基金管理人：博时基金管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

报告送出日期：２０１３年８月２９日

１重要提示

１．１重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。

基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于２０１３年８月２８日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。

本报告期自２０１３年１月１日起至６月３０日止。

２基金简介

２．１基金基本情况

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２．２基金产品说明

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２．３基金管理人和基金托管人

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２．４境外投资顾问和境外资产托管人

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２．５信息披露方式

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３主要财务指标和基金净值表现

３．１主要会计数据和财务指标

金额单位：人民币元

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注：本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

３．２基金净值表现

３．２．１基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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注：本基金的业绩比较基准为：标普高盛贵金属类总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ｐｒｅｃｉｏｕｓ Ｍｅｔａｌ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×２０％＋标普高盛农产品总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ａｇｒｉｃｕｌｔｕｒａｌ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×３０％＋标普高盛能源类总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ｅｎｅｒｇｙ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×２０％＋巴克莱美国通胀保护债券指数（Ｂａｒｃｌａｙｓ Ｃａｐｉｔａｌ Ｕ．Ｓ． Ｔｒｅａｓｕｒｙ Ｉｎｆｌａｔｉｏｎ Ｐｒｏｔｅｃｔｅｄ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ （ＴＩＰＳ） Ｉｎｄｅｘ （Ｓｅｒｉｅｓ－Ｌ））收益率×３０％。

３．２．２自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

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注：本基金的基金合同于２０１１年０４月２５日生效，按照本基金的基金合同规定，自基金合同生效之日起六个月内使基金的投资组合比例符合本基金合同第１４条“二、投资范围”、“八、投资限制”的有关约定。本基金建仓期结束时各项资产配置比例符合基金合同约定。

４管理人报告

４．１基金管理人及基金经理情况

４．１．１基金管理人及其管理基金的经验

博时基金管理有限公司成立于１９９８年７月１３日，是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。注册资本２．５亿元人民币，总部设在深圳，在北京、上海、郑州、沈阳、成都设有分公司。同时，博时基金公司拥有博时基金（国际）有限公司和博时资本管理有限公司两家全资子公司。博时基金公司的股东为招商证券股份有限公司、中国长城资产管理公司、天津港（集团）有限公司、璟安股权投资有限公司、上海盛业股权投资基金有限公司、上海丰益股权投资基金有限公司、广厦建设集团有限责任公司。博时基金公司的经营范围包括基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务，是一家为客户提供专业投资服务的资产管理机构。

博时基金管理有限公司是中国内地首批成立的五家基金管理公司之一。“为国民创造财富”是博时的使命。博时的投资理念是“做投资价值的发现者”。截至２０１３年６月３０日，博时基金公司共管理三十七只开放式基金和两只封闭式基金，并且受全国社会保障基金理事会委托管理部分社保基金，以及多个企业年金账户，公募基金资产规模逾１０６５．６９亿元人民币，累计分红６０２．９２亿元人民币，是目前我国资产管理规模最大的基金公司之一，养老金资产管理规模在同业中名列前茅。

１、基金业绩

１） 根据银河证券基金研究中心统计，２０１３年上半年，股票型基金中，截至６月２８日，博时医疗保健今年以来净值增长率在３２８只标准型股票基金中排名前１／３。混合灵活配置型基金方面，博时回报今年以来收益率在７１只同类基金中排名第８。

２） 固定收益方面，博时信用债纯债基金今年以来收益率在１７只长期标准债券型基金中排名第１；博时裕祥分级债券Ａ今年以来收益率在１９只封闭式债券型分级子基金（优先份额）中名列第２。

３） 海外投资方面，博时标普５００今年以来净值增长率在１５只ＱＤＩＩ指数股票型基金中排名第２，该基金成立以来的涨幅达到１５．９４％。

２、客户服务

１） ２０１３年上半年，博时基金共举办各类渠道培训活动逾８４１场，参加人数超过２万人。

３、其他大事件

１） ２０１３年３月２９日，由证券时报社主办的２０１２年度中国基金业明星奖颁奖典礼暨明星基金论坛在北京举行。博时主题行业基金荣获“２０１２ 年度股票型明星基金奖”。

２） ２０１３年３月３０日，由中国证券报社主办的第十届中国基金业金牛奖颁奖典礼暨２０１３金牛基金论坛在北京举行。博时基金蝉联“金牛基金管理公司”奖，博时基金价值组投资总监、博时主题行业基金经理邓晓峰获得“金牛基金十周年特别奖”，博时现金收益荣获“２０１２年度货币市场金牛基金”。

