一 重要提示

　1.1 为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上仔细阅读年度报告全文。

　1.2 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　1.3 未出席董事情况

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　1.4 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　1.5 公司简介

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　■

　二 报告期主要业务或产品简介

　（一）主要业务及经营模式

　1、业务范围：电力生产。公司主要从事火力发电业务，同时经营水电、风电业务。报告期内，公司的主营业务未发生重大变化。

　2、经营模式：公司将所属发电企业生产的电力产品，销售给所在区域的电网公司，由所在区域的电网公司统一销售给终端用户。

　（二）行业发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位

　1、行业发展状况：电力工业作为我国国民经济中具有先行性的重要基础产业，与国民经济发展息息相关，并呈现出与经济发展正相关的周期性特点。2016年，随着我国宏观经济仍处于结构调整阶段，电力消费增长减速换档、结构不断调整，电力消费增长主要动力呈现由高耗能向新兴产业、服务业和居民生活用电转换，电力供需形势由偏紧转为宽松。全社会用电量仍不会有大的起色，在考虑常年气温水平的情况下，预计2016年全社会用电量同比增长1%-2%。受去产能影响，第二产业用电占比将继续回落。明年我国清洁能源装机仍快速增长，全国电力供需形势仍将保持宽松平衡，电力供应结构持续优化。2015年国内生产总值增长6.9%，增速进一步放缓，国内电力消费增速也趋于放缓。据国家能源局数据统计，2015年，全社会用电量55,500亿千瓦时，同比增长0.5%。分产业 看，第一产业用电量1,020亿千瓦时，同比增长2.5%；第二产业用电量40,046亿千瓦时，同比下降 1.4%；第三产业用电量7,158亿千瓦时，同比增长7.5%；城乡居民生活用电量7,276亿千瓦时，同比增长5.0%。2015年也是电力体制改革重启之年，印发《关于进一步深化电力体制改革的若干意见》(中发〔2015〕9号)及《关于推进输配电价改革的实施意见》等6个配套文件，从以往侧重于满足供应需求转向追求发展质量，实现市场引导企业的重大转变，发挥市场在资源配置的决定性作用，从而使中国电力工业进入新的发展阶段。

　2、公司所处的行业地位：公司作为湖南省火电装机最大的发电企业，目前在役装机556.35万千瓦，其中火电机组524万千瓦，水电机组15.4万千瓦，新能源装机14.95万千瓦：公司依托大唐集团，火电装机容量占全省统调公用火电机组的31.46%，处于优势地位。其中，湘潭电厂和株洲电厂位于长株潭负荷中心区域，为全省经济中心提供稳定的电源保障，耒阳电厂作为湖南南部唯一的一个大型火电厂，为湘南的电网安全和稳定供电发挥了重要的作用，金竹山电厂作为湘中重要的火电厂之一，为消纳地方煤炭和稳定地方经济的发展做出了重要贡献。

　三 会计数据和财务指标摘要

　单位：元 币种：人民币

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　四 2015年分季度的主要财务指标

　单位：元 币种：人民币

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　五 股本及股东情况

　5.1 普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10 名股东持股情况表

　单位: 股

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　5.2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

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　公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

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　5.3 公司优先股股东总数及前10 名股东情况

　单位:股

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　六 管理层讨论与分析

　2015年，公司累计完成发电量173.31亿千瓦时，同比减少9.11%；完成上网电量161.73亿千瓦时，同比减少9.25%；实现营业收入74.06亿元，同比减少7.95%；实现利润总额4.51亿元，同比增利2.71亿元；归属于上市公司全体股东的净利润为3.81亿元，同比增利2.93亿元。截至2015年底，公司拥有资产总额198.20亿元，负债总额159.23亿元，所有者权益总额38.97亿元，其中：归属于上市公司所有者权益39.55亿元,公司资产负债率80.34%。

