一 重要提示

　　1 本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文。

　　2 重大风险提示

　　公司已在本报告中详细说明公司在经营过程中可能面临的各种风险，敬请查阅本报告第四节“经营情况讨论与分析”。

　　3 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　　4 公司全体董事出席董事会会议。

　　5 致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　6 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

　　经公司第一届董事会第十七次会议决议，公司2019年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.56元（含税）。截至2019年12月31日，公司总股本180,223,454股，以此基数合计拟派发现金红利人民币10,092,513.42元（含税）。本年度公司现金分红金额占2019年度归属于上市公司股东的净利润比例为11.09%。

　　如在本报告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持现金派发总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。上述利润分配方案已由独立董事发表明确同意的独立意见，需经公司2019年年度股东大会审议通过后实施。

　　7 是否存在公司治理特殊安排等重要事项

　　□适用  √不适用

　　二 公司基本情况

　　1 公司简介

　　公司股票简况

　　√适用  □不适用

　　■

　　公司存托凭证简况

　　□适用  √不适用

　　联系人和联系方式

　　■

　　2 报告期公司主要业务简介

　　(一) 主要业务、主要产品或服务情况

　　山石网科是中国网络安全行业的技术创新领导厂商，自成立以来一直专注于网络安全领域前沿技术的创新，提供包括边界安全、云安全、数据安全、内网安全在内的网络安全产品及服务，致力于为用户提供全方位、更智能、零打扰的网络安全解决方案。公司为金融、政府、运营商、互联网、教育、医疗卫生等行业累计超过18,000家用户提供高效、稳定的安全防护。公司在苏州、北京和美国硅谷均设有研发中心，终端客户已经覆盖了中国以及美洲、欧洲、东南亚、中东的50多个国家和地区。

　　1、主要业务及主要产品

　　凭借较强的软硬件自主研发能力，公司为各行业客户提供完整的网络安全解决方案，主要包括下一代防火墙、入侵检测和防御系统、安全审计、安全管理、Web应用防火墙、内网安全等网络安全产品及相关服务。此外，公司针对云计算场景开发了微隔离与可视化、虚拟化防火墙产品、虚拟化Web应用防火墙、虚拟化网元管理系统，为云端用户提供一站式、多平台安全解决方案。主要业务及主要产品如下图所示：

　　■

　　2、报告期内公司主要业务及主要产品进展情况

　　（1）边界安全领域

　　公司的边界安全解决方案可广泛应用于数据中心、互联网出口、网络隔离、多服务器、VPN接入等多种应用场景，帮助金融、政府、运营商、互联网、教育、医疗卫生等各个行业的用户应对安全挑战。作为公司的传统强项产品，2019年公司在边界安全领域持续加强产品优化和创新，进一步巩固了在该细分领域的竞争优势。

　　报告期内，公司边界安全产品的主要进展如下：

　　i. 发布了新一代数据中心安全防护平台X9180，针对数据中心网络安全对高性能、可扩展性、高可靠性以及虚拟化等要求而设计，同时提供高级威胁检测能力，并支持高性能VPN隧道技术，具有高性能、高可靠、高扩展、高智能和低能耗的特点。

　　ii. 发布了国产芯片高性能安全平台K9180，整机可以达到300Gbps的峰值性能，处于国内领先水平。此外，发布了基于国产芯片的下一代防火墙产品K2680，进一步丰富了国产芯片安全产品类型。

　　iii. 发布了采用国产关键元器件和国产操作系统的入侵防御系统S2680-GC，符合国家相关标准要求，国产化程度高，适配具有国产化产品需求的用户场景。

　　iv. 发布了超百Gbps级入侵防御产品S6680，满足高端用户对高性能和高端口密度入侵防御产品的安全需求。

　　报告期内，网络安全设备的操作系统StoneOS针对下一代防火墙产品发布了新功能30余项，系统改进70余项，进一步提升了山石网科安全产品应对未来网络安全威胁的解决方案能力以及系统的稳定性和易用性。

　　报告期内，公司实现边界安全产品业务收入57,879.83万元，较上年同期增长14.05%。

　　（2）云安全领域

　　公司是国内最早进入云安全领域的安全厂商之一。公司的云计算安全解决方案可为多种云计算环境提供全方位的保护，纯软件化的NFV产品，极易在云计算环境中部署。此前公司已经陆续发布了虚拟化下一代防火墙产品山石云·界和国内首款针对云内东西向流量的具有“微隔离与可视化”功能的产品山石云·格。2019年，公司完成了对山石云·界和山石云·格大量的优化工作，同时还新推出了安全网元管理系统山石云·集，业务规模获得稳定增长。

　　报告期内，云安全产品主要进展如下：

　　i. 山石云·界针对云计算安全的改进20余项，全面提升了山石云·界应对云安全威胁的解决方案能力。

　　ii. 山石云·格实现了业务性能监控（SPM）功能，可提供云内业务和网络的性能可视化监控，提高排障效率，改善总体运营质量；优化了透视镜等可视化功能，进一步增强了监控能力，提升了用户体验；此外，山石云·格适配了华为FusionCloud云平台，进一步拓展了云安全防护场景。

　　iii. 发布了安全网元管理系统山石云·集。山石云·集专门针对需要在云计算和SDN环境中部署安全能力的场景，提供开放的标准接口，能快速与第三方云计算和SDN环境进行对接，可针对VNF（Virtualized Network Function）、PNF（Physical Network Function）进行配置与资源的管理，是一款具备对接配置检查和恢复能力的创新产品；同时，山石云·集可配合公司下一代防火墙以及山石云·界形成整套云安全解决方案，帮助终端用户更便捷地在云计算、SDN环境及NFV环境完成对接集成，实现业务的自动化编排。

　　iv. 山石vWAF也在原有基础上进行了性能优化并增加了更高端型号，支持了订阅模式，支持在AWS 上进行部署。同时增加了IP信誉、爬虫机器流量识别、用户识别及追踪功能，并支持根据地理IP进行访问控制，从而为Web应用提供更加全面的防护能力。

　　报告期内，公司实现云安全产品及服务收入3,571.29万元，较上年同期增长50.08%。

　　（3）其他安全领域

　　I.智能分析管理

　　2019年，网络安全的视角逐渐升维，市场中的行业客户更加重视包括单点威胁检测能力、信息集中化管理、关联分析、可视化呈现和风险预测等方面的全网安全的整体化建设，对于态势感知的需求和研究达到了崭新的高度，相关的标准和认证也开始逐步形成。公司紧跟网络安全市场的发展趋势，高度重视网络安全态势的市场布局和产品研发，针对态势感知的市场需要，公司2019年发布了具备全网态势感知解决方案能力的智能分析管理平台——山石智·源，山石智·源是以全息数据驱动的AI分析运营系统，由分析平台与丰富的探针共同构成整体解决方案，可为各行业客户提供网络威胁分析、态势呈现与溯源等功能，解决客户监控盲区、潜在安全隐患、运维低效等问题。

