“你们不知道啊。大的P2P平台和银行都有合作。月末了，我们也会存上亿元到银行，主要是股份制银行。”一家总部在上海的P2P平台人士和中国证券报记者闲聊时透露。一个月后，记者再就这个问题追问该人士时，他却矢口否认。

　“任何一家P2P公司、银行都不会告诉你他们在做这样的事。因为对P2P公司而言，这是挪用资金；对银行而言这是高息揽储，都是禁止的。但这在业内是‘潜规则’，我知道业内肯定有公司这么做，而且只要是资金归集到P2P平台的，都有这样操作的空间。”某P2P平台负责人说。

　多盈金融总裁方瑞典介绍，P2P平台的沉淀资金主要有两种。一种是P2P平台的自有资金，如风险准备金等。另一种是短期沉淀资金，如从借贷标的开始募集到结束转给融资方之前，会有几天的时间；融资方还款后到这笔资金归还给投资者也需要1—2天的时间，这段时间短期资金就沉淀在P2P平台账上。

　如果规模足够大，银行考核时点给的利率又足够高，这部分沉淀资金就会以协议存款、大额存单等方式放在银行账上几天，收益率自然远远超过活期存款。虽然难以掌握这种做法确切的数据，但规模越大的P2P公司这样做的动力越足。

　“目前我了解的情况是，华南地区的银行一般可以给到每天千分之二到千分之五，主要还是看资金量的大小。当然，‘冲时点’也就那么几天。”李军告诉中国证券报记者。

　而沉淀资金收益归P2P平台，是基于以下的逻辑：投资者把钱划到P2P账上之后就开始“收到”预期收益率了。但实际上，投资者应该在融资方收到钱之后才能得到利息。也就是说，P2P平台先行垫付了这部分利息。所以，沉淀资金的投资收益应归P2P平台。

　但无论从法律上还是从监管层面，账户资金沉淀问题仍是模糊地带和敏感话题。这部分资金产生的收益究竟该归哪方也无定论。

　“和卷款跑路比起来，把沉淀资金用于理财，不是大问题。”某P2P平台工作人员坦言，只要有沉淀资金，就涉嫌进行“资金池”操作，就有集资的嫌疑，是监管部门划定的不能踩的“红线”。但既然监管规则没有公布，那么这个“红线”实际上并不存在。因此沉淀资金用于投资“不是什么大事”。

　网贷之家数据显示，上半年P2P网贷交易规模为818.37亿元，规模是去年全年的77.35%。但今年以来已经有55家平台倒闭，仅6月份就有10家平台陷入危机。

　实际上，网贷资金挪作他用和卷款跑路所反映的共性问题，是P2P平台资金的掌握权完全在P2P平台手中，且不受监管。