目建设风险
本期债券募集资金建设项目总体投资规模较大、周期较长。如果建筑材料、设备和劳动力价格上涨，将对施工成本造成一定影响，项目实际投资有可能超出预算。同时如在管理和技术上出现重大失误，则也可能产生不能按时竣工或达不到预先设计要求的情况。
对策：发行人将认真执行招标管理的相关规定，设计建设均由技术实力强、经验丰富的公司承担，关键工程环节均经过反复论证，并由专业人员持续现场跟踪项目施工进度，确保项目施工质量和进度，尽量避免工程延期、施工缺陷等风险。同时，发行人将对项目投入资金进行实时监控，以确保项目建设实际投资控制在预算范围内，并如期按质竣工和及时投入运营。
第十六条 信用评级
一、评级报告内容摘要
经上海新世纪资信评估投资服务有限公司（以下简称“上海新世纪”）对发行人拟发行的１５亿元的公司债券的评级结果为发行人主体长期信用等级为ＡＡ级，本期债券信用等级为ＡＡ＋级。该级别反映了本期债券安全性高，违约风险低。该等级是上海新世纪基于对发行人的运营环境、经营和竞争地位、发展前景等因素综合评估确定的。
上海新世纪的主要评级观点如下：
（一）优势
１、近年来，江苏省为促进省内各地区经济结构的转型，出台了相关政策以促进服务业的发展，花桥经济开发区作为省重点服务业发展项目，得到了政府的大力支持。
２、花桥经济开发区地处苏沪交界处，交通便捷，具有良好的区位优势。
３、昆山市以产业链形式引入外资，因而当地经济基础及税源较为稳定，为花桥经济开发区的发展提供了良好的财力支撑。
４、公司土地资源较为丰富，可为公司的后续发展提供良好的支撑。
（二）风险
１、花桥商务城的发展与花桥经济开发区内的产业规模紧密联系，目前开发区仍处于发展阶段，其园区内企业引入及投资收益存在一定的不确定性。
２、目前花桥商务城的应收款项与其他应收款项较多，其资金回笼情况应予以关注。
３、近年来，花桥商务城主营业务盈利水平不高，同时近年来公司负债规模增长较快，存在一定的流动性压力。
４、花桥商务城拥有较多的土地资源，从而公司经营较容易受到土地价格波动的影响。
（三）评级结论
以外向型经济为主导的昆山，在引入外资方面注重以“产业链”形式引入，经济基础较为稳固，近年来，昆山市经济发展迅速，基本形成了电子信息、精密仪器、精细化工、高档民生用品为主的四大支柱产业，其制造业在多年的发展中形成了一定的规模，因而其服务业的发展也具有了一定的经济基础。
近年来，昆山市在产业结构的优化中，重点实施服务业跨越战略，发挥上海的区位、江苏的政策优势及昆山的成本优势，加快以花桥经济开发区为重点的服务业集聚区建设，加快形成先进制造业与现代服务业双轮驱动、叠加发展的格局。
作为花桥经济开发区的投资及建设主体，公司近年来也获得一定的增长。以工程项目（含安居房）建设为主的营业收入近年来大幅增长，未来随着建设项目的陆续竣工，公司营业收入将获得进一步增长。同时公司随着开发区配套设施的逐渐完善及招商引资规模的扩大，公司的收入将会获得进一步增长。
但就目前来说，公司相关业务盈利水平不高；同时，随着公司近年来工程项目的增多，其负债规模也呈现了较快增长，刚性债务占比较高，存在一定的流动性压力。
未来，随着融资需求的进一步扩大，公司对国家信贷政策变动的敏感度将有所提高。并且，公司将来的收入将更多地受到开发区招商引资力度即入园企业的影响。
二、跟踪评级安排
根据相关规定及上海新世纪的《证券跟踪评级制度》，上海新世纪在初次评级结束后，将在本期债券有效存续期间对被评对象进行定期跟踪评级以及不定期跟踪评级。
上海新世纪将及时在本公司网站公布跟踪评级结果与跟踪评级报告，并同时报送发行人及相关部门。
第十七条 法律意见
发行人聘请江苏六典律师事务所作为本期债券的发行人律师。发行人律师按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，就发行本期债券事宜出具法律意见书。发行人律师认为：