　　山石智·源是一套软硬件组合的产品，能够关联云端、内网、终端，可与公司现有产品形成联动，为客户提供安全整体解决方案，提升安全运维效率。作为网络安全的主控中心，山石智·源的独特性主要体现在以下三个方面：

　　i. 对数据的及时、准确、全面掌控；支持多源海量数据分析，包括流量、日志、威胁情报等；采用分布式实时计算框架，支持分布式存储，可实现弹性扩展和集群管理。

　　ii. 不仅是AI, 更是AI+HI（人工智能+人类智慧）；安全运营的本质是技术、产品、人、流程的结合，最终安全反映的是人与人的博弈；基于AI的智能分析引擎和智能搜索引擎帮助整理数据、分析信息，使HI更专注于提炼知识、快速决策。

　　iii. 自动响应，及时装置；灵活的编排粒度，实现威胁、弱点、资产等多层次的自动化工单响应；通过可视化事件响应系统，及时跟踪处置，直观了解处理进度，报告工作情况与成果。

　　报告期内，山石智·源已开始逐步应用于金融机构、省级高速、智慧监狱、各大高校的网络安全建设项目，获得了用户的认可。

　　II.内网安全

　　随着网络攻击技术的提升和手段变化，网络安全市场对于高级威胁、未知威胁的检测发现与定位防控的关注度持续增长，行业客户在网络安全建设时不仅要考虑网络边界，还需要进一步考虑内网安全的建设，尤其是需要具备内网东西向流量监测分析和内网安全态势的感知能力。公司在2016年发布了智能内网威胁感知系统山石智·感，提前布局内网安全市场，聚焦于内网风险态势感知，致力于核心业务安全，利用山石智能安全技术，帮助行业客户构建可视、可管理、可信任的安全内网。

　　报告期内，山石智·感在已有的内网威胁检测能力基础上，新增了热点威胁情报推送、云沙箱检测、垃圾邮件检测三大云端检测功能，内网威胁检测能力得到进一步的加强和提升。

　　III.数据安全产品

　　随着信息化的发展，企业数据资产的安全防护问题变得越来越重要。公司通过对市场需求的充分调研和客户应用场景的理解，针对数据安全防护方面提出了一体化的数据安全解决方案，包括数据库审计与防护系统、数据泄露防护系统以及静态数据脱敏系统，进一步助力行业用户在数据安全方面的建设与防护。

　　报告期内，公司数据安全产品系列主要进展如下：

　　i. 山石网科数据库审计与防护系统新增了两款硬件型号，以覆盖数据库审计的低端细分市场，同时新增了对非关系型数据库的兼容，共计支持的数据库类型22种，目前处于业界领先地位。此外，随着IPv6的应用发展和普及，公司的数据安全产品最新版本已完全适配IPv6环境，解决了IPv6环境下的数据库安全审计和防护难题。产品在政府、教育科研、医疗、金融等行业中得到了认可及应用。

　　ii. 山石网科数据泄露防护系统在互联网行业的市场开拓取得进展，产品紧贴互联网客户日常业务特点与需求，帮助客户制定一整套完善的互联网企业敏感信息保护制度与产品实施方案。

　　iii. 公司发布了山石网科静态数据脱敏系统，对原有数据安全产品线进行了扩充与完善，帮助金融、政府、运营商、互联网、教育等行业用户解决面向测试、开发、培训和数据共享场景的数据脱敏需求，解决生产数据跨区域流转过程中可能存在的数据泄露风险隐患问题。

　　2019年，公司实现了数据安全建设整体解决方案的产品布局，全面覆盖数据安全防护的全部应用场景，较大程度上丰富了公司整体网络安全解决方案。

　　IV.应用交付和Web安全产品

　　针对互联网中越来越多的自动化流量攻击，公司在报告期内发布了机器流量识别和管理方案, 同时积极投入自主可控技术的研究，发布了基于国产芯片和国产操作系统的Web应用防火墙W1060-GC。报告期内，公司新增了应用交付产品，支持全局负载均衡功能，完善了IPv6业务的改造方案，在多个项目进行部署和使用。

　　报告期内，公司实现其他安全类产品及服务收入5,618.16万元，较上年同期增长124.87%。

　　(二) 主要经营模式

　　1、销售模式

　　公司在报告期内仍然采用直销和渠道代理销售相结合的模式，并以渠道代理为主的经营模式，未发生重大变化。

　　（1）直销模式

　　基于部分电信运营商、金融机构及大型企业对于采购成本、服务质量的严苛要求，公司对此类重要客户主要采取直销模式，便于公司安排专业销售及技术人员为客户提供更好的服务。此外，公司以直接供应商身份参与国家重点行业集中采购并入围集中采购名录，是对公司技术、实力的一项重要认可，有利于打造公司品牌形象。

　　公司通过参与招投标、邀标谈判的方式获取直销客户。直销模式下，公司严格履行客户的招投标程序，公司定价以市场竞争为原则，根据客户对产品性能需求、预算和市场竞争情况确定投标价格和谈判的报价。一般情况下，公司与直销客户根据直销客户招投标或邀标的要求、客户合同模板约定、客户内部建设项目竣工验收安排等因素确定信用期。

　　（2）渠道代理模式

　　公司主要采取渠道代理模式，报告期内，公司渠道代理商分为总代理商、战略行业ISV（独立软件开发商，即Independent Software Vendors）和金牌、银牌渠道代理商。其中，总代理商及战略行业ISV可以直接向公司进行采购。一般情况下，金牌、银牌代理商直接与总代理商签订订单合同，并通过总代理商下单提货。

　　报告期内，公司直销和渠道代理销售相结合并以渠道代理为主的销售模式，降低了企业的资金风险，加大了对终端用户的覆盖面，公司将延续现有的经营模式，并不断加强渠道建设工作。

　　2、采购模式

　　公司物料采购可以分为生产性物料采购和非生产性物料采购，其中生产性物料包括委托加工类和直采类。公司采购的主要材料包括自主研发的硬件平台（委托加工模式）、工控机、服务器、硬盘、电源、光模块、包装材料等。公司拥有独立的供应链体系，原材料采购主要由采购部门执行，工程部、计划部、质量部、仓储部等进行必要协助，确保采购的产品和服务持续满足公司客户的要求，并通过持续稳定的供应链体系支持公司整个业务发展的需求。

