（上接A29版）

　上述“一、基金费用的种类中第４－９项费用”，根据有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。

　（三）不列入基金费用的项目

　下列费用不列入基金费用：

　１、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；

　２、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；

　３、《基金合同》生效前的相关费用；

　４、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。

　（四）基金税收

　本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。

　五、基金财产的投资范围和投资限制

　（一）投资范围

　本基金投资于法律法规及监管机构允许投资的金融工具，包括现金，通知存款，短期融资券，一年以内（含一年）的银行定期存款、大额存单，期限在一年以内（含一年）的债券回购，期限在一年以内（含一年）的中央银行票据，剩余期限在３９７天以内（含３９７天）的债券、资产支持证券、中期票据，以及中国证监会及／或中国人民银行认可的其他具有良好流动性的金融工具。

　如果法律法规或监管机构以后允许货币市场基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。

　（二）投资限制

　１、组合限制

　本基金不得投资于以下金融工具：

　（１）股票；

　（２）可转换债券；

　（３）剩余期限超过三百九十七天的债券；

　（４）信用等级在ＡＡＡ 级以下的企业债券；

　（５）以定期存款为基准利率的浮动利率债券，但市场条件发生变化后另有规定的，从其规定；

　（６）非在全国银行间债券交易市场或证券交易所交易的资产支持证券；

　（７）中国证监会、中国人民银行禁止投资的其他金融工具。

　本基金的投资组合将遵循以下限制：

　（１）投资组合的平均剩余期限在每个交易日都不得超过１２０天；

　（２）本基金与由基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的１０％；

　（３）投资于定期存款的比例，不得超过基金资产净值的３０％，但如果基金投资有固定期限但协议中约定可以提前支取且提前支取利率不变的存款，不受该比例限制；

　（４）存款银行仅限于有基金托管资格、基金销售业务资格以及合格境外机构投资者托管人资格的商业银行。其中，存放在具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的３０％；存放在不具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的５％；

　（５）除发生巨额赎回情形外，债券正回购的资金余额在每个交易日均不得超过基金资产净值的２０％；因发生巨额赎回导致债券正回购的资金余额超过基金资产净值２０％的，基金管理人应在５ 个交易日内进行调整；

　（６）通过买断式回购融入的基础债券的剩余期限不得超过３９７ 天；

　（７）持有的剩余期限不超过３９７ 天但剩余存续期超过３９７ 天的浮动利率债券的摊余成本总计不得超过当日基金资产净值的２０％；

　（８）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的２０％，中国证监会规定的特殊品种除外；

　（９）本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的１０％；

　（１０）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净值的１０％；本基金管理人管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各类资产支持证券合计规模的１０％；

　（１１）投资于同一公司发行的短期融资券及短期企业债券的比例，合计不得超过基金资产净值的１０％；

　（１２）本基金投资的短期融资券的信用评级应不低于以下标准：

　①国内信用评级机构评定的Ａ－１ 级或相当于Ａ－１ 级的短期信用级别；

　②根据有关规定予以豁免信用评级的短期融资券，其发行人最近３ 年的信用评级和跟踪评级具备下列条件之一：

　Ａ．国内信用评级机构评定的ＡＡＡ 级或相当于ＡＡＡ 级的长期信用级别；

　Ｂ．国际信用评级机构评定的低于中国主权评级一个级别的信用级别。

　（同一发行人同时具有国内信用评级和国际信用评级的，以国内信用级别为准）；

　本基金持有短期融资券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起２０ 个交易日内予以全部减持；

　（１３）本基金投资的资产支持证券须具有评级资质的资信评级机构进行持续信用评级；本基金投资的资产支持证券不得低于国内信用评级机构评定的ＡＡＡ 级或相当于ＡＡＡ 级；持有资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，本基金应在评级报告发布之日起３ 个月内予以全部卖出；

