基金管理人:博时基金管理有限公司
基金托管人:招商银行股份有限公司
报告送出日期:2013年10月23日
§1重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年10月22日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2013年7月1日起至9月30日止。
§2基金产品概况
■
§3主要财务指标和基金净值表现
3.1主要财务指标
单位:人民币元
■
注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
3.2基金净值表现
3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
■
3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较
■
注:本基金的基金合同于2013年2月1日生效,按照本基金的基金合同规定,自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合本基金合同第12条“三、投资范围”、“五、投资限制”的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同约定。
§4管理人报告
4.1基金经理(或基金经理小组)简介
■
4.2境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介
本基金未聘请境外投资顾问。
4.3报告期内本基金运作遵规守信情况说明
在本报告期内,本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《博时亚洲票息收益债券型证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定,并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产,为基金持有人谋求最大利益。本报告期内,基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定,没有损害基金持有人利益的行为。
4.4公平交易专项说明
4.4.1公平交易制度的执行情况
报告期内,本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。
4.4.2异常交易行为的专项说明
报告期内未发现本基金存在异常交易行为。
4.5报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
4.5.1报告期内基金投资策略和运作分析
三季度,亚洲信用市场在国内外复杂的宏观因素驱动之下,呈现出较高的波动性:7月初,伴随着国内流动性的恢复正常以及之后经济“保底论”的提出,中国经济基本面企稳回升,在此带领下亚洲信用市场也随之迅速上涨;7月底开始,随着市场对美联储退出QE及其带来的资金外流的担忧加剧,印度和印尼等高经常项目赤字的新兴国家承压,其过度依赖海外资金的经济模式在全球流动性可能开始收紧的大环境下显得格外脆弱,亚洲信用市场也随之下跌;之后市场一度处于底部震荡状态,但9月中,鹰派的萨默斯突然宣布退选美联储主席,加之美联储意外宣布暂时不缩减QE的规模,很大程度提振了市场信心,亚洲信用市场再次上扬。
总体而言,亚洲信用市场三季度在经历宽幅震荡后最终小幅上涨,但市场结构出现明显分化:按地域划分,北亚国家总体表现要好于东南亚国家,其中又以中国的债券表现最强;按照发债主体的类别划分,企业债的表现最好,主权债的表现最差;按照评级划分,高收益债券的表现好于投资级债券。
在基金的操作上,我们坚持了一直以来的短久期、高收益的配置策略,同时超配中国、超配公司债,基本上选中了市场中表现最好的板块,因此基金的表现大幅超越基准。
4.5.2报告期内基金的业绩表现
截至2013年9月30日,本基金份额净值为1.0207元,累计份额净值为1.0207元,报告期内净值增长率为4.07%,同期业绩基准涨幅为0.79%。
4.6管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
展望四季度,我们认为主要受到美国政府部分关闭,债务上限僵局以及偏紧的房贷融资状况等因素影响,QE进一步延缓退出的可能性在增加。这对市场的影响可能更偏正面,因为前期市场估值对QE九月退出有非常充分的反应,而今有估值修复的动力;并且客观上讲QE的延缓退出也为那些经常项目面临压力的国家改善自己的经济状况赢得了一些时间。与此同时,我们看到这些国家的基本面也确实开始企稳:经常项目赤字缩窄,货币币值回升等等。综合来看,在外部环境和自身基本面均有改善的情况下,四季度的亚洲信用市场可能交易性机会与配置性机会并存,我们力争在严格控制信用风险的基础上,捕捉相应机会。当然,市场仍然存在一个不确定性因素,即如果美国出现债务违约,将对全球金融市场造成前所未有的冲击,但我们认为出现这种情况的可能性较低,因为美国政府知道其债务违约的严重后果,并且其是否违约最终也是由美国政府自己决定的,而并不取决于其它的外部因素。
§5投资组合报告
5.1报告期末基金资产组合情况
■
