基金管理人：国泰基金管理有限公司

基金托管人：中国农业银行股份有限公司

报告送出日期： 二〇一三年十月二十三日

§１ 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１３年１０月２１日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自２０１３年７月１日起至９月３０日止。

§２ 基金产品概况

■

§３ 主要财务指标和基金净值表现

３．１ 主要财务指标

单位：人民币元

■

注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。

３．２ 基金净值表现

３．２．１ 本报告期基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

■

注：本基金收益分配按月结转份额。

３．２．２ 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

国泰货币市场证券投资基金

累计净值收益率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（２００５年６月２１日至２０１３年９月３０日）

■

注：（１）本基金合同生效日为２００５年６月２１日，本基金在一个月建仓期结束时，各项资产配置比例符合合同约定。

（２）自２００９年１月１日起，本基金的业绩比较基准变更为：同期７天通知存款利率（税后）。（详见２００８年１２月２９日在《中国证券报》刊登的《关于变更国泰货币市场证券投资基金业绩比较基准和修改基金合同的公告》）

§４ 管理人报告

４．１ 基金经理（或基金经理小组）简介

■

注：１、此处的任职日期和离任日期均指公司决定生效之日，首任基金经理，任职日期为基金合同生效日。

２、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

４．２ 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《基金管理公司公平交易制度指导意见》等有关法律法规的规定，严格遵守基金合同和招募说明书约定，本着诚实信用、勤勉尽责、最大限度保护投资人合法权益等原则管理和运用基金资产，在控制风险的基础上为持有人谋求最大利益。

本报告期内，本基金未发生损害基金份额持有人利益的行为，投资运作符合法律法规和基金合同的规定，未发生内幕交易、操纵市场和不当关联交易及其他违规行为，信息披露及时、准确、完整，本基金与本基金管理人所管理的其他基金资产、投资组合与公司资产之间严格分开、公平对待，基金管理小组保持独立运作，并通过科学决策、规范运作、精心管理和健全内控体系，有效保障投资人的合法权益。

４．３ 公平交易专项说明

４．３．１ 公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的相关规定，通过严格的内部风险控制制度和流程，对各环节的投资风险和管理风险进行有效控制，严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易，确保公平对待所管理的所有基金和投资组合，切实防范利益输送行为。

４．３．２ 异常交易行为的专项说明

本报告期内，本基金与本基金管理人所管理的其他投资组合未发生大额同日反向交易。本报告期内，未发现本基金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

４．４ 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明

４．４．１报告期内基金投资策略和运作分析

２０１３年第三季度，相对偏紧的银行间资金面成为主导债券市场走势的重大影响因素。三季度，经济基本面相对平稳，补库存带来的经济增长反弹持续性不强，ＣＰＩ同比仍在３％以内，通胀压力不大，但债券收益率仍持续上行，主要的原因集中于资金面，资金面的波动主要受基础货币变化的影响。

而外汇占款的变动是影响基础货币增减的最为重要的外生性因素，在ＱＥ退出预期引起美元上涨的背景下，２０１３年６月份外汇占款减少４１２亿元、７月份减少２４５亿元、８月份恢复正增长但金额仅２７３亿元，以及央行公开市场操作仍保持相对偏紧的政策立场，经过６月份的钱荒之后，中国央行直到７月底才开展逆回购操作，但７天和１４天逆回购利率仍保持在３．９％和４．１％的高位，与此同时，７月１６日、７月３０日、８月１３日、８月２７日以及９月１０日分别续做到期的３年期央票，通过锁长放短的操作管理流动性。上述变化反映到商业银行层面表现为超额存款准备金率下降，备付金不足迫使商业银行提高备付水平并降低债券的配置需求，引起银行间回购利率大幅波动，以及利率债市场一级发行利率走高引导二级市场收益率上行的走势。三季度，银行间１０年期国债到期收益率从７月初的３．５１％一度突破至４．１％。同时，债券市场基准收益率曲线平坦上移，且３－１０年段异常平坦，反映资金紧张引起的供求失衡使得债券收益率曲线的基本面指导意义失灵。