　　报告期内，公司采购模式未发生重大变化。

　　3、生产模式

　　公司销售的网络安全硬件设备和软件由公司自主研发设计，经过严格缜密的组装灌装，并最终交付给客户。公司硬件设备主要采取代工模式生产，产品全部在公司认证的专线完成电子线路板生产，统一经过严苛的设备组装、生产测试、预装软件、烤机、检测包装等环节。部分产品下线后安装公司自主研发安全软件并由公司质量部门进行检验，检验通过后采取直运模式交付给终端客户或渠道代理商。同时，为满足不同重要客户的需求，公司少量产品由代工厂组装后交付至公司质量部门检验，检验通过后交付给公司自有车间进行定制生产，保证了该部分产品的特殊性及保密性。

　　公司产品主要采取标准化生产模式，根据不同部署场景及性能需求，公司提供多种性能层级的标准化的安全解决方案。

　　报告期内，公司生产模式未发生重大变化。

　　4、研发模式

　　公司的产品研发设计，以技术创新为导向，将客户需求及反馈融入到产品规划、设计、研发和服务的全过程中，研发工作通过“规划—设计—交付—反馈—升级”的良性循环，不断加强产品能力并提升用户体验。

　　公司的产品研发采用矩阵模式进行，除产品研发团队外，市场部、销售部、运营部也有指定资源全程参与，从而保证产品在设计研发的所有阶段，可以充分考虑市场需求和客户反馈。产品在交付后，确保可以迅速实现大规模生产和销售。

　　公司的研发部门主要由苏州、北京、美国硅谷三地研发团队构成。研发阶段主要分为需求阶段、设计阶段、开发阶段及测试阶段4个阶段。随着公司产品品类的不断丰富和市场变化逐渐加快，公司在瀑布式开发模式的基础上，引入了敏捷开发模式，针对不同特点的产品采用不同的开发方式。

　　报告期内，公司研发模式未发生重大变化。

　　(三) 所处行业情况

　　1. 行业的发展阶段、基本特点、主要技术门槛

　　根据最新发布的《IDC全球网络安全支出指南》（Worldwide Security Spending Guide,2019H1）, IDC预测2020年全球网络安全相关硬件、软件、服务市场的总投资将达到1,202.8亿美元，较2019年增长10.1%。IDC认为，全球各国政府和企业对网络安全技术的采纳愈加重视，市场环境向好，在2019-2023年的预测期间内，全球网络安全相关支出将实现10.0%的年均复合增长率，预计2023年将达到1,571.6亿美元。

　　同时，IDC预测，2020年中国网络安全市场总体支出将达到87.5亿美元，较2019年同比增长24.0%，增幅继续领跑全球网络安全市场。2020年，安全硬件在中国整体网络安全支出中将继续占据绝对主导地位，占比高达59.1%；安全软件和安全服务支出比例分别为18.4%和22.5%。

　　综合看来，相较于国外成熟市场，我国网络安全市场正处于快速成长期，安全软件和安全服务具备较大的提升空间。安全事件威胁、合规性政策法规、信息技术升级以及国内信息技术应用创新是国内网络安全市场的主要推动力。

　　此外，从技术发展的角度看，网络安全行业的整体技术门槛较高，其中，硬件系统的设计尤其是高端分布式硬件系统设计，具有相对更高的技术门槛。未来，随着网络信息技术的升级，针对用户日趋复杂的网络环境和实际需求，网络安全技术正朝着更复杂化、多元化、个性化、智能化的方向发展，且技术迭代时间愈发缩短，对网络安全企业的产品研发提出了更高的要求。

　　2. 公司所处的行业地位分析及其变化情况

　　经过多年发展，山石网科已成为网络安全领域的技术创新领导厂商。公司产品凭借高性能、高可靠的核心竞争力以及广受认可的品牌形象，得到金融、政府、运营商、互联网、教育、医疗卫生等行业用户的认可，累计已服务超过18,000家用户，获得了一定的品牌溢价，销售毛利率居于行业较高水平。同时公司保持较高的研发人员和研发投入占比，持续增强公司的技术创新能力，公司的产品和技术实力处于市场领先地位。“多处理器分布式并行安全处理技术”与“高端硬件系统设计技术”的融合开发，“云安全微隔离技术”，“孪生”模式（Twin Mode）应用技术等多项技术已达到国际先进水平。

　　根据IDC数据，2016-2019年公司在中国“统一威胁管理UTM”市场厂商市场规模中排名第4 （数据来源：《IDC PRC Quarterly Security Appliance Tracker_2019Q4》）；2019年，公司连续第六年入选国际权威分析机构Gartner的网络防火墙魔力象限报告；连续第二年入选Gartner亚太区防火墙魔力象限报告。在连续两年入选Gartner的“IDPS魔力象限”的“特定领域者”象限后，2019年IDPS被纳入Gartner入侵检测及防御系统市场指南的代表性供应商。

　　报告期内，公司所处行业地位未发生重大变化。

　　3. 报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势

　　（1）网络安全威胁事件不断，网络安全重要性日益提升

　　近年来，网络安全威胁事件不断，攻击手段不断升级，造成较大影响的网络安全事件频现，引发社会广泛关注，推动网络安全市场快速成长。

　　从受到网络安全攻击的目标来看，企业信息与个人隐私泄露依然是重灾区。从网络威胁的攻击手段方面，2019年依然是利用多种手段并持续多个阶段的复杂攻击横行的一年，尤其是勒索病毒爆发和高速发展的一年，不断衍生出新型的勒索病毒和已知勒索病毒家族的变种，利用垃圾邮件等社会工程学的攻击方式完成病毒投递，并且能够在短时间内进行快速的传播扩散，在大范围或特定目标感染后实施勒索。除了勒索病毒之外，还有漏洞攻击和高级持续性攻击等网络威胁。

　　结合多年的技术积累，2019年，公司在产品升级和解决方案更新上对这一新威胁态势进行了有针对性的应对。公司不断加强人工智能、大数据技术应用在安全运营领域的研发力度，对山石智·源、HSM（Hillstone Security Management）、山石云·格等产品均针对性地作了更新和优化，在漏洞扫描、渗透测试等专业安全服务方面逐步加大了投入，安全防护能力显著提升。

　　（2）网络安全政策法规持续出台，推动国内网络安全市场快速增长

　　2019年，以“等保2.0”系列标准为代表，我国相关部门持续出台了一系列网络安全相关的标准、法规和政策，在2019年乃至未来相当长的一段时间内将持续推动我国网络安全行业全面、高质量发展。同时云、区块链、工业互联网、个人信息保护等政策的出台，也将推动新兴领域的网络安全建设工作。

　　2019年颁布的部分网络安全相关标准、政策法规如下表：

　　■

　　“等保2.0”给国内网络安全市场带来了新机遇，报告期内，公司通过发布安全运维网关、数据脱敏等新产品，对现有产品库不断更新升级，同时推出“等保2.0”的多行业解决方案，目前已基本覆盖“等保2.0”相关产品要求，并将加强市场宣传与渠道培训，不断完善“等保2.0”网络安全解决方案，满足各行业客户需求。