　（１４）在全国银行间同业市场的债券回购最长期限为１年，债券回购到期后不得展期。

　《基金法》及其他有关法律法规或监管部门取消上述限制的，履行适当程序后，基金不受上述限制。

　除上述（５）、（１２）、（１３）项外，由于证券市场波动、证券发行人合并或基金规模变动等基金管理人之外的原因导致的投资组合不符合上述约定的比例不在限制之内，但基金管理人应在１０ 个交易日内进行调整，以达到标准。法律法规另有规定的从其规定。

　基金管理人应当自基金合同生效之日起６ 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自本基金合同生效之日起开始。

　法律法规或监管部门变更或取消上述限制，如适用于本基金，基金管理人在履行适当程序后，则本基金的上述限制相应变更或取消。

　２、禁止行为

　为维护基金份额持有人的合法权益，基金财产不得用于下列投资或者活动：

　（１）承销证券；

　（２）违反规定向他人贷款或者提供担保；

　（３）从事承担无限责任的投资；

　（４）买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；

　（５）向其基金管理人、基金托管人出资；

　（６）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；

　（７）法律法规和中国证监会规定禁止的其他活动。

　若法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，如适用本基金，则基金管理人在履行适当程序后，本基金投资可不受上述规定限制。

　六、基金资产估值

　（一）估值方法

　１．本基金估值采用“摊余成本法”，即估值对象以买入成本列示，按照票面利率或协议利率并考虑其买入时的溢价与折价，在剩余存续期内平均摊销，每日计提损益。本基金不采用市场利率和上市交易的债券和票据的市价计算基金资产净值。

　２．为了避免采用“摊余成本法”计算的基金资产净值与按市场利率和交易市价计算的基金资产净值发生重大偏离，从而对基金份额持有人的利益产生稀释和不公平的结果，基金管理人于每一估值日，采用估值技术，对基金持有的估值对象进行重新评估，即“影子定价”。当“摊余成本法”计算的基金资产净值与“影子定价”确定的基金资产净值偏离达到或超过０．２５％时，基金管理人应根据风险控制的需要调整组合，其中，对于偏离程度达到或超过０．５％的情形，基金管理人应与基金托管人协商一致后，参考成交价、市场利率等信息对投资组合进行价值重估，使基金资产净值更能公允地反映基金资产价值。

　３、如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。

　４、相关法律法规以及监管部门有强制规定的，从其规定。如有新增事项，按国家最新规定估值。

　如基金管理人或基金托管人发现基金估值违反基金合同订明的估值方法、程序及相关法律法规的规定或者未能充分维护基金份额持有人利益时，应立即通知对方，共同查明原因，双方协商解决。

　根据有关法律法规，基金资产净值计算和基金会计核算的义务由基金管理人承担。本基金的基金会计责任方由基金管理人担任，因此，就与本基金有关的会计问题，如经相关各方在平等基础上充分讨论后，仍无法达成一致的意见，按照基金管理人对基金资产净值的计算结果对外予以公布。

　（二）估值程序

　１、每万份基金已实现收益是按照相关法规计算的每万份基金份额的日已实现收益，精确到小数点后第４位，小数点后第５位四舍五入。本基金的收益分配是按日结转份额的，７日年化收益率是以最近７日（含节假日）收益所折算的年资产收益率，精确到百分号内小数点后３位，百分号内小数点后第４位四舍五入。国家另有规定的，从其规定。

　２、基金管理人应每个工作日对基金资产估值。但基金管理人根据法律法规或本基金合同的规定暂停估值时除外。基金管理人每个工作日对基金资产估值后，将基金资产净值、每万份基金已实现收益和７日年化收益率结果发送基金托管人，经基金托管人复核无误后，由基金管理人对外公布。

　七、基金合同变更、终止与基金财产的清算

　（一）《基金合同》的变更

　１、变更基金合同涉及法律法规规定或本合同约定应经基金份额持有人大会决议通过的事项的，应召开基金份额持有人大会决议通过。对于可不经基金份额持有人大会决议通过的事项，由基金管理人和基金托管人同意后变更并公告，并报中国证监会备案。