３） ２０１３年４月，在股市动态分析杂志主办的“２０１２基金公司品牌管理与营销策划能力排行榜”评选活动中，博时标普５００指数基金获得“２０１２年基金新产品营销策划案例奖”。

４） ２０１３年４月１０日，由上海证券报举办的第十届“金基金奖”颁奖典礼在上海举行，博时基金荣获金“基金十年？卓越公司奖”，博时裕阳封闭和博时裕隆封闭荣获“金基金十年？投资回报奖”，博时主题行业基金荣获“金基金·股票型基金奖５年期奖”，博时裕阳封闭荣获“金基金·分红基金奖３年期奖”。

５） ２０１３年４月２７日，由中国网、普益财富、西南财经大学信托与理财研究所三家机构联合主办的２０１３中国网？普益财富管理论坛在北京举行。博时基金荣获２０１３金手指奖评选“年度最佳财富管理基金公司”。

６） ２０１３年６月２６日，世界品牌实验室（ＷＢＬ）在京发布２０１３年度（第十届）《中国５００最具价值品牌》排行榜，博时基金以８１．６５亿的品牌价值位列第２１６名，品牌价值一年内提升了近２０亿元，排名逐年上升。

４．１．２基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

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注：上述人员的任职日期和离任日期均指公司作出决定之日，证券从业年限计算的起始时间按照从事证券行业开始时间计算。

４．２境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介

本基金未聘请境外投资顾问。

４．３管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

在本报告期内，本基金管理人严格遵循了《中华人民共和国证券投资基金法》及其各项实施细则、《博时抗通胀增强回报证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，并本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，没有损害基金持有人利益的行为。

４．４管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

４．４．１ 公平交易制度的执行情况

报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和公司制定的公平交易相关制度。

４．４．２ 异常交易行为的专项说明

报告期内未发现本基金存在异常交易行为。

４．５管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

４．５．１报告期内基金投资策略和运作分析

上半年大宗商品走势出现分化。原油一直处于震荡走势。从原油全球范围的供求看，今年上半年供求比较平衡，北美产量的增加被新兴国家需求的增长所抵消，美国经济的缓慢复苏推动股市创历史新高，原油库存６月份也有大幅降低，显示需求有所回升，这有利于原油市场的稳定。中国原油进口第二季度也有所反弹，但总体需求仍然疲软。贵金属上半年表现较差，黄金、白银等下跌幅度较大，主要是由于美国股市屡创新高，资金不断流向股市，对避险类资产不利。工业类金属受中国经济增速减缓影响较大，表现也不尽人意。

４．５．２报告期内基金的业绩表现

截至２０１３年６月３０日，本基金份额净值为０．６２６元，累计份额净值为０．６２６元，报告期内净值增长率为－２０．５６％，同期业绩基准涨幅为－１２．７４％。

４．６管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

从各类资产的投资情况来看，与能源挂钩的证券贡献了正收益。下一阶段，我们认为，原油可能会有所调整，但总体表现会比较稳定。农产品从目前看，大涨的机会不是很大，原因是今年北美的天气状况良好，农作物库存增加，因此仓位不应太高。黄金在大幅下跌之后最近出现企稳的迹象，但还没有出现大幅上涨的趋势。在操作上，我们会逢低加大与能源相关的证券产品的仓位，并适当增加对于债券的配置。

４．７管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

本基金管理人为确保基金估值工作符合相关法律法规和基金合同的规定，确保基金资产估值的公平、合理，有效维护投资人的利益，设立了博时基金管理有限公司估值委员会（以下简称“估值委员会”），制定了估值政策和估值程序。估值委员会成员由主管运营的副总经理、督察长、投资总监、研究部负责人、风险管理部负责人、运作部负责人等成员组成，基金经理原则上不参与估值委员会的工作，其估值建议经估值委员会成员评估后审慎采用。估值委员会成员均具有５年以上专业工作经历，具备良好的专业经验和专业胜任能力，具有绝对的独立性。估值委员会的职责主要包括有：保证基金估值的公平、合理；制订健全、有效的估值政策和程序；确保对投资品种进行估值时估值政策和程序的一贯性；定期对估值政策和程序进行评价等。

参与估值流程的各方还包括本基金托管银行和会计师事务所。托管人根据法律法规要求对基金估值及净值计算履行复核责任，当存有异议时，托管银行有责任要求基金管理公司作出合理解释，通过积极商讨达成一致意见。会计师事务所对估值委员会采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。上述参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突。

本基金管理人已与中央国债登记结算有限责任公司签署服务协议，由其按约定提供在银行间同业市场交易的债券品种的估值数据。

４．８管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

本基金报告期内未进行利润分配。

５托管人报告

５．１报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对博时抗通胀增强回报证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。