　　（3）新技术及国内信息技术应用创新推动行业高速发展

　　I.新技术驱动

　　新技术应用推广是网络安全行业发展的重要驱动力。中国信息通信研究院公布的《中国网络安全产业分析报告（2019年）》中，将网络安全的新兴应用场景归纳为四个主要场景：云计算、移动互联网、工业控制、物联网。在这些新兴应用场景中，新的客户需求被满足，新的安全问题被提出，孕育了网络安全的多个新兴细分市场。

　　人工智能和大数据也是近年来的新兴技术方向。数据量的增大、计算能力的提升，为人工智能算法注入了新的活力，产生了语音识别、人脸识别、智能驾驶、智能反欺诈等一系列应用，为相关产业注入了新的活力。与此同时，大量数据的收集、分析、存储、应用过程中，不可避免地涉及到敏感数据的安全使用问题，数据防泄漏、防篡改、数据库安全、大数据安全等相关领域，也成为网络安全的一个新热点。

　　近期全国掀起一轮“新基建”的建设热潮。在新基建所涉及的信息、交通、能源网络中，大量采用新一代信息技术，5G网络、宽带网络、大数据中心是新基建的灵魂。随着国家对网络安全，特别是关键信息基础设施网络安全的重视，新基建必将推动网络安全行业高速发展。

　　报告期内，公司推出了山石云·集网元管理系统，可解决不同云平台、SDN和网络安全产品集成的问题，为未来安全产品在5G网络中的虚拟化应用做好准备。同时，在边缘计算等细分领域，公司与能源、运营商行业用户开展了联合试点，以便公司产品更好地适配新兴应用场景。此外，公司还相继推出了vWAF、云数据库审计等产品，除在方案领先性、标准化上保持优势外，在防护手段的全面性上达到了较高水平，进一步助力行业用户在网络安全方面的建设与防护。

　　II.国内信息技术应用创新产业驱动

　　党的十八大以来，我国特别重视掌握互联网核心技术，重视掌握核心元器件的供应链，保障互联网安全。

　　2017年3月4日，国家互联网信息办公室起草了《网络产品和服务安全审查办法（征求意见稿）》，提高网络产品和服务安全可控水平，防范供应链安全风险，维护国家安全和公共利益。截至2019年，从政府到关键信息基础设施涉及的能源、通信、金融、交通、公共事业的广大客户都有了采用国产关键元器件和软件信息产品，确保供应链安全和产品服务安全可控。

　　公司积极响应市场需求，在报告期内陆续推出了采用国产CPU和国产操作系统软件的下一代防火墙、入侵检测与防御系统、Web应用防火墙等网络安全产品，形成了满足客户多个场景、多种安全防护手段的完整解决方案。

　　3 公司主要会计数据和财务指标

　　3.1 近3年的主要会计数据和财务指标

　　单位：元  币种：人民币

　　■

　　注：截至2017年12月31日，公司尚未由有限责任公司整体变更为股份有限公司，因此“基本每股收益”、“稀释每股收益”不适用于2017年度。

　　3.2 报告期分季度的主要会计数据

　　单位：元  币种：人民币

　　■

　　季度数据与已披露定期报告数据差异说明

　　□适用  √不适用

　　4 股本及股东情况

　　4.1 股东持股情况

　　单位: 股

　　■

　　■

　　注：1.越超高科技有限公司英文全称为 Alpha Achieve High Tech Limited；

　　2.LUO DONGPING为公司董事长罗东平先生。

　　存托凭证持有人情况

　　□适用√不适用

　　4.2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

　　□适用  √不适用

　　4.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

　　□适用  √不适用

　　4.4 报告期末公司优先股股东总数及前10名股东情况

　　□适用  √不适用

　　5 公司债券情况

　　□适用  √不适用

　　三 经营情况讨论与分析

　　1 报告期内主要经营情况

　　报告期内，公司实现营业收入674,570,694.78元，归属于上市公司股东的净利润91,046,079.76元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润74,079,100.97元，较去年同期分别增加19.97%、32.12%和0.67%（扣除同一控制下企业合并产生的影响后归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润增长率为19.51%）。报告期内，边界安全业务收入为人民币578,798,290.07元，同比增长14.05%，占公司主营业务收入比重由去年同期的91.23%下降至本期的86.30%；云安全业务收入为人民币35,712,928.09元，同比增长50.08%，占公司主营业务收入比重由去年同期的4.28%上升至本期的5.32%；其他安全业务收入为人民币56,181,566.02元，同比增长124.87%，占公司主营业务收入比重由去年同期的4.49%上升至本期的8.38%。报告期内，公司进一步加大研发投入，报告期内研发投入同比增长19.36%。

　　2 面临终止上市的情况和原因

　　□适用  √不适用

　　3 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

　　√适用  □不适用

　　本报告期内涉及新金融工具准则、新债务重组准则、新非货币性资产交换准则和报表格式的政策变更，详见本年报第十一节财务报告五、重要会计政策及会计估计41、重要会计政策和会计估计的变更。

　　4 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

　　□适用  √不适用

　　5 与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

　　√适用□不适用

　　本报告期合并财务报表的合并范围包括本公司及全部子公司，本报告期内未发生合并范围的变动，本公司在其他主体中的权益情况详见本“附注九、在其他主体中的权益”。

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　第一届董事会第十七次会议决议公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　一、董事会会议召开情况

　　山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）第一届董事会第十七次会议（以下简称“本次会议”）于2020年4月21日以现场会议结合电话会议方式召开，本次会议通知及相关材料已于2020年4月11日以电子邮件方式送达公司全体董事，并于2020年4月13日以电子邮件方式发出了会议的补充通知和材料。本次会议应参会董事9人，实际参会董事9人。本次会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》等法律、法规、规章、规范性文件和《山石网科通信技术股份有限公司章程》《山石网科通信技术股份有限公司董事会议事规则》的有关规定。

　　二、董事会会议审议情况

　　经与会董事表决，审议通过以下议案：

　　议案一、《关于公司2019年年度报告及摘要的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告》及《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告摘要》。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案二、《关于公司2019年度总经理工作报告的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　议案三、《关于公司2019年度董事会工作报告的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案四、《关于公司2019年度董事会审计委员会履职情况报告的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年度董事会审计委员会履职情况报告》。

　　议案五、《关于公司2019年度财务决算及2020年度财务预算的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案六、《关于公司2019年度募集资金存放与使用情况专项报告的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告》。

　　议案七、《关于公司2019年度利润分配方案的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年度利润分配方案公告》。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案八、《关于公司发展战略及2020年度经营计划的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　董事会审议了公司2019年年度报告中的公司发展战略及2020年度经营计划，具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告》。

　　议案九、《关于公司董事、监事2020年度薪酬标准的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案十、《关于公司2020年第一季度报告的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2020年第一季度报告》。