（一）发行人系在中华人民共和国境内依法成立、合法存续的企业法人，具备本期发行债券的主体资格。
（二）发行人已取得本期发行债券所需的各项授权与批准，该等已经取得的授权与批准均合法有效。
（三）发行人本期发行债券已经满足《证券法》、《管理条例》和《有关事项的通知》所要求的发行公司债券的实质条件。
（四）发行人本期发行债券募集资金用途已经取得了有关主管部门的批准，符合国家产业政策。
（五）发行人以第三方提供连带责任保证为本期发行债券提供担保符合相关法律、法规规定。
（六）本期发行债券的信用评级机构具备从事发行债券信用评级的资格，发行人主体长期信用等级为ＡＡ级，本期发行债券的信用等级为ＡＡ＋级。
（七）东吴证券股份有限公司具备担任发行债券主承销商的主体资格和条件。
（八）参与本期发行债券的其他中介机构均具有从事发行公司债券相关业务的资格。
（九）本期发行债券的《募集说明书》符合法律法规和规范性文件的要求，在重大事实方面不存在虚假记载、误导性陈述以及重大遗漏的情形。
综上所述，发行人律师认为：发行人具备《公司法》、《证券法》、《企业债券管理条例》、《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发行核准程序有关事项的通知》（发改财金【２００８】７号）要求的申请发行公司债券的法律要件。
第十八条 其他应说明的事项
一、税务说明
根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债券所应缴纳的税款由投资者自行承担。
二、上市安排
本期债券发行结束１个月内，发行人将尽快向有关证券交易场所或有关主管部门提出本期债券上市交易或交易流通申请。
第十九条 备查文件
一、备查文件清单
（一）发行人董事会同意本期债券发行的有关决议
（二）国家有关部门对本期债券的批准文件
（三）２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券募集说明书
（四）２０１１年昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券募集说明书摘要
（五）发行人２００８年至２０１０年经审计的财务报告
（六）江苏六典律师事务所为本期债券出具的法律意见书
（七）上海新世纪资信评估投资服务有限公司为本期债券出具的信用评级报告
（八）昆山市创业控股有限公司为本期债券出具的担保函
（九）昆山市创业控股有限公司经审计的２０１０年财务报告
二、查阅地点、方式及联系人
投资者可以在本期债券发行期限内到下列地点或互联网网址查阅本募集说明书全文及上述备查文件：
（一）发行人：昆山花桥国际商务城资产经营有限公司
联系地址：昆山市花桥镇兆丰路８号
联系人：潘彩娥
电话：０５１２－５７６０８５０７
传真：０５１２－５７６０８５０７
邮编：２１５３３２
（二）主承销商：东吴证券股份有限公司
联系地址：苏州工业园区翠园路１８１号
联 系 人：叶犇、江春豪、俞子耀、王俊如、陈磊
联系电话：０５１２－６２９３８０９０、６２９３８０９３、６２９３８０９２
传 真：０５１２－６２９３８６６５
邮 编：２１５０２８
网址：ｗｗｗ．ｄｗｚｑ．ｃｏｍ．ｃｎ
此外，投资者可以在本期债券发行期限内到下列互联网网址查阅本募集说明书全文：
１、国家发展和改革委员会（财金司）
网址：ｈｔｔｐ：／／ｃｊｓ．ｎｄｒｃ．ｇｏｖ．ｃｎ
２、中央国债登记结算有限公司
网址：ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｃｈｉｎａｂｏｎｄ．ｃｏｍ．ｃｎ
如对本募集说明书或上述备查文件有任何疑问，可以咨询发行人或主承销商。
（三）备查文件查阅时间
周一至周五（法定节假日或休息日除外）：