　２、关于《基金合同》变更的基金份额持有人大会决议自完成备案手续生效后方可执行，并自决议生效之日起在指定媒体公告。

　（二）《基金合同》的终止事由

　有下列情形之一的，《基金合同》应当终止：

　１、基金份额持有人大会决定终止的；

　２、基金管理人、基金托管人职责终止，在６个月内没有新基金管理人、新基金托管人承接的；

　３、《基金合同》约定的其他情形；

　４、相关法律法规和中国证监会规定的其他情况。

　（三）基金财产的清算

　１、基金财产清算小组：自出现《基金合同》终止事由之日起３０个工作日内成立清算小组，基金管理人组织基金财产清算小组并在中国证监会的监督下进行基金清算。

　２、基金财产清算小组组成：基金财产清算小组成员由基金管理人、基金托管人、具有从事证券相关业务资格的注册会计师、律师以及中国证监会指定的人员组成。基金财产清算小组可以聘用必要的工作人员。

　３、基金财产清算小组职责：基金财产清算小组负责基金财产的保管、清理、估价、变现和分配。基金财产清算小组可以依法进行必要的民事活动。

　４、基金财产清算程序：

　（１）《基金合同》终止情形出现时，由基金财产清算小组统一接管基金；

　（２）对基金财产和债权债务进行清理和确认；

　（３）对基金财产进行估值和变现；

　（４）制作清算报告；

　（５）聘请会计师事务所对清算报告进行外部审计，聘请律师事务所对清算报告出具法律意见书；

　（６）将清算报告报中国证监会备案并公告。

　（７）对基金财产进行分配；

　５、基金财产清算的期限为６个月，但因本基金所持证券的流动性受到限制而不能及时变现的，清算期限相应顺延。

　（四）清算费用

　清算费用是指基金财产清算小组在进行基金清算过程中发生的所有合理费用，清算费用由基金财产清算小组优先从基金财产中支付。

　（五）基金财产清算剩余资产的分配

　依据基金财产清算的分配方案，将基金财产清算后的全部剩余资产扣除基金财产清算费用、交纳所欠税款并清偿基金债务后，按基金份额持有人持有的基金份额比例进行分配。

　（六）基金财产清算的公告

　清算过程中的有关重大事项须及时公告；基金财产清算报告经会计师事务所审计并由律师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案并公告。基金财产清算公告于基金财产清算报告报中国证监会备案后５个工作日内由基金财产清算小组进行公告。

　（七）基金财产清算账册及文件的保存

　基金财产清算账册及有关文件由基金托管人保存１５年以上。

　八、争议的处理和适用的法律

　各方当事人同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》有关的一切争议，如经友好协商未能解决的，应提交中国国际经济贸易仲裁委员会根据该会当时有效的仲裁规则进行仲裁，仲裁地点为北京市，仲裁裁决是终局性的并对各方当事人具有约束力，仲裁费由败诉方承担。

　《基金合同》受中国法律管辖。

　九、基金合同的效力

　《基金合同》是约定基金当事人之间、基金与基金当事人之间权利义务关系的法律文件。

　１、《基金合同》经基金管理人、基金托管人双方盖章以及双方法定代表人或授权代表签字并在募集结束后经基金管理人向中国证监会办理基金备案手续，并经中国证监会书面确认后生效。

　２、《基金合同》的有效期自其生效之日起至基金财产清算结果报中国证监会备案并公告之日止。

　３、《基金合同》自生效之日起对包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人在内的《基金合同》各方当事人具有同等的法律约束力。

　４、《基金合同》正本一式六份，除上报有关监管机构一式二份外，基金管理人、基金托管人各持有二份，每份具有同等的法律效力。

　５、《基金合同》可印制成册，供投资者在基金管理人、基金托管人、销售机构的办公场所和营业场所查阅。