　　议案十一、《关于提请召开公司2019年年度股东大会的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司关于召开2019年年度股东大会的通知》。

　　议案十二、《关于公司会计政策变更的议案》

　　表决结果：9票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司关于会计政策变更的公告》。

　　会议还听取了《山石网科通信技术股份有限公司独立董事2019年度述职报告》。

　　特此公告。

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　第一届监事会第九次会议决议公告

　　本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　一、监事会会议召开情况

　　山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）第一届监事会第九次会议（以下简称“本次会议”）于2020年4月21日以电话会议方式召开，本次会议通知及相关材料已于2020年4月11日以电子邮件方式送达公司全体监事，并于2020年4月13日以电子邮件方式发出了会议的补充通知和材料。本次会议应参会监事3人，实际参会监事3人。本次会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》等法律、法规、规章、规范性文件和《山石网科通信技术股份有限公司章程》《山石网科通信技术股份有限公司监事会议事规则》的有关规定。

　　二、监事会会议审议情况

　　经与会监事表决，审议通过以下议案：

　　议案一、《关于公司2019年年度报告及摘要的议案》

　　监事会认为：（1）公司2019年年度报告的编制和审核程序符合法律、行政法规、公司章程和公司内部管理制度的相关规定；（2）公司2019年年度报告的内容和格式符合法律、行政法规、中国证券监督管理委员会和上海证券交易所的相关规定，该报告内容真实、准确、完整反映了公司的实际情况。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告》及《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告摘要》。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案二、《关于公司2019年度监事会工作报告的议案》

　　2019年度，公司共计召开6次监事会会议，监事列席或出席了公司的董事会、股东大会。监事会对公司重大事项决策发表意见，对董事、高级管理人员的履职情况及公司内部管理情况进行有效监督，促进公司的健康发展。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案三、《关于公司2019年度财务决算及2020年度财务预算的议案》

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案四、《关于公司2019年度募集资金存放与使用情况专项报告的议案》

　　监事会认为：公司2019年度募集资金存放与使用情况符合《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》等相关法律、法规、规章及其他规范性文件和公司《募集资金管理制度》的相关规定，募集资金通过专户存储和专项使用，不存在改变或变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，不存在违规存放和使用募集资金的情形。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告》。

　　议案五、《关于公司2019年度利润分配方案的议案》

　　监事会认为：公司2019年度利润分配方案符合《公司法》《证券法》《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》《上海证券交易所上市公司现金分红指引》和《公司章程》等有关利润分配的相关规定，符合公司现阶段的实际情况和发展需要，相关决策程序合法合规，不存在损害股东利益的情形，尤其是不存在损害中小股东利益的情形。公司2019年度利润分配方案体现了公司的长期分红政策，能够保障股东的稳定回报并有利于公司健康可持续发展。公司2019年度利润分配方案中现金分红水平是合理的，符合公司当前及未来发展经营需要。同意本次利润分配方案并将《关于公司2019年度利润分配方案的议案》提交公司年度股东大会审议。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2019年度利润分配方案公告》。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案六、《关于公司2020年第一季度报告的议案》

　　监事会认为：（1）公司2020年第一季度报告的编制和审核程序符合法律、行政法规、公司章程和公司内部管理制度的相关规定；（2）公司2020年第一季度报告的内容和格式符合法律、行政法规、中国证券监督管理委员会和上海证券交易所的相关规定，该报告内容真实、准确、完整反映了公司的实际情况。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司2020年第一季度报告》。

　　议案七、《关于公司董事、监事2020年度薪酬标准的议案》

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　本议案尚需提交公司年度股东大会审议。

　　议案八、《关于公司会计政策变更的议案》

　　监事会认为：公司本次会计政策变更，是根据财政部修订的《企业会计准则第14号——收入》而进行的合理变更。变更后的会计政策符合财政部、中国证券监督管理委员会及上海证券交易所相关规定，执行新会计政策能够客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果，符合公司及全体股东的利益。本次会计政策变更的程序符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。同意本次会计政策变更。

　　表决结果：3票同意；0票反对；0票弃权。

　　具体内容详见公司于2020年4月22日刊登在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的《山石网科通信技术股份有限公司关于会计政策变更的公告》。

　　特此公告。

　　山石网科通信技术股份有限公司监事会

　　2020年4月22日

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　2019年度利润分配方案公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　重要内容提示：

　　●每股分配比例：A股每股派发现金红利人民币0.056元（含税），不进行公积金转增股本，不送红股。

　　●本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。

　　●在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持分配总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。

　　●本年度现金分红比例低于30%的简要原因说明：为保障业务可持续健康发展，根据公司业务特点及2020年度经营需要，公司需预留足够的资金进行生产经营、营销网络扩建、研发投入、潜在重大项目投资等。

　　一、利润分配方案内容

　　经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2019年12月31日，山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）母公司期末可供分配利润为人民币155,675,729.32元。经公司第一届董事会第十七次会议决议，公司2019年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。

　　为持续稳定地回报股东，同时结合公司发展阶段和业务需求，公司2019年度利润分配方案如下：

　　公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.56元（含税）。截至2019年12月31日，公司总股本180,223,454股，以此基数合计拟派发现金红利人民币10,092,513.42元（含税）。本年度公司现金分红金额占2019年度归属于上市公司股东的净利润比例为11.09%。

　　如在本公告披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，公司拟维持现金派发总额不变，相应调整每股分配比例，并将另行公告具体调整情况。

　　本次利润分配方案尚需提交公司2019年年度股东大会审议。

　　二、本年度现金分红比例低于30%的情况说明

　　报告期内，归属于上市公司股东的净利润为91,046,079.76元，母公司累计未分配利润为155,675,729.32元，上市公司拟分配的现金红利总额为10,092,513.42元，占本年度归属于上市公司股东的净利润比例低于30%，具体原因分项说明如下：

　　（一） 公司所处行业情况及特点

　　公司所处的网络安全行业具有科技含量高、技术及产品更新升级快的特点，主要成本为人工成本。为保障对人才培育、技术创新等方面的可持续发展，公司需要维持较高水平的研发投入。同时，由于行业本身季节性的影响，收入主要集中在第四季度，公司实现盈利时间较短，从日常生产经营、潜在的重大项目投资等方面考虑，需要留存一定的现金储备。

　　（二） 公司发展阶段和自身经营模式

　　公司目前采用直销与渠道代理销售相结合的销售模式。2019年，公司的营销网络渠道扩建工作取得一定进展，考虑到公司目前仍处于快速成长期，为保障对营销体系、品牌宣传等方面的持续性拓展，公司需要维持较高水平的销售及市场推广投入。