　(一) 主营业务分析

　利润表及现金流量表相关科目变动分析表

　单位:元 币种:人民币

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　1、收入和成本分析

　公司全年实现营业收入74.06亿元，比上年同期减少6.40亿元，减幅7.95%，营业收入的减少主要是因为上网电量下降使得电力销售收入减少6.95亿元。

　公司全年营业成本完成58.92亿元，比上年同期减少7.22亿元，减幅10.91%。营业成本中主营业务成本完成56.79亿元，同比减少8.37亿元，减幅12.84%；其他非主营业务成本完成2.13亿元，同比增加1.15亿元。主营业务成本中电力销售成本完成53.46亿元，同比减少9.53亿元，减幅15.13%；其他销售成本完成3.33亿元，同比增加1.16亿元，增幅53.63%。

　2、现金流分析

　1、公司本期经营活动产生的现金流量净额为35.15亿元，其中：经营性现金流入为107.57亿元，占公司现金流入总额的66.24%，主要是销售商品、提供劳务收到的现金85.35亿元。经营性现金流出为72.43亿元，占公司现金流出总额的44.65%，主要是购买商品、接收劳务支付的现金52.67亿元，支付的各项税费7.36亿元。

　2、公司本期投资活动产生的现金流量净额为-6.09亿元，其中：投资活动现金流入数为1.06亿元，占公司现金流入总额的0.66%，主要是处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额0.87亿元。投资活动现金流出数为7.16亿元，占公司现金流出总额的4.41%，主要是购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金5.43亿元。

　3、公司本期筹资活动产生的现金净流量净额为-28.87亿元，其中：筹资活动现金流入数为53.75亿元，占公司现金流入总额的33.10%，主要是借款取得的现金29.32亿元，融资租赁收到的现金15.26亿元。筹资活动现金流出数为82.62亿元，占公司现金流出总额的50.94%，主要是偿还债务所支付的现金70.84亿元，偿付利息所支付的现金7.26亿元。

　4、公司期初现金及现金等价物余额为5.64亿元，本期增加0.18亿元，期末现金及现金等价物余额为5.82亿元。

　(二) 主营业务分行业、分产品、分地区情况

　单位:元 币种:人民币

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　(三) 资产、负债情况分析

　资产及负债状况

　单位：元

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　资产总额中变动幅度超过30%的项目：

　1、公司其他应收款期末比期初减少13.26亿元，主要是由于大唐华银攸县能源有限公司当年归还往来欠款16亿元。

　2、公司其他流动资产期末比期初增加0.75亿元，主要是重分类的各类预缴税款。

　3、公司长期股权投资期末比期初增加1.70亿元，增加的主要原因是追加对大唐华银攸县能源有限公司投资1.40亿元，新增对广东大唐国际雷州发电有限责任公司投资0.33亿元。

　4、公司投资性房地产期末比期初增加368.75万元，系湖南大唐华银地产有限公司当年转固一项投资性房地产。

　5、公司在建工程期末比期初增加2.36亿元，增加的主要原因是：大唐华银芷江新能源开发有限责任公司2015年进入大规模基建施工阶段，增加在建工程2.27亿元。

　6、公司开发支出期末比期初增加524.84万元，主要是湖南大唐先一科技有限公司软件产品研发支出。

　负债总额中变动幅度超过30%的项目：

　1、公司短期借款期末比期初减少8.08亿元，减少的主要原因是公司融资资金的来源、融资结构的变化所致，公司本期短期借款融资额减少。

　2、公司应付票据期末比期初减少7.70亿元，减少的主要原因是公司开具的银行承兑汇票于年内逐步到期，同时由于华银股改募集资金和攸县偿还往来款后资金紧张的情况有所缓解，年底未再对外新开银行承兑汇票。