５．２托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。

５．３托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等数据真实、准确和完整。

６半年度财务会计报告（未经审计）

６．１资产负债表

会计主体：博时抗通胀增强回报证券投资基金

报告截止日：２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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注： 报告截止日２０１３年６月３０日，基金份额净值０．６２６元，基金份额总额５８８，３６６，５９７．１４份；

６．２利润表

会计主体：博时抗通胀增强回报证券投资基金

本报告期：２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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６．３所有者权益（基金净值）变动表

会计主体：博时抗通胀增强回报证券投资基金

本报告期：２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日

单位：人民币元

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报表附注为财务报表的组成部分。

本报告６．１至６．４，财务报表由下列负责人签署：

基金管理公司负责人：吴姚东，主管会计工作负责人：王德英，会计机构负责人：成江

６．４报表附注

６．４．１本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明

本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。

６．４．２税项

根据财政部、国家税务总局财税［２００２］１２８号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税［２００８］１号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他境内外相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：

（１）以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。

（２）目前基金取得的源自境外的差价收入，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂免征营业税和企业所得税。

（３）目前基金取得的源自境外的股利收益，其涉及的境外所得税税收政策，按照相关国家或地区税收法律和法规执行，在境内暂不征收个人所得税和企业所得税。

（４）对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴２０％的个人所得税，暂不征收企业所得税。

６．４．３关联方关系

６．４．３．１本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。

６．４．３．２本报告期与基金发生关联交易的各关联方

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注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。

６．４．４本报告期及上年度可比期间的关联方交易

６．４．４．１通过关联方交易单元进行的交易

无。

６．４．４．２关联方报酬

６．４．４．２．１基金管理费

单位：人民币元

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注：支付基金管理人博时基金的管理人报酬按前一日基金资产净值１．６％的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日管理人报酬＝前一日基金资产净值 Ｘ １．６％ ／ 当年天数。

６．４．４．２．２基金托管费

单位：人民币元

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注：支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值０．３０％的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：

日托管费＝前一日基金资产净值 Ｘ ０．３０％ ／ 当年天数。

６．４．４．３与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易

无。

６．４．４．４各关联方投资本基金的情况

６．４．６．４．１报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

无。

６．４．４．４．２报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

无。

６．４．４．５由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

单位：人民币元

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注：本基金的银行存款分别由基金托管人中国银行和境外资产托管人中银香港保管，按适用利率或约定利率计息

６．４．４．６本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

无。

６．４．５期末（２０１３年６月３０日）本基金持有的流通受限证券

６．４．５．１因认购新发／增发证券而于期末持有的流通受限证券

无。

６．４．５．２期末持有的暂时停牌等流通受限股票

无。

６．４．５．３期末债券正回购交易中作为抵押的债券

无余额。

７投资组合报告

７．１期末基金资产组合情况

金额单位：人民币元

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７．２期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布

本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。

７．３期末按行业分类的权益投资组合

本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。

７．４期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名权益投资明细

本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。

７．５报告期内股票投资组合的重大变动

本基金本报告期未进行权益类投资活动。

７．６期末按债券信用等级分类的债券投资组合

■

注：评级机构为标准普尔。

７．７期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

金额单位：人民币元

■

７．８期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。

７．９期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细

金额单位：人民币元

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注：期货投资采用当日无负债结算制度，其公允价值与相关的期货结算暂收款（结算所得的持仓损益）相抵销后的净额为０。具体投资情况可参见６．４．３．３衍生金融资产／负债项下的备注。

７．１０期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

金额单位：人民币元

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７．１１投资组合报告附注

７．１１．１报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。

７．１１．２基金投资的前十名股票中，没有投资超出基金合同规定备选股票库之外的股票。

７．１１．３其他资产构成

金额单位：人民币元

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７．１１．４期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

７．１１．５期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末未持有股票及存托凭证。

７．１１．６投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。

８基金份额持有人信息

８．１期末基金份额持有人户数及持有人结构

份额单位：份

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８．２期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

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注：１、本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本基金；

２、本基金的基金经理未持有本基金。

９开放式基金份额变动

单位：份

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１０重大事件揭示

１０．１基金份额持有人大会决议

本报告期内未召开持有人大会。

１０．２基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

１）基金管理人于２０１３年６月１日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，何宝不再担任博时基金管理有限公司总经理职务，由杨鶤代任公司总经理。

２）基金管理人于２０１３年７月２６日发布了《博时基金管理有限公司关于高级管理人员变更的公告》，经博时基金管理有限公司第五届董事会２０１３年第三次会议审议并通过，并经中国证券监督管理委员会证监许可【２０１３】９６２号文核准批复，博时基金管理有限公司聘任吴姚东担任博时基金管理有限公司总经理。