就本基金操作而言，三季度，本基金利用规模波动，在管理好流动性的前提下，积极调整持仓结构，提高协议存款占比，积极提高基金静态收益率，为持有人获取稳定回报。

４．４．２报告期内基金的业绩表现

本基金在２０１３年第三季度的净值增长率为０．９６９３％，同期业绩比较基准收益率为０．３４０３％。

４．５ 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

影响债券收益率走势的因素包括：经济增长、通胀水平及预期、货币政策预期及资金面。今年二季度以来，经济增长、通胀水平及预期已经无法解释债券收益率的波动，短期展望而言，结构调整背景下经济平稳增长或成为常态，通胀整体压力不大，基本面因素对债券收益率的边际影响在弱化。而ＱＥ退出预期对基础货币供应的负面影响、中国央行货币政策应对措施在四季度或继续主导债券收益率走势。

结合对当前国内外宏观经济形势的判断，央行主动收紧货币政策的概率较低。因此，我们倾向性认为今年第四季度的前两个月，受益于ＱＥ暂缓退出对外汇占款恢复性增长的影响，以及财政存款季节性投放，将逐步改善市场流动性，恢复商业银行对债券类资产的配置需求，以及考虑到利率债供给较三季度有所下降，我们预计利率债需求将有所恢复，通过二级引导一级的方式，促使利率债收益率逐步下行，修正异常平坦的基准收益率曲线，我们预计期限结构中５年段以内利率债的收益率下行的确定性相对较大，并带动高等级信用债收益率的修正。进入１２月份，美联储仍有较大概率在１２月中旬的议息会议上宣布开始缩量ＱＥ，以及考虑到年底因素，货币市场利率或再次剧烈波动，并引发债券市场调整。

本基金投资操作方面，在跟踪经济增长、通胀、货币政策操作和资金价格的基础上，保持组合较高的流动性，提高协议存款占比，且到期期限集中于月末、节假日前等时点，夯实基金资产底仓收益，同时优选中高等级短期融资券，增强组合的灵活性。

未来，本基金将秉持绝对收益的理念，力争在复杂多变的市场中理清大类资产配置的思路，将积极依托公司内外部研究力量，密切跟踪国内外经济形势的发展，研究分析各方面因素对市场的影响和变化，完善优化投资策略，奉行国泰基金“长期投资、价值投资、责任投资”的投资理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金持有人谋求长期、稳定的回报。