　　（三） 公司盈利水平及资金需求

　　2019年，公司继续专注于网络安全领域的探索与实践，坚持“精品战略”并加快产品多元化布局。2019年度，公司实现营业收入674,570,694.78元，同比增长19.97%；归属于上市公司股东的净利润91,046,079.76元，同比增长32.12%；公司主营业务毛利率为76.37%，处于行业较高水平。

　　随着相关产业政策的落地与信息化建设水平的不断提升，公司计划加快在产品多元化布局方面的投入；同时，为不断提升客户满意度和品牌影响力，公司还将加大在安全服务综合能力提升方面的投入。

　　（四） 2020年新冠疫情对短期生产经营的影响

　　2020年新型冠状病毒引发的肺炎疫情对宏观经济的影响，可能造成短期内下游需求递延或降低、回款周期延长等情况，公司需要留存适当的现金储备。

　　（五） 公司留存未分配利润的确切用途以及预计收益情况

　　公司留存未分配利润将主要用于募投项目之外的研发及销售投入、潜在的重大项目投资、人才储备和补充经营性现金流。公司始终重视以现金分红形式对股东进行回报，严格按照《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）、《中华人民共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）、《山石网科通信技术股份有限公司章程》（以下简称“《公司章程》”）、《山石网科通信技术股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市后股东分红回报三年规划》和监管部门的要求，综合考虑与利润分配相关的各种因素，积极执行公司利润分配相关制度，与股东一起分享公司成长的收益。

　　三、公司履行的决策程序

　　（一） 董事会会议的召开、审议和表决情况

　　公司于2020年4月21日召开第一届董事会第十七次会议，审议通过了《关于公司2019年度利润分配方案的议案》，同意本次利润分配方案并同意将该议案提交公司2019年年度股东大会审议。

　　（二） 独立董事意见

　　独立董事认为：公司2019年度利润分配方案综合考虑了股东回报与公司经营发展需求，有利于保障公司的健康可持续发展，符合股东的长远利益，该利润分配方案符合《公司法》《证券法》《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》《上海证券交易所上市公司现金分红指引》和《公司章程》中关于利润分配的相关规定，符合公司现阶段的实际情况和发展需要，相关决策程序合法合规，不存在损害股东利益的情形，尤其是不存在损害中小股东利益的情形。

　　我们认为公司2019年度利润分配方案合理，同意《关于公司2019年度利润分配方案的议案》。

　　（三）监事会意见

　　公司于2020年4月21日召开的第一届监事会第九次会议审议通过了《关于公司2019年度利润分配方案的议案》，监事会认为：公司2019年度利润分配方案符合《公司法》《证券法》《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》《上海证券交易所上市公司现金分红指引》和《公司章程》等有关利润分配的相关规定，符合公司现阶段的实际情况和发展需要，相关决策程序合法合规，不存在损害股东利益的情形，尤其是不存在损害中小股东利益的情形。公司2019年度利润分配方案体现了公司的长期分红政策，能够保障股东的稳定回报并有利于公司健康可持续发展。公司2019年度利润分配方案中现金分红水平是合理的，符合公司当前及未来发展经营需要。同意本次利润分配方案并将《关于公司2019年度利润分配方案的议案》提交公司年度股东大会审议。

　　三、相关风险提示

　　（一） 现金分红对上市公司每股收益、现金流状况、生产经营的影响分析

　　本次利润分配方案结合了公司发展阶段、未来的资金需求等因素，不会对公司经营现金流产生重大影响，不会影响公司正常经营和长期发展。

　　（二） 其他风险说明

　　本次利润分配方案需提交公司2019年年度股东大会审议通过后方可实施。

　　特此公告！

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司关于召开2019年度现金分红说明会暨业绩说明会的预告公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　重要内容提示：

　　●会议内容：山石网科通信技术股份有限公司2019年度现金分红说明会暨业绩说明会

　　●会议时间：2020年4月28日（周二）下午15：30—16：30

　　●上海证券交易所上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.com/）在线交流

　　一、说明会类型

　　山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）已于2020年4月22日披露《山石网科通信技术股份有限公司2019年年度报告》。公司2019年度利润分配方案拟以公司总股本180,223,454股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币0.56元（含税）。为使广大投资者能够更全面而深入地了解公司经营业绩及利润分配等情况，公司决定通过网络方式召开“2019年度现金分红说明会暨业绩说明会”。届时公司将针对投资者关心的问题，与广大投资者进行沟通交流，同时广泛听取投资者的意见和建议。

　　二、会议召开时间及方式

　　本次说明会将于2020年4月28日（周二）下午15：30—16：30在上海证券交易所上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.com/）在线召开。

　　三、公司出席人员

　　公司董事长兼总经理罗东平先生；董事、副总经理、财务负责人兼董事会秘书尚喜鹤先生；公司董事会办公室相关人员等。

　　四、投资者参与方式

　　1、欢迎投资者于2020年4月28日（周二）下午15：30—16：30登陆上海证券交易所上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.com/），在线参与本次2019年度现金分红说明会暨业绩说明会。

　　2、投资者可在2020年4月28日前，通过本公告后附的电话、电子邮件方式联系公司，提出所关注的问题，公司将在说明会上选择投资者普遍关注的问题进行回答。

　　五、联系人及联系方式

　　联系人：唐琰

　　联系电话：0512-66806591

　　电子邮箱：ir@hillstonenet.com

　　特此公告。

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　证券代码：688030    证券简称：山石网科    公告编号：2020-012

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　关于召开2019年年度股东大会的通知

　　■

　　重要内容提示：

　　●股东大会召开日期：2020年5月18日

　　●本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统

　　一、 召开会议的基本情况

　　（一） 股东大会类型和届次

　　2019年年度股东大会

　　（二） 股东大会召集人：董事会

　　（三） 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合的方式

　　（四） 现场会议召开的日期、时间和地点

　　召开日期时间：2020年5月18日14点00分

　　召开地点：苏州市高新区景润路181号山石网科1楼会议室

　　（五） 网络投票的系统、起止日期和投票时间。

　　网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统

　　网络投票起止时间：自2020年5月18日

　　至2020年5月18日

　　采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股东大会召开当日的交易时间段，即9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过互联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的9:15-15:00。

　　（六） 融资融券、转融通、约定购回业务账户和沪股通投资者的投票程序

　　涉及融资融券、转融通业务、约定购回业务相关账户以及沪股通投资者的投票，应按照《上海证券交易所上市公司股东大会网络投票实施细则》等有关规定执行。

　　（七） 涉及公开征集股东投票权

　　不涉及

　　二、 会议审议事项

　　本次股东大会审议议案及投票股东类型

　　■

　　注：本次会议还将听取公司独立董事2019年度述职报告。

　　1、 说明各议案已披露的时间和披露媒体

　　上述议案1-4、议案6经公司第一届董事会第十七次会议审议通过，议案1、议案3-6经公司第一届监事会第九次会议审议通过。详见公司于2020年4月22日刊载于《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》《证券时报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）的相关公告及附件。公司将在2019年年度股东大会召开前，在上海证券交易所网站(www.sse.com.cn) 登载《2019年年度股东大会会议资料》。