３）２０１３年３月１７日，根据国家金融工作需要，肖钢先生辞去中国银行股份有限公司董事长职务。中国银行股份有限公司已于２０１３年３月１７日公告上述事项。

４）２０１３年６月１日，中国银行股份有限公司发布公告，自２０１３年５月３１日起，田国立先生就任本行董事长、执行董事、董事会战略发展委员会主席及委员。

１０．３涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

本报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。

１０．４基金投资策略的改变

本报告期内本基金投资策略未改变。

１０．５为基金进行审计的会计师事务所情况

本基金自基金合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金提供审计服务。

１０．６管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

本报告期内，基金管理人、基金托管人涉及托管业务的部门及其高级管理人员没有受到监管部门稽查或处罚等情况。

１０．７基金租用证券公司交易单元的有关情况

１０．７．１基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

金额单位：人民币元

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注：本基金根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基字［２００７］４８号）的有关规定要求，我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后，在多家券商开立了券商交易账户。

１、基金券商交易账户的选择标准如下：

（１）经营行为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；

（２）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；

（３）具有较强的全方位金融服务能力和水平，包括但不限于：有较好的研究能力和行业分析能力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求，提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力；能积极为公司投资业务的开展，投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。

２、基金券商交易账户的选择程序如下：

（１）本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易账户的证券经营机构；

（２）基金管理人在被选中的证券经营机构开立交易账户。

１０．７．２基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

金额单位：人民币元

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博时基金管理有限公司

２０１３年８月２９日

基金简称	博时抗通胀增强回报（ＱＤＩＩ－ＦＯＦ）
基金主代码	０５００２０
交易代码	０５００２０
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日	２０１１年４月２５日
基金管理人	博时基金管理有限公司
基金托管人	中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额	５８８，３６６，５９７．１４份
基金合同存续期	不定期

投资目标	本基金通过进行全球大类资产配置，投资于通胀（通缩）相关的各类资产，在有效控制风险的前提下，力争为投资者资产提供通胀（通缩）保护，同时力争获取较高的超额收益。
投资策略	本基金采用将自上而下的资产配置与自下而上的个券选择相结合、构造被动的通胀跟踪组合与适度的主动投资以获取超额收益相结合的策略。
业绩比较基准	标普高盛贵金属类总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ｐｒｅｃｉｏｕｓ Ｍｅｔａｌ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×２０％＋标普高盛农产品总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ａｇｒｉｃｕｌｔｕｒａｌ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×３０％＋标普高盛能源类总收益指数（Ｓ＆Ｐ ＧＳＣＩ Ｅｎｅｒｇｙ Ｔｏｔａｌ Ｒｅｔｕｒｎ Ｉｎｄｅｘ）收益率×２０％＋巴克莱美国通胀保护债券指数（Ｂａｒｃｌａｙｓ Ｃａｐｉｔａｌ Ｕ．Ｓ． Ｔｒｅａｓｕｒｙ Ｉｎｆｌａｔｉｏｎ Ｐｒｏｔｅｃｔｅｄ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ （ＴＩＰＳ） Ｉｎｄｅｘ （Ｓｅｒｉｅｓ－Ｌ））收益率×３０％。
风险收益特征	本基金为基金中基金，主要投资范围为抗通胀相关主题的资产。本基金所指的抗通胀相关主题的资产包括抗通胀主题相关的基金和其他资产。抗通胀相关主题的其他资产主要指通胀挂钩债券和通胀相关的权益类资产等。本基金的收益和风险低于股票型基金，高于债券型基金和货币市场基金，属于中高风险／收益特征的开放式基金。

项目		基金管理人	基金托管人
名称		博时基金管理有限公司	中国银行股份有限公司
信息披露负责人	姓名	孙麒清	唐州徽
	联系电话	０７５５－８３１６９９９９	９５５６６
	电子邮箱	ｓｅｒｖｉｃｅ＠ｂｏｓｅｒａ．ｃｏｍ	ｔｇｘｘｐｌ＠ｂａｎｋ－ｏｆ－ｃｈｉｎａ．ｃｏｍ
客户服务电话		９５１０５５６８（免长途电话费）	９５５６６
传真		０７５５－８３１９５１４０	０１０－６６５９４９４２

项目		境外投资顾问	境外资产托管人
名称	英文	－	Ｂａｎｋ ｏｆ Ｃｈｉｎａ （Ｈｏｎｇ Ｋｏｎｇ） Ｌｉｍｉｔｅｄ
	中文	－	中国银行（香港）有限公司
注册地址		－	香港中环花园道１号中银大厦
办公地址		－	香港中环花园道１号中银大厦
邮政编码		－	－