上午９：３０—１１：３０ 下午２：３０—５：００
昆山花桥国际商务城资产经营有限公司
年 月 日
附表一：
昆山花桥国际商务城资产经营有限公司公司债券发行网点表
■
注：标注“▲”的发行网点为本期债券上证所协议发行部分的发行网点。
公司名称 |
成立日期 |
注册资本
（万元） |
公司持股
比例 |
主营业务 |
昆山花桥国际商务城置业有限公司 |
２００７．５ |
２４，５００．００ |
１００％ |
许可经营项目：房地产开发、销售。一般经营项目：城乡一体化项目的投资、建设、管理；土地整理开发；基础设施和功能项目建设。 |
昆山花桥国际商务城储运服务有限公司 |
２００９．８ |
３００．００ |
１００％ |
仓储服务、普通搬运装饰、货运代办；货物及技术的进出口业务。 |
昆山花桥国际商务城企业家俱乐部有限公司 |
２００９．９ |
２００．００ |
１００％ |
俱乐部及相应设施管理；会务服务。 |
昆山花桥国际商务城优租房管理服务中心有限公司 |
２００８．１１ |
５０．００ |
１００％ |
国有资产租赁、经营、管理；设备设施租赁服务；房产中介服务；商业管理服务。 |
昆山花桥国际商务城服务外包股权投资有限公司 |
２００９．４ |
１０，０００．００ |
１００％ |
直接投资服务外包相关企业，设立及参与设立境内外各种组织形式的有关服务外包的股权投资基金（公司）。 |
项 目 |
２０１０年末 |
２００９年末 |
２００８年末 |
资产总计 |
１，２０１，８９０．５０ |
９６９，１２５．７２ |
６４７，２９０．６７ |
其中：流动资产 |
８７８，８３５．９８ |
８１６，７７４．６７ |
５９８，３２８．９６ |
负债合计 |
６８６，４３６．３８ |
５１５，００６．４５ |
２７８，５２３．７２ |
其中：流动负债 |
２２１，２９５．９８ |
１２２，６６１．４５ |
５７，２２３．７２ |
所有者权益合计（不含少数股东权益） |
５１５，４５４．１２ |
４５４，１１９．２６ |
３６８，７６６．９５ |
主营业务收入 |
１２４，０９６．９４ |
５１，８１４．５８ |
６２，７６１．８７ |
利润总额 |
２０，１０６．５０ |
１５，５４０．２５ |
１４，２８２．９０ |
净利润 |
２０，２６９．８５ |
１５，６０７．９６ |
１２，７２５．１２ |
项 目 |
２０１０年末 |
２００９年末 |
２００８年末 |
流动比率（倍） |
３．９７ |
６．６６ |
１０．４６ |
速动比率（倍） |
１．４９ |
２．２９ |
３．０６ |
资产负债率（％） |
５７．１１ |
５３．１４ |
４３．０３ |
应收账款周转率（％） |
５１．０７ |
３１．９３ |
５１．６８ |
存货周转率（％） |
２１．４６ |
１０．１３ |
１３．９２ |
总资产周转率（％） |
１１．４３ |
６．４１ |
９．７０ |
净资产收益率（％） |
４．１８ |
３．７９ |
３．４５ |
项目 |
２０１０年 |
２００９年 |
２００８年 |
主营业务收入 |
１２４，０９６．９４ |
５１，８１４．５８ |
６２，７６１．８７ |
资产总额 |
１，２０１，８９０．５０ |
９６９，１２５．７２ |
６４７，２９０．６７ |
存货 |
５４８，６７２．６９ |
５３６，１３７．０７ |
４２３，４９４．６９ |
应收账款周转率（％） |
５１．０７ |
３１．９３ |
５１．６８ |
总资产周转率（％） |
１１．４３ |
６．４１ |
９．７０ |
净资产周转率（％） |
２５．６０ |
１２．５９ |
１７．０２ |
流动资产周转率（％） |
１４．６４ |
７．３２ |
１０．４９ |
存货周转率（％） |
２１．４６ |
１０．１３ |
１３．９２ |