　3、公司预收款项期末比期初减少0.27亿元，主要是湖南大唐华银地产有限公司上年收到的预收购房款因本年陆续交房后结转到主营业务收入所致。

　4、公司交税费期末比期初增加0.47亿元，主要是所属各分子公司12月转入的应交未交增值税较上年有所增长。

　5、公司长期借款期末比期初减少37.30亿元，减少的主要原因是公司通过资产重组募集资金以及变更替攸县项目贷款的主体，归还了大量长期借款。

　6、公司长期应付款期末比期初增加11.24亿元，增加的主要原因是公司融资资金的来源、融资结构变化所致，公司长期应付款-应付融资租赁款增加11.24亿元。

　7、公司长期应付职工薪酬期末比期初减少366.37万元，系公司使用辞退福利导致的余额减少。

　8、公司递延收益期末比期初增加3.32亿元，主要是金竹山分公司的融资租赁未实现售后租回损益增加3.05亿元。

　(四) 可能面对的风险

　1、我国经济发展由高速向中高速换档，湖南的经济增速保持缓行节奏，全社会用电量保持小幅增长，伴随结构转型、产业升级，能源消耗强度下降，电力产能过剩还会加剧，用电需求仍受经济、气候和来水等因素的影响，存在一定的不确定性。

　2、电力价格进入回调周期。一方面经济下行压力强化能源降价预期，点燃政府调电价拉经济的冲动；另一方面国际石油低价运行、国内煤炭产能过剩带动煤价持续走软，客观上打开了电价调整空间。这两个方面的同步共振必然开启电力降价周期。如果完全放开政府管制，实行市场竞争定价，电力价格短期内还有“超跌”的风险。

　3、湖南省水电装机比重近半，火电为水电调峰备用，但缺乏水火电的调峰备用补偿机制，进一步加大了湖南火电经营压力，必须要有政府主导下的顶层改革才能破解。三峡、葛洲坝电站、河南等外购量送电湖南，也同样直接挤压湖南火电空间。

　4、节能减排加重火电经营压力。近年来，能源生产消费对环境的污染后果集中爆发，促进了新能源、清洁能源大发展，也对常规火电提出了更高的节能减排要求；环保部、发改委和能源局要求全面、尽快实施燃煤电厂超低排放和节能改造，由此带来的技术改造不仅投入巨大，而且任务艰巨，这对火电的安全生产、经营效益都会带来显著影响。

　股票简称：华银电力 股票代码：600744 编号：临2016-05

　大唐华银电力股份有限公司董事会

　2016年第1次会议决议公告

　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对公告内容的真实性、准确性、完整性承担个别及连带责任。

　大唐华银电力股份有限公司（以下简称公司）董事会2016年3月18日发出书面开会通知，2016年3月29日以通讯表决方式召开本年度第1次会议。会议应到董事10人，董事邹嘉华、梁永磐、刘传东、张亚斌、冯丽霞、傅太平、易骆之、侯国力、周浩、罗建军共10人参加了会议，董事寇炳恩因公出差，未参加会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》。会议审议并通过了如下议案：

　一、2015年公司董事会工作报告

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　二、2015年公司总经理工作报告

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　三、公司2015年年度报告及摘要

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　四、关于公司2015年度利润分配及公积金转增股本的议案

　经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）注册会计师审计，公司（母公司口径）2015年年初未分配利润为-717,955,937.25元，2015年当年实现净利润为117,847,369.41元，2015年年末未分配利润为-600,108,567.84元。

　根据公司2015年的实际财务状况，公司2015年度拟不进行利润分配，亦不进行公积金转增股本。

　公司独立董事已发表独立意见同意本议案。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　五、关于公司2015年度资产减值准备计提和转回的议案

　公司2015年年初资产减值准备余额为614,189,452.32元，报告期计提增加资产减值准备280,157,822.33元，减少资产减值准备18,520,311.70元，截至2015年底公司资产减值准备余额为875,826,962.95元。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　六、2015年公司财务决算报告

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　七、2016年公司财务预算方案

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　八、关于公司续聘信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）及支付2015年度审计费的议案

　从聘任信永中和到本年度执行审计业务完毕，信永中和为公司提供了较好的服务。根据其服务意识、职业操守和履职能力，公司建议继续聘任信永中和作为公司2016年度财务报表审计机构, 聘期1年。根据《湖南省会计师事务所、评估机构执业收费标准》（湘价服[2004]140号），结合公司的资产规模和审计的工作量，拟支付信永中和2015年度财务报告审计费122万元。

　公司独立董事已发表独立意见同意本议案。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　九、关于2015年公司内部控制自我评价报告的议案