登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址	ｈｔｔｐ：／／ｗｗｗ．ｂｏｓｅｒａ．ｃｏｍ
基金半年度报告备置地点	基金管理人、基金托管人处

３．１．１期间数据和指标	报告期（２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日）
本期已实现收益	－４１，２７５，６６６．５７
本期利润	－１０５，８２５，８２２．５９
加权平均基金份额本期利润	－０．１５７４
本期基金份额净值增长率	－２０．５６％
３．１．２期末数据和指标	报告期末（２０１３年６月３０日）
期末可供分配基金份额利润	－０．３７４１
期末基金资产净值	３６８，２６３，０８２．３５
期末基金份额净值	０．６２６

阶段	份额净值增长率①	份额净值增长率标准差②	业绩比较基准收益率③	业绩比较基准收益率标准差④	①－③	②－④
过去一个月	－７．５３％	１．０５％	－４．５４％	０．８２％	－２．９９％	０．２３％
过去三个月	－１５．４１％	１．１０％	－１１．０６％	０．７６％	－４．３５％	０．３４％
过去六个月	－２０．５６％	０．９０％	－１２．７４％	０．６３％	－７．８２％	０．２７％
过去一年	－１９．７４％	０．７７％	－９．３１％	０．６５％	－１０．４３％	０．１２％
自基金合同生效起至今	－３７．４０％	０．６７％	－１６．５９％	０．７８％	－２０．８１％	－０．１１％

姓名	职务	任本基金的基金经理 （助理）期限		证券从业年限	说明
		任职日期	离任日期
章强	基金经理	２０１１－４－２５	－	１１．００	２００２年起先后在太平洋投资管理公司、花旗集团另类投资部、德意志银行资产管理部工作。２００９年６月加入博时公司，现任博时抗通胀增强回报证券投资基金（ＱＤＩＩ－ＦＯＦ）基金经理。

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	７４２，４４９，２２０．７５	－１５７，５３８，０９２．８８	５８４，９１１，１２７．８７
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	－１０５，８２５，８２２．５９	－１０５，８２５，８２２．５９
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	－１５４，０８２，６２３．６１	４３，２６０，４００．６８	－１１０，８２２，２２２．９３
其中：１．基金申购款	２，９０８，２５７．６５	－８０６，９１９．５６	２，１０１，３３８．０９
２．基金赎回款	－１５６，９９０，８８１．２６	４４，０６７，３２０．２４	－１１２，９２３，５６１．０２
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－	－
五、期末所有者权益（基金净值）	５８８，３６６，５９７．１４	－２２０，１０３，５１４．７９	３６８，２６３，０８２．３５
项目	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	实收基金	未分配利润	所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）	１，０００，２９３，９９６．３４	－１８６，１９５，２２３．１６	８１４，０９８，７７３．１８
二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）	－	－２８，０２９，１２５．９９	－２８，０２９，１２５．９９
三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“－”号填列）	－１７８，６２４，１６９．５８	３３，４７０，２８７．７５	－１４５，１５３，８８１．８３
其中：１．基金申购款	２，７７８，１３２．０８	－５１９，５９０．１６	２，２５８，５４１．９２
２．基金赎回款	－１８１，４０２，３０１．６６	３３，９８９，８７７．９１	－１４７，４１２，４２３．７５
四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“－”号填列）	－	－	－
五、期末所有者权益（基金净值）	８２１，６６９，８２６．７６	－１８０，７５４，０６１．４０	６４０，９１５，７６５．３６

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
当期发生的基金应支付的管理费	３，９０９，０７１．４４	５，９６１，２２５．７５
其中：支付销售机构的客户维护费	１，３９５，９３９．０２	２，１５１，８４８．２６