项目 |
２０１０年 |
２００９年 |
２００８年 |
资产总额 |
１，２０１，８９０．５０ |
９６９，１２５．７２ |
６４７，２９０．６７ |
负债总额 |
６８６，４３６．３８ |
５１５，００６．４５ |
２７８，５２３．７２ |
所有者权益合计 |
５１５，４５４．１２ |
４５４，１１９．２６ |
３６８，７６６．９５ |
流动资产 |
８７８，８３５．９８ |
８１６，７７４．６７ |
５９８，３２８．９６ |
流动负债 |
２２１，２９５．９８ |
１２２，６６１．４５ |
５７，２２３．７２ |
净利润 |
２０，２６９．８５ |
１５，６０７．９６ |
１２，７２５．１２ |
流动比率（倍） |
３．９７ |
６．６６ |
１０．４６ |
速动比率（倍） |
１．４９ |
２．２９ |
３．０６ |
资产负债率（％） |
５７．１１ |
５３．１４ |
４３．０３ |
项目 |
２０１０年 |
２００９年 |
２００８年 |
主营业务收入 |
１２４，０９６．９４ |
５１，８１４．５８ |
６２，７６１．８７ |
利润总额 |
２０，１０６．５０ |
１５，５４０．２５ |
１４，２８２．９０ |
净利润 |
２０，２６９．８５ |
１５，６０７．９６ |
１２，７２５．１２ |
净资产收益率（％） |
４．１８ |
３．７９ |
３．４５ |
总资产报酬率（％） |
１．８５ |
１．９２ |
２．２１ |
项目 |
２０１０年 |
２００９年 |
２００８年 |
经营活动现金流量 |
经营活动现金流入 |
７６，６５５．８５ |
３０，５０５．３８ |
２５，０３８．６５ |
经营活动现金流出 |
１０２，０５８．７６ |
７９，０８４．６４ |
９４，７３６．０８ |
现金流量净额 |
－２５，４０２．９１ |
－４８，５７９．２５ |
－６９，６９７．４３ |
投资活动现金流量 |
投资活动现金流入 |
－ |
－ |
－ |
投资活动现金流出 |
１２８，５４７．６８ |
１０３，４８３．５６ |
１８，９８６．３１ |
现金流量净额 |
－１２８，５４７．６８ |
－１０３，４８３．５６ |
－１８，９８６．３１ |
筹资活动现金流量 |
筹资活动现金流入 |
２１０，０９０．００ |
３０８，５４５．００ |
１３６，４００．００ |
筹资活动现金流出 |
８９，２６５．８９ |
１１５，４０８．４８ |
３０，８９６．６９ |
现金流量净额 |
１２０，８２４．１１ |
１９３，１３６．５２ |
１０５，５０３．３１ |
现金及现金等价物净增加额 |
－３３，１２６．４７ |
４１，０７３．７１ |
１６，８１９．５７ |
项目名称 |
投资总额 |
募集资金使用额 |
占项目总投资比例 |
周泾六期农民安居工程 |
９９，２４７．１ |
５０，０００ |
５０．３８％ |
绿鸭桥农民安居工程 |
３８，５８３．４ |
２０，０００ |
５１．８４％ |
天福苑农民安居工程 |
５６，６１３．７ |
３０，０００ |
５２．９９％ |
补充营运资金 |
－ |
３０，０００ |
－ |
偿还银行流动资金贷款 |
－ |
２０，０００ |
－ |
合计 |
１９４，４４４．２ |
１５０，０００ |
－ |
建筑内容 |
单位 |
数量 |
总用地面积 |
平方米 |
１７７，８９６．９ |
建筑占地面积 |
平方米 |
３４，３９９．７ |
道路、广场及停车场 |
平方米 |
８２，７９８．０ |
绿化面积 |
平方米 |
６０，６９９．２ |
总建筑面积 |
平方米 |
４０２，６１９．０ |
地上建筑面积 |
平方米 |
３６７，４８５．２ |
地下建筑面积 |
平方米 |
３５，１３３．８ |
容积率 |
－ |
２．０７ |
绿地率 |
