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2013年08月27日 星期二 上一期  下一期
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诺安全球黄金证券投资基金

 基金管理人:诺安基金管理有限公司

 基金托管人:中国工商银行股份有限公司

 送出日期:2013年8月27日

 §1 重要提示

 1.1 重要提示

 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。

 基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2013年8月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

 本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。

 本报告中财务资料未经审计 。

 本报告期自2013年1月1日起至6月30日止。

 §2 基金简介

 2.1 基金基本情况

 ■

 2.2 基金产品说明

 ■

 2.3 基金管理人和基金托管人

 ■

 2.4 境外投资顾问和境外资产托管人

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 注:本基金无境外投资顾问。

 2.5 信息披露方式

 ■

 §3 主要财务指标和基金净值表现

 3.1 主要会计数据和财务指标

 金额单位:人民币元

 ■

 ① 上述基金业绩指标不包括持有人申购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

 ② 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

 ③ 期末可供分配利润是采用资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。

 3.2 基金净值表现

 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

 ■

 注:本基金的业绩比较基准为:伦敦金价格折成人民币后的收益率,伦敦金每日价格采用伦敦金下午定盘价(London Gold Price PM Fix)。

 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

 ■

 §4 管理人报告

 4.1 基金管理人及基金经理情况

 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

 截至2013年8月27日,本基金管理人共管理二十八只开放式基金:诺安平衡证券投资基金、诺安货币市场基金、诺安股票证券投资基金、诺安优化收益债券型证券投资基金、诺安价值增长股票证券投资基金、诺安灵活配置混合型证券投资基金、诺安成长股票型证券投资基金、诺安增利债券型证券投资基金、诺安中证100指数证券投资基金、诺安中小盘精选股票型证券投资基金、诺安主题精选股票型证券投资基金、诺安全球黄金证券投资基金、上证新兴产业交易型开放式指数证券投资基金、诺安上证新兴产业交易型开放式指数证券投资基金联接基金、诺安保本混合型证券投资基金、诺安多策略股票型证券投资基金、诺安油气能源股票证券投资基金(LOF)、诺安全球收益不动产证券投资基金、诺安新动力灵活配置混合型证券投资基金、诺安中证创业成长指数分级证券投资基金、诺安汇鑫保本混合型证券投资基金、诺安双利债券型发起式证券投资基金、中小板等权重交易型开放式指数证券投资基金、诺安中小板等权重交易型开放式指数证券投资基金联接基金、诺安纯债定期开放债券型证券投资基金、诺安鸿鑫保本混合型证券投资基金、诺安信用债券一年定期开放债券型证券投资基金、诺安稳固收益一年定期开放债券型证券投资基金。

 4.1.2 基金经理(或基金经理小组)及基金经理助理简介

 ■

 注:①此处宋青先生的任职日期为公司作出决定并对外公告之日;

 ②证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定等。

 4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介

 本基金无境外投资顾问。

 4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

 报告期间,诺安全球黄金证券投资基金管理人严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规,遵守了《诺安全球黄金证券投资基金基金合同》的规定,遵守了本公司管理制度。本基金投资管理未发生违法违规行为。

 4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

 4.4.1 公平交易制度的执行情况

 根据中国证监会2011年修订的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》,本公司更新并完善了《诺安基金管理有限公司公平交易制度》。制度的范围包括境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动,同时涵盖投资授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。

 投资研究方面,公司设立全公司所有投资组合适用的证券备选库,在此基础上,不同投资组合根据其投资目标、投资风格和投资范围的不同,建立不同投资组合的投资对象备选库和交易对手备选库;公司拥有健全的投资授权制度,明确投资决策委员会、投资总监、投资组合经理等各投资决策主体的职责和权限划分,投资组合经理在授权范围内可以自主决策,超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序;公司建立了统一的研究管理平台,所有内外部研究报告均通过该研究管理平台发布,并保障该平台对所有研究员和投资组合经理开放。

 交易执行方面,对于场内交易,基金管理人在投资交易系统中设置了公平交易功能,交易中心按照时间优先、价格优先的原则执行所有指令,如果多个投资组合在同一时点就同一证券下达了相同方向的投资指令,并且市价在指令限价以内,投资交易系统自动将该证券的每笔交易报单都自动按比例分拆到各投资组合;对于债券一级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易的交易分配,在参与申购之前,各投资组合经理独立地确定申购价格和数量,并将申购指令下达给交易中心。公司在获配额度确定后,按照价格优先的原则进行分配,如果申购价格相同,则根据该价位各投资组合的申购数量进行比例分配;对于银行间市场交易、固定收益平台、交易所大宗交易,投资组合经理以该投资组合的名义向交易中心下达投资指令,交易中心向银行间市场或交易对手询价、成交确认,并根据“时间优先、价格优先”的原则保证各投资组合获得公平的交易机会。