5.2报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布
本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。
5.3报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。
5.4报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证投资明细
本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。
5.5报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
■
注:评级机构为标准普尔。
5.6报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
■
注:债券代码为ISIN码。
5.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细
■
注:远期投资的成本为零,此表中的“公允价值”即指“公允价值变动”。
5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
本基金本报告期末未持有基金。
5.10投资组合报告附注
5.10.1报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。
5.10.2基金投资的前十名股票中,没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.10.3其他各项资产构成
■
5.10.4报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
5.10.6投资组合报告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6开放式基金份额变动
单位:份
■
§7 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况
报告期内基金管理人未发生运用固有资金申购、赎回或者买卖本公司管理基金的情况。
§8影响投资者决策的其他重要信息
2013年9月3日,我司收到中国证监会下发的《关于对博时基金管理有限公司采取责令整改等措施的决定》,责令我司进行为期6个月的整改。我司高度重视,通过对公司内部控制和风险管理工作进行全面梳理,彻底排查业务中存在的风险隐患,针对性的制定、实施整改措施,进而提升公司内部控制和风险管理的能力,并将及时向中国证监会及深圳证监局提交整改报告。
§9备查文件目录
9.1备查文件目录
9.1.1中国证监会批准博时亚洲票息收益债券型证券投资基金设立的文件
9.1.2《博时亚洲票息收益债券型证券投资基金合同》
9.1.3《博时亚洲票息收益债券型证券投资基金托管协议》
9.1.4基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
9.1.5报告期内博时亚洲票息收益债券型证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
9.2存放地点
基金管理人、基金托管人处
9.3查阅方式
投资者可在营业时间免费查阅,也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问,可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
博时一线通:95105568(免长途话费)
博时基金管理有限公司
2013年10月23日
基金简称 | 博时亚洲票息收益债券(QDII) |
基金主代码 | 050030 |
交易代码 | 050030 |
基金运作方式 | 契约型开放式 |
基金合同生效日 | 2013年2月1日 |
报告期末基金份额总额 | 1,552,150,354.75份 |
投资目标 | 本基金通过分析亚洲区域各国家和地区的宏观经济状况以及各发债主体的微观基本面,寻找各类债券的投资机会,在谨慎投资的前提下,力争获取高于业绩比较基准的投资收益。 |
投资策略 | 主要投资于亚洲市场的各类债券,以买入持有策略为主,配合信用策略、期限结构策略、互换策略等卫星策略。在谨慎投资的前提下,力争获取高于业绩比较基准的投资收益。 |
业绩比较基准 | JP Morgan Asian Credit Index Composite Total Return |
风险收益特征 | 中等风险/收益的开放式基金 |
基金管理人 | 博时基金管理有限公司 |
基金托管人 | 招商银行股份有限公司 |
境外资产托管人英文名称 | BROWN BROTHERS HARRIMAN |
境外资产托管人中文名称 | 布朗兄弟哈里曼银行 |
主要财务指标 | 报告期(2013年7月1日-2013年9月30日) |
1.本期已实现收益 | 27,709,774.24 |
2.本期利润 | 66,333,554.05 |
3.加权平均基金份额本期利润 | 0.0399 |
4.期末基金资产净值 | 1,584,278,909.01 |
5.期末基金份额净值 | 1.0207 |