　　2、 特别决议议案：无

　　3、 对中小投资者单独计票的议案：议案4、议案6

　　4、 涉及关联股东回避表决的议案：无

　　应回避表决的关联股东名称：无

　　5、 涉及优先股股东参与表决的议案：无

　　三、 股东大会投票注意事项

　　（一） 本公司股东通过上海证券交易所股东大会网络投票系统行使表决权的，既可以登陆交易系统投票平台（通过指定交易的证券公司交易终端）进行投票，也可以登陆互联网投票平台（网址：vote.sseinfo.com）进行投票。首次登陆互联网投票平台进行投票的，投资者需要完成股东身份认证。具体操作请见互联网投票平台网站说明。

　　（二） 同一表决权通过现场、本所网络投票平台或其他方式重复进行表决的，以第一次投票结果为准。

　　（三） 股东对所有议案均表决完毕才能提交。

　　四、 会议出席对象

　　（一） 股权登记日下午收市时在中国登记结算有限公司上海分公司登记在册的公司股东有权出席股东大会（具体情况详见下表），并可以以书面形式委托代理人出席会议和参加表决。该代理人不必是公司股东。

　　■

　　（二） 公司董事、监事和高级管理人员。

　　（三） 公司聘请的律师。

　　（四） 其他人员

　　五、 会议登记方法

　　（一）登记手续

　　拟现场出席本次股东大会会议的股东或股东代理人应持有以下文件办理登记：

　　1、企业股东的法定代表人/执行事务合伙人委派代表亲自出席股东大会会议的，凭本人身份证/护照、法定代表人/执行事务合伙人委派代表身份证明书、企业营业执照/注册证书复印件（加盖公章）、证券账户卡办理登记手续；企业股东委托代理人出席股东大会会议的，凭代理人的身份证/护照、授权委托书（授权委托书格式详见附件1）、企业营业执照/注册证书复印件（加盖公章）、证券账户卡办理登记手续。

　　2、自然人股东亲自出席股东大会会议的，凭本人身份证/护照、证券账户卡办理登记；自然人股东委托代理人出席的，凭代理人的身份证/护照、授权委托书（授权委托书格式详见附件1）、委托人的证券账户卡、委托人身份证复印件办理登记。

　　3、上述登记材料均需提供复印件一份，个人登记材料复印件须个人签字，法定代表人证明文件复印件须加盖公司公章。

　　4、公司股东或代理人可直接到公司办理登记，也可以通过信函方式进行登记，在来信上须写明股东名称/姓名、股东账户、联系地址、邮编、联系电话，并需附上上述第1、2款所列的证明材料复印件，出席会议时需携带原件，信函上请注明“股东大会”字样，须在登记时间2020年5月15日下午17:30前送达登记地点。

　　（二）登记时间、地点

　　登记时间：2020年5月15日（上午9:30-12:00，下午13:00-17:30）

　　登记地点：苏州市高新区景润路181号山石网科2楼董事会办公室

　　（三）注意事项

　　股东或代理人在参加现场会议时需携带上述证明文件，公司不接受电话方式办理登记。

　　六、 其他事项

　　（一）出席会议的股东或代理人交通、食宿费自理。

　　（二）参会股东请提前半小时到达会议现场办理签到。

　　（三）会议联系方式

　　联系地址：苏州市高新区景润路181号山石网科董事会办公室

　　联系电话：0512-66806591

　　联系人：唐琰、何远涛

　　特此公告。

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　附件1：授权委托书

　　●报备文件

　　第一届董事会第十七次会议决议

　　附件1：授权委托书

　　授权委托书

　　山石网科通信技术股份有限公司：

　　兹委托先生（女士）代表本单位（或本人）出席2020年5月18日召开的贵公司2019年年度股东大会，并代为行使表决权。

　　委托人持普通股数：

　　委托人持优先股数：

　　委托人股东帐户号：

　　■

　　委托人签名（盖章）：　　　　　　　　受托人签名：

　　委托人身份证号：　　　　　　　　　　受托人身份证号：

　　委托日期：　　年月日

　　备注：

　　委托人应在委托书中“同意”、“反对”或“弃权”意向中选择一个并打“√”，对于委托人在本授权委托书中未作具体指示的，受托人有权按自己的意愿进行表决。

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　关于会计政策变更的公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　重要内容提示

　　●本次会计政策变更不涉及对山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”）以前年度的追溯调整，不会对会计政策变更以前公司的资产总额、负债总额、净资产及净利润产生重大影响。

　　一、本次会计政策变更的概述

　　（一）本次会计政策变更的原因

　　根据财政部于2017年7月修订发布的《企业会计准则第14号—收入》（财会[2017]22号，以下简称“新收入准则”）规定，在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报表的企业，自2018年1月1日起施行；其他境内上市企业，自2020年1月1日起施行；执行企业会计准则的非上市企业，自2021年1月1日起施行。同时，允许企业提前执行。

　　（二）审议程序

　　公司于2020年4月21日召开第一届董事会第十七次会议、第一届监事会第九次会议，审议通过了《关于公司会计政策变更的议案》，独立董事发表了同意的独立意见，公司本次会计政策变更事项无需提交股东大会审议。

　　二、本次会计政策变更的影响

　　公司自2020年1月1日起执行新收入准则。根据衔接规定，首次执行新收入准则的累积影响仅调整首次执行新收入准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，不调整可比期间信息。执行新收入准则预计不会对公司经营成果产生重大影响，亦不会导致公司收入确认方式发生重大变化，不会对财务报表产生重大影响。

　　三、独立董事、监事会审核意见

　　（一）独立董事意见

　　公司独立董事认为：公司本次会计政策变更，是根据财政部修订的《企业会计准则第14号——收入》而进行的合理变更。变更后的会计政策符合财政部、中国证券监督管理委员会及上海证券交易所相关规定，执行新会计政策能够客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果，符合公司及全体股东的利益。本次会计政策变更的程序符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。

　　我们同意《关于公司会计政策变更的议案》。

　　（二）监事会意见

　　公司监事会认为：公司本次会计政策变更，是根据财政部修订的《企业会计准则第14号——收入》而进行的合理变更。变更后的会计政策符合财政部、中国证券监督管理委员会及上海证券交易所相关规定，执行新会计政策能够客观、公允地反映公司的财务状况和经营成果，符合公司及全体股东的利益。本次会计政策变更的程序符合有关法律、法规和《公司章程》的规定。同意本次会计政策变更。