 本报告期内,公平交易制度总体执行情况良好,未发现违反公平交易制度的情况。

 4.4.2 异常交易行为的专项说明

 本报告期内,公司对不同投资组合不同时间区间(日内、3日内、5日内)的同向交易价差进行了分析,未发现投资组合之间存在违反公平交易原则的异常情况。此外,不存在所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边成交量超过该证券当日成交量的5%的情况。

 4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明

 4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析

 一季度,全球股票市场的上扬和以美国为首的发达国家市场的经济恢复导致了投资者逐步减持黄金资产。虽然美国经济数据也时有反复,但是联储的会议纪要显示对于量化宽松的是否持续略有分歧,马上造成了黄金价格的大幅波动。哪怕是欧洲局部地区的经济反复,意大利选举的僵局和塞蒲路斯的退欧风险事件都没能把黄金再推上以往的高峰。全球投资者的黄金ETF持有量在一季度减持了150多吨。其他一些机构投资者如索罗斯于去年四季度大幅减持黄金ETF基金,减持了大约60万股的SPDR黄金ETF。虽然在相对的低位,仍然有国家的名字出没在市场上,但是远没有去年那么踊跃。

 黄金从1700美元附近滑落,最低见到1520美元附近,在反弹到1600美元附近。

 二季度,黄金终于抵挡不住卖方的压力,于4月中旬,以市场传言塞浦路斯同意抛售价值4 亿欧元的黄金储备,以募集资金用以援助该国深陷困境的银行业为触发点,黄金跌破1500美元大关,两天之内跌幅近20%,迅速破坏了中长期的上升通道,令许多投资者措手不及。其后黄金价格虽然有所反弹,并在1350美元-1450美元之间盘整,但是可以看到更多的机构投资者持续减持黄金资产,转投美国股票市场。6月下旬,美联储主席伯南克明确提出如果未来宏观数据符合预测,美联储预计将会在今年晚些时候放缓资产购买步伐。并将在2014年上半年继续有序地削减资产购买步伐,至明年年中左右终止购买。尽管市场对于美联储未来放缓QE已有预期,但是伯南克关于退出QE的表态,还是令市场一片哗然,令包括原油、黄金在内的大宗商品和股市大幅下挫,突破1350美元的关口,低见1180美元附近。美国的经济数据有所反复,但总体显示复苏正在进行,并且好于其他发达经济体,使得投资者逐步倾向购买美元。实物金市场,在黄金4月中旬暴跌后曾经一度吸引不少来自中国市场消费者的蜂拥抢购。来自传统购黄金大户的印度市场也由于货币的贬值,政府下令限制从严进口黄金,导致需求减少。截止6月底,全球投资者的黄金ETF持有量为2045吨,比一季度减持了400多吨,为一季度减持量的近三倍,成为推动黄金价格下滑的主要因素之一。

 投资操作上,一季度我们以持仓为主,针对当时的盘整阶段,在没有明确趋势之前,适当减持一些仓位,没有频繁操作;二季度,我们主要跟随趋势,保持逢高减持的操作,所以跌幅比较业绩指标而言要小一些。

 4.5.2 报告期内基金的业绩表现

 截至报告期末,本基金份额净值为0.760元。本报告期基金份额净值增长率为-26.21 %,同期业绩比较基准收益率为-29.32%。

 4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

 展望下半年,经过二季度超过百分之二十的跌幅洗礼,前期的空头显示出极大的兴趣获利了结,给黄金市场带来一定的支撑。在1200美元附近我们看到有一些中长线买盘出现,我们预期黄金会有机会反弹到1400美元附近,如果不能突破,到时会再次引发机构的进一步减持。如果向上突破,下一个目标会是1500美元。

 我们预期国际金融市场会维持比较大的波动性,主要在于上半年美国股票市场涨幅可观,全球资金流出新兴市场,逐步回流美国。市场预期美国国债收益率会逐步增加。全球流动性仍然充裕,资金在各大类资产及区域之间流动,寻找收益,造成市场波动增加。

 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明

 报告期内,本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以及中国证券监督管理委员会颁布的《关于证券投资基金执行〈企业会计准则〉估值业务及份额净值计价有关事项的通知》与《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》等相关规定和基金合同的约定,日常估值由本基金管理人与本基金托管人一同进行,基金份额净值由本基金管理人完成估值后,经本基金托管人复核无误后由本基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账务的核对同时进行。