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　十、关于2015年公司内部控制审计报告的议案

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　十一、关于聘任2016年度内部控制审计机构的议案

　为开展公司 2016 年度内控审计工作，根据《中华人民共和国注册会计师法》及财政部等五部委下发的《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制审计指引》相关规定，公司经过认真调查及筛选，认为信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“信永中和”）具备为上市公司提供内控审计服务的能力，能够满足公司内控审计工作的要求。拟聘任信永中和为公司 2016 年度内控审计机构，内控审计费用为350,000元。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　十二、关于公司控股子公司2016年向关联方出售计算机软件并提供相关劳务的议案

　公司独立董事已发表独立意见同意本议案。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　经回避表决，同意4票，反对0票，弃权0票。

　十三、关于公司2016年度燃煤购销日常关联交易的议案

　公司独立董事已发表独立意见同意本议案。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　经回避表决，同意4票，反对0票，弃权0票。

　十四、关于对公司领导班子进行年度考核的议案

　2015年，在董事会的正确决策下，公司领导班子带领全体员工，主动适应“新常态”，紧紧围绕“强化一个理念，突出两项重点，开展五项行动，实现一个目标”工作思路，顽强拼搏，锐意进取，取得了历史最好经营业绩。根据《公司章程》，董事会对公司年度责任制目标完成情况进行了考核，决定对领导班子成员予以奖励。具体奖励方案如下。

　领导正职当期含税奖励金额为43.72万元/人，领导班子其他成员平均含税奖励金额为35.786万元/人。

　上述奖励包含在公司披露的领导班子成员薪酬额度之内。

　公司独立董事已发表独立意见同意本议案。

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　经回避表决，同意7票，反对0票，弃权0票。

　十五、关于修改《大唐华银电力股份有限公司募集资金管理办法》的议案

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　十六、关于修改《大唐华银电力股份有限公司股东大会议事规则》的议案

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意11票，反对0票，弃权0票。

　特此公告。

　大唐华银电力股份有限公司董事会

　2016年3月30日

　股票简称：华银电力 股票代码：600744 编号：临2016-06

　大唐华银电力股份有限公司监事会

　2016年第1次会议决议公告

　本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　大唐华银电力股份有限公司（下称公司）监事会2016年3月18日发出书面开会通知，2016年3月29日以通讯表决方式召开本年度第1次会议。会议应到监事7人，监事王元春、柳立明、梁放、段毛生、吴启良、甘伏泉、吴晓斌共7人参加了会议。会议的召开符合《公司法》和《公司章程》。会议审议并通过如下事项：

　一、2015年公司监事会工作报告

　本议案需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　二、公司2015年年度报告及摘要

　监事会发表如下审核意见：

　（一）公司年报编制和审议的程序符合法律、法规、公司章程和公司内部管理制度的规定。

　（二）年报的内容和格式符合中国证监会和上海证券交易所的各项规定，所包含的信息能从各个方面真实地反映出公司当年度的经营管理情况和财务状况。

　（三）在提出本意见前，未发现参与年报编制的人员和审议的人员有违反保密规定的行为。

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　三、关于公司2015年度利润分配及公积金转增股本的议案

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　四、关于公司2015年度资产减值准备计提和转回的议案

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　五、2015年公司财务决算报告

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　六、2016年公司财务预算方案

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　七、关于2015年公司内部控制自我评价报告的议案

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　八、关于2015年公司内部控制审计报告的议案

　同意7票，反对0票，弃权0票。

　特此公告

　大唐华银电力股份有限公司监事会

　2016年3月30日

　股票简称：华银电力 股票代码：600744 编号：临2016-07

　大唐华银电力股份有限公司

　关于公司控股子公司2016年向关联方出售

　计算机软件并提供相关劳务的公告

　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对公告内容的真实性、准确性、完整性承担个别及连带责任。

　一、关联交易概述

　（一）2016年公司控股子公司湖南大唐先一科技有限公司（以下简称“先一公司”）将向公司控股股东中国大唐集团公司及其控制企业等关联方出售计算机软件、硬件及节能产品和服务。

　（二）先一公司系2004年12月20日由公司和公司控股子公司湖南大唐华银地产有限公司共同投资，注册资本人民币7500万元，公司持股7470万元，持股比例为99.6%。