资产	本期末 ２０１３年６月３０日	上年度末 ２０１２年１２月３１日
资产：
银行存款	３０，７７３，２５９．１４	７３，４９３，４３５．２３
结算备付金	２２，６１０，２０６．８０	９，５７５，７５０．１１
存出保证金	５，０９７，４２７．５０	１６，８３２，６８３．９２
交易性金融资产	３１５，２５６，４９５．５７	４８４，１９０，０５６．２０
其中：股票投资	－	－
基金投资	２９６，９９９，６３５．５７	４７５，０８４，８７６．２０
债券投资	１８，２５６，８６０．００	９，１０５，１８０．００
资产支持证券投资	－	－
衍生金融资产	－	１２，１７７，５２７．７０
买入返售金融资产	－	－
应收证券清算款	－	－
应收利息	３６４，６２７．３５	２９０，８１９．１９
应收股利	－	１９，００４．９６
应收申购款	８，８８７．８６	３３，１５９．６７
递延所得税资产	－	－
其他资产	－	６，０１３，４９０．４４
资产总计	３７４，１１０，９０４．２２	６０２，６２５，９２７．４２
负债和所有者权益	本期末 ２０１３年６月３０日	上年度末 ２０１２年１２月３１日
负债：
短期借款	－	－
交易性金融负债	－	－
衍生金融负债	－	４１４，８４３．００
卖出回购金融资产款	－	－
应付证券清算款	－	６，０１３，４９０．４４
应付赎回款	５，０３８，０４０．９２	４，１６７，５１８．０９
应付管理人报酬	５１８，３４６．４２	７９３，８２１．８５
应付托管费	９７，１８９．９８	１４８，８４１．５８
应付销售服务费	－	－
应付交易费用	－	－
应交税费	－	－
应付利息	－	－
应付利润	－	－
递延所得税负债	－	－
其他负债	１９４，２４４．５５	６，１７６，２８４．５９
负债合计	５，８４７，８２１．８７	１７，７１４，７９９．５５
所有者权益：
实收基金	５８８，３６６，５９７．１４	７４２，４４９，２２０．７５
未分配利润	－２２０，１０３，５１４．７９	－１５７，５３８，０９２．８８
所有者权益合计	３６８，２６３，０８２．３５	５８４，９１１，１２７．８７
负债和所有者权益总计	３７４，１１０，９０４．２２	６０２，６２５，９２７．４２

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
当期发生的基金应支付的托管费	７３２，９５０．９３	１，１１７，７２９．７５

关联方名称	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日		上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
	期末余额	当期利息收入	期末余额	当期利息收入
中国银行	３，３０２，２６３．５４	２４，８１７．３０	１０，２６６，３７２．９３	１００，４２０．５２
中银香港	２７，４７０，９９５．６０	－	１２９，２６７，９０６．０４	－
合计	３０，７７３，２５９．１４	２４，８１７．３０	１３９，５３４，２７８．９７	１００，４２０．５２

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（％）
１	权益投资	－	－
	其中：普通股	－	－
	存托凭证	－	－
	优先股	－	－
	房地产信托	－	－
２	基金投资	２９６，９９９，６３５．５７	７９．３９
３	固定收益投资	１８，２５６，８６０．００	４．８８
	其中：债券	１８，２５６，８６０．００	４．８８
	资产支持证券	－	－
４	金融衍生品投资	－	－
	其中：远期	－	－
	期货	－	－
	期权	－	－
	权证	－	－
５	买入返售金融资产	－	－
	其中：买断式回购的买入返售金融资产	－	－
６	货币市场工具	－	－
７	银行存款和结算备付金合计	５３，３８３，４６５．９４	１４．２７
８	其他各项资产	５，４７０，９４２．７１	１．４６
９	合计	３７４，１１０，９０４．２２	１００．００

项目	本期 ２０１３年１月１日至２０１３年６月３０日	上年度可比期间 ２０１２年１月１日至２０１２年６月３０日
一、收入	－９９，１８５，５４４．７４	－１８，０４３，６４８．６２
１．利息收入	３８５，６７８．９７	１，３９２，８１７．４４
其中：存款利息收入	２５，１４４．７３	１３５，６６７．８７
债券利息收入	３６０，５３４．２４	５９２，２０６．６９
资产支持证券利息收入	－	－
买入返售金融资产收入	－	６６４，９４２．８８
其他利息收入	－	－
２．投资收益（损失以“－”填列）	－３２，６６７，７７９．５２	－３７，１８７，３２３．８７
其中：股票投资收益	－	－１，４５２，９６４．６１
基金投资收益	－１２，３７７，２３０．２０	－３０，９０６，８８２．１２
债券投资收益	－	８２，５７０．００
资产支持证券投资收益	－	－
衍生工具收益	－２０，５４３，１０７．９９	－６，５３１，７１４．７６
股利收益	２５２，５５８．６７	１，６２１，６６７．６２
３．公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	－６４，５５０，１５６．０２	１７，２０５，０１９．８７
４．汇兑收益（损失以“－”号填列）	－２，３９５，８２６．８２	３９８，２０２．５０
５．其他收入（损失以“－”号填列）	４２，５３８．６５	１４７，６３５．４４

序号	债券代码	债券名称	数量	公允价值	占基金资产净值比例（％）
１	ＨＫ００００１５０７６０	ＦＴＨＤＧＲ ７．８７５ ０５／２７／１６	１００，０００	９，２９４，３００．００	２．５２
２	ＸＳ０５７６３８２２２９	ＥＶＥＲＲＥ ７ １／２ ０１／１９／１４	６０，０００	５，９８３，８００．００	１．６２
３	ＨＫ０００００８５０７３	ＳＨＡＳＨＵ ６ １／２ ０７／２２／１４	３０，０００	２，９７８，７６０．００	０．８１