 报告期内,公司制定了证券投资基金的估值政策和程序,并由研究部、财务综合部、监察稽核部和风险管理人员、固定收益人员及基金经理等组成了估值小组,负责研究、指导基金估值业务。估值小组成员均为公司各部门人员,均具有基金从业资格、专业胜任能力和相关工作经历,且之间不存在任何重大利益冲突。基金经理作为公司估值小组的成员,不介入基金日常估值业务,但应参加估值小组会议,可以提议测算某一投资品种的估值调整影响,并有权表决有关议案但仅享有一票表决权,从而将其影响程度进行适当限制,保证基金估值的公平、合理,保持估值政策和程序的一贯性。

 报告期内,本基金未签约与估值相关的定价服务。

 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明

 在符合有关基金分红条件的前提下,本基金每年收益分配次数最多为6次,每份基金份额每次分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的20%。若《基金合同》生效不满3个月可不进行收益分配。

 本报告期内,本基金未进行利润分配。

 §5 托管人报告

 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明

 本报告期内,本基金托管人在对诺安全球黄金证券投资基金的托管过程中,严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。

 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

 本报告期内,诺安全球黄金证券投资基金的管理人——诺安基金管理有限公司在诺安全球黄金证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本报告期内,诺安全球黄金证券投资基金未进行利润分配。

 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

 本托管人依法对诺安基金管理有限公司编制和披露的诺安全球黄金证券投资基金2013年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查,以上内容真实、准确和完整。

 §6 半年度财务会计报告(未经审计)

 6.1 资产负债表

 会计主体: 诺安全球黄金证券投资基金

 报告截止日:2013年6月30日

 单位:人民币元

 ■

 注:报告截止日2013年6月30日,基金份额净值0.760元,基金份额总额1,224,223,086.63份。

 6.2 利润表

 会计主体:诺安全球黄金证券投资基金

 本报告期:2013年1月1日 至 2013年6月30日

 单位:人民币元

 ■

 6.3 所有者权益(基金净值)变动表

 会计主体:诺安全球黄金证券投资基金

 本报告期:2013年1月1日 至 2013年6月30日

 单位:人民币元

 ■

 报表附注为财务报表的组成部分。

 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署:

 ______奥成文______ ______薛有为______ ____薛有为____

 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人

 6.4 报表附注

 6.4.1 重要会计政策和会计估计

 本基金本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告一致。

 6.4.2 差错更正的说明

 本基金本报告期无差错更正。

 6.4.3 关联方关系

 6.4.3.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况

 本基金本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。

 6.4.3.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方

 ■

 注:下述关联方交易均在正常业务范围内,按一般商业条款订立。

 6.4.4 本报告期及上年度可比期间的关联方交易

 6.4.4.1 通过关联方交易单元进行的交易

 6.4.4.1.1 股票交易

 本基金报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行股票交易。

 6.4.4.1.2 基金交易

 金额单位:人民币元

 ■

 6.4.4.1.3 权证交易

 本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。

 6.4.4.1.4 应支付关联方的佣金

 金额单位:人民币元

 ■

 注:本基金本报告期不存在应支付关联方的佣金。

 6.4.4.2 关联方报酬

 6.4.4.2.1 基金管理费

 单位:人民币元

 ■

 注:① 基金管理费按前一日的基金资产净值的1%的年费率计提,计算方法如下:

 H=E×1%/当年天数

 H为每日应支付的基金管理费

 E为前一日的基金资产净值

 ② 基金管理费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付;由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。

 6.4.4.2.2 基金托管费

 单位:人民币元

 ■

 注: ① 基金托管费按前一日的基金资产净值的0.26%的年费率计提,计算方法如下:

 H=E×0.26%/当年天数

 H为每日应支付的基金托管费

 E为前一日的基金资产净值

 ② 基金托管费每日计算,逐日累计至每月月底,按月支付;由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付。

 6.4.4.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易

 本基金本报告期及上年度可比期间与基金托管人无银行间同业市场的债券(含回购)交易。

 6.4.4.4 各关联方投资本基金的情况

 6.4.4.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况

 本报告期内及上年度可比期间基金管理人没有运用固有资金投资本基金。

 6.4.4.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况

 本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方无投资本基金的情况。

 6.4.4.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入

 单位:人民币元

 ■

 注:本基金的银行存款分别由基金托管人中国工商银行股份有限公司和境外托管人Brown Brothers Harriman & Co.(布朗兄弟哈里曼银行)保管,按适用利率或约定利率计息。

