第一节 重要提示

　公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。

　公司负责人虞兔良、主管会计工作负责人孙芳琴及会计机构负责人(会计主管人员)章荣泉声明：保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。

　第二节 主要财务数据及股东变化

　一、主要会计数据和财务指标

　公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据

　√ 是 □ 否

　■

　非经常性损益项目和金额

　√ 适用 □ 不适用

　单位：元

　■

　对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因

　□ 适用 √ 不适用

　公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。

　二、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表

　1、报告期末普通股股东总数及前十名普通股股东持股情况表

　单位：股

　■

　公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易

　□ 是 √ 否

　公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。

　2、报告期末优先股股东总数及前十名优先股股东持股情况表

　□ 适用 √ 不适用

　第三节 重要事项

　一、报告期主要会计报表项目、财务指标发生变动的情况及原因

　√ 适用 □ 不适用

　一、货币资金减少44.12%，主要系购买理财产品所致；

　二、应收账款增加58.05%；主要系一季度为公司产品销售旺季，并因市场不景气，公司延长应收款信用期所致：

　三、 预付款项减少86.54%，主要系公司期末预付上海黄金交易所增值税款减少所致；

　四、 其他应收款增加46.33%，主要系支付保证金增加所致；

　五、其他流动资产增加47.00%，主要系待抵扣增值税额及购买银行理财产品所致；

　六、预收款项减少84.78%，主要系主要受宏观经济影响，客户提前备货减少预付款项所致；

　七、应付职工薪酬减少72.33%，主要系上年的年终奖本期支付所致；

　八、应交税费减少38.08%，主要系上交上年所得税和预交一季度所得税所致；

　九、应付利息减少92.91%，主要系支付公司债利息所致；

　十、财务费用增加57.79%，主要系初始化目的为投资的定期存款减少及黄金租赁利息增加所致；

　十一、资产减值损失增加102.16%，主要系计提坏账准备增加所致；

　十二、公允价值变动收益100.10%，主要系本期的公允价值变动收益在被套期项目中核算所致；

　十三、投资收益增加114.86%，主要系金融商品的收益增加所致；

　十四、营业外收入减少60.49%，主要系较上年同期收到的政府补助减少所致。

　十五、营业外支出减少47.87%，主要系本期营业收入减少相应计提的水利建设专项资金减少所致。

　十六、销售商品、提供劳务收到的现金减少31.49%，主要系营业收入减少相应信用期内可收回的销货款减少所致；

　十七、收到的税费返还增加152.23%，主要系返还的税费增加所致；

　十八、收到其他与经营活动有关的现金增加121.78%，主要系收至退回租赁保证金所致；

　十九、支付给职工以及为职工支付的现金增加78.92%，主要系上年的年终奖本期支付所致；

　二十、收回投资收到的现金增加33.78%，主要系到期的理财产品较上年增加所致；

　二十一、取得投资收益收到的现金增加64.60%，主要系到期的理财产品较上年增加，相应的收益增加所致；

　二十二、收到其他与投资活动有关的现金增加356.90%，主要系到期的定期存单增加所致；

　二十三、支付其他与投资活动有关的现金减少100.00%，主要系较上年同期存入的定期存单减少所致；

　二、重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

　√ 适用 □ 不适用

　■

　三、公司或持股5%以上股东在报告期内发生或以前期间发生但持续到报告期内的承诺事项

　√ 适用 □ 不适用

　■

　四、对2015年1-6月经营业绩的预计

　2015年1-6月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形

　归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形

　■

　五、证券投资情况

　□ 适用 √ 不适用

　公司报告期不存在证券投资。

　六、持有其他上市公司股权情况的说明

　□ 适用 √ 不适用

　公司报告期未持有其他上市公司股权。

　证券代码：002574 证券简称：明牌珠宝 公告编号：2015-025

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　第二届董事会第二十五次会议决议公告

　本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　浙江明牌珠宝股份有限公司（以下简称“公司”）第二届董事会第二十五次会议通知于2015年4月22日以电话、邮件方式发出，会议于2015年4月25日在公司以现场方式召开。本次董事会会议由董事长虞兔良先生召集和主持，会议应到董事7人，实到董事7人，公司监事和高级管理人员列席了会议。会议的召集和召开符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。会议审议并以书面表决方式通过以下议案：