§５ 投资组合报告

５．１ 报告期末基金资产组合情况

■

５．２ 报告期债券回购融资情况

■

注：报告期内债券回购融资余额占基金资产净值比例取报告期内每个交易日融资余额占基金资产净值比例的简单平均值。

债券正回购的资金余额超过基金资产净值的２０％的说明

在本报告期内本货币市场基金债券正回购的资金余额未超过资产净值的２０％。

５．３ 基金投资组合平均剩余期限

５．３．１ 投资组合平均剩余期限基本情况

■

报告期内投资组合平均剩余期限超过１８０天情况说明

本报告期内本货币市场基金投资组合平均剩余期限未超过１８０天。

５．３．２ 报告期末投资组合平均剩余期限分布比例

■

５．４ 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

■

注：上表中，附息债券的成本包括债券面值和折溢价，贴现式债券的成本包括债券投资成本和内在应收利息。

５．５ 报告期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细

■

５．６“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离

■

５．７ 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

５．８ 投资组合报告附注

５．８．１ 基金计价方法说明

本基金采用摊余成本法计价，即计价对象以买入成本列示，按实际利率或商定利率每日计提利息，并考虑其买入时的溢价与折价在其剩余期限内平均摊销。

本基金通过每日分红使基金份额资产净值维持在１．０００元。

５．８．２ 本报告期内本基金持有剩余期限小于３９７天但剩余存续期超过３９７天的浮动利率债券的摊余成本未超过基金资产净值的２０％。

５．８．３ 本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。

５．８．４ 其他各项资产构成

■

§６ 开放式基金份额变动

单位：份

■

§７ 基金管理人运用固有资金投资本公司管理基金情况

本报告期内，本基金的基金管理人未运用固有资金交易本基金。

§８ 备查文件目录

８．１ 备查文件目录

１、关于同意国泰货币市场证券投资基金募集的批复

２、国泰货币市场证券投资基金基金合同

３、国泰货币市场证券投资基金托管协议

４、报告期内披露的各项公告

５、法律法规要求备查的其他文件

８．２ 存放地点

本基金管理人国泰基金管理有限公司办公地点——上海市世纪大道１００号上海环球金融中心３９楼

８．３ 查阅方式

可咨询本基金管理人；部分备查文件可在本基金管理人公司网站上查阅。

客户服务中心电话：（０２１）３８５６９０００，４００－８８８－８６８８

客户投诉电话：（０２１）３８５６９０００

公司网址：ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｇｔｆｕｎｄ．ｃｏｍ

国泰基金管理有限公司

二〇一三年十月二十三日

基金简称	国泰货币
基金主代码	０２０００７
交易代码	０２０００７
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	２００５年６月２１日
报告期末基金份额总额	９４６，７４３，９５４．４６份
投资目标	在保证本金安全和资产流动性最大化的前提下，追求超过业绩比较基准的收益。
投资策略	本基金主要为投资者提供流动性现金管理工具，主要结合短期利率变动，合理安排债券组合期限和类属比例，在保证本金安全性、流动性的前提下，获得超过基准的较高收益。根据对宏观经济指标长期趋势的判断、市场预期相对于趋势偏离的程度和各类金融工具的流动性特征，决定组合中债券与其他资产的比例分布。考虑法律法规的相关规定、各类属资产的到期收益率、税收、相对收益差额及不同类属资产的流动性指标等因素决定债券组合的类属配置。通过期限配置和收益率曲线配置来建立债券组合。
业绩比较基准	同期７天通知存款利率（税后）。
风险收益特征	本基金属于证券投资基金中高流动性、低风险的品种，其预期风险和预期收益率都低于股票基金、债券基金和混合型基金。
基金管理人	国泰基金管理有限公司
基金托管人	中国农业银行股份有限公司

主要财务指标	报告期（２０１３年７月１日－２０１３年９月３０日）
１．本期已实现收益	１２，００３，２９４．７３
２．本期利润	１２，００３，２９４．７３
３．期末基金资产净值	９４６，７４３，９５４．４６

阶段	净值收益率①	净值收益率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准收益率标准差④	①－③	②－④
过去三个月	０．９６９３％	０．００１２％	０．３４０３％	０．００００％	０．６２９０％	０．００１２％

姓名	职务	任本基金的基金经理期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
胡永青	本基金的基金经理、国泰双利债券、国泰信用债券的基金经理。固定收益部总监助理。	２０１１－１２－５	－	１０	硕士研究生，２００３年２月至２００８年８月在天安保险担任固定收益组合经理；２００８年８月至２０１１年８月在信诚基金担任投资经理；２０１１年８月加入国泰基金管理有限公司，自２０１１年１２月起担任国泰双利债券证券投资基金、国泰货币市场证券投资基金的基金经理，２０１２年７月起兼任国泰信用债券型证券投资基金的基金经理。２０１３年６月起任固定收益部总监助理。
姜南林	本基金的基金经理、国泰现金管理货币、国泰６个月短期理财债券国泰保本混合、国泰金鹿保本混合（四期）、国泰目标收益保本混合的基金经理	２０１２－１２－３	－	５	硕士研究生，５年证券从业经历。２００８年６月至２００９年６月在天相投资顾问有限公司担任宏观经济和债券分析师；２００９年６月至２０１２年８月在农银人寿保险股份有限公司（原嘉禾人寿保险股份有限公司）工作，先后担任宏观及债券研究员、固定收益投资经理；２０１２年８月加入国泰基金管理有限公司，２０１２年１２月起担任国泰货币市场证券投资基金及国泰现金管理货币市场基金的基金经理，２０１３ 年３ 月起兼任国泰６ 个月短期理财债券型证券投资基金的基金经理。２０１３年９月起兼任国泰保本混合型证券投资基金、国泰金鹿保本增值混合证券投资基金、国泰目标收益保本混合型证券投资基金的基金经理。

序号	项目	金额（元）	占基金总资产的比例（％）
１	固定收益投资	３７０，０６５，３０５．１９	３８．０７
	其中：债券	３７０，０６５，３０５．１９	３８．０７
	资产支持证券	－	－
２	买入返售金融资产	１３６，２７０，７６４．４１	１４．０２
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	－	－
３	银行存款和结算备付金合计	４５４，７２３，２９５．７６	４６．７７
４	其他各项资产	１１，１２２，４１７．８５	１．１４
５	合计	９７２，１８１，７８３．２１	１００．００