　（三）上述交易按照公平交易原则进行。根据《上海证券交易所股票上市规则》，上述交易构成了公司的日常关联交易，与该关联交易有利害关系的关联人将回避表决本议案。

　二、关联方介绍及关联交易总额

　（一） 相关关联企业情况如下：

　■

　（由于先一公司相关交易为经常性业务，所涉交易对象的数量及金额根据市场变化，因此并不固定）

　（二）预计先一公司2016年与上述关联方进行的关联交易总额为6.5亿元。

　三、关联交易的标的、定价依据

　（一）交易标的基本情况介绍。

　交易标的主要包括但不限于计算机软件、硬件系统集成、节能产品销售及项目改造、合同能源管理服务等。交易价格遵循公平交易原则，参照市场价格采用议标或招标等方式确定。交易结算均采用现金结算，付款时间和方式由具体合同协商确定。

　（二）定价依据

　先一公司关联交易产品价格与非关联交易产品价格均遵循公平交易原则，参照市场价格与客户方协商确定。如按照客户单位要求需公开招标的，先一公司将参与相关投标工作。

　交易完成后所形成的相关交易利润均为先一公司享有。

　四、关联交易的目的以及关联交易对先一公司和公司的影响情况

　（一）先一公司的产品范围涵盖集团级信息技术及安全生产管理、节能降耗技术优化、能源管理服务等，相关软件产品及项目较多，对提升先一公司的管理、销售、服务以及技术创新能力将起到较大的推动作用。

　（二）2016年上述关联交易预计将给先一公司和公司带来一定的利润。

　五、独立董事的意见

　本议案已经公司独立董事预审，独立董事同意本议案, 并同意将本议案提交公司董事会、股东大会审议。

　本议案已经公司董事会2016年第1次会议审议通过，关联董事已回避表决，尚需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　特此公告。

　大唐华银电力股份有限公司董事会

　2016年3月30日

　股票简称：华银电力 股票代码：600744 编号：临2016-08

　大唐华银电力股份有限公司

　关于公司2016年度燃煤购销日常关联交易的公告

　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对公告内容的真实性、准确性、完整性承担个别及连带责任。

　为控制公司燃煤交易成本，实现公司利益最大化，2016年将与关联方进行日常发电所需燃煤交易，并提供相关劳务。

　一、关联方概述

　本次交易的关联方为：大唐电力燃料有限公司（以下简称“大唐燃料”），湖南黑金时代股份有限公司（以下简称“黑金时代”）。

　（一）大唐燃料与公司属于同一母公司控制下的关联企业，股权等情况如下表：

　■

　（二）黑金时代是中国大唐集团公司和公司的参股企业，参股比例分别为4.66%和4.68%。

　二、关联交易的主要内容

　2016年度，若没有重大政策变化或市场大起大落，预计公司将向大唐燃料采购煤炭200万吨左右，向黑金时代采购煤炭90万吨左右，共计290万吨左右，金额约17亿元。具体购销数量和金额最终视公司发电生产实际消耗情况而定。

　三、对关联交易的规范

　公司严格按照公允的原则规范关联交易。公司与关联方发生任何交易，都是严格遵循交易公允性原则，按市场规则定价。

　四、本次关联交易对公司的影响

　黑金时代是省内最大的国有煤炭生产企业，电煤供应渠道稳定、可靠; 大唐燃料是从事燃料购销业务的专业公司，在跨区域大矿煤和秦皇岛下水煤供应上有着丰富的操作经验和市场优势。两者均对公司“保供、控价”具有一定的积极作用。

　根据《上海证券交易所股票上市规则》，本次交易构成了公司的日常关联交易，与该关联交易有利害关系的关联人应当回避对本议案的表决。

　五、独立董事意见

　本议案已经公司独立董事预审，独立董事同意本议案, 并同意将本议案提交公司董事会、股东大会审议。

　本议案已经公司董事会2016年第1次会议审议通过，关联董事已回避表决，尚需提交公司2015年年度股东大会审议批准。

　特此公告。

　大唐华银电力股份有限公司董事会

　2016年3月30日

　公司代码：600744 公司简称：华银电力