减：二、费用	６，６４０，２７７．８５	９，９８５，４７７．３７
１．管理人报酬	３，９０９，０７１．４４	５，９６１，２２５．７５
２．托管费	７３２，９５０．９３	１，１１７，７２９．７５
３．销售服务费	－	－
４．交易费用	１，７８９，９８２．４３	２，６８８，４４９．５７
５．利息支出	３４１．８４	２，５１２．２０
其中：卖出回购金融资产支出	－	－
６．其他费用	２０７，９３１．２１	２１５，５６０．１０
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）	－１０５，８２５，８２２．５９	－２８，０２９，１２５．９９
减：所得税费用	－	－
四、净利润（净亏损以“－”号填列）	－１０５，８２５，８２２．５９	－２８，０２９，１２５．９９

关联方名称	与本基金的关系
博时基金管理有限公司（“博时基金”）	基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司（“中国银行”）	基金托管人、基金代销机构
中国银行（香港）有限公司（“中银香港”）	基金境外资产托管人

持有人 户数（户）	户均持有的 基金份额	持有人结构
		机构投资者		个人投资者
		持有份额	占总份额比例	持有份额	占总份额比例
１１０９８	５３，０１５．５５	１６，２９１，１６６．９７	２．７７％	５７２，０７５，４３０．１７	９７．２３％

项目	持有份额总数（份）	占基金总份额比例
基金管理公司所有从业人员持有本基金	６２，０１５．７１	０．０１％

基金合同生效日（２０１１年４月２５日）基金份额总额	１，９４０，９１７，３５０．７６
本报告期期初基金份额总额	７４２，４４９，２２０．７５
本报告期基金总申购份额	２，９０８，２５７．６５
减：本报告期基金总赎回份额	１５６，９９０，８８１．２６
本报告期基金拆分变动份额	－
本报告期期末基金份额总额	５８８，３６６，５９７．１４

券商名称	交易单元数量	股票投资		基金投资		应支付该券商的佣金		备注
		成交金额	占当期股票成交总额的比例	成交金额	占当期基金成交总额的比例	佣金	占当期佣金
Ｍｅｒｒｉｌｌ Ｌｙｎｃｈ （Ａｓｉａ Ｐａｃｉｆｉｃ） Ｌｉｍｉｔｅｄ	－	－	－	２０７，７３２，５１３．９２	２６．９９％	１２０，２６０．６８	４６．５６％
Ｍｏｒｇａｎ Ｓｔａｎｌｅｙ Ａｓｉａ Ｌｉｍｉｔｅｄ	－	－	－	４９６，９７３，８３８．０３	６４．５６％	１１６，４０２．５６	４５．０７％
Ｃｉｔｉｇｒｏｕｐ Ｇｌｏｂａｌ Ｍａｒｋｅｔｓ Ａｓｉａ Ｌｉｍｉｔｅｄ	－	－	－	６５，０８５，５６４．６４	８．４５％	２１，６１７．４８	８．３７％
ＵＢＳ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ Ａｓｉａ Ｌｉｍｉｔｅｄ －		－	－	－	－	－	－
Ｃｒｅｄｉｔ Ｓｕｉｓｓｅ （Ｈｏｎｇ Ｋｏｎｇ） Ｌｉｍｉｔｅｄ		－	－	－	－	－	－
Ｇｏｌｄｍａｎ Ｓａｃｈｓ （Ａｓｉａ） Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ Ｌｔｄ．		－	－	－	－	－	－
ＣＨＩＮＡ ＭＥＲＣＨＡＮＴＳ ＳＥＣ （ＨＫ） ＣＯ ＬＴＤ		－	－	－	－	－	－
ＫＢ Ｉｎｖｅｓｔｍｅｎｔ ＆ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ Ｃｏ．，Ｌｔｄ．		－	－	－	－	－	－
Ｋｎｉｇｈｔ Ｃａｐｉｔａｌ Ａｍｅｒｉｃａｓ， Ｌ．Ｐ		－	－	－	－	－	－

券商名称	期权交易		期货交易交易		应支付该券商的佣金
	成交金额	占当期期权成交总额的比例	成交数量／张	占当期期货成交数量的比例	佣金	占当期衍生品交易佣金的比例
ＧＯＬＤＭＡＮ ＳＡＣＨＳ ＩＮＴＥＲＮＡＴＩＯＮＡＬ（ＧＳ）	６１，９８２，４８８．１５	５９．１０％	－	－	７５２，８９４．３５	４９．５０％
ＵＢＳ ＡＧ， Ｌｏｎｄｏｎ Ｂｒａｎｃｈ（ＵＢＳ）	４２，８９１，４１６．２６	４０．９０％	２４２６０	１００％	７６８，２３８．５１	５０．５０％