序号	项目	占基金资产净值比例（％）
１	报告期内债券回购融资余额	１．９３
	其中：买断式回购融资	－
序号	项目	金额	占基金资产净值的比例（％）
２	报告期末债券回购融资余额	－	－
	其中：买断式回购融资	－	－

序号	平均剩余期限	各期限资产占基金资产净值的比例（％）	各期限负债占基金资产净值的比例（％）
１	３０天以内	２７．３６	－
	其中：剩余存续期超过３９７天的浮动利率债	－	－
２	３０天（含）—６０天	１１．９４	－
	其中：剩余存续期超过３９７天的浮动利率债	－	－
３	６０天（含）—９０天	３０．５４	－
	其中：剩余存续期超过３９７天的浮动利率债	－	－
４	９０天（含）—１８０天	１６．８９	－
	其中：剩余存续期超过３９７天的浮动利率债	－	－
５	１８０天（含）—３９７天（含）	１４．７９	－
	其中：剩余存续期超过３９７天的浮动利率债	－	－
	合计	１０１．５２	－

项目	天数
报告期末投资组合平均剩余期限	８４
报告期内投资组合平均剩余期限最高值	１４４
报告期内投资组合平均剩余期限最低值	３６

序号	债券品种	摊余成本（元）	占基金资产净值比例（％）
１	国家债券	－	－
２	央行票据	－	－
３	金融债券	８９，９１１，５０７．６６	９．５０
	其中：政策性金融债	８９，９１１，５０７．６６	９．５０
４	企业债券	－	－
５	企业短期融资券	２８０，１５３，７９７．５３	２９．５９
６	中期票据	－	－
７	其他	－	－
８	合计	３７０，０６５，３０５．１９	３９．０９
９	剩余存续期超过３９７天的浮动利率债券	－	－

序号	债券代码	债券名称	债券数量 （张）	摊余成本（元）	占基金资产净值比例（％）
１	１３０２０１	１３国开０１	６００，０００	５９，９８６，６１７．０６	６．３４
２	０４１２５２０５８	１２京能ＣＰ００１	３００，０００	３０，１２５，０５０．７３	３．１８
３	０４１３５４０２３	１３玉皇化工ＣＰ００１	３００，０００	３０，０１８，９１１．５０	３．１７
４	０４１３５４０１１	１３亿利ＣＰ００１	３００，０００	３０，０００，９０９．５６	３．１７
５	０４１３６５００８	１３国中医药ＣＰ００１	３００，０００	３０，０００，１０３．０３	３．１７
６	１１０２０３	１１国开０３	３００，０００	２９，９２４，８９０．６０	３．１６
７	０４１３５４０２１	１３华地ＣＰ００１	２００，０００	２０，０１１，５７４．５２	２．１１
８	０１１３１９００３	１３国电ＳＣＰ００３	２００，０００	２０，０１１，１２３．１５	２．１１
９	０４１２５９０６９	１２巨力ＣＰ００２	２００，０００	２０，０００，０６３．６５	２．１１
１０	０７１３２１００１	１３渤海证券ＣＰ００１	２００，０００	１９，９９５，９９５．６６	２．１１

项目	偏离情况
报告期内偏离度的绝对值在０．２５（含）－０．５％间的次数	０次
报告期内偏离度的最高值	０．０２５８％
报告期内偏离度的最低值	－０．１３９３％
报告期内每个工作日偏离度的绝对值的简单平均值	０．０５９６％

序号	名称	金额（元）
１	存出保证金	－
２	应收证券清算款	－
３	应收利息	１０，６７８，１０４．６４
４	应收申购款	１７５，６２９．４１
５	其他应收款	２６８，６８３．８０
６	待摊费用	－
７	其他	－
８	合计	１１，１２２，４１７．８５

本报告期期初基金份额总额	９２９，８３０，２６２．２１
本报告期基金总申购份额	３，８３９，１２０，３７４．３３
减：本报告期基金总赎回份额	３，８２２，２０６，６８２．０８
本报告期期末基金份额总额	９４６，７４３，９５４．４６