　1、以7票同意，0票反对，0票弃权，一致审议通过《关于公司2015年第一季度报告的议案》

　2、以7票同意，0票反对，0票弃权，一致审议通过《关于公司开展套期保值业务的议案》。

　公司将使用自有资金针对发出黄金产品库存开展套期保值业务，主要是通过卖出AU（T+D）、向银行租入黄金或者期货卖空交易，业务时间为2015年1月1日至2015年12月31日。公司进行套期保值所需保证金余额不超过人民币20,000万元，所建立的套期保值标的以公司发出黄金产品库存量为基础，不得超过公司董事会授权的数量和金额。

　特此公告。

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　董事会

　2015年4月25日

　证券代码：002574 证券简称：明牌珠宝 公告编号：2015-026

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　第二届监事会第十四次会议决议公告

　本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　浙江明牌珠宝股份有限公司（以下简称“公司”）第二届监事会第十四次会议通知于2015年4月22日以电话方式发出，会议于2015年4月25日在公司以现场方式召开。本次监事会会议由监事会主席虞初良先生召集和主持，会议应到监事3人，实到监事3人。会议的召集和召开符合《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的有关规定。会议审议并以书面表决方式通过以下议案：

　以3票同意，0票反对，0票弃权，一致审议通过《关于公司2015年第一季度报告的议案》。

　经审核，监事会认为董事会编制和审核的公司2015年第一季度报告的程序符合法律、行政法规、中国证监会的规定，报告内容真实、准确、完整地反映了公司的实际情况，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

　特此公告。

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　监事会

　2015年4月25日

　证券代码：002574 证券简称：明牌珠宝 公告编号：2015-028

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　关于开展套期保值业务的公告

　本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　一、套期保值的目的和方式

　为稳定公司经营，更好地规避黄金原材料价格波动给公司经营带来的风险，公司对发出黄金产品进行套期保值，主要是通过卖出AU（T+D）、向银行租入黄金或者期货卖空交易，以达到规避由于黄金价格大幅下跌造成的发出黄金产品可变现净现值低于库存成本的情况。

　二、交易品种和数量

　公司根据发出黄金产品库存情况及公司风险控制的要求，对公司存货套期保值交易的品种和数量规定如下：

　1、套期保值期货品种：利用上海黄金交易所AU（T+D）延期交易工具、金融系统内的黄金租赁业务、境内商品期货交易所黄金期货交易。

　2、预计全年套保最高持仓量：不得超过公司发出黄金产品的库存总量。

　三、投入资金及业务期间

　根据公司2015年发出黄金产品预计库存量，结合公司的风险控制要求，公司针对发出黄金产品库存进行套期保值所需保证金余额不超过人民币20,000万元，所建立的套期保值标的以公司发出黄金产品库存量为基础，不得超过公司董事会授权的数量和金额。

　公司将使用自有资金开展套期保值业务，业务时间2015年1月1日至2015年12月31日。公司套期保值业务满足《企业会计准则》规定的运用套期保值会计方法的相关条件。

　四、套期保值业务的开展

　授权公司管理层负责组织实施，按照公司已建立的《商品套期保值业务内控管理制度》相关规定进行操作。

　五、套期保值的风险分析

　套期保值操作可以有效管理发出黄金产品在黄金价格大幅下跌时带来的跌价损失对公司的影响，但同时也会存在一定的风险：

　1、价格反向波动带来的风险：黄金价格反向上涨带来的发出黄金产品库存成本上升的风险。虽然黄金产品销售价格也将随着黄金价格上涨而上升，但相应的成本也会上升，从而损失既得的毛利。

　此外，根据上海黄金交易所的规定，延期交收将要支付延期手续费，如长期持仓将加大经营成本。

　2、资金风险：由于AU（T+D）交易采用当时结算头寸的结算方式，期货交易采取保证金和逐日盯市制度，由此可能造成投入金额过大，可能造成资金流动性风险，甚至因为来不及补充保证金而被强行平仓带来实际损失。

　3、技术风险：公司可能面临交易员报错指令、以及电脑运行系统差错等操作风险。

　六、公司采取的风险控制措施

　1、将套期保值业务与公司生产经营相匹配，严格控制交易保证金头寸。

　2、严格控制套期保值的资金规模，合理计划和使用保证金，严格按照公司管理制度的规定下达操作指令，根据规定履行相应的审批程序后，方可进行操作。公司将合理调度资金用于套期保值业务，不得使用募集资金直接或间接进行套期保值。

　3、根据《中小企业板上市公司规范运作指引》等有关规定，公司已制定了《商品套期保值业务内控管理制度》，对套期保值业务作出明确规定。公司也已建立了相应的业务流程，通过实行授权和岗位牵制，以及进行内部审计等措施进行控制。

　特此公告。

　浙江明牌珠宝股份有限公司

　董事会

　2015年4月25日