§1 重要提示：

    1.1 本公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述

    或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

    1.2 本报告已经本公司第三届董事会第十六次会议审议通过。

    1.3 本公司本次第一季度财务会计报告未经审计。

    1.4 本公司董事长刘玠先生、总会计师马连勇先生及财务部部长张万斌先生

    声明：保证本次第一季度报告中的财务报告真实、完整。

    1.5 鞍钢新轧钢股份有限公司简称“本公司”；本公司及合营公司简称“本

    集团”。

    §2 本公司基本情况

    2.1 本公司基本信息

    A股                             H股

    股票简称 鞍钢新轧                        鞍钢新轧钢

    股票代码 000898                          0347

    董事会秘书                      证券事务代表

    姓名     付吉会                          靳毅民

    电话     0412-6334292                    0412-6334293

    传真     0412-6727772

    联系地址 辽宁省鞍山市铁东区南中华路396号

    电子邮箱 fujihui@ansc.com.cn

    2.2     本集团财务资料（按中国会计准则）

    2.2.1    主要会计数据和财务指标

    单位：人民币千元

    本报告期末   上年度期末          本报告期末比上年度期末增减（%）

    总资产                                 15,401,559 15,343,328        0.38

    股东权益 （不含少数股东权益）          10,737,972 10,133,942        5.96

    每股净资产（人民币元）                 3.62         3.42                5.85

    调整后的每股净资产 （人民币元）        3.62         3.42                5.85

    报告期       年初至 报告期期末    本报告期比上年 同期增减（%）

    经营活动产生的 现金流量净额            -217,913    -217,913            48.37

    每股收益（人民币元）                   0.204        0.204                114.74

    净资产收益率（%）                      5.62         5.62                 增加2.58个百分点

    扣除非经常性损益后的 净资产收益率（%？ 5.62         5.62                 增加2.58个百分点

    备注：

    2005年1-3月份 非经常性损益项目    影响利润金额 （人民币千元）

    营业外支出                        42

    相关所得税                        -14

    合计                              28

    2.2.2    利润表

    单位：人民币千元

    项目               本集团                              本公司

    2005年 1-3月份    2004年 1-3月份    2005年 1-3月份    2004年 1-3月份

    一、主营业务收入   6,862,451       4,411,903       6,925,105       4,435,198

    减：主营业务成本   5,835,015       3,863,814       5,901,626       3,896,480

    主营业务税金及附加 25,873           6,505            25,873           6,505

    二、主营业务利润   1,001,563       541,584          997,606          532,213

    加：其他业务利润   23,396           18,067           23,209           18,067

    减：营业费用       113,956          69,680           111,615          69,680

    管理费用           74,327           57,374           71,557           57,374

    财务费用           23,949           18,018           19,575           18,018

    三、营业利润       812,727          414,579          818,068          405,208

    加：投资收益       49                57                -4,906           57

    营业外收入         -                 18                -                 18

    减：营业外支出     42                39                42                39

    四、利润总额       812,734          414,615          813,120          405,244

    减：所得税         208,830          133,712          208,830          133,712

    五、净利润         603,904          280,903          604,290          271,532

    2.3 报告期末股东总数及前十名流通股股东持股表

    报告期末股东总数                          104,763户

    前十名流通股股东持股情况

    股东名称                                  期末持有流通股 的数量（股）    种类

    香港中央结算有限公司                      879,622,329                  H股

    中国工商银行-博时精选股票证券投资基金     26,993,443                   A股

    国信证券有限责任公司                      26,172,495                   A股

    华夏成长证券投资基金                      20,880,000                   A股

    中国银行-同盛证券投资基金                 20,582,758                   A股

    银丰证券投资基金                          18,384,462                   A股

    中国工商银行-银河银泰理财分红证券投资基金 17,240,002                   A股

    博时价值增长证券投资基金                  15,654,895                   A股

    招商银行股份有限公司-招商股票投资基金     13,543,710                   A股

    全国社保基金一零七组合                    13,000,000                   A股

    2.4本公司可转换债券情况

    2.4.1转股价格历次调整的情况，经调整后的最新转股价格：

    期间                    转股价（元/股）

    2000年9月-2001年6月     3.30

    2001年6月-2002年7月     3.21

    2002年7月-2003年6月     3.13

    2003年6月-2004年6月     3.03

    2004年6月-2005年3月11日 2.83

    2.4.2可转换公司债券发行后累计转股的情况：

    本公司于2000年3 月发行人民币15亿元可转换公司债券，期限5 年。根据

    《可转换债券募集说明书》的规定，本公司可转换债券到期日为2005年3 月13日。

    本公司已于2005年3 月14日兑付本金及利息，并于同日停止转股自行摘牌。此次

    共兑付本息人民币3,463,009.6 元。至到期日止，本公司可转换债券共转股453,985,697

    股 A股。

    §3   管理层讨论与分析

    3.1     本集团报告期内经营活动总体状况的简要分析

    1-3 月份，本集团共生产钢材143.51万吨，比上年同期增长18.41%. 其中：

    冷轧板42.09 万吨，由于进一步深加工影响，比上年同期下降17.15%；镀锌板及

    彩涂板19.72 万吨；线材23.26 万吨，比上年同期增长45.83%；厚板27.2万吨，

    比上年同期增长11.75%；大型及连轧30.79 万吨，比上年同期增长2.26%.本公司

    炼钢厂产钢89.17 万吨，比上年同期增长16.59%.

    3.1.1 占主营业务收入或主营业务利润总额10% 以上的主营行业或产品情况

    √适用         □不适用

    分行业或分产品 主营业务收入 （人民币千元）    主营业务成本 （人民币千元）    毛利率（%）

    冷轧板         2,366,088                    2,096,789                    11.38

    镀锌板及彩涂板 1,179,345                    1,093,684                    7.26

    厚板           1,209,658                    865,345                       28.46

    线材           823,331                       671,090                       18.49

    大型材         953,741                       836,946                       12.25

    钢坯           330,288                       271,161                       17.90

    其中：关联交易 1,031,047                    871,285                       15.50

    3.1.2    经营的季节性或周期性特征

    □适用         √不适用

    3.1.3 报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投

    资收益、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的

    重大变动及原因的说明）

    □适用         √不适用

    3.1.4    主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明

    □适用         √不适用

    3.1.5 主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况

    及其原因说明

    □适用          √不适用

    3.2     重大事项及其影响和解决方案的分析说明

    √适用          □不适用

    本公司已于2005年2 月28日召开了本公司2005年第一次临时股东大会、2005

    第一次内资股类别股东大会、2005年第一次外资股类别股东大会，审议通过了关

    于本公司拟收购鞍钢新钢铁有限责任公司100%股权等的相关议案，股东大会决议

    公告已于2005年3 月1 日在中国证券报、证券时报、上海证券报、香港经济日报、

    The Standard上刊登。

    3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说

    明

    □适用          √不适用

    3.4     经审计且被出具“非标意见”情况下董事会和监事会出具的相关说明

    □适用        √不适用

    3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相

    比发生大幅度变动的警示及原因说明

    √适用        □不适用

    经初步测算，预计2005年1 月1 日至2005年6 月30日期间公司净利润将比上

    年同期增长50% 以上。主要原因是公司新建项目产能扩大及公司产品热销所致。

    3.6     对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况

    □适用        √不适用

    鞍钢新轧钢股份有限公司

    董事长：刘   玠

    2005年4月18日