 6.4.4.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况

 本基金在承销期内无参与关联方承销证券的情况。

 6.4.4.7 其他关联交易事项的说明

 本基金与基金托管人中国工商银行股份有限公司进行外汇远期交易,按合同约定汇率远期卖出美元

 买入人民币。本基金本报告期无外汇远期交易;截至2013年6月30日,本基金外汇远期交易期末未结算余额为美元15,000,000元,当期交易协议金额为美元15,000,000元,前述外汇远期交易确认的衍生金融资产余额为人民币1,436,000元。

 6.4.5 期末(2013年6月30日)本基金持有的流通受限证券

 6.4.5.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券

 本基金本报告期末不存在因认购新发或增发而于期末持有的流通受限证券。

 6.4.5.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票

 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。

 6.4.5.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券

 6.4.5.3.1 银行间市场债券正回购

 截至本报告期末2013年6月30日止,本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额为0.00元,无债券作为质押。

 6.4.5.3.2 交易所市场债券正回购

 截至本报告期末2013年6月30日止,本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额0.00元。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券,按证券交易所规定的比例折算为标准券后,不低于债券回购交易的余额。

 §7 投资组合报告

 7.1 期末基金资产组合情况

 金额单位:人民币元

 ■

 7.2 期末在各个国家(地区)证券市场的权益投资分布

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.3 期末按行业分类的权益投资组合

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名权益投资明细

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.5 报告期内权益投资组合的重大变动

 7.5.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的权益投资明细

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.5.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的权益投资明细

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额

 本基金本报告期末未持有权益投资。

 7.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合

 本项主要列示按国际权威评级机构(标普、穆迪)的债券信用评级情况。本基金本报告期末未持有此类债券。

 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

 本基金本报告期末未持有债券投资。

 7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细

 本基金本报告期末未持有资产支持证券投资。

 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明细

 金额单位:人民币元

 ■

 注:本基金本报告期末仅持有上述金融衍生品投资。

 7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名基金投资明细

 金额单位:人民币元

 ■

 注:本基金本报告期末仅持有上述基金。

 7.11 投资组合报告附注

 7.11.1 基金本报告期投资的前十名证券的发行主体,本报告期没有出现被监管部门立案调查的情形,也没有出现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

 7.11.2 本基金本报告期末未持有股票。

 7.11.3 期末其他各项资产构成

 单位:人民币元

 ■

 7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细

 本基金本报告期期末未持有处于转股期的可转换债券。

 7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

 本基金本报告期末未持有股票。

 7.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

 由于四舍五入原因,分项之和与合计可能有尾差。

 §8 基金份额持有人信息

 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构

 份额单位:份

 ■

 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况

 ■

 注:①本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有该只基金份额总量的数量区间为10-50万份。

 ②本基金的基金经理持有该只基金份额总量的数量区间为0-10万份(含)。

 §9 开放式基金份额变动

 单位:份

 ■

 注:总申购份额含红利再投、转换入份额,总赎回份额含转换出份额。

 §10 重大事件揭示

 10.1 基金份额持有人大会决议

 ■

 10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动

 ■

 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼

 ■

 10.4 基金投资策略的改变

 ■

 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况

 ■

 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况

 ■

 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况

 10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况

 金额单位:人民币元

 ■

 注:1、本基金本报告期内仅有基金投资交易及因基金投资交易产生的佣金,无股票投资交易。

 2、本报告期租用证券公司交易单元的变更情况:无。

 3、券商选择标准和程序:

 选取优秀券商进行境外投资,主要标准有以下几个方面:

 (1) 全球眼光。具备优秀的全球投资经验,拥有丰富的地区市场知识和国际运作能力。

 (2) 良好的交易执行能力。对投资交易指令能够有效执行以及取得较高质量的成交结果。

 (3) 高水平的研究能力。能够为客户提供高水平的综合资本市场研究方案,掌握宏观市场的发展趋势,深入的行业分析,有效地实施方案。

 (4) 杰出的服务意识。投资交易中出现的问题能够认真对待,尽可能保证交易的及时性、保证成交价格的确定性以及防范市场风险。

 公司国际业务部以及投研部门会定期评价券商的业务水平,并及时与券商沟通,由此确定对券商进行的选择以及成交量的分配,最大程度保证投资交易的执行。

 10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况

 本基金租用证券公司交易单元没有进行其他证券投资。

 §11 影响投资者决策的其他重要信息

 ■

 投资者对本报告书如有疑问,可致电本基金管理人全国统一客户服务电话:400-888-8998,亦可至基金管理人网站www.lionfund.com.cn查阅详情。

 诺安基金管理有限公司

 2013年8月27日

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