　　四、上网公告附件

　　1、《山石网科通信技术股份有限公司独立董事关于第一届董事会第十七次会议相关事项的独立意见》。

　　特此公告。

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　■

　　山石网科通信技术股份有限公司

　　2019年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。

　　根据中国证监会发布的《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》（证监会公告[2012]44号）、上海证券交易所发布的《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》和《上海证券交易所科创板股票上市规则（2019年4月修订）》等有关规定，山石网科通信技术股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）董事会对公司2019年度募集资金存放与实际使用情况专项说明如下：

　　一、募集资金基本情况

　　（一）实际募集资金金额、资金到位时间

　　经中国证券监督管理委员会《关于同意山石网科通信技术股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2019〕1614号）核准，并经上海证券交易所同意，本公司由主承销商中国国际金融股份有限公司采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的投资者询价配售、网上向持有上海市场非限售A股股份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式发行人民币普通股45,056,000股,每股发行价格为21.06元。截至2019年9月24日，本公司共募集资金94,887.94万元，扣除发行费用8,940.77万元后，募集资金净额85,947.17万元。

　　上述募集资金净额已经致同验字（2019）第110ZC0155号《验资报告》验证。

　　（二）2019年度募集资金使用及结余情况

　　本年度以募集资金直接投入募投项目1,940.89万元，收到专户理财收益494.80万元，收到专户利息收入24.36万元，扣除专户手续费0.06万元。

　　截至2019年12月31日，公司累计使用募集资金1,940.89万元，尚未使用的金额为85,655.45万元（其中专户募集资金84,006.28万元，理财收益及专户存储累计利息扣除手续费519.10万元，未支付的发行费用1,130.07万元）。

　　二、募集资金存放和管理情况

　　（一）募集资金的管理情况

　　为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司依照《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》的规定，结合公司实际情况，制定了《山石网科通信技术股份有限公司募集资金管理制度》（以下简称“《募集资金管理制度》”）。

　　根据《募集资金管理制度》，公司从2019年9月24日起对募集资金实行专户存储，在银行设立募集资金使用专户，并与开户银行、保荐机构签订了《募集资金专户存储三方监管协议》，对募集资金的使用实施严格审批，以保证专款专用。截至2019年12月31日，公司均严格按照该《募集资金专户存储三方监管协议》的规定，存放和使用募集资金。

　　2019年11月21日，公司召开第一届董事会第十四次会议，同意新增全资子公司Hillstone Networks Corp.（以下简称“美国山石”）和北京山石网科信息技术有限公司（以下简称“北京山石”）为“网络安全产品线拓展升级项目”、“高性能云计算安全产品研发项目”和“营销网络及服务体系建设项目”的实施主体，并使用募集资金向美国山石增资500万美元、向北京山石增资20,000万元以实施募投项目，同意美国山石、北京山石开立募集资金存放专用账户，并在增资完成后与公司、保荐机构和存放募集资金的商业银行签署募集资金专户存储四方监管协议。截至2019年12月31日，前述增资及募集资金专户存储四方监管协议签署尚未完成。

　　（二）募集资金专户存储情况

　　截至2019年12月31日，募集资金具体存放情况如下：

　　单位：人民币元

　　■

　　三、本年度募集资金的实际使用情况

　　本年度募集资金实际使用情况详见附表1：募集资金使用情况对照表。

　　四、募投项目先期投入及置换情况

　　2020年1月7日，公司第一届董事会第十五次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金的议案》，同意公司以募集资金置换预先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金，置换金额为10,413.53万元。致同会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《关于山石网科通信技术股份有限公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目情况鉴证报告》。截至2019年12月31日，募集资金置换尚未完成，故未计入2019年投入中。

　　五、使用闲置募集资金进行现金管理情况

　　为提高募集资金使用效率，公司于2019年10月16日召开第一届董事会第十一次会议，审议通过《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司使用额度不超过人民币78,000万元（包含本数）的暂时闲置募集资金在确保不影响募集资金投资项目进度、不影响公司正常生产经营及确保资金安全的情况下进行现金管理，用于购买安全性高、流动性好、有保本约定的投资产品（包括但不限于协定性存款、结构性存款、定期存款、大额存单等），在上述额度范围内，资金可以滚动使用，使用期限自公司董事会审议通过之日起12个月内有效。2019年度公司使用闲置募集资金进行现金管理情况如下：

　　■

　　六、使用闲置募集资金暂时补充流动资金情况

　　报告期内，公司未发生使用募集资金暂时补充流动资金的情况。

　　七、变更募集资金投资项目的资金使用情况

　　报告期内，公司不存在变更募集资金投资项目的情况。

　　八、募集资金使用及披露中存在的问题

　　2019年度，本公司已按《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法》和公司《募集资金管理制度》的相关规定及时、真实、准确、完整披露募集资金的存放与使用情况，不存在募集资金使用管理违规情形。

　　九、会计师事务所对公司年度募集资金存放与使用情况出具的鉴证报告的结论性意见

　　经审核，致同会计师事务所（特殊普通合伙）认为，山石网科公司董事会编制的《2019年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告》符合中国证监会发布的《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》（证监会公告[2012]44号）、上海证券交易所发布的《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》有关规定及相关格式指引的规定，与实际存放及使用情况相符。

　　十、保荐机构专项核查报告的结论性意见

　　经核查，保荐机构认为：公司2019年度募集资金存放和使用情况符合《上海证券交易所科创板股票上市规则（2019年4月修订）》、《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》和《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》等法规和文件的规定，对募集资金进行了专户存储和专项使用，及时履行了相关信息披露义务，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，不存在违规使用募集资金的情形。

　　十一、上网公告附件

　　1、保荐机构中国国际金融股份有限公司出具的《关于山石网科通信技术股份有限公司2019年度募集资金存放与使用情况的核查意见》；

　　2、致同会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《关于山石网科通信技术股份有限公司2019年度募集资金存放与使用情况鉴证报告》。

　　山石网科通信技术股份有限公司董事会

　　2020年4月22日

　　附表1：

　　募集资金使用情况对照表

　　2019年度

　　单位：人民币万元

　　■

　　注1：“本年度投入募集资金总额”包括募集资金到账后“本年度投入金额”及实际已置换先期投入金额。

　　注2：“截至期末承诺投入金额”以最近一次已披露募集资金投资计划为依据确定。

　　注3：“本年度实现的效益”的计算口径、计算方法应与承诺效益的计算口径、计算方法一致。

　　注4：根据《上市公司监管指引第2号—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》（证监会公告[2012]44号），上市公司使用闲置募集资金购买安全性高、流动性好的投资产品，比如固定收益类的国债、银行理财产品以及其他投资产品等，在上表的“用闲置募集资金投资产品情况”中填写。

　　《上海证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013年修订）》第二十七条：当期存在使用闲置募集资金投资产品情况的，上市公司应当在《募集资金专项报告》中披露本报告期的收益情况以及期末的投资份额、签约方、产品名称、期限等信息。