阶段 | 净值增长率① | 净值增长率标准差② | 业绩比较基准收益率③ | 业绩比较基准收益率标准差④ | ①-③ | ②-④ |
过去三个月 | 4.07% | 0.24% | 0.79% | 0.32% | 3.28% | -0.08% |
姓名 | 职务 | 任本基金的基金经理期限 | 证券从业年限 | 说明 |
任职日期 | 离任日期 |
过钧 | 基金经理/固定收益总部公募基金组投资总监 | 2013-2-1 | - | 14 | 1995年起先后在上海工艺品进出口公司、德累斯顿银行上海市分行、美国GE资产公司、华夏基金管理有限公司固定收益部工作。2005年加入博时基金管理有限公司,历任基金经理、固定收益部副总经理兼任基金经理职务。2005年8月24日至2010年8月3日期间担任博时稳定价值债券投资基金的基金经理。现任固定收益总部公募基金组投资总监兼博时信用债券基金、博时亚洲票息收益债券(QDII)基金、博时双债增强债券基金的基金经理。 |
序号 | 项目 | 金额(人民币元) | 占基金总资产的比例(%) |
1 | 权益投资 | - | - |
| 其中:普通股 | - | - |
| 存托凭证 | - | - |
| 优先股 | - | - |
| 房地产信托 | - | - |
2 | 基金投资 | - | - |
3 | 固定收益投资 | 1,454,529,852.04 | 88.73 |
| 其中:债券 | 1,454,529,852.04 | 88.73 |
| 资产支持证券 | - | - |
4 | 金融衍生品投资 | 5,193,701.18 | 0.32 |
| 其中:远期 | 5,193,701.18 | 0.32 |
| 期货 | - | - |
| 期权 | - | - |
| 权证 | - | - |
5 | 买入返售金融资产 | - | - |
| 其中:买断式回购的买入返售金融资产 | - | - |
6 | 货币市场工具 | - | - |
7 | 银行存款和结算备付金合计 | 113,708,115.52 | 6.94 |
8 | 其他各项资产 | 65,818,818.36 | 4.02 |
9 | 合计 | 1,639,250,487.10 | 100.00 |
债券信用等级 | 公允价值(人民币元) | 占基金资产净值比例(%) |
BBB- | 46,328,376.96 | 2.92 |
BB+ | 54,046,576.16 | 3.41 |
BB | 179,125,055.06 | 11.31 |
BB- | 260,155,541.22 | 16.42 |
B+ | 433,161,844.16 | 27.34 |
B | 86,450,993.46 | 5.46 |
B- | 82,845,033.08 | 5.23 |
CCC+ | 22,597,342.88 | 1.43 |
未评级 | 289,819,089.06 | 18.29 |
序号 | 债券代码 | 债券名称 | 数量 | 公允价值
(人民币元) | 占基金资产净值比例(%) |
1 | XS0622491701 | RESOPW 7 1/4 05/09/49 | 100,000 | 63,325,014.80 | 4.00 |
2 | XS0860154805 | LONGYU 5 1/4 12/07/49 | 100,000 | 62,187,020.00 | 3.93 |
3 | XS0836493642 | SUNAC 12 1/2 10/16/17 | 70,000 | 47,914,560.96 | 3.02 |
4 | XS0758793342 | CITPAC 6 7/8 01/21/18 | 65,000 | 41,051,763.74 | 2.59 |
5 | XS0620341064 | GZRFPR 10 7/8 04/29/16 | 60,000 | 40,168,818.72 | 2.54 |
序号 | 衍生品类别 | 衍生品名称 | 公允价值
(人民币元) | 占基金资产
净值比例(%) |
1 | 远期投资 | USD/CNY N 10/29/13 | 3,086,187.20 | 0.19 |
2 | 远期投资 | USD/CNH 12/30/13 | 1,194,945.31 | 0.08 |
3 | 远期投资 | USD/CNH 12/27/13 | 912,568.67 | 0.06 |
序号 | 名称 | 金额(人民币元) |
1 | 存出保证金 | - |
2 | 应收证券清算款 | 9,586,255.32 |
3 | 应收股利 | - |
4 | 应收利息 | 33,625,232.66 |
5 | 应收申购款 | 11,864.54 |
6 | 其他应收款 | 22,595,465.84 |
7 | 待摊费用 | - |
8 | 其他 | - |
9 | 合计 | 65,818,818.36 |
本报告期期初基金份额总额 | 1,729,177,273.40 |
本报告期基金总申购份额 | 1,461,015.42 |
减:本报告期基金总赎回份额 | 178,487,934.07 |
本报告期基金拆分变动份额 | - |
本报告期期末基金份额总额 | 1,552,150,354.75 |