债券信用等级	公允价值（人民币元）	占基金资产净值比例（％）
ＢＢ－	８，９６２，５６０．００	２．４３
Ｂ＋	９，２９４，３００．００	２．５２

序号	基金名称	基金类型	运作方式	管理人	公允价值 （人民币元）	占基金资产净值比例（％）
１	ＰＯＷＥＲＳＨＡＲＥＳ ＤＢ ＡＧＲＩＣＵＬＴＵＲＥ Ｆ	ＥＴＦ	开放式	Ｄｅｕｔｓｃｈｅ Ｂａｎｋ ＡＧ	５５，４０８，１１０．１２	１５．０５
２	ＩＰＡＴＨ ＤＪ－ＵＢＳ ＡＧＲ ＳＵＢＩＮＤＸ ＴＯＴ	ＥＴＮ	开放式	Ｂａｒｃｌａｙｓ Ｃａｐｉｔａｌ Ｉｎｃ	４６，４１５，４７５．６７	１２．６０
３	ＩＳＨＡＲＥＳ ＳＩＬＶＥＲ ＴＲＵＳＴ	ＥＴＦ	开放式	ＢｌａｃｋＲｏｃｋ Ｆｕｎｄ Ａｄｖｉｓｏｒｓ	４２，８６３，６７４．６９	１１．６４
４	ＵＮＩＴＥＤ ＳＴＡＴＥＳ ＯＩＬ ＦＵＮＤ ＬＰ	ＥＴＦ	开放式	Ｕｎｉｔｅｄ Ｓｔａｔｅｓ Ｃｏｍｍｏｄｉｔｉｅｓ Ｆｕｎｄ ＬＬＣ	３５，８７０，４４２．８５	９．７４
５	ＰＯＷＥＲＳＨＡＲＥＳ ＤＢ ＢＡＳＥ ＭＥＴＡＬＳ Ｆ	ＥＴＦ	开放式	Ｄｅｕｔｓｃｈｅ Ｂａｎｋ ＡＧ	２５，５１１，１１０．８６	６．９３
６	ＳＰＤＲ ＧＯＬＤ ＴＲＵＳＴ	ＥＴＦ	开放式	Ｗｏｒｌｄ Ｇｏｌｄ Ｔｒｕｓｔ Ｓｅｒｖｉｃｅｓ ＬＬＣ／ＵＳＡ	１８，９０５，６６５．１０	５．１３
７	ＥＴＦＳ ＰＬＡＴＩＮＵＭ ＴＲＵＳＴ	ＥＴＦ	开放式	ＥＴＦ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ ＵＳＡ ＬＬＣ	１７，８２０，６０６．５４	４．８４
８	ＩＳＨＡＲＥＳ ＢＡＲＣＬＡＹＳ ＴＩＰＳ ＢＯＮＤ	ＥＴＦ	开放式	ＢｌａｃｋＲｏｃｋ Ｆｕｎｄ Ａｄｖｉｓｏｒｓ	１５，２２５，６７６．１１	４．１３
９	ＥＴＦＳ ＰＡＬＬＡＤＩＵＭ ＴＲＵＳＴ	ＥＴＦ	开放式	ＥＴＦ Ｓｅｃｕｒｉｔｉｅｓ ＵＳＡ ＬＬＣ	１１，９８３，５８８．６５	３．２５
１０	ＩＰＡＴＨ ＤＪ－ＵＢＳ ＧＲＡＩＮＳ ＳＵＢＩＮＤＥＸ	ＥＴＮ	开放式	Ｂａｒｃｌａｙｓ Ｃａｐｉｔａｌ Ｉｎｃ	６，４６５，２８９．７３	１．７６

序号	衍生品类别	衍生品名称	公允价值 （人民币元）	占基金资产 净值比例（％）
１	期货投资	ＦＴＳＥ ＣＨＩＮＡ Ａ５０ Ｊｕｌ１３	１，７１４，５８９．２５	０．４７

序号	名称	金额（人民币元）
１	存出保证金	５，０９７，４２７．５０
２	应收证券清算款	－
３	应收股利	－
４	应收利息	３６４，６２７．３５
５	应收申购款	８，８８７．８６
６	其他应收款	－
７	待摊费用	－
８	其他	－
９	合计	５，４７０，９４２．７１