％ |
３４．１２ |
建筑密度 |
％ |
１９．３４ |
建筑内容 |
单位 |
数量 |
总用地面积 |
平方米 |
１０７，１５０．７ |
建筑占地面积 |
平方米 |
２７，６８９．０ |
道路、广场及停车场 |
平方米 |
４４，４２３．４ |
绿化面积 |
平方米 |
３５，０３８．３ |
总建筑面积 |
平方米 |
１６４，４３３．７ |
地上建筑面积 |
平方米 |
１６３，３０９．７ |
地下建筑面积 |
平方米 |
１，１２４．０ |
容积率 |
－ |
１．５ |
绿地率 |
％ |
３２．７ |
建筑密度 |
％ |
２５．８ |
建筑内容 |
单位 |
数量 |
总用地面积 |
平方米 |
７６，６６４．０ |
建筑占地面积 |
平方米 |
８，８２７．０ |
道路、广场及停车场 |
平方米 |
３６，４０４．８ |
绿化面积 |
平方米 |
３１，４３２．２ |
总建筑面积 |
平方米 |
２２１，０８８．０ |
地上建筑面积 |
平方米 |
１７９，３６１．０ |
地下建筑面积 |
平方米 |
４１，７２７．０ |
容积率 |
－ |
２．３４ |
绿地率 |
％ |
４１．０ |
建筑密度 |
％ |
１１．５１ |
贷款单位 |
贷款合同号 |
贷款金额 |
拟偿还金额 |
深圳发展银行股份有限公司上海分行 |
深发沪青贷字第２０１００７１５００１ |
１．５ 亿元 |
１．５ 亿元 |
中国民生银行股份有限公司苏州分行 |
（２０１１）年苏昆固借０００１号 |
０．５ 亿元 |
０．５亿元 |
序号 |
资金用途 |
募集资金安排（亿元） |
占募集资金总额比例（％） |
１ |
周泾六期安居工程 |
５ |
３３．３４ |
２ |
绿鸭桥安居工程 |
２ |
１３．３３ |
３ |
天福苑安居工程 |
３ |
２０．００ |
４ |
补充营运资金 |
３ |
２０．００ |
５ |
偿还银行流动资金贷款 |
２ |
１３．３３ |
合计 |
|
１５ |
１００ |
地区 |
承销团成员 |
网点名称 |
地址 |
联系人 |
电话 |
苏州 |
▲东吴证券股份有限公司 |
固定收益总部 |
苏州工业园区翠园路１８１号商旅大厦 |
张协 |
０５１２－６２９３８６７７ |
北京 |
华林证券有限责任公司 |
固定收益总部 |
北京市西城区金融街３５号国际企业大厦Ａ座１０层 |
侯宇鹏 |
０１０－８８０９１７５０ |
西部证券股份有限公司 |
固定收益部 |
北京市崇文区忠实里南街甲６号远洋德邑Ａ座１５０９室 |
袁裕彬、王鹏、曾志发、盛华梅、刘晗 |
０１０－８７７５０９６０、０１０－８７７５０９７９ |
南京 |
南京证券有限责任公司 |
固定收益部 |
南京市玄武区大钟亭８号 |
刘玲基 |
０２５－８３３６７８８８－３０８９ |
上海 |
德邦证券有限责任公司 |
固定收益部 |
上海市浦东新区福山路５００号城建国际中心１９楼 |
董朝晖 |
０２１－６８７６８１５９ |
新时代证券有限责任公司 |
固定收益部 |
上海市浦东南路２５６号华夏银行大厦５楼 |
黄磊 |
０２１－６８８６６９８１ |
深圳 |
华林证券有限责任公司 |
固定收益总部 |
深圳市福田区民田路１７８号华融大厦５楼 |
刘维娜 |
０７５５－８２７０７７４８ |
广州 |
广州证券有限责任公司 |
固定收益总部 |
广州市先烈中路６９号东山广场主楼５楼、１７楼 |
尹彦方、宋倩倩 |
０２０－８７３２２６６８－２０４ |
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昆山花桥国际商务城资产经营有限公司
主承销商：
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